Revue Assurance

Culture de lassurance
en Algrie,
Les vrais dfis
Prsentation
du march des
Assurances ...
Entretien avec le
Prsident de la
CSA, M.Hadji Babaammi
Expofinances,
Un rendez-vous pour
les professionnels
des assurances
Entretien avec le
Secrtaire du
CNA, M. Abdelhakim
Benbouabdellah
Entretien avec le
Directeur des
Assurances, M. Kamel
Marami
Entretien avec le
Prsident de
lUAR, M. Amara
Latrous
N1 / 1
er
Semestre 2012 - Revue dite par le Conseil National des Assurances
L ASSURANCE
LES ACTEURS DU MARCH
EN

PARLENT ...
Le ministre des Finances, Prsident du CNA,
M. Karim Djoudi :
Le recours
lassurance est
largement
tributaire de
la qualit des
services offerte
aux assurs
Sparation de lassurance des personnes
de lassurance dommages,

Doucement mais
srement
Revue de lASSURANCE N1 - Juin 2012 3
Editorial
L
e secteur de lassurance et de la rassurance
se dote, enfn, dun priodique, la hauteur
de la valeur et de la place stratgiques
quoccupent les assurances, dans la sphre
conomique nationale. La publication, qui se veut
un maillon fort dans le processus de dveloppement
et de modernisation du secteur en Algrie, vient
enrichir une scne, jusque-l, peu prolifque.
En effet, ldition et la publication de revues
spcialises, dans le domaine, hormis quelques
bulletins institutionnels, ou ceux, appartenant des
socits exerant sur le march, sont restes en
de du rle quils peuvent jouer, tant sur le plan
quantitatif, que sur le plan qualitatif.
Cest le cas du Bulletin des assurances , publi
trimestriellement (du moins depuis deux ans), dit par le Conseil National des
Assurances, mais dont la porte demeure rduite (1.500 exemplaires), en dpit du
fait quil soit galement mis en ligne travers le portail web www.cna.dz. En ce qui
nous concerne, seuls les efforts dASSURAL (le portail nternet susmentionn),
conjugus ceux des socits dj existantes sur la toile, et de leur association
(UAR), tentent, un tant soit peu, dtre la vitrine dun secteur qui, trs certainement,
peut faire beaucoup mieux.
nscrite dans le cadre du Plan, moyen terme (2011-2013), du Conseil National des
Assurances (CNA), la revue, que vous tenez entre vos mains, compte, de par sa
parution, jouer le rle de locomotive dans ce domaine, car, il est tout fait clair,
quavec le temps, nous assisterons la naissance de nouveaux titres sectoriels
(revues dentreprises/socits, notamment).
Le choix de lappellation Revue de lASSURANCE nest pas fortuit. De par son
contenu, notre ambition est de faire un passage en revue de lexistant et des ralits
du march. Lassurance, en majuscule, se veut le concentr du secteur des
assurances, avec ses volets assurance et rassurance. l est vident que cela
nenfermera gure la revue, strictement dans les assurances directes, puisque le
travail journalistique et rdactionnel traitera de tous les sujets qui sy rapportent,
directement ou indirectement : courtage, bancassurance, assurance en ligne,
marketing et communication, etc.
Nanmoins, le lancement dune nouvelle publication sectorielle constitue, en lui-
mme, une satisfaction sur laquelle il ne faudra point sappesantir. Le satisfecit est
rechercher ailleurs, savoir : l o lattente citoyenne est concentre, ou comment
faire percevoir les assurances de meilleure manire, par le grand public. Cela
ncessite des efforts colossaux fournir par lensemble des acteurs du secteur, en
particulier, et par la sphre sectorielle et mdiatique, en gnral. Cest par ce canal,
entre autres voies fondamentales, que sera consolid lancrage espr de la culture
de lassurance, dans notre pays.
Nous promettons dessayer de rpondre, chacune des attentes de nos lecteurs, en
traitant profondment des questions dactualit, en y mettant toute notre volont, en
termes dinformation et de vulgarisation, de tout ce qui a trait aux assurances.
A tout notre lectorat, actuel et potentiel, nous affrmons humblement : Votre Revue de
lASSURANCE est ne !
Bonne lecture toutes et tous.
* Secrtaire du CNA
La Revue de LASSURANCE est une
publication du Conseil National des
Assurances (CNA), dite par son
Secrtariat Permanent
CNA : 01, Rue Assa Azzi
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16302 Alger, Algrie.
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Directeur de la Publication
Abdelhakim
Benbouabdellah
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Rdacteur en Chef
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Ont collabor ce numro
Mohand Ouali
Massi Badis
Nessma Aghiles
Youcef Bouyahia
Yacine Merabet
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cette publication ne reprsentent pas
ncessairement Ies positions ofcieIIes du
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Toute reproduction darticles ou de photos
doit tre soumise pralablement une
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Les articles publis dans cette revue
nengagent que leurs auteurs.
Les manuscrits, photographies ou tout autre
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peuvent faire lobjet de rclamation.
Dpt lgal : ISSN : 2253-0096
Votre Revue de lASSURANCE
Par Abdelhakim Benbouabdellah *
4 Revue de lASSURANCE N1 - Juin 2012
S
O
M
M
A
I
R
E
Regard
- Prsentation et historique du march des assurances.................................................................5
Acteurs
- Un par un, les premiers responsables des compagnies dassurance algriennes font la
prsentation de leurs socits et abordent dautres sujets dactualit.......................................30
- Entretien avec M. Abdelhakim Benbouabdellah, Secrtaire du Conseil National des
Assurances (CNA)........................................................................................... ............................15
Actualit
- Le Salon Expofnances : un rendez-vous pour les professionnels des assurances...................96
- Sminaire international sur les assurances des catastrophes naturelles :
un segment porteur renforcer......................................................................................................98
- Points de vue dexperts..............................................................................................................100
- Sminaire sur la matrise et la rduction des risques dans les assurances :
le CNA sensibilise sur limportance de prvenir les risques........................................................101
- Thmatiques et recommandations du sminaire organis par le CNA.....................................103
- La Culture de lassurance en Algrie : Les vrais dfs.................................................................19
- Paroles dun spcialiste, dun expert et dun retrait...................................................................22
Focus
Rglementation
- Filialisation et assurance de personnes : un march porteur et davenir.....................................78
- March des assurances en 2011: 87,3 milliards DA de chiffre daffaires..................................104
Conjoncture
Zoom
- Entretien avec M. Hadji Babammi, Prsident de la Commission de Supervision des
Assurances (CSA) au ministre des Finances..................................................................................11
- Entretien avec M. Amara Latrous, Prsident de lUnion algrienne des assureurs et
rassureurs (UAR)......................................................................................................................28
- Entretien avec M. Kamel Marami, Directeur des Assurances au niveau du ministre
des Finances..............................................................................................................................24
- Crneau relativement nouveau dans le pays, lassistance automobile prend
de lampleur.................................................................................................................................91
- Trois questions Lamine Khelifati (Algrie Touring Assistance) et Lamine Benassa
(nterPartenaire Assistance).........................................................................................................93
Eclairage
- Segment fnancier en dveloppement en Algrie : la bancassurance se met au diapason....... 94
- Le ministre des Finances, Prsident du CNA, M. Karim Djoudi : Le recours lassurance est
largement tributaire de la qualit des services offerte aux assurs..............................................7
Lnterview
Regard
LES DATES PHARES DE
LASSURANCE EN ALGRIE
1963 : Cration de la Compagnie
Algrienne dAssurance et de
Rassurance (CAAR) ;
1966 : Monopole de lEtat sur
toutes les compagnies
dassurance, dont les franaises ;
1973: Cration de la Compagnie
Centrale de Rassurance (CCR) ;
1985 : Cration de la Compagnie
Algrienne des Assurances (CAAT)
et spcialisation ;
1989 : Fin de la spcialisation
1995 : Fin du monopole de lEtat
et cration de compagnies
dassurance prives ;
2006 : Promulgation de la loi
rgissant le secteur (portant,
notamment, obligation de
flialisation) ;
2011 : Application de la
flialisation (sparation des
assurances de personnes des
assurances de dommages).
E
n 1964, et en sus de la CAAR,
doyenne des socits nationales
dassurance, seule la Socit
algrienne dassurances, la SAA,
alors socit algro-gyptienne, a continu
dexercer ses activits avec la compagnie
tunisienne STAR, aux cts de deux
Mutuelles dassurances, lune pour les
risques agricoles et lautre pour
lenseignement.
En 1966, lAlgrie indpendante institue le
monopole de lEtat sur les oprations
dassurances (Ordonnance N66-127 du
27 mai 1966). Les entreprises publiques
nationalises taient : la CAAR, spcialise
dans les risques transports et industriels,
et la SAA (aprs rachat des parts
gyptiennes) dans les risques automobiles,
assurances de personnes et risques
simples durant la priode allant de 1973
1989.
Les engagements contracts par les
compagnies trangres de lpoque
auprs des assurs algriens ont t en
fn de compte honors par les socits
algriennes nationalises.
A partir de 1973, un nouveau type de
compagnies dassurance voit le jour
avec la cration de la Compagnie
centrale de rassurance (CCR).
Ds 1985, la cration de la Compagnie
Algrienne des Assurances (CAAT) a
induit une nouvelle donne, en se
concentrant sur les risques de la branche
transports, prenant, ainsi, une part de
march de la CAAR, qui dtenait le
monopole sur les risques industriels.
A partir de 1989, lEtat met fn la
spcialisation. Toutes les compagnies
existantes ont, dsormais, la possibilit
de couvrir tous les risques, quelles
souhaitent.
Six annes plus tard, en 1995, un
nouveau pas est franchi : les privs
peuvent, dornavant, crer leurs propres
compagnies dassurances. La Loi N06-
04 de 2006, modife en 2011, a explicit
davantage la voie suivre par les
assurances. Elle permet, notamment, de
distinguer lassurance de dommages
de lassurance de personnes (appele
assurance-vie).
A fn novembre 2011, le march est
compos de 20 socits dassurance
(de dommages et de personnes ainsi
que les mutuelles) et de rassurance,
dont la moiti relve du secteur public.
N. A.
La branche est ne avec lindpendance
Un demi-sicle dassurance en Algrie
Par Nessma Aghiles
Comme pour beaucoup de
secteurs dactivit, lassurance a
commenc, en Algrie, ds les
premires annes de
lindpendance. Le lgislateur
algrien a reconduit - par la loi
62-157 du 21 dcembre 1962-
tous les textes dj existants, en
attendant la mise en place dune
rglementation nouvelle ahn de
sauvegarder les intrts du pays.
Ds lindpendance, obligation
est faite aux compagnies
dassurances trangres de
cder 10% de leur portefeuille au
proht de la CAAR, cre en 1963.
Regard
Secteur public
4 socits publiques dassurance de dommages :
- CAAR (Compagnie Algrienne
dAssurance et de Rassurance)
- SAA (Socit Nationale
dAssurance)
- CAAT (Compagnie Algrienne
des Assurances)
- CASH (Compagnie dAssurance
des Hydrocarbures)
3 socits dassurance de personnes :
- CAARAMA (CAARAMA
assurances)
- SAPS (Socit dassurance
de prvoyance et de sant)
- TALA (Taamine Life Algrie)
2 socits publiques spcialises :
- CAGEX (Compagnie Algrienne
dAssurance et de Garantie des
Exportations)
- SGC (Socit de Garantie de
Crdit mmobilier)
1 socit publique de rassurance :
- CCR (Compagnie centrale
de rassurance)
Secteur priv
7 socits prives dassurance de dommages :
- CAR (Compagnie internationale
dassurance et de rassurance)
- 2a (lAlgrienne des assurances)
- TRUST Algeria
- GAM (Gnrale dassurance
mditerranenne)
- SALAMA Assurances Algrie
- ALLANCE Assurances
- AXA Algrie Dommages
4 socits prives dassurance de personnes :
- CARDF El Djazar
- MACR-Vie
- AXA Algrie Vie
- Le Mutualiste
2 socits forme mutuelle :
- CNMA (Caisse Nationale de
Mutualit Agricole)
- MAATEC (Mutuelle Assurance
Algrienne des Travailleurs de
lEducation et de la Culture).
lInterview
Interview du ministre des
Finances, Prsident du CNA,
M. Karim Djoudi
Le recours
lassurance est
largement tributaire
de la qualit des
services offerte aux
assurs
L
e secteur des nances est I'objet depuis 2006 de
profondes rformes sinscrivant plus globalement
dans Ia rforme du systme nancier nationaI. C'est
ce que rappelle le ministre des Finances, M. Karim
Djoudi.
Cette rforme se caractrise depuis peu par le
repositionnement des socits publiques et lapparition
dans le march de nombreuses compagnies prives, crant
ainsi une concurrence redoutable et de nouvelles offres.
Mais la sparation de lassurance dommages de celle des
personnes est incontestablement la nouveaut-phare de ces
derniers mois.
Dans cette interview, le ministre des Finances passe en
revue les transformations que continue de connatre le
secteur des assurances, tout en soulignant la ncessaire
synergie entre les banques et les compagnies
d'assurance susceptibIe de proter I'conomie nationaIe.
lInterview
Revue de lASSURANCE : Monsieur
le ministre, en votre qualit de
Prsident du Conseil National des
Assurances, quelle est votre
apprciation de ltat davancement
de la rforme des assurances ?
M. Karim Djoudi : Lactivit des
assurances est lobjet, depuis 2006, dun
processus de rforme dont les principaux
axes ont t dfnis par la loi 06-04 de
2006
(1)
qui a modif et complt
lordonnance n95-07 relative aux
assurances.
l me parait essentiel de rappeler que la
rforme des assurances sinscrit dans le
cadre plus gnral de la rforme
fnancire laquelle vise, en termes
simples soutenir la croissance
conomique par la dynamisation dune
offre de services fnanciers effciente et
scurise. Cela conduit videment
engager de nombreux chantiers de
dveloppement du march, de mise
niveau et de mise en comptition des
institutions fnancires qui le composent.
Dans cet objectif gnral, la rforme des
assurances a, dans une premire phase,
bien avanc sur trois axes importants.
En matire de dveloppement des
rsultats sont attendus de llargissement
du rseau de vente des assurances que
reprsente la bancassurance, et de la
stimulation de lassurance de personnes
rsultant de sa sparation de lassurance
dommage et des avantages fscaux
substantiels qui lui ont t accords :
abattement dRG sur les revenus des
personnes ayant souscrits des contrats
dassurances de personnes dont la dure
dpasse huit (08) ans (cf. loi de fnances
de 2006).
La scurit fnancire du march et des
socits dassurance a t renforce par
le relvement du niveau de capital
minimum exig, par lobligation de le
librer en totalit ds la constitution de la
socit, par la cration dun fonds de
garantie des assurs et par des mesures
visant la rduction des risques
systmiques (ex.: limitation de la
participation bancaire dans le capital des
socits dassurances).
Prfgurant lautorit autonome de
rgulation des assurances, il a t cr
une commission de supervision au sein
de laquelle sigent des magistrats et
disposant de pouvoirs de contrle plus
tendus notamment en matire de
changement dactionnariat et dvaluation
des actifs de la socit.
Au-del des dcisions prises
centralement, la rforme des assurances
relve aussi de la pratique des acteurs
quils soient assureurs, intermdiaires,
experts, gestionnaires des risques ou
superviseurs.
Ainsi, les acteurs du march, partie
prenante de la rforme, ont, pris des
engagements lors dun atelier spcialis
que nous avons organis, en juin 2008,
pour mener bien une premire srie de
mesures visant dynamiser le march.
En matire de ractivit du march, nous
avons not avec satisfaction les rsultats
apprciables suivants :
les compagnies ont toutes russit
raliser leurs augmentations de capital et
ce, des niveaux dpassant souvent le
minimum exig ;
6 fliales dassurances de personnes
ont t cres et sont en fonctionnement;
plusieurs conventions de distribution
des produits dassurance ont t conclues
avec les diffrentes banques de la place,
mettant ainsi en pratique la bancassurance;
lcole des hautes tudes dassurance,
est entre en activit et une premire
promotion de hauts diplms achvera
bientt son cursus.
lInterview
Dautres mesures relevant de linitiative
individuelle et collective sont attendues
de la part des compagnies pour doter le
march doutils de normalisation
(conventions interentreprises, connexions
des systmes dinformations, fchiers
informatiques communs, etc.) et pour lui
insuffer plus de dynamisme, de
professionnalisme et de rigueur
dontologique.
En faisant des spcicits qui sont
les siennes, ce march va-t-il
connatre un nouvel lan avec la
sparation entre les assurances
dommages et les assurances de
personnes ?
La sparation permet lassurance de
personnes de smanciper du cadre
contraignant de lassurance dommage et
de construire ses propres mcanismes,
mieux adapts aux risques et aux
engagements long terme quelle prend.
Nul doute que laction des fliales
spcialises qui ont t cres, conjugue
avec les appels en provenance de la
clientle des banques pour des produits
de placement longs termes dans le
cadre de la bancassurance, induiront
moyen terme une croissance soutenue
de lassurance de personnes comme cela
a t observ dans dautres pays.
Pour les compagnies dassurance
dommage, la tendance au ralentissement
de la demande de couverture des
chantiers publics constitue un facteur de
contexte quelles devront absolument
intgrer dans leur stratgie moyen
terme si elles souhaitent prserver leur
croissance. Jespre que ce nouveau
contexte les interpellera pour acclrer
leurs efforts de conqute de nouveaux
marchs (notamment de la PME et de
lhabitation.).
Le renforcement du rassureur
national, la CCR en loccurrence,
appellera-t-il dautres mesures
mme de consolider le march
nancier nationaI ?
La rassurance joue un rle essentiel
dans le dveloppement et la scurisation
du march national de lassurance et, par
voie de consquence, de lconomie en
gnral.
Elle contribue au dveloppement de
lassurance au plan quantitatif et qualitatif.
Au plan quantitatif, elle permet aux
compagnies qui en ont recours
daugmenter leurs capacits tout en
rduisant leurs propres risques fnanciers.
Au plan qualitatif, la rassurance qui est
sense accumuler de lexpertise sur les
risques, est souvent linitiative de
nombreuses innovations que ce soit en
matire fnancire (fnancement alternatif
par la rassurance fnancire par
exemple) ou en matire doffres de
couverture adaptes aux spcifcits des
risques et des segments de march.
Au plan macroconomique, la
rassurance, de par son impact sur la
balance des paiements, joue un rle
dterminant dans la prservation des
quilibres externes du pays et ce, en
considration, non seulement, de sa
propre balance devise entre les
acceptations et les rtrocessions, mais
aussi et surtout, de la balance devise
global du pays si lon intgre la
problmatique du fnancement en devise
des quipements renouveler en cas de
sinistre.
la faveur des mesures qui ont t prises
dans le domaine de la rassurance,
lintervention du rassureur national sest
amliore trois niveaux.
Premirement, un apport exceptionnel du
Trsor Public a permis de relever
fortement le niveau de capitalisation, de la
CCR faisant passer son capital de 5
milliards de dinars 13 milliards. Dans le
sillage de cette capitalisation, la CCR a pu
raliser avec succs une opration de
notation avec un cabinet de renomme
internationale. Lopration lui a valu
dobtenir la note B+ et une perspective
stable, la plaant au rang de rassureur
rgional. Cela va sans nul doute permettre
la CCR de renforcer sa prsence sur le
march international notamment en
matire dacceptation.
Deuximement, afn dutiliser les
capacits nationales nouvelles de
rassurance ainsi constitues et
augmenter la rtention du march, le taux
minimal de la cession obligatoire en
matire de rassurance a t relev.
Troisimement, lintervention sur le
march national des courtiers de
rassurance trangers a t soumise
une autorisation pralable de lautorit de
contrle des assurances pour rduire les
risques lis la mconnaissance par nos
compagnies de la situation des courtiers
avec lesquels ils peuvent tre amens
traiter notamment en matire de garanties
fnancires et de comptences
professionnelles.
Leffcacit de ces mesures est dj
valuer pour raliser les meilleurs
ajustements possibles. Cependant,
comme en matire dassurance, cet
ensemble de mesures centrales
concernant la rassurance ne saurait
suffre sans les efforts du rassureur lui-
mme pour hisser son professionnalisme
au niveau des dfs quil doit relever tant
sur le march national qu linternational.
lInterview
Lors du processus de sparation
susmentionn, des acteurs du
secteur avaient voqu un risque de
pnaIisation nancire des socits
(immobilisation dun capital social
important, absence dopportunits
de placements, forte concurrence
sur un march encore restreint...).
Bien que plusieurs socits
dassurance de personnes aient t
mises en place, ces contraintes
peuvent-elles tre leves ?
Le march des assurances de personnes
est potentiellement trs important eu
gard aux normes capacits dpargne
des algriens et linsuffsance des
produits de placement proposs aux
pargnants. Les effets infationnistes sur
limmobilier constituent un excellent
indicateur. Cependant, cette demande
potentielle nest pas acquise naturellement
lassurance. Elle exige lintervention des
compagnies et de leurs distributeurs,
notamment bancaire, pour tre
transforme en demande effective pour
des produits prcis rpondant des
attentes biens identifes et offrant des
rmunrations attractives soutenables
longs termes.
En vue de favoriser lpargne long
terme, des avantages fscaux substantiels
ont t accords aux contrats dassurance
vie dpassant les 8 ans. Certes,
lexistence dun march fnancier
dynamique constitue une condition
importante pour le dveloppement des
assurances de personnes. Dans ce sens,
des progrs notables sont en cours pour
favoriser lmergence de ce march
fnancier et donner la bourse dAlger
une nouvelle dynamique au sein de
laquelle les compagnies dassurance
sont fortement convies, non seulement
en tant quutilisateur du march fnancier
mais aussi en tant quacteurs de ce
march.
Notons aussi que dans le secteur priv, il
existe, dune part, des besoins de
fnancement trs rmunrateurs mais
risques levs et, dautre part, des
instruments juridiques permettant de
syndiquer ces besoins et de rduire les
risques associs. l ne tient quaux
compagnies de participer au mouvement
conduisant lmergence du march
fnancier scurisant dont elles ont
besoin.
Vous tes prsident du CNA mais
aussi et surtout ministre des
Finances. Une meilleure synergie
entre banques et assurances est-elle
possible, selon vous, en vue de
booster Ie march nancier ?
A mon sens, cette synergie est non
seulement possible mais elle est en train
de se raliser travers la bancassurance,
les prises de participation de certaines
banques dans le capital des nouvelles
compagnies cres dans le respect des
limites prudentielles et travers lopration
dentre en bourse dune premire
entreprise prive.
La synergie entre les banques et les
compagnies dassurance peut et doit aller
au-del. Jai voqu tout lheure la
possibilit que les compagnies peuvent
saisir, de contribuer lmergence du
march fnancier dont elles ont besoin
pour faire fructifer de faon scuris leurs
avoirs. l sagit l dune piste qui peut-tre
emprunte pour susciter une synergie
proftable non seulement aux banques et
aux compagnies, mais aussi lconomie
nationale tout entire.
La souscription de polices
dassurances nest pas encore
ancre au sein de la socit
algrienne aussi bien chez le
particulier que chez nombre
dentrepreneurs.
Comment expliquez-vous cette
situation et quelles actions
entreprendre pour ouvrir de plus
grandes perspectives au secteur,
notamment via des instances
existantes commencer par le CNA
que vous prsidez ?
A mon sens, le recours lassurance est
largement tributaire de la qualit des
produits mis sur le march mais surtout
de la qualit des services offerte aux
assurs et bnfciaires de contrats
dassurance. l appartient aux compagnies
dassurances dtre en mesure de capter
les opportunits du march. Un effort est,
par consquent, attendu des diffrents
intervenants pour amliorer dune
manire consquente le niveau et les
dlais dindemnisation, pour introduire de
linnovation dans des offres et pour
communiquer avec le public.
Le CNA, en tant que cadre de concertation
et lUAR, en tant quassociation
professionnelle, devraient assumer leur
rle de force de proposition pour orienter
les acteurs du march en leur offrant par
exemple une meilleure connaissance des
comportements des agents du march
face lassurance.
Regard
Entretien avec le Prsident de la
Commission de Supervision des
Assurances (CSA),
M. Hadji Babaammi
Entretien ralis par Mohand Ouali
Nous avons
auditionn 90%
des compagnies
dassurances
La Commission de Supervision des Assurances (CSA) contrle rgulirement aussi bien les
compagnies dassurance, les courtiers que les agents gnraux. Tout un programme. La Commission
qui relve de la Direction gnrale du trsor travaille de concert avec la direction des assurances.
Dans cet entretien quil nous a accord, le Prsident de la CSA, M. Hadji Babaammi nous explique
comment fonctionne cet organe et dans quels domaines il intervient.
Revue de lASSURANCE : Vous tes,
Monsieur le Directeur gnral du
Trsor, le prsident de la Commission
de supervision des assurances.
Dites-nous quelle ncessit rpond
cette Commission et comment
est-elle organise ?
M. Hadji Babaammi : Au dpart, la su-
pervision tait assure par la Direction
des assurances. il y a la direction des
assurances, qui dpend de la direction
gnrale du Trsor, la sous-direction des
analyses, qui fait le contrle sur pices,
et la sous-direction du contrle qui, elle,
est charge denvoyer des brigades
dinspecteurs sur place, et il y a la sous-
direction de la rgulation. Cest elle qui
travaille sur les textes, qui traite les dos-
siers, par exemple de demandes dagr-
ment, et qui soccupe des aspects lgis-
latifs et rglementaires. Cela, cest avant
la loi de 2006.
Donc, la supervision tait assure par
cette direction. Avec la rforme, qui a t
introduite avec la modifcation de la loi
sur les assurances, on a sorti la supervi-
sion de la structure.
La Commission de supervision est com-
pose du Directeur gnral du Trsor,
qui en est le prsident, du directeur des
assurances et de deux magistrats, plus
un expert en assurances indpendant.
Elle travaille sur tous les dossiers de la
supervision. Ce nest pas la Commission
de supervision des assurances qui fait la
rglementation, cest lEtat, avec ses
structures, qui fait la lgislation et la r-
glementation. Mais la Commission de
supervision est l pour sassurer de la
mise en ouvre des textes et du respect
de la lgislation et de la rglementation
par les compagnies dassurances. Parce
quil y a des rgles prudentielles, comme
pour les banques, quil faut respecter.
Donc, sa disposition, chaque anne un
programme de contrle est prpar, qui
indique le nombre de contrles effec-
tuer, avec un chancier, sil sagit de
contrler des compagnies, des courtiers
ou des agents gnraux. Mais, en fait le
programme est un mlange des trois,
parce quil faut contrler priodiquement
lensemble de ces trois catgories. Une
fois que ce programme est adopt par la
Commission, lexcution est faite par la
direction des assurances. Cest elle,
avec les moyens dont elle dispose, avec
les brigades de contrleurs, les contrles
sur pices qui se font ici au niveau du
ministre, le programme est excut tel
quil a t arrt par la Commission de
supervision. Voila un peu comment le
travail est organis.
Le secrtariat de la Commission est as-
sur par la direction des assurances.
Regard
Est-ce quon peut la considrer
comme une autorit de rgulation ?
Absolument pas. Lautorit de rgulation
peut faire de la rglementation, alors que
la Commission fait de la supervision.
Mais cest une autorit, si vous voulez,
qui est une structure qui nest pas com-
pose uniquement des gens de ladmi-
nistration, puisquil y a deux magistrats
et un expert indpendant. Elle est auprs
de la direction gnrale du trsor, auprs
du ministre des Finances.
Quel genre de dcision prend la
Commission et comment ces
dcisions sont-elles appliques ?
Jai dis tout lheure quil y a des rgles
prudentielles. Par exemple, une compa-
gnie dassurance doit pouvoir couvrir ses
engagements par des actifs. l y a les
actifs en valeur dEtat qui doivent tre de
50% du montant de ses engagements,
et il y a les actifs immobiliers et mobi-
liers. Une compagnie peut avoir des ac-
tions des obligations, des biens, et puis
les autres 50% sont souscrits en valeur
dEtat, en valeur du Trsor. Cela permet,
en cas de problme, davoir suffsam-
ment dactifs pour couvrir ses engage-
ments. A tout moment, nous contrlons
cela et nous vrifons aussi si les compa-
gnies respectent bien cette rpartition de
50%-50%.
Si jamais elles ne respectent pas cette
rpartition et ces rgles, il y a une dci-
sion qui est prise par la Commission,
jtablis un titre de perception qui est
gnralement dun million de dinars
chaque fois quon constate une infrac-
tion, et ce montant est peru par le bud-
get de lEtat.
Cela ne concerne-t-il que les rgles
prudentielles ? Quen est-il, par
exemple, de la concurrence dloyale
? Est-ce que vous intervenez ce
niveau galement ?
a, cest au niveau du contrle. Pour
chaque contrle quelle fait lorsquelle se
dplace, la brigade examine lensemble
de la documentation qui est mise sa
disposition, des documents comptables,
les tarifs. Ces derniers sont approuvs
par la direction des assurances, les po-
lices dassurances sont approuves
parce que quand une socit dassu-
rance met un produit sur le march, elle
doit dabord avoir laval de la direction
des assurances. Ce qui est rglement,
cest la responsabilit civile. L, il y a des
tarifs qui sont en fait fxs par la rgle-
mentation, mais par contre, pour les
autres produits les tarifs sont libres.
l faut galement prciser quil y a un
autre organe qui est le Conseil national
des assurances qui a un rle consultatif
et lUnion des assureurs et des rassu-
reurs algriens (UAR), essaient de coor-
donner ces activits, pour examiner ces
problmes qui sont beaucoup plus des
problmes de dontologie et de pra-
tiques loyales quautres choses.
Qui excute les dcisions de la
Commission ?
Tout dpend du niveau. Cela va jusquau
retrait de lagrment. Dabord, les rap-
ports sont faits par la direction des assu-
rances, ensuite la Commission de super-
vision des assurances se runit et une
fois que la dcision de retrait dun agr-
ment total ou partiel est prise, un arrt
est tabli et sign par le ministre des
Finances.
De quels moyens cette Commission
dispose-t-elle ?
Elle a sa disposition la direction des
assurances. Cest elle qui tablit, qui lui
rend compte et qui excute le pro-
gramme de contrle tabli par la Com-
mission.
Quel bilan et quels enseignements
tirez-vous de la rforme applique ?
l y a eu deux grandes rformes. Dabord,
cest la sparation entre les assurances
dommages et les assurances de per-
sonnes. La loi a donn un dlai de cinq
ans pour sy conformer. Le dlai vient
dexpirer et toutes les compagnies das-
surances, celles qui ont voulu faire de
lassurance vie, ont t obliges de
confer une fliale assurance-vie toute
la partie assurance des personnes.
Lassurance dommages est garde au
niveau de la compagnie. Pourquoi ?
Parce que lassurance vie ne constitue
que 10% du total du march. Sur 90 mil-
liards vous avez peine 8 milliards das-
surance-vie. Lobjectif tait de booster
les assurances de personnes, parce que
vous avez des structures ddies las-
surance vie, vous avez mme le profl du
personnel qui est diffrent pour les assu-
rances dommages et les assurances de
personnes, il y a une spcialisation.
Je pense que cest un moyen de booster
cette branche, parce que le potentiel de
dveloppement est norme et cest en
fait les assurances de personnes qui
permettent de collecter le maximum
dpargne. Ailleurs, les assurances vie
sont trs dveloppes, mme en Afrique
du Sud, qui a en commun une compo-
sante europenne trs importante, lacti-
vit dassurance vie est trs dveloppe.
La deuxime rforme, cest au niveau de
la bancassurance. Cest la possibilit
pour les compagnies dassurances de
commercialiser, de disposer trs rapide-
ment dun rseau trs important. Dau-
tant quil y a 1.300 agences bancaires.
Quand, par exemple, une compagnie
dassurance contracte avec la BADR,
elle a immdiatement 300 agences o
elle peut commercialiser ses produits.
Voici en rsum les deux grandes r-
formes qui ont t introduites.
Concernant le bilan, il est un peu trop tt
tirer. Ce nest pas une usine o il sufft
de presser un bouton pour que cela d-
marre, cest tout un processus. l y a
galement autre chose, mais ce nest
pas d la loi. Ce quon a fait dautre,
cest renforcer le niveau du capital mini-
mum des banques et des compagnies
dassurances. Pour les compagnies
dassurances nous sommes passs de
500 millions de dinars un minimum de
deux milliards de dinars pour les assu-
rances dommages, pour les assurances
vie de 200 millions un milliard de di-
nars. Le niveau minimal a t relev
aussi pour les mutuelles.
Dans le monde entier on essaie de ren-
forcer les fonds propres des institutions
fnancires, linstar de ce qui se passe
Regard
en Europe au niveau des compagnies
dassurances, bien que nous navons
pas le mme contexte.
Nous avons voulu renforcer la solidit f-
nancire de ce secteur, parce que mme
les banques ont vu le niveau de capital
minimum renforc notablement, surtout
lorsquon est pass 3,5 milliards de di-
nars minimum. Donc, cest une autre r-
forme qui nous a permis de renforcer la
solidit fnancire de la place. Lorsquon
dit les activits fnancires, il sagit des
compagnies dassurances et des
banques. l y a aussi une autre rforme
que nous avons entrepris qui concerne
la session obligatoire. Cest quoi la ses-
sion obligatoire ? Quand une compagnie
dassurances a un portefeuille dassu-
rance, elle se rassure elle-mme au-
prs dune compagnie de rassurance.
Avant, les compagnies dassurance
taient obliges de cder 5 10%, selon
le secteur, la CCR, la Compagnie cen-
trale de rassurance, le seul rassureur
national. Maintenant ce taux est pass
50%. Cette augmentation de ce quon
appelle la session obligatoire au rassu-
reur national permet de faire des cono-
mies de devises, parce quavant, une
fois que la compagnie a cd 5 ou 10%,
le reste est rassur ltranger.
Le fait que nous avons renforc notable-
ment le niveau du capital de la CCR, qui
est pass de 5 milliards 13 milliards de
dinars, permet la CCR daccepter plus,
parce quelle se rassure aussi. Le fait
quelle a un capital plus important lui per-
met de garder son niveau, ce quon
appelle la rtention, un montant plus im-
portant de la rassurance.
Tout cela est dj excut, dj en
ouvre. Cest dj une partie du bilan.
On ne peut pas dire quon a un bilan df-
nitif, mais il y a quand mme beaucoup
de progrs en matire de renforcement
de la solidit fnancire des compagnies
dassurances.
Certains dirigeants disent que le
niveau de capital est trop lev,
que cest une immobilisation trop
importante pour lentreprise.
Est-ce votre avis ?
Non, pas du tout. Le fait quune compa-
gnie a un niveau de capital adquat, je
ne dis pas lev, lui permet daller plus
loin au niveau des engagements.
Cest une scurit quelle a, plutt
quautre chose. Bien entendu, il y a des
compagnies modestes qui nont pas les
moyens. Par exemple, Alliance assu-
rances voulait faire entrer un partenaire
tranger et nous lui avons conseill dal-
ler vers le march. Elle est alle vers le
march, elle a russi, elle a renforc ses
fonds propre par le biais de la Bourse. Je
ne pense pas que ce soit un handicap
mais, de toutes manires, il y a des exi-
gences minimales pour exercer une acti-
vit bancaire ou une activit dassu-
rances. l faut avoir la surface fnancire
sinon, demain, elles auront des diffcul-
ts pour couvrir leurs engagements.
Y a-t-il un intrt des entreprises
trangres au march des
assurances depuis la rforme,
notamment aprs linstauration
de la rgle des 51-49% ?
l y a beaucoup dentreprises qui sont
intresses. Le premier exemple, cest
AXA. Nous avons conclu, au mois de
juillet, laccord avec AXA. Les deux com-
pagnies dassurances dommages et vie,
AXA Algrie vie et AXA Algrie dom-
mages, viennent dobtenir, au mois doc-
tobre et novembre, lagrment. Elles
sont actives sur la base de cette rgle de
51/49. Les compagnies trangres qui
sintressent au march algrien doivent
respecter la rglementation. Elles se font
galement contrler de la mme ma-
nire. Les compagnies, quelles soient
nationales, prives ou publiques, ou
trangres sont soumises aux mmes
rgles. l ny a pas de diffrenciation.
Que se passe-t-il en cas de faillite
dune compagnie ?
l ne peut pas y avoir de faillite si le
contrle se fait dune manire continue,
parce quon ne laisse pas une compa-
gnie aller jusqu la faillite. Cest pour
cela quil y a des rgles prudentielles, il y
a des contrles priodiques, soit sur
pice soit sur place.
Normalement, lorsquon est bien contr-
l, lorsque le programme de contrle est
bien excut, on narrive pas jusqu ces
extrmes.
La Commission peut-elle faire des
propositions et en a-t-elle fait ?
Elle peut le faire, mais on a un rapport
annuel que nous tablissons et dans ce
Regard
rapport on peut faire des propositions,
on peut avoir lavis des autres membres.
Mais, puisque le directeur gnral du
Trsor, le directeur des assurances sont
membres de la Commission, je pense
que les choses ne posent pas de pro-
blmes.
La Commission est-elle
oprationnelle ?
Oui, depuis deux ans dj. Elle se runit
rgulirement. l ny a pas de calendrier
prcis, mais chaque fois quil y a suff-
samment de matire pour se runir, on le
fait.
Quels sont les problmes qui se
sont dj poss, qui ont t traits ?
La premire des choses, cest que nous
avons, par exemple, auditionn prati-
quement 90% des compagnies dassu-
rances. Auditionn cest quoi ? Cest sur-
tout pour que la compagnie dassurances
puisse exposer son organisation, le tour
de table du capital, son business plan,
ses prvisions en matire de dveloppe-
ment, les diffcults ventuellement
quelle a, les suggestions quelle peut
avoir. Cela permet aux membres, surtout
aux magistrats, je ne parle pas de lex-
pert parce quil est du domaine, de bien
simprgner, de bien connatre, les com-
pagnies et ventuellement leurs diffcul-
ts. Cest une activit. Chaque runion,
nous invitons une ou deux compagnies
pour les couter.
Par exemple, nous avons reu et cout
les deux compagnies dassurances vie
et dommages dAXA. Cest la premire
fois quelles commencent. Pour nous, ce
nest pas une dcouverte parce que
nous suivons le dossier, en tant que pro-
pritaire, disons, reprsentants de lEtat
pour le Fonds national dinvestissement
et la BEA depuis le dpart, pour le pacte
dactionnaires, pour le statut, etc. Cest
surtout pour les autres membres, notam-
ment les magistrats qui ntaient pas
spcialiss mais qui commencent main-
tenant bien connatre la lgislation, le
secteur des assurances. Heureusement,
ces magistrats nont pas t changs, ce
sont toujours les mmes reprsentants.
Cest une bonne chose.
En plus de cela, je vous avais dis quil y
avait le programme de contrle. Aprs,
la fn de lanne, nous avons un rapport
annuel sur lactivit de la Commission
dans le domaine de la supervision.
Egalement, nous approuvons les candi-
datures des cadres dirigeants princi-
paux, nous suivons les rsultats des rap-
ports de contrle tablis par la direction
des assurances, etc. l y a beaucoup de
travail faire.
Il ny a pas de magistrats spcialiss
dans le domaine des assurances ?
Non, il ny a pas de magistrats spciali-
ss dans les assurances. Cette partici-
pation est une bonne chose. Lors des
premires runions de la Commission
nous navons pas traits de dossiers,
nous avons commenc par le b.a ba
pour expliquer en quoi consistent les
activits dassurance, les textes qui r-
gissent les assurances, comment est
organis le secteur des assurances, lac-
tivit du secteur, faire connatre les com-
pagnies, les normes qui rgissent le sec-
teur, le travail que fait la direction des
assurances, comment elle est organi-
se, comment se fait le contrle, tout
cela avec des CD, des datas shows, des
textes qui ont t mis la disposition des
magistrats. Ctait une bonne dmarche
parce que le travail, aprs cela, a t fa-
cilit.
Comment sont-t-ils dsigns ?
Cest du ressort du ministre de la Jus-
tice.
Est-ce juste pour donner un avis sur
la conformit de telle ou telle chose
ou bien ont-ils un rle particulier
remplir ?
Tous les membres de la Commission ont
le mme statut, mais les magistrats ont
beaucoup plus la connaissance du droit,
surtout du droit commercial, parce quils
peuvent clairer la Commission en di-
sant que telle dcision ou telle dmarche
est lgale ou pas. Cest important davoir
lavis des magistrats.
Ingnieur conomiste de formation, M.Hadji Babammi a fait ses tudes lcole polytechnique dAlger, tudes quil
a termin en 1969. Depuis, il est en activit. Le dbut de sa carrire professionnelle, il la entame lex.Sonacom
o il y restera 14 annes, en occupant les fonctions dingnieur dtudes, de directeur central de dveloppement et
de I'engineering pour nir P-DG de cette iIIustre socit nationaIe.
M. Babami a galement t P-DG dALMO qui est une socit de machines outils, sise Constantine. Ensuite, il a
occup des postes imporatants la BAD, au ministre des Finances, la Banque centrale, puis une fois encore il
revient au ministre des Finances o il occupe actuellement le poste de Directeur gnral du Trsor et Prsident
de la Commission de supervision des assurances (CSA), galement membre du Conseil dadministration de la
Banque dAlgrie, membre du Conseil de la monnaie et du crdit, membre du Conseil dadministration de la
Sonatrach et dAir Algrie et Prsident du Conseil dadministration de la CGMP, les assembles gnrales de la
SGCI, la SRH, etc.
BIO EXPRESS... Un CV impressionnant...
Regard
Entretien avec le Secrtaire du Conseil national des assurances,
M. Abdelhakim Benbouabdellah
Entretien ralis par Massi Badis
Revue de lASSURANCE : Le secteur
des assurances a cltur lexercice
2010 avec 80,7 milliards de dinars de
chiffre daffaires.
Pour beaucoup, ce rsuItat ne rete
pas le potentiel rel du march
Comment expliquer cette situation ?
M. Abdelhakim Benbouabdellah : Le
chiffre daffaires hors acceptations inter-
nationales est de plus de 80 milliards de
dinars fn 2010, soit une croissance de
plus de 4% par rapport 2009.
Except lanne 2010, le secteur des
assurances est parmi les secteurs ayant
enregistrs une croissance deux
chiffres.
La croissance de la production du sec-
teur des assurances au cours de ces
dernires annes avec des volutions
deux chiffres confrme son lan. En ab-
solue, la production est passe de 50
Milliards de dinars en 2005 plus de 80
Milliards en 2010. Cela confrme la capa-
cit du secteur assumer pleinement
laccompagnement en matire de cou-
verture des risques. Toutefois, des ef-
forts sont fournir davantage dans le
domaine des assurances de personnes,
agricoles et la couverture des risques de
catastrophes naturelles.
l y a lieu de rappeler que la constance
du dveloppement du march, durant
ces dernires annes (avec un taux de
croissance deux chiffres ou sen ap-
prochant), dnote des efforts fournis par
toutes et tous, au sein de ce secteur,
pour que le march national puisse par-
venir de meilleures performances.
Dun autre ct, vous avez raison de dire
que les ralisations ne reftent pas le
potentiel rel du march qui peut se d-
velopper et atteindre des seuils impor-
tants. Le volume actuel demeure faible
comparativement dautres pays o le
secteur des assurances contribue avec
40% 50% au fnancement de lcono-
mie.
Cette situation dcoule de la conjugai-
son de plusieurs facteurs notamment ce
que lon appelle communment la
culture dassurance qui reste ancrer
au sein de la socit algrienne par le
biais dune meilleure prise en charge
diffrents paliers.
Aussi et pour donner un nouvel lan ce
secteur, les dispositions de la loi de 2006
rgissant le secteur a rorganis ce mar-
ch dont lamorce a t lance mi-2011,
Il est impratif de
faire dans
linnovation
Cadre de concertation, entre les diffrents acteurs du
march des assurances, le Conseil national des
assurances (CNA) est au cur de la dynamique de
transformation, juridique et organisationnelle du
secteur. Son Secrtaire, M. Abdelhakim Benbouabdellah,
explique la dmarche suivie, par les pouvoirs publics,
pour dvelopper lactivit.
Regard
consistant sparer la branche assu-
rance de dommages et assurance de
personnes. Cest ainsi, fn 2011, quune
vingtaine de socits, entre celles sp-
cialises en assurances de dommages
et celles en assurances de personnes et
les mutuelles et fonds de garanties,
composent le march national. A cela
sajoutent les multiples rformes me-
nes et qui relvent de politiques strat-
giques savoir,
la distribution des
produits dassu-
rance qui a t
renforce par
lentre en vi-
gueur du disposi-
tif de bancassu-
rance (dcret
excutif N07-153 du 22 mai 2007), la
recapitalisation.
Pourquoi lAlgrien nest pas trs
port sur les produits dassurances ?
Cest une ralit laquelle la concur-
rence loyale sur le march fnira par r-
pondre. Comment ? Eh bien cette
concurrence fera que la socit dassu-
rance ne se contentera plus dattendre
ce que le client-souscripteur vienne
ses guichets commerciaux mais elle
sera contrainte daller chercher ce client
dans le potentiel assurable par le moyen
de lattractivit commerciale, le marke-
ting, la communication, etc. Cest sur ce
terrain que se d-
cidera, en partie,
le devenir dune
socit dassu-
rances, et, par
extension, celui
du march natio-
nal.
Par ailleurs il faut
dire quil y a divers facteurs contribuant
ce manque dengouement des Algriens.
Nous pouvons citer, entre autres et de
lavis des professionnels eux-mmes, le
manque de communication des assu-
reurs. l y a galement le niveau de la
prestation (prise en charge de lassur)
et surtout en ce qui concerne la branche
automobile, qui a engendr une baisse
de confance. Par ricochet, les autres
branches en ptissent.
Quen est-il du facteur religieux que
certains considrent comme un frein
au dveloppement du march des
assurances ?
Contrairement ce que peuvent penser
certains, le facteur religieux ne constitue
pas vraiment un frein au dveloppement
du march des assurances. Cela a t
dmontr par une enqute coute
client ralise, dj, en 2007, par le
Conseil national des assurances. Dans
les facteurs dits convictions opposes,
le facteur religieux arrive en dernier lieu,
aprs dautres facteurs, tels que lab-
sence de biens protger, la ngligence,
les revenus insuffsants, le manque de
confance dans les assurances, la d-
pense inutile, etc. Donc, il y a dabord
cette prestation de service amliorer
et, qui pourrait, effectivement, amener
lAlgrien reconsidrer sa position et
refaire confance son assureur. Cest la
premire action vritable mettre en
ouvre. Elle sera suivie, normalement,
par une stratgie de communication et
un plan de communication simple, eff-
cace et bien construit, pour faire passer
le message au citoyen algrien.
Les assureurs ont galement besoin,
davoir en face, des gens avec un
certain pouvoir dachat. Voyez-vous
ce niveau-l dventuelles limites ?
Si limites il y a, je pense que cest du en
partie la capacit fnancire des assu-
rables (personnes physiques). A ce ni-
veau l cela veut dire que loffre nest
pas attrayante au niveau prix ce qui doit
obliger les assureurs revoir leur tarifs
et les faire correspondre aux besoins et
situations du citoyen.
Dautre part, lassureur pourra-t-il relle-
ment procder ces ajustements sans
mettre en pril ses quilibres ? Certaine-
ment pas.
Conjuguer les intrts du citoyen assu-
Aprs une priode dexercice
des socits dassurance de
personnes, il y aura de la
matire qui nous permettra de
faire un point de situation
Regard
rable ceux de lassureur nest pas
chose aise mais pas impossible.
Au niveau du CNA, nous avons inscrit
ltude un volet important qui est celui de
la micro assurance qui offre plusieurs
perspectives et dont lobjectif tant juste-
ment de permettre la plus large frange
de cette popula-
tion, qui est dans
lincapacit de se
couvrir car faute de
moyens, daccder
aux produits das-
surance.
l y a aussi la pr-
vention, qui de
prime abord, laisse
penser aux grands assurables ou per-
sonnes morales uniquement. Or, nous
savons que le volet prventif concerne
tout le monde chacun un niveau bien
dfni.
La prvention reste lun des meilleurs
moyens pour matriser et rduire les
risques et par la mme permettre las-
sureur de jouer sur la tarifcation condi-
tion bien sr que lassur joue le joue.
Cette attitude permettra lun et lautre
de tirer proft : lassureur bnfciant
dune rduction du risque donc lampleur
dun sinistre et lassur dun tarif tudi
et porte.
Par ailleurs, lassureur devra innover et
proposer des produits peu coteux qui
pourraient intresser beaucoup de gens.
Donc, il appartient aux socits
dassurances dadapter leur offre
aux conditions salariales ?
Comme susmentionn, linnovation est
une arme absolue si nous voulons aller
de lavant. Dans toute activit, lavan-
tage appartient ceux qui savent faire
preuve de crativit et dimagination.
Nos assureurs ont toute la comptence
pour cela. Toutefois, il ne faut pas oublier
que la socit dassurance a son envi-
ronnement et ses contraintes.
l faudra une srie de mesures pour per-
mettre lassureur de tisser des liens
avec son assur.
De toute vidence, celle qui fait dfaut,
grande chelle, tant linformation n-
cessaire qui permet de cerner le com-
portement du consommateur dassu-
rance. Celle-ci est primordiale si nous
voulons cerner les lments qui per-
mettent de connatre le niveau de la ca-
pacit fnancire de lassur, ses condi-
tions de vie, ses
contraintes et ses
besoins. Ceci dune
manire gnrale
aidera lassureur
mettre en ouvre
une politique de
prix.
Mais il y va gale-
ment de la volont
de lassur qui dtient les moyens de se
couvrir, car ce ne sont pas tous les ci-
toyens qui se trouvent dans la mme si-
tuation, de commencer penser srieu-
sement se protger et transfrer
ainsi le risque vers lassureur qui sait le
prendre en charge.
Au risque de me rpter, cette problma-
tique est de toute vidence une ralit
laquelle la concurrence loyale sur le
march fnira par rpondre.
Pour rapprocher davantage les
socits dassurance de leurs
clients, la voie a t ouverte
avec linstallation des Courtiers
et des Agents gnraux.
Cela a-t-il aid llargissement
du march ?
Effectivement, lordonnance N95-07
modife et complte a ouvert le champ
et a prcis via le dcret excutif N95-
341 du 30 octobre 1995 (portant statuts
de lagent gnral dassurance) ainsi
que le dcret excutif N95-340 du
30/10/1995 (fxant les conditions doctroi
et de retrait dagr-
ment, de capacits
professi onnel l es,
de rtributions et
de contrle des in-
termdiaires), ont
ouvert la voie aux
courtiers et autres
agents gnraux.
Quoi que pour le courtage, il faut relever
que celui-ci existait auparavant mais il a
t suspendu.
La mise en place de ces intermdiaires a
permis aux socits dassurance dlar-
gir leur champ dintervention et de faire
connatre galement lassurance dune
manire gnrale. Cela a permis aux
socits dassurance daffermir leur em-
prise sur le march.
En matire de courtage, il est apparu,
aprs des annes dexercice, nces-
saire de faire le point ce niveau et den
tirer les leons en vue de le hisser aux
normes universelles. Le courtier ne doit
plus demeurer et se confner dans un
rle de chasseur daffaires uniquement
mais aller bien au-del en apportant as-
sistance et conseil sa clientle.

Un problme de formation ?
l y a un problme de formation, effecti-
vement. Ces derniers temps, nous en
avons normment discut, pour es-
sayer de tirer le mtier vers le haut, et
lever, un petit peu, le niveau par des
exigences universitaires. Actuellement,
pour obtenir un agrment, un courtier
doit tre universitaire et justifer dun mi-
nimum de trois (3) ans dexprience,
dans le secteur des assurances.
En outre, une rfexion est engage, de-
puis quelques mois, afn dvaluer les
possibilits damliorer cette corpora-
tion, de lui donner les outils ncessaires,
pour se dvelopper et, bien sur, mettre
des gardes fous pour viter les dpasse-
ments ou le manque de professionna-
lisme.
Dans le monde, cest la branche des
assurances de personnes qui domine
le chiffre daffaires du secteur.
En Algrie, cest
plutt la branche
des assurances
dommages qui
domine le mar-
ch. Quelles ex-
plications don-
nez-vous ce
contraste ?
Contrairement ce que
peuvent penser certains, le
facteur religieux ne constitue
pas vraiment un frein au
dveloppement du
march des assurances
Le courtier ne doit pas se
limiter, uniquement, tre un
chasseur de primes. Il doit
avoir un rle beaucoup plus
important, un rle de
conseiller et de suivi
Regard
l est vrai que la branche des assurances
de personnes a un trs faible taux de
pntration et sa production, dans le vo-
lume annuel global, du secteur des as-
surances reste, quand mme, trs faible
(aux alentours de 10%). Mais, il faut sa-
voir aussi que les assurances de per-
sonnes est une branche trs lourde du
secteur, et qui sappuie, en premier lieu,
sur lpargne.
Or, dans notre pays, il y a matire dis-
cussion, au sujet de lpargne, tant
donn linsuffsance des lments n-
cessaires, et des outils fnanciers, indis-
pensables pour encourager cette
pargne. Alors, imaginez un peu la posi-
tion dun assureur, devant une telle fai-
blesse de loffre de placements, sur le
march fnancier, si lon considre le fait
quil a dj beaucoup de mal procder
des placements.
Vous voulez parler de labsence dun
march boursier ?
Pas seulement, je veux parler de tous
les lments fnanciers, ncessaires
pour booster lpargne, en gnral. Et,
pour booster lpargne, il faudrait que les
assureurs aient, entre les mains, la ca-
pacit, la possibilit doffrir, leurs futurs
assurs, une rmunration, assez int-
ressante, pour les motiver venir.
Malheureusement, actuellement, mis
part les bons du trsor qui sont faible-
ment rmunrs, lassureur na pas
beaucoup de possibilits entre ses
mains. Donc, vous voyez pourquoi il ny
a pas eu de dveloppement.
Les assureurs peuvent-ils procder
des placements ltranger ?
Non ! Nous ne pouvons pas effectuer
des placements ltranger, a cest
clair.
Autre facteur ayant fait que, justement,
cette activit conomique na pu se d-
velopper convenablement, cest lab-
sence de spcialisation. La mme soci-
t pratique toutes les branches
dassurances. Do, justement, la dci-
sion des pouvoirs publics dintroduire
une sparation entre les assurances de
dommages et les assurances de per-
sonnes. Cest lobjet de la Loi 06-04, qui
a oblig les compagnies dassurances
flialiser, partir de 2011, la branche des
assurances de personnes.
En agissant ainsi, les pouvoirs publics
ont voulu encourager les socits das-
surances, mettre en ouvre tous les
moyens ncessaires, pour dvelopper
lactivit des assurances de personnes,
et au-del de cette
branche, booster
tout le secteur des
assurances.
Donc, vous tes
optimiste et
conant, quand
laboutissement
de ce projet ?
Bien entendu, je crois que nous pour-
rons esprer que les assurances de per-
sonnes puissent connatre, lavenir, un
essor plus important. l faut savoir que
quatre (04) socits dassurances de
personnes ont dj vu le jour, en plus de
Cardif Algrie, qui existe depuis quelques
annes.
Ces socits viennent juste dobtenir
leur agrment, elles sont en phase,
donc, dorganisation. l va falloir leur lais-
ser le temps ncessaire pour sinstaller
convenablement sur le march et enga-
ger leur activit.
Ce nest quaprs, quon pourra dire si
cest la bonne dmarche ou non. A
lheure actuelle, nous ne pouvons
mettre aucun bilan, ni aucune analyse.
Donc, nous prfrons laisser encore du
temps ces socits et celles qui les
rejoindront lave-
nir.
Du ct du Conseil
national des assu-
rances, nous
comptons laisser
du temps aux nou-
velles socits
pour quelles
puissent sorgani-
ser et cerner le march A ce moment-l,
il y aura, certainement, matire discus-
sion. Donc, nous pourrons analyser la
situation, avec les acteurs eux-mmes,
pour pouvoir, justement, dgager des
solutions, faire des propositions aux
pouvoirs publics et, sil y a lieu, rectifer
le tir.
Les assurances de personnes
sappuient sur lpargne, nous
devons, donc, donner aux
socits plus de possibilits
de placements pour
intresser les Algriens
Focus
C
est une chose acquise,
lAlgrien nest pas trs port
sur les assurances ! Mais
cette distanciation ne doit pas
masquer une autre ralit : le march
algrien des assurances, qui, en termes
de chiffre daffaires, enregistre, depuis
le dbut des annes 2000, une
croissance 2 chiffres. lexception de
lanne 2010, marque par un refux
(4% de progression), la croissance
moyenne, du chiffre daffaires du
secteur, est suprieure 10%, durant la
mme priode.
La dcision des pouvoirs publics dou-
vrir le march des assurances (lordon-
nance N95-07 du 25 janvier 1995) aux
investisseurs privs, nationaux et inter-
nationaux, est pour beaucoup dans
cette dynamique de croissance. Toute-
fois, larrive sur le march de nouveaux
assureurs multi branches na pas permis
dlargir, de manire signifcative, le
march.

Un volume daffaires qui ne
rete pas Ie potentieI du
march
En 2010, le secteur national des assu-
rances, toutes socits et toutes
branches confondues, a ralis un
chiffre daffaires de 80.7 milliards de di-
nars, soit lquivalent dun peu plus de 1
milliards de dollars. Cela reprsente un
taux de pntration de lassurance (part
des primes dassurance dans le PB) de
lordre de 0,8%, cest--dire, loin du
taux moyen mondial, qui est de 6,89%.
Tous les acteurs du secteur des assu-
rances, sans exception, estiment que le
volume actuel des affaires ne refte pas
le vrai potentiel du march. Pour Abdel-
hakim Benbouabdellah, le Secrtaire du
Conseil national des assurances (CNA),
le march peut atteindre, sans trop
exagrer, le palier de 8 milliards de dol-
lars de chiffre daffaires .
Outre son faible volume daffaires, le
march national des assurances souffre
dune forte dpendance, vis--vis de
lassurance automobile, qui constitue
pratiquement la moiti (49,6%) du chiffre
daffaires du secteur, et des assurances
ARD (incendie, accidents, risques di-
vers) qui reprsentent 32,7% du mar-
ch. Runies, ces deux branches, das-
surances obligatoires, concentrent plus
de 80% du chiffre daffaires du secteur.
Le peu, qui reste des parts de march,
est partag entre les assurances de per-
sonnes (8,7% du chiffre daffaires), las-
surance transport (7,4%), les assu-
rances agricoles (1%) et enfn le crdit
caution (0,5%).
Un march contresens
des tendances du march
mondial
Faible en volume daffaires, et trs peu
diversif, le secteur algrien des assu-
rances prsente les caractristiques
dun march contresens des ten-
dances observables du march mondial
des assurances. Dans ltude Sigma
de Swiss Re , le march mondial des
assurances (4339 milliards USD en
2010) est constitu 58,07% des assu-
rances de personnes (appeles gale-
ment assurances-vie), avec un volume
daffaires de 2520 milliards USD. Lautre
part de march (41,92%) revient aux
assurances dommages (appeles ga-
lement assurances non-vie), avec un
volume daffaires de 1819 milliards
USD. Dominantes, les assurances de
personnes progressent (3,2%), plus ra-
pidement, que les assurances dom-
mages (2,1%). Ces tendances globales,
nous les retrouvons partout dans le
monde : aux Amriques, en Europe, en
Asie, en Afrique, aux Etats Unis, en
Chine, ou encore, chez notre voisin ma-
rocain !
Cest, sans doute, cette ralit, du mar-
ch mondial des assurances, qui a
pouss les pouvoirs publics, en Algrie,
corriger le tir, en dcrtant une spa-
Culture de lassurance en Algrie
/es vrais ds...
Par Massi Badis
Selon ltude Sigma de Swiss Re, lassurance dans le monde en 2010 , lAlgrien a dpens, en 2010, une
moyenne de 32.8 dollars pour s'assurer. Ce chiffre reprsente peine 1% de la densit d'assurance (primes par
habitant) des pays industrialiss, alors quen Afrique, cette densit dassurance est de 64.7 dollars. Plus proche
de nous, au Maghreb, la Tunisie (73 dollars par habitant) et le Maroc (65 dollars par habitant) ralisent de meilleurs
scores que nous. Ce bref comparatif est rvlateur de notre retard en matire de culture dassurance.
Explications.
Focus
ration des assurances de personnes de
celles de dommages (loi N06-04 du 20
fvrier 2006). En poussant la
flialisation des assurances de per-
sonnes, le lgislateur indique, aux ac-
teurs du march, la direction prendre
pour tirer proft dun march prometteur,
celui des assurances de personnes, le-
quel demeure largement sous exploit.
Une dmarche volontariste qui vise, en
fait, diversifer le secteur, marqu par
une forte dpendance vis--vis des as-
surances dommages et ARD, pour en
faire, terme, lun des secteurs qui
contribuent le mieux la croissance
conomique globale du pays. Un ac-
croissement de lactivit va entraner
une augmentation de lemploi, de nou-
velles ressources fnancires, donc, de
nouvelles taxes au proft du trsor pu-
blic. Il ne faut pas oublier que nous
sommes lun des premiers collecteurs
d'impts au proft de l'Etat , rappelle,
juste titre, Amara Latrous, prsident de
lUnion des assureurs et rassureurs
algriens (UAR).
Lenjeu de la qualit de
service
Le projet ne manque pas dambitions,
mais sa ralisation, sur le terrain, san-
nonce extrmement ardue, pour plu-
sieurs raisons. Labsence dune culture
dassurance, chez les Algriens, est sou-
vent dplore par les acteurs du march.
Dautres craignent une possible dsaf-
fection du public, qui pourrait considrer
les assurances de personnes comme
allant lencontre des principes de la
religion.
Focus
Cest le fameux facteur religieux !
Pour Franois-Xavier Hussenot, DG de
Cardif El Djazar (la premire socit
dassurances de personnes investir le
march, en septembre 2007), largu-
ment de la conviction religieuse, sou-
vent avanc, nest pas propre aux pays
musulmans. Cest un dbat tranch, ail-
leurs comme en Algrie. Quand je suis
arriv, en Algrie en 2008, on a com-
menc me dire que cest Haram (in-
terdit), etc. Bon, qui a trouv la rponse
? Ce nest pas nous, cest les gens de la
CNEP Banque eux-mmes. Quand un
client se prsente au guichet, pour ou-
vrir un compte dpargne, on lui propose
deux (2) formules : un compte avec int-
rts et un autre sans intrts. Qui prend
sans intrts ? Personne ! Donc, ce su-
jet l, ne fait plus dbat aujourdhui ,
dira-t-il.
Parole de praticien, mais parole de sp-
cialiste galement. Le Professeur Ab-
derrazak Guessoum, enseignant univer-
sitaire et chercheur en philosophie
islamique, estime que l o il y a lint-
rt du croyant, il y a aussi lintrt de la
religion . Par consquent, ce spcia-
liste en philosophie islamique ne voit
pas de frein religieux la vente de pro-
duits dassurances, du moment quelles
servent protger les personnes et
leurs biens (lire encadr).
Ceci est dmontr, dailleurs, dans une
enqute Ecoute client ralise, dj
en 2007, par le Conseil national des as-
surances (CNA). Dans les facteurs, dits
convictions opposes , le facteur reli-
gieux arrive, en dernier lieu aprs
dautres facteurs, tels que labsence de
biens protger, la ngligence, les re-
venus insuffsants, le manque de
confance dans les assurances, la d-
pense inutile, etc. Cest ce qui fait dire,
au Secrtaire du CNA, Abdelhakim Ben-
bouabdellah, quil y a dabord cette
prestation de service amliorer afn
damener, effectivement, lAlgrien re-
considrer sa position et refaire
confance son assureur. C'est l, la
premire vritable action mettre en
uvre. Elle doit tre suivie par une stra-
tgie de communication et un plan de
communication simple, effcace et bien
construit, pour faire passer le message
au citoyen .
La culture dassurance, une
cration en commun
nculquer aux Algriens la culture de
lassurance, a ne se fera pas en 5
minutes ! Cest un travail densemble,
une cration en commun, qui va se faire
en douceur. Nous allons approcher, en-
semble, le march, situer les besoins
des gens et voir, ensuite, ce que nous
pourrions mettre leur disposition. Et,
au fur et mesure que les Algriens
dcouvriront les produits dassurances,
leur utilit, ils apprendront les utiliser,
dans tout les domaines , fait remarquer
Pierre-Olivier Adrey, directeur gnral
de la Socit algrienne de prvoyance
et de sant (SAPS), une socit dassu-
rance de personnes, ne dun partena-
riat entre la Socit algrienne des as-
surances (SAA) et le groupe franais
des assurances Macif.
Les responsables de la Compagnie na-
tionale dassurance et de rassurance
(CAR) abondent dans le mme sens :
il va falloir mettre en place de nou-
veaux produits, des produits attractifs. Il
va falloir pntrer jusque dans les foyers
revenus intermdiaires. Le march est
dautant plus important que le potentiel
est l .
Dvelopper une force
de vente
Si le potentiel du march national des
assurances de personnes (produits des-
tins couvrir des personnes physiques
contre les accidents corporels, linvalidi-
t, la maladie, le dcs, lassistance
voyage...) demeure encore sous exploi-
t ( peine 9% de part de march), ce
nest pas faute dacheteurs. La preuve
nous est donne par la socit Cardif El
Djazar qui a russi, aprs seulement 4
annes dexistence, raliser un chiffre
daffaires de 9 millions deuros, en ven-
dant uniquement des assurances de
personnes.
Autre exemple, la socit Salama Assu-
rances Algrie a russi, en lespace de 3
annes, multiplier par 100 la part des
assurances de personnes, dans son
chiffre daffaires. A savoir, elle est pas-
se de 2 millions de dinars, en 2005,
200 millions de dinars, en 2008, avec
seulement une petite quipe de com-
merciaux collaborateurs, compose
duniversitaires forms et pays la
commission , assure son directeur g-
nral, Ahmed Hadj Mohammed.
On peut, galement, citer lexemple de
la Socit algrienne des assurances
(SAA), qui ralise le chiffre daffaires
(1.5 milliard de dinars, soit 15 millions
deuros), le plus important du march
national, dans le domaine des assu-
rances de personnes.
Ces exemples, parmi tant dautres, ap-
portent la preuve que lAlgrien peut
acheter des produits dassurance de
personnes, pourvu quon fasse leffort
daller sa rencontre, lui expliquer et de
le convaincre. Mais, pour esprer tirer
pleinement proft du potentiel de ce mar-
ch, la mobilisation de plus de moyens,
humains et matriels savre nces-
saire. Cest l, lobjectif recherch par la
flialisation de la branche, pour dployer
sur le terrain une force de vente, la
mesure du gisement quon veut exploi-
ter. Pour cela, il faut lgifrer pour
donner aux assureurs la possibilit de
mettre en place un large rseau dagents
indpendants qui puissent vendre las-
surance vie , conditionne le directeur
gnral de Salama Assurances Algrie.
Plus explicite encore, le PDG dAlliance
Assurances, Hassen Khelifati, dplore
certaines lourdeurs statutaires qui g-
nent laction des assureurs: au-
jourdhui, un agent gnral, mme licen-
ci, doit justifer de 5 ans d'exprience,
dans une compagnie dassurance, pour
prtendre devenir un agent gnral in-
dpendant, ce qui nest pas le cas ail-
leurs o il sufft de suivre une formation,
de 180 heures ou de 3 mois, pour exer-
cer. Ce qui constitue un lourd handicap,
du fait quaujourdhui, nous sommes
Focus
PAROLE DE SPECIALISTE
L o il y a lintrt du croyant, il y a aussi lintrt de la religion
Le Professeur Abderrazak Guessoum,
Enseignant universitaire et chercheur en philosophie
islamique
La question des assurances reste toujours un sujet de discussion ouvert. Mainte-
nant, je pense quil faut voir les choses, partir de lintrt (al manfa) que peut tirer
un individu de cette assurance. Si lassurance prsente un intrt pour lindividu, je
ne vois pas dobstacle cela, parce que l o il y a lintrt du croyant, il y a aussi
lintrt de la religion. Sur le principe, donc, je ne vois pas de diffrence entre lassu-
rance automobile, lassurance de personnes ou lassurance maladie, du moment
que ces assurances protgent les personnes et leurs biens. Je ne vois pas de frein
religieux aux assurances, si elles ne prsentent pas un risque de heurter la foi et de
transgresser certaines limites. Mais, si le but est de servir lintrt de lindividu et de
la socit, lslam est pour lintrt commun et non le contraire.
oblig de les recruter en tant que sala-
ris, alourdissant, ainsi, la gestion du
rseau commercial. Nous aurions sou-
hait ouvrir ce march aux universi-
taires, afn de pouvoir intgrer le maxi-
mum de commerciaux, dans cet
important march.
Vivement un march
nancier !
Mais le problme, qui proccupe le plus
les socits dassurances de personnes,
cest labsence dun march fnancier
dynamique, qui risque de compromettre,
srieusement, la possibilit de dvelop-
per et de vendre des produits dpargne.
Il est indniable que le dveloppement
des assurances de personnes est inti-
mement li au dveloppement du mar-
ch fnancier. Comme vous le savez, il n
y a pas de march fnancier dynamique
chez nous. Il y a quelques valeurs, qui
tournent au niveau de la Bourse, et
quelques autres valeurs du trsor, qui
sont sur le march primaire et secon-
daire. A part cela, il n y a pas doffres,
intressantes et attrayantes, pour lin-
vestissement des compagnies dassu-
rance de personnes, plaide le prsi-
dent de lUnion des assureurs et
rassureurs algriens (UAR), Amara
Latrous, qui pense, toutefois, que les
compagnies dassurances de personnes
ont des possibilits dinvestir dans des
crneaux rentables. A dfaut, donc, de
placements fnanciers et boursiers, les
compagnies dassurances, notamment
de personnes, peuvent investir dans
limmobilier, un secteur attractif par les
temps qui courent. Cest un secteur ren-
table et, si les compagnies dassurance
sinvestissent, l-dedans, je pense
quelles pourront offrir, leurs assurs,
une rmunration largement quitable,
par rapport ce quoffrent les concur-
rents bancaires .
Les assurances de
personnes ne sachtent pas,
elles se vendent
Tout le reste demeure une affaire de
marketing et de communication : de
confrence en confrence, de discus-
sions en discussions, de supports pa-
pier en supports papier, de support web
en support web, grce la radio, la tl-
vision et la publicit, nous arriverons,
un jour, convaincre les gens que le
sujet assurance, est un sujet qui peut
tre intressant, qui va fonctionner, et
qui va tre effcace. Il va falloir montrer
a, aussi, soutient Pierre-Olivier Adrey,
directeur gnral de la Socit alg-
rienne de prvoyance et de sant
(SAPS).
Bien sr, en amont, il faudra faire preuve
de beaucoup dimagination et dingnio-
sit, car les assurances de personnes
constituent un march trs exigeant,
notamment, en termes dinnovation,
dingnierie fnancire et de marketing.
Aussi, les assureurs ne doivent pas
perdre de vue que ce qui fait la bonne
rputation dune socit sur le march,
cest dabord le rglement rapide des
sinistres. Enfn, ils ne doivent pas ou-
blier que les assurances de personnes,
contrairement aux assurances obliga-
toires, ne sachtent pas, elles se
vendent !
M.B.
Focus
PAROLE DE RETRAITE
Les socits dassurances peuvent intresser les gens qui ne
sont pas afflis sociaux

Abdelmadjid Azzi,
Ancien S.G de la Fdration nationale des travailleurs
retraits (UGTA) et membre de la Commission besoins
sociaux du CNES
Les socits dassurances peuvent, peut tre, distribuer lassurance vie, parce quil
ne faut pas oublier que la mdecine est gratuite en Algrie, cest--dire que tout le
monde peut se soigner, en allant dans les hpitaux. Et puis, nous avons un systme
de scurit sociale performant, il sufft simplement de le renforcer et de faire, en
sorte, quil puisse remplir sa mission, qui est celle de protger les afflis, ceux qui
cotisent la scurit sociale et leurs familles. Le reste, qui sont-ils ? Ceux qui ne sont
pas afflis sociaux et qui pourraient, peut tre, souscrire une assurance vie.
En cas de dcs, ils laisseront, tout de mme, un capital pour leurs familles et leurs
enfants.
PAROLE DEXPERT
Les lacunes du systme public de scurit sociale sont des
opportunits dinvestissement pour les socits dassurances
Abdelkader Djamal,
General Manager de Training Development, Cabinet dtudes, de conseil et de formation
Le dveloppement des assurances de personnes ? Moi, je suis de ceux qui croient
quon devrait y arriver, du fait de la carence du systme public de scurit sociale
(qui souffre de beaucoup de lacunes). Lorsque vous vous prsentez une agence
de scurit sociale, pour le remboursement de vos frais des soins de sant (mdica-
ments, consultations mdicales, analyses biologiques, les soins et prothses den-
taires, etc.), vous vous rendez vite compte que ce qui vous est propos nest, en rien,
comparable avec ce que vous avez dpens. En fait, la scurit sociale pratique des
prix de rfrences qui ne tiennent pas compte des cots rels des actes mdicaux.
A titre dexemple, pour une visite mdicale chez un spcialiste, on vous rembourse
la modique somme de 80 dinars, calcule sur la base dun prix de rfrence de 100
dinars, alors quen ralit, une visite chez un mdecin spcialiste ne cote pas
moins de 1.000 dinars, voire, jusqu 1.500 dinars. Que dire, donc, des rembourse-
ments des frais dhospitalisation, dans une clinique prive, ou dune prothse den-
taire, avec les tarifs de rfrence, pratiqus par la scurit sociale ! Vous allez tre
dsagrablement surpris. Le gap, lcart entre ce que vous dpensez et ce que la
scurit sociale vous rembourse, est tellement important. Je pense quil y a l un
champ investir, par les socits dassurances.
Regard
Entretien avec le Directeur des
Assurances au niveau du ministre
des Finances,
M. Kamel Marami
On compte beaucoup
sur les nouvelles
socits
Revue de lASSURANCE : Voudriez-
vous nous dire, M. Marami, quelle
est la mission de la Direction des
Assurances, au sein du Ministre
des Finances ?
M. Kamel Marami : La direction des as-
surances assure trois missions essen-
tielles : une mission de rglementation,
une mission de rgulation et une mission
de contrle des assurances. En matire
de contrle, la direction des assurances
agit pour le compte de la Commission de
supervision des assurances. Elle effec-
tue des oprations de contrle sur place
et sur pices.
En matire de rglementation, lactivit
des assurances a connu en 2006 une
rforme qui sarticule autour de trois
axes. Le premier axe, cest la rorgani-
sation de la supervision et du contrle
des assurances. Dans ce cadre il y a eu
la cration de la Commission de supervi-
sion des assurances. Cest une autorit
qui est en activit depuis janvier 2008.
Depuis cette date, la Commission se
runit dune faon rgulire pour traiter
les dossiers relatifs aux assurances. La
direction des assurances effectue les
oprations de contrle et prpare les
dossiers soumettre la Commission
de supervision, pour dcision.
Quels sont les problmes traits au
niveau de cette Commission ?
En tant quautorit de contrle des as-
suEn tant quautorit de contrle des
assurances, la Commission de supervi-
sion a des missions trs larges. Elle
veille notamment au respect et lappli-
cation de la rglementation des assu-
rances. Sil y a un non respect, par cer-
taines socits, des dispositions
rglementaires, il y a des mesures et des
dcisions qui sont prises. Donc, la prise
de dcision relve de la Commission de
supervision et non de la direction des
assurances qui est une structure opra-
tionnelle dont les missions, comme indi-
qu plus haut, est de soumettre la
Commission de supervision les conclu-
sions des oprations de contrle. Cest
le premier point.
Le second point porte sur la nomination
des membres des conseils dadministra-
tion et des cadres dirigeants des soci-
ts dassurance. Conformment la r-
glementation, cette nomination est
soumise une autorisation de la Com-
La rforme du secteur des
assurances, intervenue en 2006,
sest faite sur la base du constat
que les assurances de personnes
ne reprsentent que 6 7% du
portefeuille des socits, alors
qu'environ 93% de la production
tait ralise dans les
assurances de dommages.
La cration dun segment de
march propre aux assurances
de personnes avec ses propres
rgles de fonctionnement, son
personnel qualih et ses rgles
de commercialisation, devrait
booster le march.
Dans ce cadre, a t mise en
place la bancassurance comme
mesure daccompagnement.
Dans le mme temps, lactivit
contrle a t rorganise avec
la cration de la Commission de
supervision des assurances, pour
veiller la rgularit des
oprations dassurances
effectues par les diffrentes
compagnies.
Regard
mission de supervision. Cette autorisa-
tion est exige, galement, pour tout ce
qui concerne les conventions entre les
socits dassurances. En effet, la
conclusion de conventions notamment
de distribution ou de transfert de porte-
feuille est soumise lautorisation de la
Commission de supervision o sigent
dailleurs deux magistrats.
Est-ce quelle traite des problmes
de concurrence, par exemple du
probIme de Ia sous-tarication dont
se plaignent certaines compagnies ?
La sous tarifcation peut revtir deux
formes. Cest, soit, le non respect, par
des baisses, des tarifs adopts, soit, les
tarifs labors et mis en place ne corres-
pondent pas aux cots du risque. Si on
constate quil y a non respect des tarifs
communiqus par la socit, un rapport
est soumis la Commission de supervi-
sion qui dcide des suites donner.
Mais je pense quil faut distinguer entre
deux types de tarifs : le premier concerne
les assurances obligatoires et le second
porte sur les assurances non obliga-
toires ou facultatives. Ainsi, le premier
type de tarifs est fx par ladministration
et ne peut faire lobjet de modifcation
par les socits dassurances. Sagis-
sant des assurances non obligatoires,
les socits dassurances peuvent fxer
leurs propres tarifs sous rserve dinfor-
mer, pralablement leur mise en appli-
cation, ladministration de contrle. Le
non respect des tarifs communiqus
constitue, en cas de baisse, une sous
tarifcation.
Le deuxime axe de la rforme est le
renforcement de la solvabilit et de la
scurit fnancire des socits dassu-
rance. Dans ce cadre, on peut citer trois
actions.
La premire, cest que depuis 2006,
quand il y a constitution dune nouvelle
socit dassurance, le capital social doit
tre libr sa cration. Le code du
commerce prvoit un dlai de cinq ans.
25%, soit un quart du capital, sont lib-
rs la cration et le reste en cinq ans.
Cest le droit commun. Mais en matire
dassurance, pour scuriser davantage
la socit, on exige depuis 2006, la lib-
ration du capital la cration de cette
socit.
Dautre part et cest la deuxime action,
le niveau du capital minimum exig pour
lagrment dune socit dassurance a
t revu la hausse. l tait de 450 mil-
lions de dinars. l a t port en 2009
deux (02) milliards de dinars pour les
assurances dommages.
Pour les assurances de personnes, il
tait de 200 millions de dinars, on la
augment un (01) milliard de dinars.
Aujourdhui, il ny a pas de socit en
de de ces minimums.
La troisime action concerne la cration
dun fonds de garantie des assurs ou
FGAS. l a t institu en 2006 par la loi
sur les assurances et mis en place en
2009. l est aliment par une contribution
annuelle de toutes les socits dassu-
rances. Ceci pour renforcer la solvabilit
de ces socits. Si demain, une socit
est en liquidation et rencontre des diff-
cults pour indemniser ses assurs,
cest dire, ses actifs ne suffsent pas, le
fonds intervient pour indemniser les as-
surs. Cest, donc, un plus pour la scu-
rit fnancire des compagnies dassu-
rance.
Le troisime axe de la rforme, cest le
dveloppement de lactivit des assu-
rances pour lequel on peut citer deux
actions essentielles. Premirement, on a
mis en place la bancassurance. Actuelle-
ment, les banques peuvent vendre les
produits dassurances pour le compte
des compagnies dassurances. Cest
pour tendre davantage le rseau de
distribution des produits dassurance.
Tous les guichets bancaires, toutes les
agences bancaires, peuvent vendre les
produits dassurance, sur la base de
conventions entre la banque et la com-
pagnie dassurance.
Le deuxime point, cest la sparation
des assurances dommages des assu-
rances de personnes. Avant 2006, les
compagnies pouvaient pratiquer toutes
les branches dassurance. A partir de
cette date, on ne peut plus agrer une
socit pour pratiquer, en mme temps,
les deux activits. Elle doit choisir un
domaine. Pour les socits qui existaient
avant 2006, un dlai de 5 ans leur a t
accord, qui a expir le 30 juin 2011,
pour se conformer cette disposition.
Depuis juillet 2011, le march des assu-
rances dispose de socits spcialises
en dassurances de dommages et de
socits spcialises en assurances de
personnes.
Donc, toutes les anciennes
compagnies dassurance se sont
conformes la nouvelle lgislation?
Oui, et leurs arrts dagrment ont fait
lobjet de modifcation pour tre en
conformit avec la loi sur les assurances.
l a t supprim tout ce qui faisait rf-
rence aux assurances de personnes.
Ont t laisses, uniquement, les ga-
ranties relevant des assurances dom-
mages. En matire dassurance de per-
sonnes, cinq (05) socits spcialises
ont t agres depuis le dbut de lan-
ne 2011. l sagit, gnralement, de f-
liales des anciennes socits. Elles
viennent sajouter la premire socit
agre en 2006 et spcialise en assu-
rance de personnes. Voil rapidement la
rforme engage en matire dassu-
rances.
Financirement, comment le march
a-t-il volu ?
En matire de production, le march des
assurances a ralis, en 2010, un chiffre
daffaires de 81 milliards de dinars,
contre 77 milliards DA en 2009, soit un
taux dvolution de 6% par rapport
2009. Les socits publiques ralisent
67% de ce chiffre daffaires, les socits
prives ont une part de march de 25%,
et le reste par les deux mutuelles qui
ralisent 8%. En matire dindemnisa-
tions, les compagnies dassurances ont
vers, en 2010, au titre des rglements
des sinistres 35,6 milliards de dinars,
contre environ le mme montant en
2009, soit peu prs 35 milliards. Dans
la branche automobile, le niveau din-
demnisation est de 26 milliards DA. Ce
montant reprsente 64% du total des in-
demnisations verses. Pour le moment,
la branche automobile est celle qui
connat le plus de sinistres, donc din-
demnisation.
Regard
En matire de rsultats, les compagnies
dassurance ont ralis 8,9 milliards de
dinars, soit une hausse de 56% par rap-
port 2009 o le rsultat ralis globale-
ment, cest--dire tout le march, tait de
5,7 milliards de dinars. Donc, on constate
que cest un march qui reste rentable
au niveau fnancier.
Il y a un certain dsquilibre entre
les assurances dommages et les
Quelle analyse en faites vous ?
Ce qui explique la rforme de 2006 et a
donn lieu cette sparation, cest le
constat que les assurances de per-
sonnes ne reprsentaient quenviron
8% du portefeuille des socits, cest
dire que 92% de la production est rali-
se dans les assurances dommages.
Pourquoi ? Parce que le dveloppement
des assurances sest fait au dtriment
des produits dassurances de personnes
qui sont plus diffciles vendre, compa-
rativement aux produits dassurance
dommages qui sont, parfois, adosss
une obligation lgale telle que lassu-
rance automobile. En
outre, lassurance de
personnes fait appel
des rgles de com-
mercialisation plus
fnes que lassurance
dommages. Cest
pour cela quil a t
dcid, en 2006, de
sparer les deux acti-
vits et crer un sec-
teur propre aux assu-
rances de personnes
avec ses propres
rgles de fonctionne-
ment, son personnel
qualif et ses rgles
de commercialisa-
tion. Comme mesure
daccompagnement,
la loi a largi le r-
seau de distribution
aux guichets ban-
caires en instituant le
dispositif de la ban-
cassurance. Les as-
surances de per-
sonnes, dans dautres
pays, se sont gnralement dvelop-
pes grce aux guichets bancaires en
raison du lien trs troit entre les pro-
duits des assurances de personnes et
lactivit bancaire, notamment en ma-
tire de crdit. Quand il y un crdit, il est
gnralement garanti, soit, par une as-
surance-dcs, soit une assurance sol-
vabilit ou les deux en mme temps.
Tous les lments de russite dun
dveloppement du march, en
matire dassurances de personnes
sont-ils mis en place, runis ?
Si on veut dvelopper le secteur des as-
surances de personnes, l y a des condi-
tions et un environnement prparer.
Premirement, il y a les incitations
dordre fscal, pour que le produit assu-
rance vie soit rentable et comptitif par
rapport dautres produits bancaires
notamment, sachant que les produits
dassurances de personnes sont gn-
ralement des produits de capitalisation
et dpargne. Cest pour cela que les
produits des assurances de personnes
sont exonrs de la TVA. En mme
temps, en 2006, il y a eu une mesure qui
prvoit un abattement de 25% de lRG
pour les personnes qui souscrivent un
contrat dassurance de plus de 8 ans. l y
a eu un travail qui a t fait avec ladmi-
nistration des impts et une circulaire
dapplication a t mise dans ce sens.
Donc, il y a cette incitation fscale qui a
t prise en 2006 pour accompagner le
dveloppement des assurances de per-
sonnes. Second point, il faut avoir un
march fnancier qui permette de renta-
biliser les produits qui sont, pour la plu-
part, des produits dpargne et des pro-
duits long terme. Maintenant, les
opportunits en matire de placement
ne sont pas trs dveloppes. Le mar-
ch fnancier, lheure actuelle, noffre
pas des opportunits diversifes ce qui
nencourage pas le recours ce type
dassurances. Le troisime point est re-
latif la communication. Lassurance de
personnes se vend et ne sachte pas. l
faut avoir une politique de commerciali-
sation base sur une politique marketing
trs pointue. Pour cela, les nouvelles
socits ont un effort trs important
faire pour dvelopper ce genre dopra-
tion de marketing et de communication
et surtout de vulgarisation des produits
dassurances de personnes. Maintenant,
ces oprateurs sont spcialiss.
Les banques jouent-elles le jeu ?
Offrent-t-elle des dbouches ?
Si on parle de march fnancier, il ny a
pas uniquement les banques et les com-
pagnies dassurances. Cest une ques-
tion doffre et de demande en matire de
capitaux. Pour le moment et en matire
de placement, il y a deux types de d-
bouchs. l y a les bons du Trsor et les
dpts terme. Cest vrai que les place-
ments posent problme pour les compa-
gnies dassurances. Parce quil y a deux
quilibres surveiller au niveau dune
compagnie dassurances et mme au
niveau dun produit dassurance. l y a
lquilibre technique, mais celui-ci doit
tre corrig par des revenus fnanciers.
Bon, jespre que dici l le march f-
nancier va se dvelopper et offrir beau-
coup plus dopportunits de placement.
Regard
Le march des assurances est
ouvert aux compagnies trangres.
Comment cela se passe-t-il avec
ces nouveaux acteurs ?
Pour les compagnies trangres, il y a la
rglementation en matire dinvestisse-
ment et celle relative aux assurances.
Si elles rpondent ces deux rglemen-
tations, le march leur est ouvert. En
matire dinvestissement, une entreprise
trangre doit avoir un partenaire natio-
nal suivant la rgle des 49/51%. Cest la
premire condition et cela relve du
conseil national de linvestissement qui
donne lautorisation. Une fois cet accord
obtenu, il y a la rglementation de lassu-
rance qui prvoit un capital minimum.
Une fois cre, la socit devient de
droit algrien. l faut que lencadrement
rponde des conditions rglementaires
en matire de qualifcation et de morali-
t. La socit doit prsenter, galement,
un plan prvisionnel de dveloppement
de trois ans. l y a une Commission
dagrment qui examine le dossier et
donne un avis. Cest une Commission
qui existe au niveau du Conseil national
des assurances. Une fois lavis favorable
accord, un arrt du ministre des Fi-
nances lui accorde lagrment.
A quelles garanties sont soumises les
compagnies dassurances et que se
passera-t-il dans le cas o une
compagnie narrivera pas
indemniser ses clients ?
Pour les compagnies trangres, il y a la
rglementation en matire dinvestisse-
ment et celle relative aux assurances.
Si elles rpondent ces deux rglemen-
tations, le march leur est ouvert. En
matire dinvestissement, une entreprise
trangre doit avoir un partenaire natio-
nal suivant la rgle des 49/51%. Cest la
premire condition et cela relve du
conseil national de linvestissement qui
donne lautorisation. Une fois cet accord
obtenu, il y a la rglementation de lassu-
rance qui prvoit un capital minimum.
Une fois cre, la socit devient de
droit algrien. l faut que lencadrement
rponde des conditions rglementaires
en matire de qualifcation et de morali-
t. La socit doit prsenter, galement,
un plan prvisionnel de dveloppement
de trois ans. l y a une Commission
dagrment qui examine le dossier et
donne un avis. Cest une Commission
qui existe au niveau du Conseil national
des assurances. Une fois lavis favorable
accord, un arrt du ministre des Fi-
nances lui accorde lagrment.
A part les Franais, y a-t-il dautres
investisseurs sur le march ?
l y a deux socits de capitaux arabes
qui existent depuis louverture du mar-
ch. On a la Trust assurance Algeria qui
existe depuis 1997, et Salama, assu-
rance anciennement Baraka Oua Al
Amane. l y a la GAM, qui a t rachete
par un fonds dinvestissement amri-
cain. Cardiff Al Djazar, fliale de BNP
Paribas, agre en 2006. l y a gale-
ment, deux socits cres, en partena-
riat, avec des oprateurs franais. Une
fliale a t cre par la SAA et la Macif.
De son ct, lassureur AXA vient de
crer deux socits, lune en assurance
dommages et lautre en assurances de
personnes, en partenariat avec la BEA et
le FN.
Y a-t-il de nouveaux candidats en lice?
Pour le moment non.
Comment est trait le cas des
mutuelles ?
On a deux mutuelles, la CNMA, la Caisse
nationale de mutualit agricole qui
couvre tout le domaine agricole, et la
MAATEC, destine aux personnels de
lenseignement, de lducation et de la
culture. La MAATEC fait uniquement de
lautomobile et les risques simples, ce
quon appelle la multirisque habitation.
Donc elle na pas une grande activit.
Elle ne couvre pas les risques indus-
triels. Aussi, elle na pas lobligation de
sparer ses activits puisquelle ne fait
pas dassurances de personnes. Mais la
CNMA fait aussi bien les assurances
dommages que les assurances de per-
sonnes. Donc lobligation de sparation
sapplique elle. Dans ce cadre, la
CNMA a cr une fliale dnomme Le
Mutualiste (Ettadhoudi) qui a obtenu
son agrment.
Elle sera spcialise en assurances de
personnes pour les travailleurs de lagri-
culture. Elle est cre par la Caisse na-
tionale en partenariat avec 22 de ses
caisses rgionales.
Avec les mmes conditions que les
autres compagnies dassurances ?
Les mutuelles sont soumises aux mmes
conditions en termes de qualifcation
professionnelle, mais en termes de
conditions fnancires, celles ci sont
moindres. On nexige pas le mme ni-
veau de capital appel, pour les mu-
tuelles, un fonds dtablissement. Son
niveau est infrieur celui des socits
par actions, il se situe 600 millions de
dinars pour les assurances de personnes
et de un milliard DA pour les assurances
de dommages.
Des assureurs ont pos le problme
de la disponibilit des ressources
humaines quaIies ?
Jusqu maintenant la formation sest
dveloppe en entreprise. Chaque en-
treprise a sa propre politique de forma-
tion, soit en interne soit auprs dinstituts
nationaux spcialiss, mais on navait
pas une cole ou un institut national qui
forme pour le secteur des assurances.
Chose qui a t faite en 2010, anne
durant laquelle les socits dassu-
rances ont cr une cole des hautes
tudes en assurances, qui a lanc sa
premire promotion en septembre 2010
destination des hauts cadres des assu-
rances.
Cela sest fait en partenariat avec des
oprateurs franais. l y a une vingtaine
de cadres en formation. Jespre que
cela va voluer pour fournir le maximum
de cadres pour le secteur. Pour nous, ce
projet constitue un des axes de la r-
forme et du dveloppement du march
intitul relvement du niveau gnral du
secteur des assurances.
Jusqu maintenant, lFD qui est un ins-
titut algro-tunisien spcialis dans la
formation de cadres de banques et das-
surances a constitu le principal pour-
voyeur des cadres, surtout les cadres
suprieurs, pour le secteur des assu-
rances.
Regard
Entretien avec le prsident de lUnion algrienne des socits dassurance et
de rassurance (UAR),
M. Amara Latrous
Revue de lASSURANCE : Le march
algrien des assurances reprsente
un peu plus dun milliard de dollars.
Que pensez-vous de ce volume
daffaires ? Est-il conforme au
potentiel rel du march ?
M. Amara Latrous : Cest peu ou pas
beaucoup ? Nous, en tous cas, on es-
time que cest un volume daffaires qui
est consquent. Cest un march qui est
en croissance; par le pass, il a connu
des taux de croissance 2 chiffres. En
2010, malheureusement, ce niveau de
croissance sest ralenti parce que les
importants investissements qui taient
en cours dans les exercices antrieurs
sont arrivs en phase fnale. Mais,
dautres projets de dveloppement sont
en cours et le secteur va, naturellement,
en profter pour reprendre de la crois-
sance. l ne faut pas oublier que lactivit
dassurance en gnral est lie troite-
ment au dveloppement de lactivit
conomique; cest vous dire que toutes
les compagnies dassurances de re-
nomme mondiale ont subi, elles aussi,
les contrecoups du ralentissement de
lconomie mondiale. Un ralentissement
provoqu par la crise fnancire qui sest
mue en crise conomique, avec son lot
de problmes sociaux qui sont apparus
dans un certain nombre de pays, no-
tamment occidentaux. Alors, vous me
dites, est-ce que le volume daffaires du
secteur national des assurances cest
peu ou pas beaucoup ? Je vous r-
ponds: tout est relatif et il est possible de
faire mieux.
Le secteur national des assurances
compte, ce jour, une vingtaine de
compagnies, toutes activits
confondues, dont quatre
nouvellement cres.
Ce nest pas plthorique pour un
march encore troit ?
Pas du tout, au contraire nous sommes
trs contents quil y ait autant de nou-
velles compagnies, nationales ou tran-
gres, qui investissent le march natio-
nal. Autant de compagnies, cest plus de
comptition et ceci est une bonne
chose, car la comptition va crer une
nouvelle dynamique dans le secteur.
Dailleurs, les pouvoirs publics qui ne
cessent de nous le rappeler misent
beaucoup sur le dveloppement du sec-
teur des assurances, car un accroisse-
ment de lactivit va entraner une aug-
mentation de lemploi, de nouvelles
ressources fnancires, donc, de nou-
velles taxes au proft du trsor public. l
ne faut pas oublier que nous sommes
lun des grands collecteurs dimpts au
proft de lEtat.
La comptition
va favoriser une
nouvelle dynamique
dans le secteur
LUnion Algrienne des Socits dAssurance et de Rassurance (UAR) est une association regroupant
toutes les compagnies dassurance publiques et prives exerant en Algrie. Elle a pour missions,
notamment, de coordonner les actions de ses membres, damliorer la qualit des prestations et de
reprsenter les intrts de la corporation, aux niveaux national et international. Son prsident, Amara
Latrous, PDG de la SAA, se prononce sur le projet de dveloppement du secteur.
Regard
ndpendamment des ressources et
des profts quil dgage, le secteur de
lassurance et de la rassurance joue
un rle social important travers les in-
demnisations quil verse et travers la
protection du patrimoine national quil
couvre.
Concernant les rsultats, on re-
marque que le march algrien des
assurances est quelque peu en
retrait par rapport nos voisins
marocains et tunisiens.
Quelle est votre apprciation ?
Cest vrai, on nous a, souvent, reproch
le faible taux de pntration de lassu-
rance et linsuffsante de la dpense en
assurances par habitant, comparative-
ment ce qui se passe au niveau des
deux autres pays du Maghreb. A ce pro-
pos, je citerais une rcente tude parue
dans la revue Sigma qui dit quen termes
de volume daffaires exprim en mon-
naie locale, le march algrien tait le
plus important dans la rgion. Converti
en dollars, videmment compte tenu de
la parit de notre monnaie, la part de
lassurance algrienne dans le PB est
infrieure celle affche par nos voi-
sins.
Par ailleurs, une part importante du
chiffre daffaires des compagnies das-
surances de lun de nos pays voisins
provient de laccident de travail, alors
quen Algrie, les compagnies dassu-
rances ne sont pas autorises couvrir
ce genre de risques. l faut savoir, gale-
ment, que si la part des assurances al-
griennes dans le PB apparat faible,
cest parce que notre PB est plus lev
que ceux des marocains et tunisiens.
Ceci dit, il y a encore de la marge faire
et les 23 compagnies et mutuelles das-
surance et de rassurance, prsentes
sur le march, sont dtermines ex-
ploiter plus profondment le march.
Les marges de progression du
secteur national des assurances
sont-elles importantes ?
Oui, le march est porteur, cest un mar-
ch attractif qui a des potentialits
normes, notamment dans certains
risques. Je parle notamment des assu-
rances de personnes qui reprsentent
peu prs 8% du chiffre daffaires globale
du secteur, alors quen ralit, ce sont
des parts de march qui auraient pu
tre plus leves. Dans les pays mer-
gents, on constate de plus en plus que
moins lEtat intervient dans les aides
sociales, plus lassurance conomique
se dveloppe. Cest un peu, ce quon
disait, maintes reprises, propos des
catastrophes naturelles : si lEtat naidait
pas, chaque fois, massivement les po-
pulations sinistres, je ne parle pas des
premiers secours qui sont un devoir
pour lEtat, mais de la reconstruction de
logements au proft de ceux qui ont per-
du le leur. Si lEtat disait aux citoyens,
coutez moi je vous garanti les premiers
secours, mais pour vous remplacer
votre maison, je ne pourrais plus le faire,
prenez vos dispositions pour vous assu-
rer. Lactivit dassurance, pour ce genre
de risque, pourra alors se dvelopper.
LAlgrie est lun des pays en dvelop-
pement qui consacre une aide sociale
massive au proft des citoyens. Alors,
moins il y aura dintervention fnancire
de lEtat, plus lactivit dassurance pour
ce genre de risque va se dvelopper.
Ceci dit, les acteurs du march doivent,
eux aussi, faire un effort de communica-
tion, de sensibilisation et de persuasion
en direction des citoyens pour les
convaincre de lintrt quils ont dassu-
rer leurs biens et leurs personnes.
Pensez-vous que toutes les
conditions sont runies pour
booster le march des
assurances, notamment sa
branche assurances de personnes ?
Je pense que lEtat a fait ce quil a
faire; ensuite, nous, au niveau de lUAR,
nous sommes en train de faire des pro-
positions. Des propositions qui tendent
non seulement amliorer les textes
existant, sur la base du vcu, mais, ga-
lement, encourager les compagnies
nouvelles dassurances de concevoir et
de lancer de nouveaux produits rpon-
dant aux attentes des citoyens, dintro-
duire de nouvelles techniques de ges-
tion, de bonne gouvernance, etc.
En tous cas, le ministre des Finances,
qui est lautorit de rgulation du mar-
ch, a montr sa volont daider forte-
ment notre secteur se dvelopper et
se moderniser, paralllement aux r-
formes quil a dj inities, charge
pour les assureurs dassurer effcace-
ment leur rle de collecteur dpargne et
de protecteur du patrimoine.
Sans marchs nancier et boursier
dynamiques, iI serait difciIe de
dvelopper le secteur des
assurances, notamment sa branche
assurances de personnes, sur
laquelle on fonde de grands espoirs.
Comment surmonter ces obstacles ?
l est indniable que le dveloppement
des assurances de personnes est inti-
mement li au dveloppement du mar-
ch fnancier. Comme vous le savez, il n
y a pas encore de march fnancier dy-
namique. l y a quelques valeurs qui
tournent au niveau de la Bourse et des
valeurs du trsor qui sont sur le march
primaire et secondaire. A part a, il n y a
pas doffres possibles attrayantes sus-
ceptibles dattirer les investissements
des compagnies dassurance de per-
sonnes. Toutefois, les compagnies
dassurances de personnes ont des
possibilits dinvestir dans des crneaux
rentables, dans limmobilier par exemple
mais les produits dpargne ont besoin
dtre adosss des actifs rentables.
Alors, si les gens viennent nous confer
leur argent, cest quils ont confance et
quen change, nous puissions les int-
resser au rendement de leur pargne. A
dfaut de produits fnanciers attrayants,
les compagnies dassurances, notam-
ment de personnes, pourraient investir
dans limmobilier, un secteur attractif et
rentable et, si les compagnies dassu-
rance y investissent, je pense quelles
pourront offrir leurs clients une rmu-
nration attrayante de leur pargne.
Acteurs
Entretien avec le PDG de la CCR,
M. Hadj Mohamed
Seba
Entretien ralis par Yacine Merabet
La CCR entend gagner
une dimension rgionale
en intensiant son activit
internationale
Une des plus anciennes
compagnies dassurance en
Algrie, la CCR demeure un acteur
majeur dans le secteur. Et pour
cause ! Non seulement elle garantit,
en interne, la rassurance de tous
les produits commercialiss par les
autres compagnies dassurance,
sur le plan externe elle entretient
des relations commerciales avec
une centaine de clients situs
principalement sur les continents
africains et asiatiques.
A lhorizon 2014, la CCR ambitionne
de gagner une dimension rgionale
en intensihant son activit
internationale sur des marchs
cibls.
Elle entend galement consolider
sa position de premier rassureur
du march algrien, mais aussi de
continuer dvelopper ses
produits et amliorer sa qualit de
service au proht principalement de
sa clientle nationale. Son P-DG, M.
Seba nous en dit davantage.
vous, Monsieur le PDG, nous faire une
brve prsentation de la CCR ?
M. Hadj Mohamed Seba : La Compa-
gnie Centrale de Rassurance (CCR),
est une socit par actions au capital
social de 13 Milliards de Dinars, entire-
ment librs. Elle a t cre en 1973 et
est proprit de lEtat algrien. Son
sige social est sis Alger. Elle pratique
exclusivement la rassurance dans les
branches dommages et assurances de
personnes.
La CCR gre sous la garantie de lEtat,
la branche Catastrophes Naturelles
(CAT NAT) qui a t cre en Aot 2003,
juste aprs le sisme de Mai 2003.
La CCR, occupe une place prpond-
rante dans lactivit de la rassurance en
Algrie, avec une part de march de
49% en 2011. Cette part est en volution
positive continue depuis 2008. La CCR
est not (B+) (Good), une note octroye
par lagence amricaine de notation AM
BEST.
Par ailleurs, la CCR est membre des or-
ganisations rgionales arabes (Union
Gnrale Arabe des Assureurs), afri-
caines (Organisation Africaine des Assu-
reurs) et Afro-asiatiques (Fdration
Afro-Asiatique des Assureurs et Rassu-
reurs).

Quels sont les produits quoffre la
CCR ?
La CCR offre sa clientle nationale et
internationale des produits qui couvrent
une large gamme de risques vie et non
vie. Mais, suivant la demande en rassu-
rance, ce sont principalement les pro-
duits dommages et ceux couvrant les
risques de transport qui ralisent les
meilleurs scores de vente.
Par ailleurs, la CCR contribue par des
actions de soutien la cration de nou-
veaux produits par les socits dassu-
rance algriennes et offrir des supports
de rassurance automatiques,
lexemple des branches dassurance de
personnes et agricoles.
Quels sont principalement vos clients
sur le plan national et international ?
Les clients de la CCR, sur le plan natio-
nal sont toutes les compagnies dassu-
rance dommages et de personnes qui
achtent des produits de rassurance.
Cest le cas de toutes les socits das-
Acteurs
Acteurs
surance activant actuellement sur le
march national des assurances lex-
ception de la SGC (socits dassu-
rance du crdit immobilier) et de la Maa-
tec (Mutuelle dassurance des travailleurs
de lducation et de la culture).
Sur le plan nternational, la CCR entre-
tient des relations commerciales avec
une centaine de clients situs principale-
ment sur les continents africains et asia-
tiques. La CCR travaille pour renforcer
davantage sa prsence sur ces deux
continents o les opportunits daffaires
sont importantes.
Quel rle peut jouer une compagnie
comme la votre dans le secteur du
commerce extrieur ?
La CCR rassure les risques dinsolvabi-
lit des acheteurs trangers couverts par
la compagnie nationale de garantie des
exportations dassurance (CAGEX), qui
a t cre en vue daccorder des ga-
ranties au proft des exportateurs natio-
naux en cas de dfaillance de leurs
clients.
Ainsi, la CCR met une capacit la dis-
position de cette entreprise pour pouvoir
couvrir les risques lis aux exportations
et favoriser le dveloppement des
changes extrieurs.
La CCR commercialise aussi des pro-
duits qui permettent de couvrir les
risques pris par les compagnies dassu-
rance sur les marchandises importes
par voie maritime ou arienne.

Comment vous percevez le march
des assurances la lumire des
dernires dispositions juridiques ?
Ce march va-t-iI enn dcoIIer ?
Lanne 2011 a t marque par la spa-
ration des socits dassurance de per-
sonnes de celles de lassurance dom-
mages et le relvement du niveau du
capital minimum des socits dassu-
rance qui passe 2 milliards DA pour les
compagnies dommages et 1 milliard
DA pour les compagnies AP (assurances
de personnes).
Avec la bancassurance, lance il y a
deux annes, ces mutations sont de na-
ture insuffer au mar-
ch des assurances une
nouvelle dynamique
commerciale. En ce
sens quelles vont favori-
ser une meilleure ap-
proche de la clientle
potentielle des assu-
rances qui restent pour
sa majorit en dehors du
circuit des assurances.
Par ailleurs, la compti-
tion entre les acteurs
notamment en assu-
rance de personnes,
place dans les nou-
velles conditions de
march, peut aboutir
des concepts de pro-
duits plus volus et
plus intgrs (avec les
garanties bancaires par exemple).
Mais la communication et le marketing
demeurent des atouts matres de la pro-
fession quil conviendrait de mettre
proft pour construire une image publique
rnove de lassurance et de sa voca-
tion.
Lassurance automobile est, mon sens,
le point de dpart de cet effort de rno-
vation de limage de lassurance. La qua-
lit de service sur ce produit de masse
conditionne, trs largement, lide que
se fait le grand public sur lassurance.
La mise en place de produits
nouveaux est-elle de nature
stimuler le march des assurances ?
En principe, lorsquun produit nouveau
est lanc, il fait lobjet, dun plan de com-
munication qui stimulera les ventes.
Dans la mesure o il rpond un besoin
et rencontre une clientle intresse, le
rsultat est forcment positif.
Cependant, lassurance est une presta-
tion de service dont la qualit est un fac-
teur dterminant de succs. En effet, au
del du contenu intrinsque du produit
(garanties, prix, limites dassurance.),
cest surtout les lments de mise en
ouvre (linformation pr et post sous-
cription, coute, dlais de traitement des
rclamations et de paiement des indem-
nits, .) qui font la russite ou lchec
de ce dernier.
Je pense que cest dans ces facteurs
qualitatifs que rside le potentiel de
croissance du secteur des assurances
en Algrie.
Quelles sont les perspectives de la
CCR terme ?
Dans les deux ans venir, la CCR ambi-
tionne de continuer dvelopper ses
produits et amliorer sa qualit de ser-
vice au proft principalement de sa clien-
tle nationale. Sur ce plan, lobjectif de la
CCR est, en particulier, daider les com-
pagnies dassurance relever le df de
la croissance des assurances des parti-
culiers dont le potentiel inexploit reste
important.
Ce faisant, la CCR entend consolider sa
position de premier rassureur du mar-
ch algrien mais aussi de gagner une
dimension rgionale en intensifant son
activit internationale sur des marchs
cibls.
La vision de la CCR pour lavenir est
btie sur le principe de la prpondrance
de la ressource humaine comme facteur
essentiel de la bonne gouvernance et de
succs.
Acteurs
Par Massi Badis
Compagnie leader, la Socit algrienne des assurances (SAA) dtient 28% du march national des assurances.
Son chiffre d'affaires est en constante volution : de 13.4 milliards de dinars en 2006, il est pass 18.6 milliards
de dinars en 2009.
C
re en 1963, la Socit alg-
rienne des assurances est la
deuxime plus ancienne com-
pagnie du march. Entreprise
publique conomique, la SAA a pour
seul actionnaire lEtat. Son capital social
est de 16 milliards de DA. Son rseau de
distribution, rparti travers tout le terri-
toire national, est le plus dense du mar-
ch. l est compos de 491 points de
vente, soutenus par 14 directions rgio-
nales. La SAA emploi 3.652 salaris.
La SAA dispose, par ailleurs, dune fliale
dexpertise compose de 25 centres
oprationnels au niveau national.
La SAA pratique toutes les branches
dassurances, y compris la rassurance.
Elle dispose dune riche gamme de pro-
duits dassurances destins aussi bien
aux particuliers que pour les entreprises
industrielles et commerciales. Sa gamme
de produits couvre un large spectre de
risques (risques industriels, transports,
catastrophes naturelles, agricoles, res-
ponsabilit civile, etc.).
Le premier chiffre daffaires du
march en assurances de
personnes
La SAA est lune des rares compagnies
du march dvelopper une activit si-
gnifcative dans la branche des assu-
rances de personnes, avec un volume
daffaires de lordre de 1,5 milliard de di-
nars (soit lquivalent de 15 millions
deuros). Cest le premier chiffre daf-
faires du march.
Son produit-phare est lassurance rapa-
triement de corps. l sagit dune formule
de rapatriement des dpouilles dAlg-
riens dcds ltranger, sans condi-
tionnalit dge et prix unique (25 euros
par an). Cette prestation, lance en juil-
let 2009 en Algrie et en France, couvre
lorganisation et la prise en charge du
transfert de corps de lassur vers le lieu
dinhumation en Algrie et la mise la
disposition dun proche parent, dun billet
davion aller-retour pour accompagner le
corps.
Pour pouvoir commercialiser son produit
en France, la SAA a sign un accord
avec le groupe inter mutuelles assis-
tance (MA), fliale de plusieurs assu-
reurs franais, dont la Macif.
Le choix du partenariat
March davenir, sur lequel repose les
espoirs de dveloppement du secteur
des assurances en Algrie, les assu-
rances de personnes constituent un ob-
jectif majeur de la politique de dvelop-
pement de la SAA. Lexploitation et le
dveloppement de ce gisement, jug
trs prometteur, est conf - conform-
ment la dcision des pouvoirs publics
de sparer les assurances de personnes
de celles de dommages - la Socit
dassurance, de prvoyance et de sant
(SAPS), la fliale assurance de per-
sonnes, cre en partenariat avec le
groupe franais des assurances MACF
et la participation des banques publiques
BDL (la banque de dveloppement local)
et BADR (la banque de lagriculture du
dveloppement rural).
Un partenariat gagnant-gagnant qui
combine la connaissance du march de
la SAA, la force de vente des banques
publiques BDL et BADR, et le savoir-
faire de la Macif.
Dans cet ordre dides, les actionnaires
de la socit ont convenu de confer la
prsidence du Conseil dadministration
la SAA et le management au groupe
franais.
La bancassurance pour
dmultiplier la force de vente
Le choix fait par la SAA dassocier, dans
son partenariat avec la Macif, les 2
banques publiques nest pas fortuit. La
BDL et la BADR sont des partenaires pri-
vilgis avec lesquels la SAA a dj si-
gn, en avril 2008, des accords de ban-
cassurance pour la commercialisation
La Socit Algrienne des Assurances (SAA)
Un acteur majeur du march
national des assurances
Acteurs
de ses produits. La
SAA qui dispose du
premier rseau
dagences du march
national des assu-
rances, dmultiplie
ainsi sa force de
vente, en disposant
des rseaux de vente
des 2 banques parte-
naires.
R e s t r u c t u r e r
loffre en fonction
des besoins des
clients
Acteur majeur du
march national des
assurances, la SAA
est au premier rang
des socits qui
ouvrent la moder-
nisation du secteur
national des assu-
rances, avec pour
ambition commune
den faire lune des
activits les plus
cratrice de richesses
et demplois.
Un engagement sou-
lign avec force par
son PDG, Amara La-
trous : la SAA nour-
rit lambition darticu-
ler tous les
instruments de sa
stratgie de dvelop-
pement et de la com-
munication pour res-
tructurer et orienter
loffre en relation avec
les besoins de sa
clientle, a-t-il, no-
tamment, crit dans
une lettre diffuse sur
le site web de la so-
cit (www.saa.dz).
Tout un programme !
Acteurs
Acteurs
Entretien avec le PDG de la CAAT,
M. Abdelkrim
Djafri
Revue de lASSURANCE : Pouvez-
vous, Monsieur le PDG, nous faire
une brve prsentation de la CAAT ?
M. Abdelkrim Djafri : La Compagnie Al-
grienne des Assurances -CAAT- est une
Entreprise Publique Economique (EPE),
Socit par actions au capital social de
11.490.000.000 DA, dtenu par lEtat.
Elle a t cre en avril 1985 pour prati-
quer uniquement les assurances lies
aux transports du fait de la spcialisation
des compagnies dassurance et du mo-
nopole de lEtat sur lactivit dassurance.
Les rformes conomiques, engages
vers la fn des annes 80, ont permis le
passage lautonomie de gestion ainsi
que la leve de la spcialisation. Aussi, la
CAAT est passe du statut de socit
nationale celui dEntreprise Publique
Economique (EPE), Socit par actions
agre pour pratiquer lensemble des
branches dassurance.
Au cours de lexercice 2010, la compa-
gnie a opr sa reconversion dentre-
prise gnraliste en entreprise spciali-
se en assurances de dommages et ce
conformment aux nouvelles disposi-
tions lgislatives, N06-04 du 20/02/2006,
ce qui a permis la CAAT de crer sa
fliale pour les assurances de personnes,
en partenariat avec la BEA et le FN/
BAD. l sagit de Taamine Life Algrie-
TALA.
La CAAT est lun des acteurs principaux
du march algrien des assurances. De-
puis sa cration, le niveau de croissance
de sa production a toujours t positif.
Elle a pu simplanter sur pratiquement
tout le territoire national et gagner, en
mme temps, de nouvelles parts de mar-
ch. Depuis 2006 par exemple, son r-
seau sest tendu de plus de 20 points de
vente pour atteindre en 2011 le nombre
de 149 (agences directes et AGA). Tout
en maintenant sa position de leader dans
le domaine de lassurance transport,
grce lexprience quelle a capitalis,
la CAAT a russi diversifer son porte-
feuille en investissant les risques indus-
triels et les risques de pointe (assurance
du satellite ALSAT2A).
Afn de soutenir son dveloppement, le
capital social de la CAAT a connu plu-
sieurs augmentations. Dote sa cra-
tion dun capital social de 60 millions DA,
il est depuis 2009 de lordre de 11.490
millions de DA.
Durant lexercice 2011, le chiffre daf-
faires global sest lev 15.197 millions
de dinars, soit une progression de 8%
par rapport lexercice 2010.
La CAAT fait partie du paysage des
assurances depuis plus de deux
dcennies dj. Elle a pu
simplanter sur pratiquement tout le
territoire national et diversiher, en
mme temps, son portefeuille par la
souscription de lensemble des
branches dassurance. Elle a en
outre amlior la comptence de sa
ressource humaine, ce qui lui a
permis de simposer comme acteur
principal sur le march national des
assurances.
Dsormais spcialise dans les
assurances de dommages, la CAAT
se prsente face ses concurrents
avec un portefeuille reprohl et
quilibr, et une marge de
solvabilit confortable.
La compagnie compte saisir toutes
les opportunits dun march fort
potentiel grce une stratgie
commerciale rnove, oriente vers
le dveloppement de la production,
en hdlisant d'abord la clientle, en
amliorant la prestation de service
et en ciblant de nouveaux crneaux.
Consolider notre
position travers une
nouvelle stratgie
Acteurs
Le niveau dencadrement est appr-
ciable, dimportantes actions de forma-
tion et de mise niveau sont rgulire-
ment menes pour assurer une bonne
qualit de service.
Lintroduction des nouvelles technologies
de linformation et de la communication
constitue une proccupation constante
de la CAAT.
La CAAT a entam une action de mo-
dernisation de son systme organisation-
nel et informationnel, notamment tra-
vers lacquisition dun nouveau progiciel
dassurance au standard international et
ce en vu datteindre les buts suivants :
Un meilleur suivi et une meilleure ma-
trise de ses activits ;
Lamlioration du processus de ges-
tion, en vue de saligner sur les stan-
dards de gestion universellement admis;
Accrotre la productivit ainsi que la
satisfaction de la clientle.
La connexion des intermdiaires, linter
connectivit aux rseaux des entreprises
dassurance, des banques et autres or-
ganismes fnanciers, constituent aussi
des objectifs pour la CAAT.
La CAAT dveloppe des actions de par-
tenariat, notamment avec les institutions
bancaires au titre de la bancassurance.
Afn dasseoir durablement son plan de
dveloppement, la CAAT sest dot dun
plan dacquisition et de ralisation de
structures la dimension de ses ambi-
tions.
La CAAT est actuellement dtentrice
dun patrimoine immobilier de qualit et
de valeur, en faveur du renforcement de
sa solvabilit.
Compte tenu de sa capacit technique
et fnancire et de lintrt accord la
formation de sa ressource humaine, je
peux affrmer que la CAAT saura sadap-
ter toutes les mutations de son envi-
ronnement.
Comment percevez-vous le march
des assurances la lumire des nou-
velles dispositions juridiques ? Com-
ment volue ce march et quelles
sont ses perspectives ?
Avant de se prononcer sur les perspec-
tives du march national des assu-
rances, il me parait utile dtablir, au pr-
alable, un tat des lieux de lvolution de
ce march depuis son ouverture.
Lordonnance N95.07 du 25/01/1995
qui constitue le texte de rfrence du
droit algrien des assurances, a mis fn
au monopole de lEtat en matire dassu-
rance et a permis la cration de socits
prives algriennes et la rintroduction
des intermdiaires dassurance.
La loi 06-04 du 20/02/2006, quant a elle,
a permis le renforcement de lactivit des
assurances de personnes et a impos
aux compagnies, un dlai de cinq ans
pour procder la sparation de la ges-
tion de cette branche de celle des assu-
rances de dommages. En outre, elle a
favoris le lancement de la bancassu-
rance, ainsi que louverture du march
aux succursales des socits dassu-
rance et /ou de rassurance trangres.
Les assurances de personnes nont en-
registr ce jour que de faibles rsultats
alors que le pays recle un important
potentiel assurable. Les nouvelles dispo-
sitions lgislatives et rglementaires ont
pour objectif de stimuler cette branche,
notamment :
w En permettant dans les contrats indivi-
duels en assurance vie, la souscription
sur la tte dune tierce personne;
w En autorisant linscription du bnf-
ciaire dsign par le souscripteur dans
un contrat dassurance dcs;
w En dotant lassur dun pouvoir de re-
nonciation son contrat dassurance vie.
La bancassurance ou la distribution des
produits dassurance par les guichets
des banques ou dtablissements fnan-
ciers, est elle aussi un facteur appel
stimuler lactivit des assurances. En ef-
fet, le recours des canaux supplmen-
taires de distribution, permet une meil-
leure croissance et ce par laddition des
apports de chaque canal.
En ce qui concerne lvolution du mar-
ch, depuis la leve du monopole de
lEtat en matire dassurance, une pro-
gression de lactivit a t enregistre.
Acteurs
Cette volution sest traduite par un ni-
veau de production de 81,7 milliards DA
(en 2010). Ce niveau dactivit bien que
signifcatif, na toujours pas permis
damliorer le taux de pntration
(primes dassurance en pourcentage du
PB) sur le march qui reprsente que
0.7% du PB, trop faible par rapport au
poids du march, en terme de potentiel
social et conomique. Le niveau dacti-
vit atteint parait en de des opportuni-
ts gnres par le plan de relance co-
nomique et les projets dinvestissement
planifs.
La densit dassurance (primes / nombre
dhabitants) quant elle, est de 2.271
DA par habitant, soit lquivalent de
31dollars US/habitant.
Ces chiffres mettent lAlgrie un niveau
trs infrieur par rapport aux autres pays
(68
me
rang mondial) et ses voisins im-
mdiats, pour les raisons suivantes :
Labsence de culture assurantielle;
Une mauvaise image de lassurance;
La dgradation du pouvoir dachat;
Raret des opportunits de placement
sur le march fnancier;
Un dfcit en matire de communica-
tion de la part des compagnies dassu-
rance.
Le march reste trs peu diversif, il est
domin par la branche automobile, cer-
taines branches sont faibles, en particu-
lier les assurances de personnes, qui
reprsentent moins de 10% du march
contre plus de 60% dans les pays dve-
lopps.
Une autre caractristique du secteur de
lassurance en Algrie rside galement
dans la forte reprsentation des assu-
rances obligatoires qui constituent la
principale ressource du secteur.
Le dlai impos aux compagnies dassu-
rance de procder la sparation juri-
dique des activits vie et non-vie ayant
expir, six socits dassurance de per-
sonnes ont t agres, jusqu mainte-
nant : Taamine Life Algrie, fliale de la
CAAT, CAARAMA Assurance SPA, fliale
de la CAAR, la Socit de Prvoyance et
de Sant (SAPS), fliale issue dun parte-
nariat entre la SAA et MACF, MACR-
VE, fliale de la CAR, AXA Assurance
Algrie Vie, fliale de AXA et enfn Le
Mutualiste, fliale de la CNMA. A ces six
socits sajoute une fliale de la socit
franaise, BNP Paribas Assurance; il
sagit de Cardif El Djazar.
Avec la reconfguration du march natio-
nal des assurances, par lagrment de
nouvelles compagnies dassurance de
personnes, les rsultats de la branche
vont samliorer, ce qui permettra une
croissance apprciable du chiffre daf-
faire du march.
Dans le cadre de la bancassurance, les
compagnies dassurance ont dj sign
diverses conventions de distribution
avec les banques. Ainsi, plusieurs
agences bancaires sont dj opration-
nelles.
Les conditions dun march port sur la
croissance sont prsent runies. l
reste, que les compagnies dassurance
doivent exercer leur activit avec plus
de professionnalisme, en tant plus at-
tentif la qualit du service qui implique
une reconsidration de la gestion de la
ressource humaine et de sa formation.
Les compagnies doivent faire leffort
dadapter le contenu de leurs offres aux
nouveaux besoins dicts par leurs envi-
ronnements.
La conciliation du rle social de lassu-
rance avec son intrt conomique et
son proft fnancier, constitue un des
dfs majeurs qui simpose aux diffrents
acteurs du march national des assu-
rances.
La mise en place de produits
nouveaux est-elle de nature
stimuler le march des assurances ?
Dans le domaine de lassurance, ce nest
pas le caractre de nouveaut qui est
dterminant dans la dcision de sous-
cription un produit donn.
Les produits dassurance ont, linstar
des autres services, la caractristique
dtre immatrielle et intangible. Quand
un produit dassurance est mis sur le
march pour la premire fois, le client ne
peut pas lessayer, le voir ou le goter,
comme cela est possible quand il achte
une voiture ou une ptisserie.
Ce qui est primordial et essentiel pour le
client, cest le degr de confance quil
accorde sa compagnie dassurance.
Cette confance est intimement lie la
qualit de laccueil au moment de la
souscription et surtout la qualit de la
prestation en cas de ralisation du risque
couvert. En effet, un client doit absolu-
ment tre indemnis et ce dans les meil-
leurs dlais, si le sinistre est dclar re-
cevable. Le service aprs vente, ne doit
plus tre considr par les entreprises
comme une contrainte mais plutt
comme un relais de croissance.
Cela ne dispense nullement les compa-
gnies dassurance de lobligation dtre
lcoute des besoins nouveaux lis aux
volutions conomiques, sociales, tech-
nologiques, rglementaires ou autres et
de faire leffort dadapter le contenu de
leurs offres ces volutions.
Dans le contexte actuel et face la ba-
nalisation des produits dassurance car
facilement imitables, des efforts
constants dinnovation sont fournir par
les compagnies, notamment, en inves-
tissant dans les services priphriques
au contrat dassurance de base.
Cest cette piste qui devrait tre privil-
gie par les compagnies comme axe de
diffrenciation et non plus la sous-tarif-
cation qui a vite dmontr ses limites.
Ces efforts dinnovation devraient
concerner aussi bien les produits das-
surance dits de dommages que les pro-
duits dassurances de personnes.
Aussi, il est ncessaire pour les compa-
gnies dassurance, de mettre en place
de nouveaux produits, mme de r-
pondre certains besoins insuffsam-
ment pris en charge. En particulier, si
elles souhaitent atteindre des cibles de
march non encore exploits.
La dtection des besoins satisfaire,
ncessite parfois des investissements
supplmentaires, car de profondes in-
vestigations sont ncessaires dans le
cadre dtudes de march et ce en re-
courant aux enqutes et/ ou aux tech-
niques de sondage.
Par contre, certains besoins peuvent
tre dcels par une simple veille infor-
mationnelle. A titre dexemple, les der-
nires mesures prises par les pouvoirs
publics, dans le cadre des dispositifs
pour lencouragement la cration de
micro-entreprises, offrent aux compa-
Acteurs
Acteurs
gnies dassurance des gisements impor-
tants exploiter, travers la mise en
place de produits adapts tel que la mi-
cro-Assurance. En effet, la micro-Assu-
rance permet de cibler cette catgorie
dentreprises qui est exclut de lassu-
rance traditionnelle. Cette assurance in-
tervient souvent comme produit fnancier
complmentaire lpargne ou au crdit
lexemple de lassurance du solde
restant d ou lassurance des fun-
railles qui sont proposes dans certains
pays pauvres.
La micro-assurance peut porter sur les
diffrents types dassurance vie, mala-
die, invalidit, assurance sur les biens,
les activits agricoles, etc.
Dans ce cadre, une offre existe sur le
march algrien, nomme micro-assu-
rance agricole qui permet aux agricul-
teurs et leveurs dmunis dassurer
leurs biens (btail ou rcoltes) et de les
rendre plus solvables vis--vis des
banques. Des contrats multi-prils
(contre la grle, le gel, etc.) spcifques
certains produits agricoles ont t lan-
cs, tels que la multi-prils pomme de
terre, multi-prils tomate industrielle,
multi-prils vigne et multi-prils oli-
viers.
Le contexte conomique actuel se dis-
tingue par la volont de lEtat de crer
200.000 PME, dans le cadre du plan
quinquennal 2010-2014. Cette perspec-
tive renforce le potentiel de couverture
en assurance pour cette catgorie den-
treprises. A ce titre, il savre opportun
pour les assureurs dinscrire cette cat-
gorie dentreprises comme axe majeur
dans leurs stratgie commerciale et
mettre en place des produits
multi-risques spcifques chaque
domaine dactivit (mdicale, agricole,
industrielle, etc) par exemple. La mise
en place de produits adapts peut boos-
ter la croissance et stimuler le march.
Concernant les assurances de per-
sonnes, des dispositions rglementaires,
dictes par la loi 06-04 du 20 fvrier
2006, sont introduites en vue de stimu-
ler particulirement cette catgorie das-
surance. Elles ont permis la leve dun
certain nombre de freins la souscrip-
tion, notamment en autorisant linscrip-
tion du bnfciaire dsign par le sous-
cripteur et en dotant lassur dun pouvoir
de renonciation son contrat dassu-
rance vie.
Linnovation et la mise en place de pro-
duits nouveaux sont indniablement un
gage de prennit et un moyen de crois-
sance.
Toutefois, la cration de produits ne doit
pas constituer une fn en soi car ce sont
les produits conformes aux attentes et
aux besoins rels du consommateur qui
stimuleront le march de faon durable.
compagnie CAAT terme ?
A la suite de la spcialisation de lentre-
prise dans les assurances de dom-
mages, en application des dispositions
de la loi 06-04 du 20/02/2006, la CAAT a
t amene redimensionner son orga-
nisation et adopter un plan de dvelop-
pement et de modernisation. Ce plan,
sarticule autour dactions lies la for-
mation et lintroduction de nouvelles
techniques de gestion et notamment la
mise en place dun nouveau systme
dinformation pour mieux servir sa clien-
tle.
Au plan oprationnel, lentreprise vise la
poursuite de la croissance du portefeuille
et la slection des risques, la prserva-
tion de la 2me place sur le march na-
tional des assurances, le maintien de la
cadence de rglements des sinistres et
le respect des engagements envers les
assurs et in fne la consolidation des
rsultats techniques et fnanciers de len-
treprise.
La CAAT saisira aussi les opportunits
offertes par les diffrents programmes
dinvestissements publics et privs et qui
constituent un potentiel assurable appr-
ciable.
La dynamique engendre par le plan de
relance conomique va induire une de-
mande accrue de couverture des
risques. Aussi les produits dassurances
offerts par lentreprise doivent tre adap-
ts aux besoins exprims par le march.
Dans ce cadre lentreprise projette de
commercialiser des packs dassurances
combins lattention de son aimable
clientle.
La CAAT adoptera une dmarche axe
sur la recherche de nouveaux marchs
tout en maintenant les grands comptes
et les PME/PM en portefeuille.
Sur le plan qualitatif, la CAAT envisage
damliorer sa rentabilit par :
- La rduction des cots opratoires ;
- Les placements rendements levs ;
- Ladaptation de son organisation ;
- La poursuite de la modernisation de la
gestion.
Lentreprise continuera de veiller
lamlioration du contrle interne,
compte tenu de lvolution de son chiffre
daffaires et de lextension de son r-
seau.
Des actions sont envisages moyen
terme pour renforcer la crdibilit de
lentreprise, conforter sa solidit fnan-
cire et mettre en ouvre les rgles de
bonne gouvernance.
Lentreprise devra agir sur des leviers
dterminants tels que lintgration de
nouveaux concepts de veille strat-
gique pour un meilleur traitement de
linformation dans un souci de transpa-
rence et deffcacit dans la gestion.
Au plan quantitatif, les perspectives de
croissance de lEntreprise sont sensible-
ment renforces grce la poursuite du
plan de relance conomique 2010-2014
qui constitue une manne pour le secteur
des assurances. Ce potentiel assurable,
permettra la CAAT daccrotre son
chiffre daffaires par le dveloppement
des segments engineering (tous risques
chantiers et tous risques montages), au-
tomobile et transports. Des actions, en
matire de marketing et de cration de
nouveaux produits, seront galement
engages.
Par ailleurs, la CAAT disposera dun r-
seau de distribution vari et dense grce
louverture de nouvelles agences di-
rectes, lagrment de nouveaux agents
gnraux et au dploiement de la ban-
cassurance.
Aussi, la forte croissance attendue sera
porte par le nombre de points de ventes
combin un dveloppement des
branches dommages avec une attention
particulire aux ratios de rentabilit et
aux rgles de bonne gestion.
Acteurs
Entretien avec le P-DG de la CAAR,
M. Brahim-Djamel Kassali
Entretien ralis par Nessma Aghiles
Nous ambitionnons de
prendre 17 18% des
parts de march
Pour nous donner plus de dtails et de prcisions, nous avons sollicit le
recours du prsident-directeur gnral de la CAAR, M. Brahim-Djamel
Kessali. Trs aimable et surtout passionn par la compagnie quil gre
depuis 2005, il nous a reu au sige de lentreprise situ en plein cur de
la capitale. Il a bien voulu rpondre nos questions.
C
re en 1963, la Compagnie algrienne
dAssurance et de rassurance (CAAR) fait
gure de pionnire dans Ie domaine des
assurances en Algrie. Malgr une concurrence
de plus en plus froce, la compagnie publique, qui
afche un capitaI sociaI de 12 miIIiards de dinars, a
russi se maintenir dans des positions confortables.
Par exemple, les chiffres, fournis par les responsables de
la compagnie, pour lanne 2010, sont loquents ce
sujet. En effet, et jusqu' n 2010, Ia CAAR a enregistr
un taux de ralisation de 16% du march national (dans
tous les segments de lassurance), par rapport 11%, en
2004. Cette comparaison indique lnorme progression
effectue par la CAAR.
En plus de cette place logieuse, la CAAR a eu lavantage
de dgager des bnces et peut se targuer d'avoir une
bonne sant nancire. La compagnie a raIis, en 2010,
un chiffre daffaires de 12,8 milliards de dinars, avec la
clef, un rsultat net de 1,1 milliards de dinars.
Sur le plan ressources, la CAAR dispose de 134 agences,
rparties sur 5 succursales, qui couvrent lessentiel du
territoire national, le tout, gr par un effectif de 1780
personnes.
Pour mieux aller de lavant, la compagnie, que gre M.
Brahim-Djamel Kassali, ambitionne de mettre les
bouches doubles. Elle a, non seulement, cre une
IiaIe assurance de personnes (CAARAMA), nance
100% sur fonds propres, mais, veut augmenter ses parts
de march, pour atteindre, dans les deux ans venir, 17
18%.
Un vrai pari pour une compagnie, qui relve du secteur
public. Un secteur de plus en plus bouscul par la
concurrence des compagnies prives, algriennes et
trangres.
N. A.
Elle est la doyenne des compagnies dassurance de
lAlgrie indpendante
La CAAR dans une position confortable
Par Nessma Aghiles
Acteurs
Revue de lASSURANCE : Monsieur
le P-DG, pouvez-vous nous donner
un aperu succinct de la Compagnie
algrienne dAssurance et de
rassurance ?
M. Brahim-Djamel Kassali : La Com-
pagnie algrienne dassurance et de
rassurance est une compagnie pu-
blique dassurance multi branches. Elle
a t cre en 1963, ce qui en fait la
doyenne des socits dassurance en-
core en activit.
La CAAR a un capital social, fn 2010,
valu 12 milliards de dinars. Nous
avons ralis un chiffre daffaires de
12,8 milliards de dinars, dont un rsultat
net de 1,1 milliards de dinars.
Ce rsultat nest pourtant pas le fait du
hasard. Cest le fruit de leffort de 1.780
personnes quemploie la socit dans 5
succursales (Annaba, Constantine,
Oran, Chraga et Bouzarah). La
CAAR cest aussi 134 agences et 48
agents gnraux, travers le territoire
national.
Nous avons mis en place, depuis au
moins 5 ans, une politique de moderni-
sation. Nous avons commenc par lhu-
main, travers la formation de nos per-
sonnels. Nous avons form tous nos
agents daccueil aux techniques de
marketing et de gestion de clientle.
Nous effectuons des sessions de for-
mations priodiques pour lensemble
de notre personnel.
A cet effort, il faut ajouter la modernisa-
tion de nos installations. Nous avons
mis en place depuis 2 ans une nouvelle
charte graphique, avec un design plus
attractif. Nous avons galement tout fait
pour offrir aux clients des agences plus
spacieuses, plus confortables.
La CAAR a aussi mis en place une poli-
tique dinformatisation de son rseau.
Nous sommes parvenus crer un r-
seau de connexion entre les diffrentes
agences de la compagnie. Notre souci
est bien sr doffrir une meilleure pres-
tation aux souscripteurs.
Dailleurs, cest pour cela que nous fai-
sons dautres efforts pour rduire les
dlais de paiement des sinistres et, ain-
si, amliorer notre qualit de service.
La loi sur les assurances a cr une
nouvelle donne travers la
sparation des assurances de
personnes des assurances
dommages. Comment
apprhendez-vous cette situation ?
La Loi 06-04 impose effectivement aux
compagnies dassurances dexternali-
ser les activits dassurance de per-
sonnes. Au niveau de la CAAR, nous
avons immdiatement mis en place un
projet. Aprs une priode de prpara-
tion qui a dur depuis 2009, une priode
durant laquelle nous avons prpar
notre business plan et tous les docu-
ments inhrents la cration dune so-
cit, nous avons abouti la cration
de CAARAMA Assurance en mars 2011.
Dote dun capital social de 1 milliard
de dinars, cette fliale, est fnance
100% par la CAAR. Son sige est situ
Chraga. Nous avons nomm les res-
ponsables de la socit, dont le Conseil
dadministration et le directeur gnral.
Elle a commenc son activit de ma-
nire effective partir du 1
er
juillet 2011.
La CAARAMA, qui emploie le personnel
Assurance de personnes de la compa-
gnie mre, exploite dsormais le porte-
feuille de la CAAR et utilise ses
agences. Nous esprons un vrai d-
marrage de la flire ds lan 2012.
Nous devons, pour cela, travailler
davantage pour affronter la concur-
rence des compagnies trangres qui
ont un savoir-faire connu dans le do-
maine. Pour acqurir un maximum dex-
prience, dans ce domaine, nous allons
nous rapprocher de pays amis, ayant
les mmes caractristiques, que lAlg-
rie.
Quelles sont les projections de la
CAAR pour les annes venir ?
Nous avons lambition daugmenter nos
parts du march 17% ou 18% dans
les deux annes venir. Cela nces-
site, bien sr, des efforts supplmen-
taires.
Nous allons continuer nous dployer
avec louverture de nouvelles agences.
Nous allons galement poursuivre la
stratgie de formation de nos person-
nels et la modernisation de nos installa-
tions. Par ailleurs, nous allons adopter
une nouvelle approche marketing avec
nos clients. Nous allons galement tra-
vailler davantage pour rduire les d-
lais de paiement des sinistres des
clients.
Pour CAARAMA, il est attendu une pro-
gression de son chiffre daffaires des
lanne 2012 qui est pour moi lanne
du vritable dmarrage de cette fliale,
avec en particulier la mise en place de
nouveaux produits dans le cadre dune
approche marketing diffrencie.
Acteurs
Acteurs
Entretien avec le DG de la CNMA,
M. Kamel Arba
Entretien ralis par Yacine Merabet
vous, Monsieur le DG, nous faire
une brve prsentation de la CNMA
M. Kamel Arba : La CNMA est la caisse
nationale de mutualit agricole. Cest la
doyenne des caisses dassurance
puisquelle a plus dun sicle dexis-
tence. Sa principale spcifcit cest
quelle est sous tutelle du ministre de
lAgriculture et du Dveloppement Rural,
tout en tant la proprit des agricul-
teurs. Cest ce qui fait la force de la
CNMA. Tout en ayant une tutelle poli-
tique et administrative, la proprit est
rgie par le droit civil. Les agriculteurs
sont adhrents au niveau de la CNMA
avec une part sociale de deux milles
(2.000) dinars, un montant qui na dail-
leurs jamais t chang. Nous avons
travers le territoire national 64 caisses et
prs de 300 bureaux locaux, puisque
chaque Caisse rgionale dispose de plu-
sieurs bureaux locaux.
Seule notre compagnie est prsente
Bordj Badji Mokhtar, Tinzaouatine ou
Ain Guezzam. Nous avons une couver-
ture nationale trs toffe, dans les 4
coins du pays, surtout au niveau du
monde agricole et rural.
La CNMA fonctionne avec 2.200 travail-
leurs dont la majorit sont des cadres f-
nanciers et juridiques, et, surtout, des
cadres agronomes et vtrinaires. Nous
sommes spcialiss et leaders dans
lassurance agricole. Nanmoins, avec
louverture du monde des assurances
la concurrence nous avons revu notre
stratgie et redploy nos efforts pour
investir dans de nouveaux crneaux.
Aussi, nous offrons des cycles de forma-
tions, toutes catgories confondues,
dans les assurances, les fnances, le ju-
ridique et les ressources humaines.
Essentiellement, quelle est votre
clientle ?
Notre clientle est, essentiellement, is-
sue du monde agricole, cest l, notre
spcialit. Le reste, nous le considrons
comme un complment, un appoint.
Noublions pas que, nous sommes une
mutuelle, la seule avoir une importance
fnancire et conomique. Dans la me-
sure o, la CNMA na pas un but lucratif,
et donc, ntant pas soumise lenregis-
trement au registre de commerce, elle
ne joue pas uniquement un rle fnan-
cier. Lintrt de la mutuelle est de scu-
riser ses adhrents, scuriser lagricul-
teur et le monde rural. l ne faut pas
oublier que, sur les 1.541 communes du
pays, plus de 900 sont rurales. La CNMA
a un champ vierge, et je pense que nous
devons rester essentiellement dans ce
champ, parce que nous devons accom-
pagner le renouveau, agricole et rural,
qui est entrain de se faire. Laccom-
pagnent doit se faire, en matire dassu-
rance-vie, dassurance-dommages et en
matire de conseils dexpertise, tant
donn les besoins exprims, en la ma-
tire, dans le monde rural. Lorsque nous
parlons de conseils et dexpertise, nous
voquons la prvention et lamlioration
Nous sommes ancrs dans
le monde agricole et rural
La Caisse nationale de mutualit
agricole est, sans doute, lune des
plus horissantes compagnies
dassurance. Son secret, si secret il
y a, rside, tout simplement, dans
son mode de fonctionnement. Cette
mutualit est la proprit de ses
socitaires, qui ne sont autres, que
les agriculteurs.
Doyenne des caisses dassurance
- cre il y a plus dun sicle -
spcialiste et leader, dans
lassurance agricole, la CNMA est,
incontestablement aujourdhui, un
acteur majeur, dans
laccompagnement de toute
politique de dveloppement
agricole et rural.
Et comme le dit si bien son
Directeur gnral, M. Kamel Arba,
qui a russi le pari de remettre sur
rail la Caisse depuis son
installation sa tte, hn 2008,
lavenir de lAlgrie cest le
monde rural, ce nest pas la ville ! .
Il nous explique comment la CNMA
est promue un radieux avenir.
Acteurs
de la production. La prvention se traduit
par laccompagnement des socitaires,
avec des conseils juridiques et fnan-
ciers, avec des techniques dagronomes
et vtrinaires, afn de sauvegarder leurs
intrts, damliorer leur productivit, en
quantit et en qualit et, du coup, de r-
duire le risque. Lorsquon diminue le
risque, cela se traduit par des effets b-
nfques sur lagriculteur, la caisse et
lconomie algrienne. Cest ce qui nous
diffrencie, donc, des autres compa-
gnies dassurance.
Quels sont les produits quoffre la
CNMA ?
Depuis mon installation la tte de cette
compagnie, fn 2008, nous avions un
chiffre daffaires de 2,6 milliards de di-
nars, dont 80%, concernait lassurance
automobile. En 2010, nous avons atteint
un chiffre daffaires de, pratiquement, 6
milliards de dinars, en prcisant que
60% de nos recettes proviennent du
monde rural. Nous sommes, donc, en-
train de renverser la tendance et de
nous redployer, au niveau du monde
agricole et rural, et doccuper ce terrain,
par la modernisation des assurances.
Actuellement, toutes les exploitations
agricoles, existantes en Algrie, ont leur
produit dassurance. A titre dexemple,
nous pouvons citer : la tomate, la pomme
de terre, le bl, la vigne, lolivier le chep-
tel, etc. l nous manque, seulement, deux
produits : loignon et lail, que nous allons
amliorer, par le biais de lassurance-
rendement. Concernant la couverture
sanitaire animale, lassurance va tre
rgionalise.
Je mexplique : la culture de la pomme
de terre Ain Defa, nest pas la mme
que celle dEl Oued. l faut tenir compte
du climat, de lenvironnement, du relief,
des mentalits et des priodes ! Par
exemple, lors de sa mise en place, la
police dassurance pomme de terre,
ne pouvait sappliquer Ain Defa, de la
mme faon qu El Oued. En matire
de craliculture, la CNMA propose,
pour les rgions du nord, une police
dassurance contre la grle.
Actuellement, la craliculture est dve-
loppe, au sud, o il ny a pas de grle.
Vous comprenez que la police dassu-
rance craliculture, au nord, nest
pas la mme que celle du sud. Elle est,
mme, diffrente en fonction des zones
du nord du pays. Nous tudions, en ce
moment, les spcifcits rgionales, et
nous adaptons les polices dassurance,
en fonction des diffrentes rgions du
pays.
Mais est-ce que les agriculteurs
viennent spontanment se faire
assurer ?
Ctait trs diffcile, au dbut, car la
CNMA cherchait la solution de facilit,
travers lassurance automobile, et ne
soccupait pas, comme il se devait, du
monde agricole.
Acteurs
Lassurance automobile, a engendr un
gros dfcit, qui a failli mener la CNMA,
la faillite.
l faut savoir que lagriculteur est aller-
gique la bureaucratie, et ds quil est
victime dun sinistre, l cherche tre
rembours immdiatement ! Si vous le
remboursez dans les dlais, et la hau-
teur de la perte, le bouche--oreille fera
le reste. Au niveau de la CNMA, nous
insistons, normment, sur la prise en
charge et le remboursement, dans les
dlais, des sinistres. Nous avons infor-
m les agriculteurs et les leveurs, que
nos experts sont agrs par lUAR
(Union des socits dassurance et
rassurance, NDLR). Ces experts se
dplacent, valuent les sinistres et pro-
posent lagriculteur le remboursement.
Si ce dernier nest pas satisfait, il a la
latitude de dsigner un autre expert
agr. l faut dire que la confance com-
mence sinstaller, entre la caisse et
ses propritaires, que sont les agricul-
teurs. Et cest pour cela que, notre
chiffre daffaires est en constante volu-
tion. En 2012, nous comptons, nchal-
lah, dpasser les 08 milliards de dinars.
A travers le monde, les assurances ont
une importance telle que, par exemple,
aux Etats-Unis, lconomie repose sur
les mutuelles des assurances, en ma-
tire de fnancement, au sens large.
l ne faut pas oublier le rle de mutuelle,
de la CNMA qui est celui de crer des
services, travers tout le territoire natio-
nal, suivant toutes les exploitations agri-
coles. Dailleurs, la premire mutuelle
de services a t cre, le 26 octobre
2011, Touggourt. Spcialise dans la
datte, elle va soccuper de toute la valle
dOued Righ. De plus, une cooprative
de services sera cre, afn de soulager
lagriculteur et, du coup, booster lassu-
rance. Cest un service destin lentre-
tien de la palmeraie, du point de vue de
lentretien sanitaire, de lirrigation, de la
formation, et de la commercialisation du
produit, et par ce biais, inculquer, cet
agriculteur, la culture de lassurance,
meilleure couverture, garantissant ses
biens, en cas de sinistre.
O en est le processus de sparer
lassurance-vie de lassurance
dommage, au niveau de la CNMA ?
La CNMA, avec le concours de tous ses
cadres, a cr sa fliale assurance-
vie, nomme Le Mutualiste. Le conseil
dAdministration de cette fliale a t mis
en place, et son DG, dsign. Le Mutua-
liste est, 100%, proprit de la CNMA.
Vu le nombre important de
compagnies dassurance existantes,
ne redoutez-vous pas la forte
concurrence qui se proIe I'hori-
zon ?
La CNMA va devenir lune des plus
grandes compagnies dassurances,
dAlgrie. Elle va jouer un rle trs im-
portant, au niveau du monde rural et
agricole. Cela ne nous empchera pas
daller vers lindustriel, mme si ce der-
nier ne constituera, pour nous, quun
complment. Nous allons moderniser
notre rseau, et luniformiser, grce
nos 2.700 travailleurs et nos res-
sources fnancires (nous allons dpas-
ser le cap des 10 milliards de dinars de
chiffre daffaires).
Le terrain est vierge, et nous ne crai-
gnons pas dtre concurrencs. Nous
privilgions le travail de proximit, avec
lagriculteur. Dans toutes les rgions
dAlgrie, les agriculteurs me
connaissent, personnellement. Je suis
lcoute de leurs problmes, et jessaie
de leur trouver des solutions, avec le
concours des cadres de la CNMA.
Chaque jour, les cadres de la CNMA
sillonnent lAlgrie. Dailleurs, pour ce
25 octobre [2011, NDLR], nous allons
effectuer une tourne, dans plusieurs
wilayas du sud-est, en compagnie dune
dizaine de cadres. Une autre quipe
fera le tour de quelques wilayas de
louest, et ainsi de suite.Nous passons
notre temps sur le terrain. Lavenir de
lAlgrie, cest le monde rural, et non, la
ville. Enormment de choses sont
faire, ne serait-ce que pour les produits
du terroir.
La CNMA va ouvrir le premier magasin,
exposant les produits du terroir, en Alg-
rie. l ouvrira, ses portes, Place Audin,
Alger. Nous y inviterons la vieille kabyle,
la vieille chaouie ou la vieille oranaise
(qui produisent leur tajine), prsenter
leurs produits et les faire connatre,
afn de les encourager, et pousser les
citadins, les consommer.
Pouvez-vous nous donner une date
?
Nous allons entamer les travaux dam-
nagement, de quelques 200m
2
, dans
nos propres locaux. Nous allons saisir
lopportunit de ce magasin, pour boos-
ter la micro-assurance. Nous allons
nous occuper de lleveuse ou de lle-
veur, qui a deux petites chvres ou deux
vaches, perdues dans un hameau, et
dont personne ne sen proccupe. Par
le biais de la micro-assurance, nous al-
lons leur faciliter la tche, pour accder
au microcrdit, et nous allons les ac-
compagner, pour dvelopper leurs pro-
duits.
Un mot, pour conclure, Monsieur le
Directeur gnral
Nous sommes ancrs dans le monde
agricole et rural. Le chiffre daffaires an-
nuel, gnr par lagriculture, est de
lordre de 1.689 milliards de dinars. Si,
avec tous les efforts dploys, la CNMA
arrive prendre ce 1%, cela se traduira,
pour elle, par un apport de plus de 16
milliards de dinars ! Cela sera permis
grce aux efforts, consentis et faire,
des campagnes de sensibilisation et de
vulgarisation, une formation appro-
prie des cadres. De ce fait, la CNMA,
dpassera largement ses concurrents,
en tant, donc, la seule compagnie pou-
vant atteindre ce chiffre daffaires, alors
quactuellement, lassurance agricole ne
reprsente, que 0,05%, au niveau natio-
nal.
Pour conclure, je tiens saluer la venue
dun nouveau-n dans le paysage m-
diatique, en loccurrence la Revue de
lASSURANCE, qui va vulgariser nos
produits et passer nos messages. Nous
lui souhaitons longue vie !
Acteurs
Acteurs
Entretien avec le PDG de la CASH,
M. Nacer Sais
Dvelopper un portefeuille
diversi pour mutuaIiser

les risques
vous, Monsieur le P-DG, nous faire
une brve prsentation de la
compagnie CASH ?
M. Nacer Sais : Si je dois prsenter la
CASH, je dirais que cest la premire
compagnie publique qui a t cre la
faveur de lordonnance 95-07, ayant li-
bralis le march des assurances en
Algrie. La CASH a t cre en 1999,
pour dmarrer ses activits en 2000.
Nous sommes notre onzime anne
dactivit. nitialement, la CASH a t
cre pour tre une socit dassurance
spcialise dans la gestion des assu-
rances et risques lis aux activits hy-
drocarbures. Son statut a vite volu
pour devenir une socit comme nim-
porte quelle autre socit dassurance.
Donc, nous ne touchons pas uniquement
au domaine des hydrocarbures mais as-
surons tout ce qui est industrie. Nous
sommes agrs pour pratiquer toutes
les oprations dassurances dommage
et de rassurance.
Le chiffre daffaires de la CASH na pas
cess dvoluer, daugmenter donc, de-
puis sa cration ce jour, ce qui lui a
permis de voir sa part de march pro-
gresser danne en anne. En termes de
chiffres, nous ne sommes pas loin des
socits dassurances traditionnelles. Si
on prend le chiffre daffaires du march
en brut, nous avons entre 9 et 10% de
part de march. Abstraction faite des
assurances automobile, que la CASH ne
pratique que de manire marginale,
cette part de march se situe entre 18 et
20%. Nous sommes parmi les leaders
du march en matire dassurance
risques industriels. La CASH compte un
effectif fn 2011 de 300 personnes, un
effectif jeune, avec un taux dencadre-
ment trs important.
Nous grons un portefeuille de grands
risques, donc nous sommes tenus de
faire attention la ressource humaine,
sa formation, sa qualit. Nous misons
beaucoup sur la qualit. Nous avons de
gros clients dans notre portefeuille et
sommes, ne serait-ce que par rapport
a, tenus dadopter des standards de
gestion irrprochables.
En termes nanciers, queI est Ie
volume de votre chiffre daffaires ?
Je vais vous donner quelques indica-
teurs lis notre gestion. En termes de
chiffre daffaires, nous faisons entre 8 et
10 milliards de dinars. Nous sommes
parmi les quatre premires socits du
march.
Comment a-t-il volu ?
Le chiffre daffaires de la CASH a volu
de manire substantielle entre 2005 et
2008. Le pic a t enregistr en 2008 o
nous avions dpass les 10 milliards de
dinars, la faveur de lassurance de
grands projets notamment dinfrastruc-
tures. La CASH est lassureur dune
bonne partie des projets initis ces der-
nires annes par les pouvoirs publics
que ce soit en matire de travaux pu-
blics, comme lautoroute est-ouest ou les
units de dessalement deau de mer.
Entre 2009 et 2010, il y a eu un petit
recul en termes de chiffre daffaires.
Cette lgre rgression ne nous a pas
drangs car nos rsultats nont pas
cess daugmenter.
Malgr une baisse du niveau de primes
mises brutes pour se situer aux alen-
tours de 7,5 milliards de dinars en 2010,
Le secteur des hydrocarbures est certes le domaine de prdilection de la
CASH, mais pour cette compagnie la russite passe par un portefeuille
diversih en termes de nature et de taille de risques. La CASH ambitionne
de se positionner parmi les leaders du march des entreprises et mise
beaucoup sur lattractivit de ses produits.
Dans cet entretien, le PDG de cette compagnie nous en donne de plus
amples dtails.
Acteurs
Acteurs
nos rsultats nets se sont amliors.
Cela est le fruit de notre dmarche en
matire de slection et de prudence
dans le cadre des souscriptions, conju-
gue une gestion rigoureuse des
risques en portefeuille.
Aussi, grce notre matrise des frais
gnraux, nous occupons les premires
places du march en termes de produc-
tivit. Nous sommes par ailleurs parmi
les compagnies les plus performantes
en termes de rentabilit et de retour sur
capital.
A signaler que compte tenu de la pro-
gression signifcative de lactivit de la
CASH de 2005 2010, la compagnie a
eu besoin de faire accompagner cette
volution par une recapitalisation. Le but
est de renforcer les fonds propres de la
CASH et de consolider sa solvabilit et
sa capacit honorer ses engagements.
Nous avons mis en ouvre, depuis le
mois de mai dernier, une opration
daugmentation de capital. Ce dernier a
presque t tripl en passant de 2,8
7,8 milliards de dinars. Cette augmenta-
tion sest faite par un apport en num-
raires de nos actionnaires Naftal et So-
natrach.
Quels sont vos principaux
actionnaires ?
En plus de Sonatrach et Naftal qui d-
tiennent dsormais 82% de parts, il ya
deux autres socits que sont la CAAR
et la CCR qui totalisent 18%. La CASH
est donc fliale du groupe Sonatrach.
Ce qui explique que la CASH soit si
orissante ?
Nous avons obtenu nos performances
grce au travail et aux sacrifces de nos
cadres. La prsence de Sonatrach dans
notre capital a certes donn plus de
force et de crdibilit la CASH et cest
un des atouts que nous mettons en
avant, mais sachez que notre socit na
jamais bnfci dun avantage concur-
rentiel quelconque et ce, depuis sa cra-
tion. Nous participions aux appels
doffres de Sonatrach au mme titre que
les autres compagnies dassurance et
sur la base des mmes exigences.
A prsent, et suite la rvision du pro-
cessus dachat des couvertures dassu-
rance de Sonatrach, nous faisons partie
dun consortium compos de trois entre-
prises dassurance aux cots du rassu-
reur national la CCR.
Cela explique dailleurs le fait que toute
notre dmarche de dveloppement re-
pose sur laxe stratgie de diversifcation
de nos souscriptions pour aller vers
moins de dpendance vis vis des
grands risques.
Aujourdhui, nous ralisons plus de 75%
de notre chiffre daffaires hors groupe
Sonatrach.
Vous dveloppez donc de nouveaux
produits hors hydrocarbures ?
Bien sr ! Nous sommes dans tous les
domaines de lassurance dommage et
offrons des solutions assurantielles aux
besoins divers de nos clients.
Pour les PME/PM, la CASH vient de
mettre en place un nouveau produit das-
surance adapt qui facilite beaucoup la
tche aux entreprises en regroupant
toutes les garanties en un seul package.
Nous sommes en train de le vulgariser
travers des rencontres et sminaires que
nous organisons au proft de nos clients
en portefeuille et clients potentiels.
Un mot justement sur cette stratgie
de diversication ?
Lactivit dassurance, comme lactivit
bancaire, repose sur la loi des grands
nombres. Aucune banque ou compagnie
dassurance ne peut dpendre dun seul
client. Lquilibre des assureurs et leur
rentabilit dpendent en grande partie
du degr de diversifcation de leur porte-
feuille daffaires. Plus le nombre de
clients que vous avez en portefeuille est
grand plus vous avez des chances
dquilibrer vos comptes, dtre solvable
et de dgager des rsultats positifs.
Donc, ne serait-ce que par rapport
cette exigence du mtier, nous avons
lobligation dlargir notre gamme de
produits et nos horizons en termes de
clientle. Et cest ce quoi nous nous y
attelons. Notre organisation est conue
de sorte prendre en charge cette pr-
occupation. A cot de la direction des
grands risques qui gre les grands
comptes, nous avons prvu une struc-
ture centrale dont la mission est de d-
velopper un portefeuille de risques de
taille moyenne issus des petites et
moyennes entreprises. Notre objectif est
darriver, terme, faire contribuer les
deux portefeuilles de manire gale
notre production globale.
CASH ?
La marge de progression de la CASH est
trs importante. Notre objectif est de
faire de notre compagnie un des acteurs
majeurs du march national des assu-
rances, une compagnie gnraliste mais
plus porte sur les assurances des en-
treprises.
Le chalenge nest cependant pas vi-
dent. Nous devons redoubler deffort
pour arriver jeter les fondements et les
bases dune socit prenne. l sagira
dagir sur plusieurs fronts pour amliorer
notre organisation, nos procdures de
gestion, le niveau et lexpertise de notre
ressource humaine et enfn amliorer
sans cesse notre systme dinformation
pour le rendre performant.
Tous nos efforts doivent converger vers
lobjectif suprme qui est celui de satis-
faire en permanence les besoins de nos
clients et dtre la hauteur de leurs at-
tentes.
Acteurs
Entretien avec le PDG de la CAGEX,
M. Djilali Tariket
Instaurer une vritable
culture dassurance chez les
oprateurs conomiques
Revue de lASSURANCE : Si vous le
voulez bien M. le PDG, prsentez-
nous brivement votre compagnie ?
M. Djilali Tariket : La CAGEX est la
Compagnie algrienne dassurance et
de garantie des exportations. Elle a t
cre en 1995 et, est oprationnelle,
depuis 1996. Elle a pour objet de garan-
tir les exportations algriennes, en direc-
tion du monde entier. Les actionnaires
de la compagnie sont cinq banques,
toutes publiques. l sagit de la BEA,
BNA, BADR, CPA et de la BDL ainsi que
cinq grandes compagnies dassurances
publiques, que sont la CAAR, la CAAT, la
SAA, la CNMA et la CCR. Elle exerce,
pour son compte et sous le contrle de
lEtat, les assurances crdit lexporta-
tion, quand il sagit dacheteurs privs
(nous appelons cela, le risque commer-
cial). Nous agissons pour le compte de
lEtat, et sous son contrle, quand il
sagit de garantir les risques, sur des
pays ou sur des entreprises publiques
trangres. Son capital social est, pr-
sentement, de 2 milliards de dinars. Elle
emploie, en moyenne, 50 personnes et,
est structure en 4 directions centrales
(avec trois dlgations rgionales).
Lune Alger, lautre Oran et la troi-
sime Annaba.
Comment percevez vous le march
des assurances, la lumire des
nouvelles dispositions prises par la
dernire tripartite, pour dynamiser les
exportations ?
Effectivement, les pouvoirs publics, en
accord avec les partenaires sociaux et
les organisations patronales, ont conve-
nu de faciliter, au maximum, le travail
des exportateurs en leur accordant des
facilitations. Ces dernires pourraient
concerner les dlais de rapatriement
des fonds, ou de la part en devises qui
revient aux exportateurs, ou la cration,
par exemple, des couloirs verts, pour fa-
ciliter le transit des marchandises, desti-
nes lexportation.
En ce qui concerne laspect assurances,
en particulier, il a t dcid que les ex-
portateurs, de concert avec les banques,
devraient recourir, en plus, lassurance
crdit, pour scuriser les oprations,
lexport. Sur certains marchs, o il ny a
pas beaucoup de visibilit, les exporta-
teurs pourraient rencontrer des ache-
teurs, rputs insolvables. Donc, le re-
cours lassurance crdit, de la Cagex,
permet de les scuriser, un tant soit peu,
de leur viter le maximum dimpays, sur
les crances et sur les trocs.
Dans cette optique, considrez-vous
que le march de la Cagex va voluer
positivement ?
Pour ma part, il me parait peu probable
qu court terme le march de la Cagex
va tre boulevers. Ce sont des disposi-
tions qui, de mon point de vue, auront
des effets positifs moyen et long
termes. Au del de laide que pourraient
leur accorder les pouvoirs publics, il faut
absolument instaurer une vritable
culture dassurance chez les oprateurs
conomiques, en gnral, et les exporta-
teurs en particulier.
Mme si le march de la Cagex ne risque pas, sur le court terme, de
connatre de grands bouleversements, cette dernire est toutefois conhante
dans son potentiel.
En attendant, la Cagex est en train dinitier un certain nombre de polices
dassurances nouvelles quelle propose au fur et mesure aux exportateurs,
tout en dveloppant lassurance crdit domestique qui trouve un cho
certain sur le march national.
Mais son challenge, cest dinvestir avec le concours des banques lactivit
de rating.
A ces questions et dautres, son PDG, M. Tariket a bien voulu nous dtailler
la stratgie de la Cagex.
Acteurs
Avez-vous avez de nouveaux produits
mettre sur le march, et sont-ils de
nature le stimuler ?
Oui, nous en avons de nouveaux. l y a
dj un produit, qui est sur le point dtre
lanc, cest lassurance Credoc lex-
portation. Cela concerne une catgorie
de socits exportatrices, notamment
celles qui ont recours au Credoc, comme
Sonatrach, Cevital et autres. Nous esp-
rons que ce produit introduira une dose
de scurit, au niveau de nos banquiers,
qui auront plus de facilit confrmer les
Credoc, en provenance de banques
trangres, surtout dans le cas de
banques de moindre importance.
Depuis maintenant 5 ans, la Cagex sest
investie dans lassurance crdit domes-
tique, cest--dire, tout ce qui concerne
les transactions, lchelle nationale.
Cela reprsente, pour nous, un crneau
trs porteur et, nous enregistrons, dan-
ne en anne, de plus en plus de clients
qui nous sollicitent, pour se protger
contre les risques dimpays, dans le
cadre de leurs transactions commer-
ciales, sur le march national.
Nous sommes en train de rfchir
dautres produits, comme le crdit bail,
les assurances fliales linvestisse-
ment. Nous allons initier un certain
nombre de polices dassurances nou-
velles. En dehors des activits dassu-
rances bien sr, la Cagex sest fx
comme objectif, je dirais lambition et le
challenge dinvestir lactivit de rating.
Avec, bien entendu, le concours de nos
banques, nous allons essayer doffrir un
service de qualit, permettant, juste-
ment, daugmenter les capacits de f-
nancement, ou du moins, faciliter le trai-
tement des dossiers de fnancement, au
proft de leurs clients banques et de
ceux, des compagnies dassurances.
Vous travaillez essentiellement avec
les entreprises exportatrices et nous
savons quelles ne sont pas nom-
breuses. Ne trouvez-vous pas ce mar-
ch, assez restreint ?
Vous avez raison de dire que nous tra-
vaillons sur un march trs restreint,
voire trs limit. Grosso modo, nous re-
censons quelques 600 exportateurs, sur
le territoire national, ce qui est trs peu,
pour un aussi grand pays. Sur ce
nombre, nous en captons entre 100 et
150 exportateurs, ce qui reprsente, en-
viron, 12 15%, du potentiel existant.
Cela reste insuffsant.
Pour rester dans le domaine du
commerce extrieur, pourquoi les
entreprises nationales ont-elles du
mal se couvrir contre les risques ?
Je ne crois pas quelles ont du mal se
couvrir. Vous savez, dans la population
de clients potentiels, nous avons deux
catgories. l y a ceux qui ont une ap-
proche budgtaire, et ceux qui ont une
approche risques management, qui
veulent dabord se couvrir, contre les
risques dimpays. Ceux qui ont une ap-
proche risques management sont dispo-
ss prendre une assurance. Ceux qui
ont une approche budgtaire, calculent
les cots et, en fonction de ces mmes
cots, ils prennent ou non lassurance.
Ceci, dune manire gnrale. Actuelle-
ment, dans la liste des exportateurs, il y
a un nombre important, notamment les
plus gros, dexportateurs qui travaillent
avec des socits mres, comme Miche-
lin, Arcelor Mittal, Fertial, Coca Cola... ls
exportent, mais, de par leur statut, nen-
courent pas de risques. Du moins, ces
risques sont annihils, puisque ce sont
des actionnaires faisant partie dun
mme groupe.
Depuis la crise de 2008/2009, et la faillite
de grandes banques dans le monde,
nous avons volontairement, juste titre,
initi notre police Credoc, pour mettre en
scurit nos banques. Donc, par ce
biais, nous comptons, bien sr, multi-
plier, le nombre de clients, dans notre
portefeuille.
Dans quels secteurs dactivit se
situent essentiellement vos clients ?
Pour tre honnte, les plus importants
sont dans le secteur des Mines et de la
Ptrochimie. Nous pouvons citer Pher-
phos ou lex.Enip Sonatrach, Alzinc,
etc. Pour citer dautres crneaux, nous
avons le plus de clients dans la datte,
mais aussi dans les exportations de
cuirs.
Vous avez galement nou des
partenariats avec la Coface
et dautres organismes.
Comment cela se passe-t-il ?
Oui nous avons des partenariats spci-
fques avec la Coface, puisque cette
dernire nous a assist, en 2006, pour
le lancement de lassurance crdit do-
mestique, avec, comme support, la
mise la disposition de la Cagex, de
moyens pour la gestion des risques et
pour la rassurance. Nous continuons
travailler ensemble. l y a, au fur et
mesure, un transfert de savoir-faire,
vers la Cagex, que nous comptons ca-
Acteurs
pitaliser, chose que nous faisons, graduellement.
Nous avons, aussi, dautres partenaires, dans le
domaine de la rassurance, que ce soit en Europe,
dans le Monde arabe ou parmi les assureurs afri-
cains. Bien sr, les assureurs ne peuvent pas se
passer de cette coopration.
Quel est votre chiffre daffaires pour lexercice
prcdent et quelle est son volution ?
Pour ainsi dire sur les cinq dernires annes nous
pouvons estimer un taux moyen dvolution et de
croissance de 30%. Cela veut dire que nous avons un
taux de croissance largement suprieur au taux
dvolution du march. Aujourdhui, notre chiffre daf-
faires tourne autour de 300 millions de dinars.
Si nous maintenons le taux de croissance 30%,
vous pouvez facilement faire le calcul !
Pourquoi pas les 50% ?
Nous navons pas lambition daller au del. Nous
voulons avoir une croissance normale. Parce quil
faut avancer selon une croissance moyenne, accep-
table. Dans la logique de la gestion dentreprise, si
vous avez une grosse croissance il faut savoir lab-
sorber. l faut quelle soit juste suprieure, la
moyenne du march, pour avoir les capacits de la
contenir, compte tenu de nos moyens.
Acteurs
Entretien avec le P-DG de la SGCI,
M. Ali Sadmi
Entretien ralis par Youcef Bouyahia
Revue de lASSURANCE : La SGCI
existe depuis plus dune douzaine
dannes, mais reste mconnue du
grand public. Voulez-vous nous faire,
Monsieur le P-DG, une prsentation
de la socit et les raisons de sa
cration ?
M. Ali Sadmi : A la fn des annes 90, il
ny avait quun seul acteur dans lactivit
de crdit immobilier et du fnancement
du logement : la CNEP. Compte tenu du
dsquilibre norme qui existait entre la
demande de crdits et loffre de crdits,
les pouvoirs publics ont dcid dlargir
lexercice de lactivit de crdit immobi-
lier toutes les banques publiques. Cest
au regard, donc, de lampleur des be-
soins fnancer, que cette opration a
t dcide. Le fnancement du loge-
ment et le crdit immobilier, constituent
une activit nouvelle pour ces banques,
ce qui a conduit naturellement la cra-
tion dautres acteurs pour les accompa-
gner dans le cadre dun dispositif destin
dune part les rassurer, et dautre part
les refnancer le cas chant.
La SGC a t cre dans ce cadre afn
daccorder sa garantie contre linsolvabi-
lit des emprunteurs.
Par ailleurs, quand on fnance, on peut
se retrouver dans une situation dilliqui-
dit, do la cration du second acteur
du dispositif daccompagnement des
banques dans leur activit de crdit im-
mobilier : la socit de refnancement
hypothcaire (SRH).
Cest par arrt du ministre des Finances
que la SGC a t cre et agre en
1999. Elle a dmarr son activit en
2000, en accordant les premires garan-
ties aux banques.

Quest ce qui distingue la SGCI de la
SRH ?
La SGC est une compagnie dassu-
rance crdit qui assure les banques
contre linsolvabilit dfnitive des em-
prunteurs. Si un emprunteur pour un cer-
tain nombre de raisons prcises se re-
trouve sans ressources et, par
consquent, dans lincapacit de rem-
bourser son crdit, la SGC intervient en
indemnisant son client : la banque.
Par contre, la SRH intervient pour appor-
ter des moyens de fnancement aux
banques dans le cadre du dveloppe-
ment du crdit immobilier. La SRH inter-
vient donc pour le refnancement des
banques qui lui cdent en contrepartie
leur portefeuille de crdits immobiliers.
Lassurance, cest
la mutualisation
des risques
La Socit de garantie du crdit
immobilier (SGCI) est une entreprise
publique conomique, socit par
actions, cre le 05 octobre 1997 et
dote dun capital social de 2
milliards de dinars. Ses principaux
actionnaires sont le Trsor public,
les banques publiques et les
compagnies dassurance publiques.
La SGCI garantit les banques et les
tablissements hnanciers prteurs
contre le risque dinsolvabilit des
acqureurs bnhciaires de crdits
immobiliers pour lachat, la
construction et lamnagement de
biens immobiliers usage
dhabitation.
Cette garantie se matrialise par la
protection des prteurs, quand le
propritaire qui occupe le bien
hypothqu manque ses
obligations. De ce fait, la SGCI offre
aux banques et tablissements
hnanciers prteurs, une meilleure
gestion du risque en matire de
crdit hypothcaire.
Pour en savoir plus sur la SGCI,
nous nous sommes rapprochs de
son prsident directeur gnral,
M. Ali Sadmi, qui a bien voulu nous
accorder cet entretien.
Acteurs
Quels sont vos principaux clients ?
Avant de parler des clients, parlons
dabord des actionnaires de la SGC. ni-
tialement, ctaient les banques et les
compagnies dassurance publiques, en-
suite le Trsor Public est intervenu dans
le cadre de laugmentation du capital de
la SGC, opration qui a fait de lui lac-
tionnaire majoritaire de la socit.
Pour ce qui est des banques prives
telles que Socit gnrale Algrie et
BNP Paribas, elles sont des partenaires
qui assurent leurs crdits immobiliers
auprs de la SGC.
Les clients de la SGC sont les banques
quel que soit leur statut, public ou priv
qui exercent lactivit de crdit immobi-
lier et qui veulent se prmunir contre le
risque dinsolvabilit des emprunteurs.
Comment fonctionne le mcanisme
de garantie des crdits ? Comment
intervient la SGCI ?
l y a deux types de garanties, savoir la
garantie individuelle. Nous assurons
chaque crdit part, avec des condi-
tions. Ensuite, il y a lassurance porte-
feuille, cest--dire quune banque peut
assurer auprs de la SGC, un porte-
feuille de crdits immobiliers moins ris-
qus, cest--dire que lapport de lem-
prunteur doit tre suprieur 40% de la
valeur du bien acqurir. Pour lassu-
rance portefeuille, on applique un taux
beaucoup plus faible.
Comment vous percevez le march
de lassurance en Algrie la
lumire de ce qui a t introduit
comme nouvelles dispositions ?
Dans notre domaine, nous sommes
seuls, et nous avons le monopole de
lassurance crdit immobilier. Ceci dit,
dans le pass, la SGC a eu commer-
cialiser un produit hybride, il sagit de
lassurance insolvabilit jumele avec
lassurance dcs propose par la SAA.
On faisait en quelque sorte un package
la demande des banques. Cette situa-
tion a pos problme, parce que ce nest
pas notre mtier de base, mais simple-
ment une stratgie destine rpondre
la sollicitation de nos clients. Au-
jourdhui et suite aux orientations de
lassemble gnrale de la SGC, il y a
eu recentrage de lactivit de cette der-
nire sur son cour de mtier.
Concernant ces nouvelles dispositions,
nous pouvons dire quelles ont eu un
impact positif sur lactivit de la SGC,
puisquau 30/09/2011 notre socit a
enregistr une hausse de son chiffre
daffaires avoisinant les 80%.
Peut-on parler de potentiel du march
et quelles sont vos perspectives ?
Actuellement, nous ne comptons pas
lensemble des banques publiques, qui
constituent les grands acteurs dans le
domaine du crdit immobilier, dans notre
portefeuille clients ; pour Socit Gn-
rale Algrie et BNP Paribas El Djazar, le
crdit immobilier reprsente un crneau
accessoire, bien quelles commencent
le dvelopper, mais elles sont encore
loin des banques publiques, qui ont dj
occup le terrain. Nous sommes en train
de ngocier les conditions du retour de
lensemble des banques publiques.
Votre socit joue un rle social dans
la mesure o elle est garante de la
russite des grands chantiers lancs
par lEtat. Quen dites- vous ?
A vrai dire, nous sommes prts couvrir
lensemble des risques auxquels sont
exposes les banques dans leur activit
crdit immobilier. Mais pour le moment
nous nassurons que le crdit acqureur.
l faut savoir que nous sommes prts
aussi assurer le crdit promoteur. Pour
ce faire nous devrions disposer dun ca-
pital social suffsant. Avec 2 milliards de
dinars de Capital social, je ne crois pas
que nous puissions effectivement assu-
rer tous les risques de la promotion im-
mobilire, qui sont beaucoup plus impor-
tants que les risques acqureurs. Notre
structure travaille dblayer le terrain.
Cest un domaine nouveau et cest un
autre niveau de risque, donc il faut abso-
lument bien cerner les choses et runir
les conditions de sa russite. l faut tra-
vailler ce que les banques reviennent
toutes et valuer leurs besoins et encore
une fois nous sommes prts les ac-
compagner dans tous les domaines qui
touchent limmobilier. La CNEP
Banque, par exemple, accorde des cr-
dits pour payer des avances sur loyers
Acteurs
dhabitations, nous sommes prts in-
tervenir l aussi pour garantir ces cr-
dits. Cest possible pourvu quil y ait un
nombre important de crdits assurer,
car lassurance cest la mutualisation
des risques.
Y a-t-il un lien avec le dispositif
CAT-NAT ?
En clair, il ny a pas de lien dans la me-
sure o nous garantissons les banques
contre la dfaillance dfnitive des em-
prunteurs pour des raisons objectives.
Un dernier mot, Monsieur le PDG ?
Je crois que nous avons de gros efforts
faire pour la promotion de lassurance,
certains produits restent malheureuse-
ment mal connus, et en ce qui nous
concerne, nous organisons des ren-
contres avec les banques lors des re-
groupements quelles organisent au pro-
ft de leurs cadres et ce, afn de les
fdliser et damliorer la qualit de notre
relation commerciale.
Acteurs
Entretien avec le DG par intrim de la
MAATEC,
M. Abderrahmane
Khoukhi
Revue de lASSURANCE : Si vous
le voulez bien Monsieur le Directeur
gnral, commenons, par une
petite prsentation de la mutuelle
MAATEC ?
M. Abderrahmane Khoukhi : La Mu-
tuelle dassurance algrienne des tra-
vailleurs de lducation et de la culture
(MAATEC) a t cre en 1964. Cest
lex MAF, mutuelle franaise, qui a t
convertie en MAATEC. Elle a un agr-
ment pour exercer lassurance dans
deux branches que sont lassurance au-
tomobile et lassurance multirisque habi-
tation, toujours pour le compte des sec-
teurs de lducation, de lenseignement
et de la culture. Cette mutuelle a connu
des changements suite au dcret de
2009 qui stipule que la gestion de la mu-
tuelle doit tre opre par des profes-
sionnels.
Avant le dcret de 2009, la mutuelle tait
considre comme une association, g-
re donc par un prsident de conseil, qui
tait en fait un simple socitaire. Elle a
t gre par des enseignants, des re-
traits de lenseignement, avec un r-
seau de distribution virtuelle, parce quil
ny avait pas dagences, mais des dl-
gus prsents dans les coles qui font
de la souscription manuellement et en-
voient les contrats par voie postale.
A partir de 2009, la MAATEC a t sou-
mise la mme rglementation quune
compagnie dassurances, avec un DG
du secteur des assurances, un directeur
de branche, un directeur des fnances,
etc. Cela veut dire quaujourdhui, il ny a
pas de diffrence, en terme dorganisa-
tion, entre une compagnie dassurance
et une mutuelle. Les conditions qui sap-
pliquent aux compagnies dassurances
sapplique galement la mutuelle.
Pour cette mise en conformit avec la
rglementation, on a trac un plan de
dveloppement, un business plan 2010-
2015, qui pourra assurer un certain d-
veloppement la mutuelle. On a com-
menc lexcution de ce business plan
avec louverture, jusqu maintenant,
dun rseau de 20 agences conformes,
avec un chef dagence de profession,
avec linformatisation de la production et
lacquisition dun logiciel du mtier des
assurances. Sur le plan des rsultats, on
a doubl le chiffre daffaires. On est arri-
v, cette anne, 100 millions de dinars
et lobjectif pour 2012 est darriver 200,
voire 300 millions de dinars. En terme de
rseau notre objectif dici 2015 est dat-
teindre 70 80 agences sur tout le terri-
toire national. l est prvu que lon fnisse
lanne 2011 avec 22 agences sur les
grandes wilayas. Un plan de formation a
galement t mis au point, parce quon
a lobjectif de rajeunir la MAATEC. De-
puis sa cration jusqu 2010, la MAA-
TEC a tourn avec un effectif dune di-
zaine demploys, qui nont pas eu un
cursus pouss.
A partir de cette date, on a commenc le
plan de rajeunissement travers le re-
Nous voulons promouvoir
une nouvelle image de la
mutuelle
Dabord gre comme une association, la MAATEC lest dsormais par des professionnels et est soumise depuis
2009 aux mmes rgles de fonctionnement que les autres compagnies dassurances.
Pour russir sa mue, la MAATEC sest trac un plan de dveloppement, dont elle rcolte dj les premiers fruits,
et qui doit lui ouvrir de prometteuses perspectives lhorizon 2015, sur un segment o elle ne manque pas
datouts.
Acteurs
crutement de jeunes diplms par le
biais de lANEM et le recrutement des
gens de la profession pour assurer len-
cadrement technique.
Cette anne, on a lanc une formation
spcialise sur les assurances. l y a un
personnel de 14 candidats qui bnf-
cient de cette formation. Autre chose,
dici la fn du mois de novembre 2011, on
va faire un regroupement du rseau.
Ce sera le premier regroupement depuis
la cration de la MAATEC, qui va per-
mettre aux chefs dagences de tout le
territoire national de suivre une forma-
tion sur le logiciel qui va tre opration-
nel dici dcembre 2011. Ensuite, on va
assurer une formation commerciale pour
que les chefs dagences puissent enta-
mer les actions commerciales. Une autre
action entreprise quil faut citer, cest la
participation, la premire dans lhistoire
de la MAATEC, au Salon des assu-
rances qui sest droul en octobre der-
nier et qui a t bnfque la MAATEC
et ses socitaires.
Dailleurs, la majorit des socitaires ont
t surpris de dcouvrir la mutuelle lors
de cette participation. Mais aussi cer-
tains organismes qui navaient jamais
entendu parler de la MAATEC. Nous
avons dailleurs proft de cette partici-
pation pour lancer et promouvoir une
nouvelle image de la mutuelle. On a ain-
si chang le logo pour refter le principe
de la mutualit et adopt un nouveau
slogan lassurance authentique qui
refte lanciennet et le principe de mu-
tualit. La nouveaut cette anne cest
quon va lancer lAssurance Assistance.
Deux produits dassistance : lassistance
automobile et lassistance domiciliaire
avec deux partenaires. Nous navons
pas encore tranch sur le choix de las-
sisteur, entre MAPFRE Assistance, re-
prsent par sa fliale Algrie Assistance,
et Axa, reprsent par sa fliale nter Par-
tner assistance. Nous trancherons cette
question dici la fn de lanne 2011.
Quelle est limportance de votre
population cible et quelle est la part
capte de ce potentiel ?
Le potentiel existe parce quon a fait une
tude de march et lon a dcouvert que
lon ne couvrait que 3% du march. Nous
avons un potentiel de 700.000 soci-
taires. Cette anne, on arrive 10%,
mais dans le business plan quon a la-
bor, nous avons lobjectif de capter
50% du march lhorizon 2015.
Quels sont les produits que vous
proposez votre clientle ?
Pour linstant nous proposons deux pro-
duits : lassurance automobile, avec des
tarifs prfrentiels, et la seconde formule
cest la multirisques habitation. Prochai-
nement, nous allons lancer lassurance
catastrophes naturelles, qui est un pro-
duit obligatoire suite une ordonnance
du ministre des Finances mise en
2003. On va le lancer, mme sil nest
pas trs rentable sur le plan commercial.
La nouveaut cette anne, cest quon
va augmenter le plafond de couverture
jusqu 1,3 million de dinars, cest pour
cela quil y aura une hausse lgre des
tarifs. Deuxime des choses, il y a le pro-
duit assistance quon va lancer dici la fn
de lanne ou au plus tard en janvier
2012. Lassistance auto (dpannage) va
tre normalement offerte gratuitement,
on va la donner comme garantie compl-
mentaire gratuite nos socitaires.
Etes-vous concerns par lobligation
de sparation des assurances dom-
mages des assurances des per-
sonnes, et Ia cration de IiaIes ?
Pour le projet de la flialisation, pour lins-
tant, nous ne sommes pas vraiment int-
resss. Pour lagrment assurances
dommages, cela exige un milliard de di-
nars, bien que nous ne soyons pas
concerns directement par cette me-
sure, parce que le ministre des Fi-
nances a exceptionnellement accept
de considrer le cas de la MAATEC.
Pour lagrment assurances-vie, je
pense que dici deux trois ans nous al-
lons opter pour MAATEC-VE nchallah.
Pour crer cette fliale vie, il faut un capi-
tal de 600 millions de dinars. Pour lins-
tant ce nest donc pas une priorit pour
la MAATEC. On a le temps de voir venir.
Quest-ce qui distingue une mutuelle
dune compagnie dassurance
classique ?
La mutuelle implique un but non lucratif.
Nous, on ne cherche pas le proft, le b-
nfce. En termes techniques, cest une
assurance sur-mesure. Le socitaire
paie proportionnellement limportance
des dgts. Sil fait des dgts, il paie en
consquence, et sil nen occasionne
pas, il bnfcie dune ristourne. Cest
cela le principe de la mutualit. On vite
que le bon socitaire, paie pour le mau-
vais. Le socitaire paie selon la rgle du
Acteurs
juste prix, il ny a pas de raison quil paie
alors quil na t lorigine daucun si-
nistre.
Comment apprhendez vous lavenir
de la MAATEC la lumire de la mise
niveau que vous tes en train
d'oprer. Avez-vous conance
dans le march ?
Oui, nous avons confance dans le mar-
ch, parce que le potentiel existant est
important et que le taux de pntration
actuel nest que de 7% 10%. Si on ar-
rive raliser nos objectifs dici 2015,
avec une part de march de 50% et un
nombre de 300 400.000 socitaires,
cela va vraiment tre trs important pour
nous. On pourra mme concrtiser la f-
liale vie, dici trois ans, avec le chiffre
daffaires quon pourra dgager grce
cette augmentation des adhsions.
La MAATEC n est pas t rs connue.
Avez-vous un pl an de
communi cat i on pour
combIer ce dcit d'image ?
Nous avons trac un plan de communi-
cation. Nous avons commenc quelques
actions, comme la conception de d-
pliants, daffches, la participation aux
salons et expositions (Expo-Finances
du 17 au 21 octobre 2011). Prochaine-
ment, on va lancer des portes ouvertes
au sein des tablissements scolaires,
qui vont nous permettre de contacter,
communiquer, et se faire connatre de
nos socitaires. On va galement faire
des insertions publicitaires.
Dans ce cadre, on a lanc le 17 octobre
dernier le site web offciel de la MAATEC
(www.maatec.dz) qui prsente aux visi-
teurs des informations utiles propos de
nos activits.
Acteurs
L
a Compagnie internationale
dassurance et de rassurance
(CAR) a vu le jour le 05 aot
1998. Autorise, depuis sa nais-
sance, pratiquer toutes les oprations
dassurance et de rassurance, la CAR
est la premire socit prive du march
national des assurances, en termes de
chiffre daffaires. La CAR est, par ail-
leurs, la seule, pour linstant, socit pri-
ve de la place russir se doter dune
fliale spcialise dans les assurances
de personnes, conformment la dci-
sion des pouvoirs publics de sparer les
assurances de personnes de celles de
dommages.
Dnomme Macir-Vie, la fliale assu-
rances de personnes de la CAR, qui a
obtenu son agrment le 11 aot 2011,
na pas t une cration facile, en raison
Par Massi Badis
Parmi les socits prives du march national des assurances, la Compagnie internationale dassurance et de
rassurance (CIAR) est la premire satisfaire lexigence de sparation des assurances de personnes de celle
de dommages, devenue effective depuis le 1
er
juillet 2011.
0DFLU9LHODOLDOHDVVXUDQFHVGHSHUVRQQHVGHOD
Compagnie Internationale dAssurance et de
Rassurance (CIAR)
Latout de la
connaissance du
march
Acteurs
du niveau du capital social minimum exi-
g (1 milliard de dinars, contre 400 mil-
lions de dinars prcdemment).
Un ambitieux business-plan
Ne pouvant rester lcart dun march
prometteur (les assurances de per-
sonnes) au risque de marquer le pas par
rapport ses concurrents, la CAR a fni
par sy engager, encourage en cela par
ses propres rsultats. En 2010, la CAR
a vendu pour prs de 400 millions de di-
nars de produits dassurances de per-
sonnes, soit 13% de son chiffre daf-
faires. Un rsultat au dessus de la
moyenne nationale.
En se basant sur son exprience et sa
connaissance du march national des
assurances de personnes, la CAR am-
bitionne de raliser une croissance de
10%, en moyenne annuelle, de son vo-
lume daffaires en matire dassurances
de personnes. Un objectif qui fgure en
bonne place dans le business-plan de sa
fliale Macir-Vie.
Un objectif justif et que la socit
considre dans ses cordes, de part lim-
portance du gisement qui demeure lar-
gement sous exploit. Un avis partag,
par ailleurs, par tous les acteurs du mar-
ch, en premier lieu par les pouvoirs pu-
blics qui misent beaucoup sur cette
branche des assurances pour booster
les rsultats du secteur dans son en-
semble.
Un budget ddi la
communication
Macir-Vie, la fliale assurances de per-
sonnes de la CAR, travaille actuelle-
ment la mise en place de son plan mar-
keting, qui sera entirement ddi la
communication et la promotion de la
culture des assurances, insuffsamment
ancre dans la socit algrienne.
Pour consolider et accrotre son porte-
feuille clients, hrit de sa socit mre,
Macir-Vie compte proposer des produits
innovants, des solutions originales qui
rpondent aux besoins de protection
des personnes et de leurs familles contre
les alas et les accidents de la vie. Une
large gamme de produits sera propose,
en priorit, aux collectifs de travailleurs,
aux entreprises trangres de droit alg-
rien et aux PME-PM.
Dans sa qute de dveloppement, Ma-
cir-Vie, la fliale assurances de per-
sonnes de la CAR est dcide faire
appel aux gros moyens de communica-
tion de masse (radio et tlvision). Son
quipe dirigeante se dclare, galement,
prte aller jusque dans les entreprises,
les coles et mme les foyers pour pro-
mouvoir et expliquer lintrt de ses pro-
duits et rencontrer ses potentiels futurs
clients.
Acteurs
Acteurs
Dernire ne des socits d'assurance multi-branches, agre le 30
juillet 2005, Alliance Assurances, une socit par actions, a dbut
son activit en 2006. En peine 6 ans dexercice, elle a russi se
hisser la 2
me
place des compagnies prives du march national
des assurances, en termes de chiffre daffaires.
Par Massi Badis
L
activit dAlliance Assurances
est en progression constante
depuis sa naissance. Son chiffre
daffaires progresse de 20% en
moyenne annuelle, une croissance su-
prieure celle du march. A trois mois
de la clture de lexercice 2011, elle af-
fche dj 3 milliards de dinars de chiffre
daffaires. Elle sattend clturer lexer-
cice en cours avec un volume daffaires
de 4 milliards de dinars, contre 3,04 mil-
liards de dinars en 2010.
A peine 6 ans dactivits et dj
300.000 clients
Aujourdhui, le portefeuille daffaires de
la socit est compos des assurances
automobiles (65%), des assurances in-
cendie, accident et risques divers (ARD)
Alliance Assurances
Un chiffre daffaires qui
progresse plus vite que
le march
Revue dde lAAAASSSSSSSSSSUURRRAANNNNCE NNNNN NNNNNNNNNN NNNNN N NNNNN NNNNNNNNN NNN NNNNNNNNN NNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNNN 11111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111-------- Ju Ju Juu Ju Ju Ju Ju Juu Ju Ju JJJu JJuuuu JJuuuuu JJJuuuu Ju JJJuuuuuuuuu JJuu JJJJuuu Juuuuuu Ju JJuuuuuu JJuu Juuuuuuu JJJJuuuu Ju Ju Ju JJJuuu Ju Ju Ju Juu Juuuuuu Ju Juin in in in inn in in in in innn iiinnnnnnnnnnnnnnnnn innnn22222222222222222222222222222222201 01 01 01 001 01 00000000001 01 00000001 00 222222222222222222222222222222222222222222
Acteurs
Entretien avec le PDG de Alliance Assurances,
M. Hassen Khelifati
Nous sommes intresss par des prises
de participations dans des projets
agricoles et industriels
Revue de lASSURANCE : Outre la
faiblesse de la culture dassurance,
voyez-vous dautres freins au
dveloppement du march ?
M. Hassen Khelifati : Oui, en termes de
rentabilit, Alliance Assurances, en tant
quentreprise cote en bourse, nous
sommes obligs dtre rentable pour nos
actionnaires et nos investisseurs. Et de
lautre cot, les rgles prudentielles nous
obligent placer 50% de nos rserves en
bons du trsor qui nous rapportent que
0,1% alors que linfation tourne autour de
6 ou 7%. Cest--dire que nous perdons
beaucoup dargent. Nous souhaitons un
assouplissement de cette rgle et que la
partie du capital placer en bons du tr-
sor public soit abaisse moins de 25%,
entre 15 et 20% de prfrence, et quon
nous laisse la capacit daller vers des
projets qui nous permettent daugmenter
le taux de rentabilit de nos investisse-
ments, mme si on doit garder une partie
des engagements rglements.
Quels sont les secteurs dans lesquels
vous voulez investir, en dehors de
limmobilier qui intresse tout le
monde ?
En plus de limmobilier, nous sommes in-
tresss par des prises de participations
dans des projets agricoles et industriels.
Nous avons des ides pour lavenir.
Question scaIit, avez-vous des
apprhensions particulires ?
Pour les souscripteurs des produits das-
surances de personnes, il y a certains
avantages qui sont prvus dans les lois
de fnances, mais a reste une fscalit
classique et ordinaire. Vous savez, moi je
pense que lentreprise, et l je mappuie
sur mon exprience personnelle, na pas
besoin que des facilits fscales, lentre-
prise a besoin dun environnement souple
et qui la pousse travailler. Lentreprise
algrienne peut supporter la fscalit si
lenvironnement est valide et la pousse
travailler et crer des richesses et de
lemploi. Qui dit cration demplois, dit di-
versifcation de lconomie et stabilit so-
ciale et donc paix sociale.
et transport (25%) et en fn des assu-
rances de personnes (10%). Ses clients
sont au nombre de 300.000.
La socit vise les segments tradition-
nels des assurances (risques industriels,
automobile, transports.) ainsi que les
segments non exploits ou peu dvelop-
ps sur le march tels que : les assu-
rances de particuliers et de mnages,
les assurances de personnes carac-
tre de prvoyance, dpargne, dassis-
tance et de sant, les assurances des
PME/PM, professions librales, com-
merants et institutionnels, les gammes
de produits dans le domaine des grands
chantiers, du logement et de lindustrie,
et enfn les risques dhabitation et des
risques divers.
Un large rseau de distribution
Alliance Assurances emploi 400 per-
sonnes et dispose dun rseau de distri-
bution de 105 agences directes et de
190 points de vente. Elle est prsente
dans 40 wilayas. Une couverture quelle
espre tendre, dans les meilleurs d-
lais, lensemble du pays.
Alliance Assurances dtient 2 fliales :
Algrie Touring Assistance (spcialise
dans lassistance aux personnes) cre
en 2006 en partenariat avec Touring
Club Algrie, et Orafna (spcialise
dans le dveloppement des logiciels in-
formatiques) cre en 2008.
La seule entreprise prive
nationale cote en bourse
Alliance Assurances est la seule entre-
prise prive nationale, tous secteurs
dactivits confondus, faire son entre
en bourse. Lopration daugmentation
de capital par appel public lpargne,
ralise entre le 2 novembre et le 1 d-
cembre 2010, a permis la socit de
lever plus de 1,4 milliard de dinars alg-
riens en mettant 1.804.511 nouvelles
actions au prix de 830 dinars laction.
Le succs de son introduction en bourse,
lui a permis daugmenter son capital so-
cial minimum, au-del des 2 milliards de
dinars exigs par la rglementation en
vigueur.
Lintroduction dAlliance Assurances au
niveau de la Bourse dAlger intervient
aprs plus de dix annes de la dernire
opration douverture de capital ralise
par lEGH El Aurassi.
Elle portera ainsi le nombre des titres de
capital lists la cote de la Bourse dAl-
ger trois et accrotra le niveau de la
capitalisation boursire de plus de 62%,
passant de 7,7 12,5 milliards de dinars.
Un exemple suivre...
Acteurs
Entretien avec le Directeur gnral de
lAlgrienne des Assurances,
M. Tahar Bala
vous, Monsieur le Directeur gnral,
nous prsenter brivement la 2a ?
M. Tahar Bala : LAlgrienne des Assu-
rances fait partie du groupe ARCOFNA.
Elle a t cre en 1998. Aprs la mise
en place des structures ncessaires
son organisation, elle entama ses activi-
ts en janvier 1999. Le capital social de
dpart tait de 500 millions de dinars,
conformment lordonnance 95-07 du
25 janvier 1995.
Notre compagnie a progress convena-
blement. Avec un chiffre daffaire de 365
millions de dinars, en 2000, elle a atteint
3,038 milliards de dinars en 2010. Le
capital social de lentreprise a doubl en
2008 pour stablir 1,04 milliards de
dinars. l a t port 2 milliards de di-
nars en 2010.
Durant lexercice 2010, notre compagnie
a ralis un rsultat net de 250 millions
de dinars.
Dans sa stratgie de dveloppement, la
2a a inscrit trs vite la prestation de ser-
vice la clientle parmi ses principales
proccupations. Ainsi, ds 2002, elle
sengagea dans la certifcation de son
management de la qualit et fut certife
en 2004, en obtenant le certifcat SO-
9001 Version 2000 renouvel en 2010,
sous la version actualise SO-9001 Ver-
sion 2008.
Comment valuez-vous le march
des assurances, aujourdhui, la
lumire des changements dans la
rglementation ?
Avant de rpondre votre question, je
dois faire un petit rappel historique. En
effet, depuis la cration de la premire
compagnie dassurance aprs lindpen-
dance, en loccurrence la CAAR, le sec-
teur des assurances ft lobjet dimpor-
tantes transformations savoir : le
monopole et la nationalisation (1966), la
suppression des agents gnraux
(1971), la spcialisation et la cration de
la CCR (1974), la restructuration des
entreprises et la cration de la CAAT
(1985), lautonomie des entreprises et la
dspcialisation (1989) et, enfn louver-
ture du march (1995), la faveur de
lordonnance 95-07 du 25 janvier 1995.
Ces changements nombreux ont eu des
incidences sur nos entreprises qui ont vu
souvent leur organisation et leur fonc-
tionnement remis en cause, aggravs
par la dperdition des comptences.
Pour que le secteur des assurances
puisse atteindre des performances la
mesure des potentialits de notre pays, il
Ncessit de
booster le secteur
des assurances
LAlgrienne des assurances (2a)
est lune des premires
compagnies dassurance prives
agres, suite louverture du
secteur des assurances au priv,
en 1995. Depuis, la compagnie ne
cesse dvoluer. Son Directeur
gnral, M. Tahar Bala, est un des
pionniers du secteur.
Aprs un long parcours dans le
secteur public, il fait actuellement
carrire dans le priv national. Il est
vice-prsident de lUnion algrienne
des socits dassurance et de
rassurance (UAR) et membre du
Conseil national des assurances
(CNA).
Cest avec amabilit quil a bien
accept de rpondre nos
questions.
Acteurs
est ncessaire que lensemble des ac-
teurs de la profession analyse les causes
qui continuent dempcher lvolution
tant recherche et proposer des solu-
tions.
Pour le moment, le secteur enregistre un
taux de pntration de 0,7%, tandis que
la Tunisie atteint 1,7% et le Maroc 2,8%.
Vous conviendrez que le taux de pn-
tration est peu reluisant alors que les
possibilits de notre pays permettent de
hisser le secteur des assurances parmi
les plus performants dAfrique.
Pensez-vous que la multiplication
des produits stimule le march des
assurances ?
La stimulation du march se ralise par
linnovation. Les assureurs devraient
pouvoir proposer des produits plus pro-
tecteurs et attractifs. Pour cela, il faut
tre imaginatif et rassurant dans la ma-
nire de percevoir lassurance : Lassu-
reur doit anticiper les besoins du client,
sensibiliser ce dernier sur la notion de
risque, rassurer au moment de la sous-
cription et respecter les engagements
lors de lindemnisation des sinistres.
Evidemment, linnovation fait partie de la
stratgie de dveloppement de la 2a .

Quelles sont les perspectives de
votre compagnie pour les annes
venir ?
Devant la perte du portefeuille de lassu-
rance des personnes, nous devons iden-
tifer de nouveaux segments dactivit.
Par ailleurs, nous allons investir dans
des actions de communication et dap-
proche client pour renforcer limage de
lentreprise et conforter notre part de
march.
Nous prvoyons une croissance de 15%
de notre chiffre daffaires pour 2012.
Acteurs
Filiale du Groupe international dassurance et de rassurance Salama Islamic Arab Insurance Company (IAIC),
spcialis dans les assurances Takaful et Re-Takaful et cot la Bourse de Duba, Salama Assurances Algrie
est la seule socit de la place pratiquer les oprations dassurance sous la forme Takaful qui sapparente
aux assurances sous forme cooprative.
D
e part son caractre de com-
pagnie Takaful, Salama Assu-
rances Algrie doit satisfaire
certaines obligations dictes
par la jurisprudence Musulmane. Elle
doit, notamment, faire la sparation
entre les fonds des actionnaires et ceux
des assurs, ne pas assurer les activits
prohibes par la Charia, placer les fonds
dans des investissements fnanciers qui
ne gnrent pas dintrt mais des parti-
cipations aux rsultats, distribuer une
part des bnfces techniques aux assu-
rs, et enfn, mettre en place un Charia
Board.
Cest cette dernire structure, une entit
spcifque aux institutions fnancires is-
lamiques, qui a la charge de veiller la
conformit aux principes de la Charia
des produits proposs aux clients, mais
aussi des mcanismes de fonctionne-
ment de la socit elle-mme.
Salama a un Charia Board, et la fn
de chaque anne, un membre du Haut
conseil islamique (HCI) algrien vient
assister nos assembles gnrales
afn de constater la conformit avec les
principes de la Charia des produits et du
fonctionnement de la socit, explique
M. Ahmed Hadj Mahammed, Directeur
gnral de la socit.
Des rsultats en nette
progression
Ceci pour le fonctionnement, cot rsul-
tat, Salama Assurances Algrie, qui a
reu son agrment le 26 mars 2000 par
le ministre des Finances pour pratiquer
toutes les oprations dassurance, a
russi, en lespace de onze (11) annes
dactivits, se faire une place sur un
march de plus en plus concurrentiel. En
2010, elle a ralis un chiffre daffaires
de 2,54 milliards de dinars (35,56 mil-
lions de dollars), en progression de 3%,
ce qui porte sa part de march 3,2%.
Son bnfce net durant le mme exer-
cice, slve 184 millions de dinars
(2.57 millions de dollars), avec un retour
sur capital de 9,2%.
Ces rsultats positifs, Salama les doit au
dynamisme de son personnel, son r-
seau de distribution constitu de 154
points de ventes (10 agences directes et
145 agents gnraux/agences commis-
sionnes), et surtout, sa politique de
slection de risques de la branche auto-
mobile, entame depuis deux ans.
Une croissance soutenue de
son chiffre daffaires
Dans son plan daction moyen et long
termes, Salama Assurances Algrie
compte poursuivre sa stratgie de dve-
loppement travers un renforcement de
son positionnement sur les marchs des
risques des particuliers, des PME/PM et
des grandes entreprises, la formation
intensive de ses ressources humaines,
une stratgie marketing dynamique et
enfn, la mise en place dun rseau diver-
sif, dense et performant.
A court terme, et aprs la sparation ins-
titutionnelle entre les assurances de
dommages et de personnes depuis le 30
Juin 2011, Salama espre tirer davan-
tage proft de son potentiel de croissance
pour diversifer son portefeuille et dve-
lopper son chiffre daffaires.
Des dispositions sont actuellement tu-
dies par ses actionnaires pour crer
une fliale en assurances de personnes
en partenariat avec des investisseurs
nationaux.
Salama Assurances Algrie
Le pionnier des
assurances Takaful
en Algrie
Par Massi Badis
Acteurs
Entretien avec le Directeur gnral de
Salama Assurances Algrie,
M. Ahmed Hadj
Mahammed
Revue de lASSURANCE : En
matire dassurance auto, Salama
sest dote de centres de services.
A quoi servent-ils ?
M. Ahmed Hadj Mahammed : Ces
centres de services, actuellement au
nombre de cinq (Kouba, El Biar, Annaba,
Stif, Blida, etc.) et relis par un serveur
central, sont lune des particularits qui
distinguent notre socit. ls traduisent
sa politique de prestation base sur la
qualit et la rapidit dans le rglement
des sinistres. Lorsque lun de nos assu-
rs fait un accident, il reoit, dans la jour-
ne, son indemnisation, aprs stre
rendu dans lun de nos centres pour ex-
pertiser son vhicule. Grce sa poli-
tique de paiement rapide, Salama a une
bonne rputation sur le march. Pour
nous, lassurance, cest dabord le rgle-
ment rapide des sinistres. Poursuivant
sa politique de qualit de la prestation en
direction de la clientle, Salama envi-
sage la cration dautres centres de ser-
vices dans certaines grandes localits.
Tous les sinistres sont rgls le
mme jour quelque soit le montant ?
Les dossiers sinistres sont indemnises
au niveau de ces centres jusqu concur-
rence de leurs pouvoirs techniques. Pour
les accidents plus importants, lexpertise
est effectue sur place mais le rgle-
ment du sinistre est pris en charge par
dautres structures devant rgler les si-
nistres dans des dlais raisonnables.
Car, il y a toujours des dossiers litigieux,
des partages de responsabilits, des
assures qui ne dclarent pas leurs acci-
dents, etc. Mais en gnral, nos struc-
tures font tout leur possible afn que les
assurs soient rgls le plus vite pos-
sible.
Lassurance automobile reprsente
71% du chiffre daffaires de Salama,
cette dpendance vous
inquite-t-elle ?
Oui, la part de lassurance automobile
dans notre activit reprsente 72%, ceci
reste notre avis, trs lev par rapport
aux potentialits relles du march en
assurance non automobile.
Dans les prochaines annes, nous
comptons la rduire davantage grce
notre politique de souscription base sur
une meilleure slection des risques au-
tomobiles et une dmarche marketing
plus intense en direction des autres
branches dassurances, notamment en
risques divers, risques engineering et
assurances de transport.
Dun autre cote, il est utile de appeler
quand mme que le portefeuille automo-
bile de Salama est constitue de 25% par
la garantie responsabilit civile obliga-
toire et de 75% par les assurances dom-
mages aux vhicules.
Au fnal, nous pouvons affrmer sans in-
quitude que lassurance automobile
est un produit dappel sur lequel Salama
construit son image et sa crdibilit tra-
vers une bonne prestation la clientle,
afn de pouvoir conqurir progressive-
ment les autres crneaux de garanties
des particuliers et des entreprises, tra-
vers le lancement de nouveaux produits
ddis et adapts aux besoins de sa
clientle.
Lassurance, cest
dabord le rglement
rapide des sinistres
Acteurs
Acteurs
Entretien avec le DG de Trust Algeria,
M. Ahmed
Choudar
vous, Monsieur le DG, nous prsenter
Trust Assurances ?
M. Ahmed Choudar : Trust Algrie
existe depuis 14 ans, cest une compa-
gnie qui a dmarr en collaboration avec
une participation entre la CCR, la CAAR
ainsi que la Trust. A partir de fn 2006, les
actionnaires publics quittent le capital de
Trust, et des capitaux trangers en
prennent possession. Principalement,
vous avez Qatar gnral qui est lune
des plus grosses compagnies dassu-
rances au Qatar, qui ralise un chiffre
daffaires trs impressionnant au niveau
du march qatari et du march moyen
oriental. Trust est prsente dans 11 pays
et pratique lactivit dassurance depuis
trente ans. Elle possde aussi, en tant
que groupe, une compagnie de rassu-
rance ayant un rating AM Best dnom-
me Trust R qui, pour des raisons tech-
niques, ne travaille pas uniquement avec
nous. Pour revenir Trust Algrie, cest
une entreprise qui pratique toutes les
branches dassurances non vie avec
beaucoup de clients linternational.
Aujourdhui que la lgislation nous oblige
nous flialiser, nous avons dpos au
mois daot un dossier en vue dobtenir
un agrment pour la cration dune com-
pagnie vie.
Nous assurons aussi bien dans la
construction, le montage, lincendie, lau-
tomobile, en multirisques que dans les
risques de particuliers. Le rseau est
actuellement constitu de 59 points de
vente, et nous comptons atteindre, avant
la fn de lanne 2012, entre 70 et 75
points de vente pour que nous puissions
couvrir les principales villes forte ex-
pansion conomique.
Quels sont principalement vos
clients ?
Nous avons des clients locaux, monsieur
tout le monde, mais aussi de gros clients
internationaux qui sont en charge de
raliser de trs gros projets en Algrie,
que ce soit dans le domaine de lnergie,
de llectricit, de la ralisation dou-
vrages dart, etc. Au-del de ceux l,
nous avons beaucoup de clients dans
les branches classiques (incendie, res-
ponsabilit, etc.) et bien sr des particu-
liers, parce que la Trust a acquis une
notorit en terme de gestion, de srieux
dans la prise en charge des dolances
de ses clients.
Comment percevez-vous le march
des assurances la lumire des
dernires dispositions juridiques ?
Je saisis loccasion pour remercier le
ministre des Finances, et notamment la
direction des assurances pour les efforts
fournis, que ce soit travers le CNA ou
lUAR qui sont entrain de se pencher sur
Trust Algeria Assurances, selon les
afhrmations de son directeur
gnral, ne veut pas moins qutre
Major et parmi les meilleures
compagnies en matire de prise en
charge des besoins de leurs
clients. Pour cela, exit les schmas
anciens. La nouvelle approche de
Trust vise sortir de la stratgie de
niche, se constituer un portefeuille
capitalisable, avec comme cible
principale la PME-PMI, et runir
toutes les conditions pour un plein
engagement de la compagnie en
matire de qualit de prestations.
Mais surtout, la Trust veut sortir de
la conception artisanale qui
prvaut jusqu prsent dans le
march pour aller vers une
industrie des assurances.
Il sagit, comme lexplique Ahmed
Choudar, daller vers le systme
du supermarch, o chacun prend
ce quil veut, comme il veut et la
quantit quil veut, avec un
portefeuille clients qui se dnombre
non plus en dizaines mais en
centaines de milliers, voire plus...
Aller vers une industrie
des assurances
Acteurs
une srie de mesures incitatives, afn de
permettre rellement aux compagnies
dassurance dvoluer sainement dans
un environnement o la comptition est
ouverte tout en tant rglemente.
Dans ce sens, je dirai que le march des
assurances, dans son approche rgle-
mentaire, est en train de se forger, de
sorganiser, de sinspirer des meilleures
pratiques qui existent dans le monde. l y
a des exigences de qualit, de manage-
ment, de dure, de dlais de prestation
de services, etc. Cela ne peut quassai-
nir le march des assurances tout en
sauvegardant les intrts de lassur lui-
mme.
Quels sont les produits quoffre
Trust ?
Vous savez, lapproche par produit est
un peu fausse par les compagnies
dassurances, parce quil ny pas relle-
ment un seul produit. Lassurance, telle
quelle est pratique au niveau du mar-
ch des assurances algrien, est ce
quon appelle prils dnomms. Cest-
-dire quon a une somme de garanties,
une somme de prils, pour lesquels on
protge nos assurs. Cest la dnomina-
tion commerciale qui change. Dans ce
sens, nous sommes entrain de travailler
justement pour reformuler les produits et
les mettre sous forme de package qui
peuvent sadapter au couple produit-
march. Ce seront des produits qui vont
tre destins des professionnels, pour
certains types dactivits, avec leurs ca-
ractres propres et spcifques.
Notre objectif structurel cest daller vers
le march du particulier et du Small and
middle Size, la PME, mais en prparant
les produits adapts chaque structure.
Ce sont des produits personnaliss par
catgorie professionnelle et qui
sadressent particulirement la PME,
parce que nous avons vu que le march
jusque-l sest toujours dvelopp de
manire classique. On a des produits et,
lintrieur de ces produits, on essaie
dinsrer des catgories socioprofes-
sionnelles. Chose qui est fausse, parce
que les besoins des uns et des autres
diffrent. Cest dans ce sens que les r-
frentiels sont en train dtre prpars.
A partir de l, nous pour-
rons mme insrer ces
produits dans les schmas
de bancassurance. Ce
sont les deux notions quil
ne faut pas dissocier. l faut
le bon produit et il faut le
bon service. Cest le souci
moyen terme de la soci-
t qui compte le dvelop-
per avant 2014, chance
o lon pourra prendre pra-
tiquement toutes les do-
lances de nos clients
dans des dlais trs courts
et o il peut y avoir un en-
gagement de qualit de la
part de notre compagnie.
Quelles relations lient
Trust Algeria Assurances
aux autres socits du
groupe ?
Chaque socit a sa
propre organisation. Ce
sont des SPA qui sont au-
tonomes, rgies par les
dispositions de chaque
mtier. Ceci dit, le groupe
est en train de se dvelop-
per et il peut y avoir en-
traide, mais pas de concomi-
tance dans la gestion.
Que pensez-vous du segment
Bancassurance en Algrie ? Que lui
manque-t-il pour bien se dvelopper ?
Du fait dj de la flialisation, beaucoup
dactivits vie ne sont plus touches par
les compagnies dommages. Pour les
compagnies dommages, hormis trois ou
quatre produits, le reste nest pas direc-
tement li au schma de distribution
bancaire. On parle beaucoup plus de
risques de particuliers, cest--dire de la
multirisques habitation, de la multi-
risques professionnelle et de la protec-
tion des moyens de paiement. Ce sont
les seuls produits quon peut distribuer
travers le rseau bancaire.
Nous avons dj mis en place une
convention dans ce sens avec la Trust
Bank. Nous sommes en train de tester
les mcanismes, llaboration du pro-
cessus. On sattend quil y ait au moins
une participation signifcative dans la
distribution de ce type de produits. Reste
parfaire les schmas, la rmunration,
lintressement des vendeurs, etc.
En ce qui concerne le march, il ny a
pas eu une tude faite pour dire quel a
t limpact de la distribution des pro-
duits dassurance travers les rseaux
bancaires. l faut savoir aussi quil y a
dautres types de bancassurances qui
ne sont pas encore pratiqus en Algrie,
o la banque se substitue comme un
grossiste distributeur des produits, qui
prend sa charge tout une partie du
packaging, du relooking, de la publicit...

Comment a volu votre chiffre
daffaires et quelles sont les
prvisions de Trust Algeria
Assurance ?
Le chiffre daffaires nest pas du tout un
indicateur pour une compagnie dassu-
Acteurs
rance. Vous pouvez avoir une affaire qui
fait dix milliards de dinars et mille affaires
qui font un milliard de dinars. La question
est sur quelle structure il faut travailler.
Notre structure pour lexercice 2010 tait
beaucoup plus axe les polices chan-
tiers, les polices montages. Ce quil faut
savoir, cest quon a invers cette ten-
dance pour rduire notre dpendance
fonctionnelle vis--vis de cette branche
engineering qui nest pas une branche
o il peut y avoir un revolving. Cest
dire que, quand vous avez un march de
ralisation, cest pour un exercice, vous
nallez pas lavoir pour cinquante ans.
Nous, on veut avoir une population
stable sur laquelle on peut capitaliser,
offrir des garanties et qui puissent nous
permettre rellement de faire de la crois-
sance.
Lun de nos objectifs, cest de rduire la
corrlation entre le portefeuille dassu-
rances et les clients. Nous considrons
quun client ne doit pas dpasser 3 5%
du portefeuille. Si vous prenez lhistoire
de Trust, un moment elle tait lassu-
reur de Sonatrach et aprs le dpart de
Sonatrach, cest le fop.
Mais le schma actuel nest pas orient
vers cette stratgie de niche. Nous
avons justement travaill cette anne
sur le dimensionnement du portefeuille
pour quil soit capitalisable et partir de
2012-2014, on travaillera, en parallle,
sur la gestion de ce portefeuille et passer
vers un cycle de distribution industriel.
On espre tre la premire compagnie
le faire avant 2014.
Acteurs
Entretien avec le Directeur Marketing et
Communication de la GAM,
M. Nazim Haggag
On est la seule compagnie qui
a 200 agences interconnectes
en temps rel
Innovation et qualit de la prestation sont les matres mots, dans la stratgie de la Gnrale
Assurance Mditerranenne (GAM), qui na pas lsin sur les moyens, pour conqurir et satisfaire
une clientle, dsormais au cur de toutes les proccupations.
Son directeur de Marketing et de Communication, M. Nazim Haggag, nous en dit plus.
vous, Monsieur Haggag, prsenter
nos lecteurs, la compagnie GAM ?
M. Nazim Haggag : La Gnrale Assu-
rance Mditerranenne est une compa-
gnie de droit algrien. Elle a t fonde
en 2001. Ctait une compagnie axe
sur les produits grands publics qui avait
mis en place des promotions trs agres-
sives sur lautomobile, avec de grosses
rductions. Sur une priode de quatre
ans, lactivit a eu beaucoup dexpan-
sion, puis un certain moment elle a
commenc souffrir dune mauvaise
image suite au non paiement des
sinistres. En 2007, ECP, qui est un fonds
dinvestissement trs puissant qui ouvre
surtout sur la zone MENA (Moyen-orient,
Afrique du Nord) avec prs de 1,8 mil-
liard de dollars dactifs, sest intress
au march algrien et avait souhait se
porter acqureur dune compagnie das-
surance. Ses actionnaires avaient dtec-
t le potentiel du secteur des assurances
en Algrie, au vue du trs faible taux de
participation au PB national. ls avaient
estim quaujourdhui, il y avait tout
faire dans le secteur des assurances.
Alors, plutt que de crer une nouvelle
compagnie et surtout de mettre en place
une demande dun nouvel agrment, ils
ont prfr racheter la GAM, car ils ont
aussi dcel un trs fort potentiel dans
cette entreprise.
Quel est ce potentiel ?
Des ressources humaines qualifes, un
portefeuille client riche et diversif, et un
rseau dagences performent et bien
implant, mais le plus intressant t de
relever le challenge de changer limage
de la GAM et de se repositionner comme
leader de linnovation dans le secteur
des assurances. Cette anne l, il y a eu
un gros renouvellement du staff de direc-
tion, et aussi un rajeunissement consid-
rable de la force de vente. On a pris des
personnes qui avaient une exprience
des multinationales pour relever le chal-
lenge et pntrer un march trs forte
concurrence. A partir de 2008, nous
avons mis en place beaucoup de nou-
veauts en termes de garanties, de pro-
duits et de process de fonctionnement,
renforant ainsi notre position de leader
de linnovation.
Ce quil faut savoir aussi, cest que lon
avait mis tous les moyens ncessaires
pour la mise niveau technologique de
la compagnie, puisquon a dvelopp un
ERP qui nous permet la centralisation et
linterconnexion en temps rel de toutes
les agences. On est la seule compagnie
avoir plus de 200 agences toutes inter-
connectes en temps rel. Cela veut dire
que tout ce qui se fait en agence, se fait
en ralit au niveau de la direction gn-
rale. Quand vous souscrivez un contrat
en agence, le contrat nest pas souscrit
sur le PC au niveau local, mais sur le
serveur de la direction gnrale. dem
pour le traitement des sinistres. Quand
vous dclarez un sinistre, au moment ou
le commercial lenregistre sur le sys-
tme, le dossier commence dj tre
trait, avant mme que le dossier phy-
sique narrive la direction.
Acteurs
Acteurs
Lobjectif tait darriver des dlais din-
demnisation trs faibles. De fait, on est
arriv 60-70% des sinistres indemni-
ss dans les dix jours, dlai sur lequel
est engag la GAM.
Quelle a t votre approche en
direction des clients ?
En fait, on sest focalis sur le client. De
quoi a besoin le client, quelles sont ses
attentes ? Grce un rseau qui a t
rajeuni o on a privilgi plus lapproche
client, lcoute et lanalyse des besoins
client, plutt que la technicit, car la
technicit a t mise en back offce et
tout a t centralis. Nous avons com-
menc rcolter des informations du
terrain pour mieux comprendre ce que le
client attend de son assureur. On avait
constat dj quil y avait une perte de
confance du client. Pourquoi ? Parce
que gnralement les assureurs ont des
procdures trs diffciles et surtout des
lenteurs au niveau de lindemnisation.
Quand le client fait un accident, il a be-
soin quon lindemnise immdiatement
parce quil a besoin de son vhicule. l
faut quil le rpare tout de suite. On a
constat aussi le fait que les clients
souscrivent des packs dassurances de
base, car quand on voit le prix dun
contrat en tous risques et, surtout, quon
demande au client de payer la totalit de
son contrat annuel la souscription, g-
nralement le client qui na pas assez de
liquidit ou qui va se retrouver avec un
trou dans son budget, il va naturellement
aller vers des couvertures moindres. Et
gnralement, la sous couverture est le
premier point qui peut gnrer linsatis-
faction du client, qui ne savait pas quil
tait sous couvert. Le problme, cest
que le jour o il a un accident, son assu-
reur va lui dire dsol vous navez pas
cette garantie, on ne peut pas vous in-
demniser. Ce qui cr lincomprhension
des clients et surtout qui gnre la perte
de confance du consommateur. On a
dcid dintervenir dj sur ce point. On
a commenc dj par mettre en place le
paiement chelonn. Cest--dire que
lorsque le client souscrit un contrat das-
surances en tous risques, il ne paie plus
un an la fois, il paie tous les trois mois.
Et on envoie aux clients un SMS de rap-
pel de fn dchance. Cela permet nos
clients dtre serein, et de savoir que
leurs attestations dassurance doivent
tres renouveles. Du coup, les gens se
sont mis mieux sassurer, prendre
plus de garanties. Parce quils nont plus
dbourser une grosse somme dun
coup.
On stait aussi rendu compte que le
client a gnralement peur de sengager
sur un an. Car l ne sait pas sil va garder
sa voiture un an, ou moins. Lavantage
de payer tous les trois mois cest que le
jour o il veut vendre sa voiture, il rsilie
son contrat et souscrit un autre contrat
pour une autre voiture. a cest pour les
clients qui veulent aller sur du tous
risques. Aprs, il y a les clients qui ont un
faible budget ou qui ont des vhicules
faible valeur, pour ces clients la, nous
avons mis en place la garantie Avance
sur recours, qui permet aux clients
ayant souscrit des packs de base dtre
indemniss avant mme laboutisse-
ment des recours, en leur avanant 50%
des montants de rparations dans les
dix jours. De plus, on sest aussi rendu
compte quil y avait des vhicules qui
avait cinq, six ou sept ans dge et qui
ont encore de la valeur. Pour cela, nous
avons donn la possibilit a nos clients
dassurer en tous risques des vhicules
ayant jusqu sept ans dge.
Avez-vous mis de nouveaux produits
sur le march ?
On sest donc diversif, sur la partie au-
tomobile, mais aussi sur pas mal dautres
produits. Lautomobile nest que la vitrine
dune entreprise dassurances, mais que
tout ce qui est important se situe au ni-
veau de tout ce qui est ARD et tous ce
qui est risques entreprises. L, on a fait
quand mme beaucoup dvolution en
apportant de nouvelles garanties, de
nouvelles procdures de traitement, de
gestion qui nous ont quand mme per-
mis de gagner la confance de nos clients
puisquon avait sign de gros comptes
qui avaient bascul la GAM et qui sont
toujours nos clients, principalement du
priv. Mais on a aussi beaucoup dentre-
prises tatiques. ls ont eu raison de
nous faire confance puisque aujourdhui
ils sont satisfaits et ils reconduisent
chaque fois leurs contrats car ils se sont
rendus compte quon ne vend pas le prix
on vend de la qualit.
Notre objectif nest pas de vendre le
contrat le moins cher mais la garantie, la
couverture la plus optimale. Parce quau-
jourdhui les clients commencent com-
prendre que cela ne servait rien cher-
cher le prix parce que gnralement qui
dit bas prix, dit mauvaise prise en charge
ou mme une indemnisation inexistante,
donc on part plus sur de la qualit de
prestation de service.
Donc vous avez conance en Ia
croissance du march
On na fait quun tout petit chemin dans
le march des assurances. On va dire
que la GAM na fait que les deux pre-
miers pas. l reste encore tout un trajet
faire. Parce quon est encore loin de la
culture dassurance que les clients de-
vrait avoir et surtout des apports en
terme de garanties, de prises en charge,
etc. Donc aujourdhui tout est encore
faire, beaucoup de produits, de seg-
ments dvelopper, aprs il y a aussi les
populations niches, tout ce qui est dve-
loppement de produits destins juste
une petite cible, qui permettent aussi de
gnrer du chiffre. On ne comprend pas
quavec autant dactivit, autant de po-
tentiel, on a une participation aussi faible
au PB du secteur des assurances.
Pour que tout a se dveloppe il faut quil
y ait des compagnies qui se positionnent
comme locomotive de linnovation, avec
beaucoup de nouveauts pour le client,
et quon se focalise beaucoup plus sur
laspect besoins et attentes du client
parce que cest la cl de la russite, car
pour connatre les besoins futurs de nos
clients, il faut dj comprendre ce dont
ils ont besoin aujourdhui. Cest cela lap-
proche : qualit de prestation de service,
diversit des produits, innovation et r-
pondre aux besoins rels et concrets du
client.
Acteurs
Par Massi Badis
Un des gants mondiaux de l'assurance, AXA, a annonc ofhciellement le lancement de ses activits en Algrie.
Cela sest pass le 20 dcembre dernier lors dune confrence de presse organise lhtel El Djazar
(anciennement Saint-Georges) Alger.
L
e groupe AXA est prsent dans
61 pays, il emploi 214.000 col-
laborateurs travers le monde,
au service de 95 millions de
clients. Durant lexercice 2010, AXA a
ralis un chiffre daffaires de 91 mil-
liards deuros et un rsultat net (bn-
fce) de 2,7 milliards deuros.
AXA compte 400.000 actionnaires, son
action est cote la bourse de Paris
(Euronext Paris) et fait partie du CAC40,
un indice boursier qui regroupe les qua-
rante plus grosses socits franaises
en termes de capitalisation boursire.
A souligner aussi que AXA est la pre-
mire marque mondiale en assurance
pour la 3
me
anne conscutive et 3
me
marque franaise, tous secteurs confon-
dus.
Un partenariat privilgi
Pour son implantation en Algrie, AXA
qui souhaite construire une prsence de
long terme, a opt pour un partenariat
privilgi et un ancrage solide en sasso-
ciant avec la Banque Extrieure dAlg-
rie (BEA) et le Fonds National dnvestis-
sement (FN), deux partenaires publics
essentiels de lconomie algrienne qui
partagent le mme objectif de croissance
conomique.
Dans le cadre de ce partenariat, et
conformment la loi de fnances 2009,
le Groupe AXA dtient 49% du capital,
36% par le Fonds national dinvestisse-
ment et 15% par la Banque Extrieure
dAlgrie.
La Banque Extrieure dAlgrie est la
premire banque en Algrie, lune des
plus grandes banque en Afrique, acteur
majeur du dveloppement et du fnance-
ment de lconomie algrienne depuis
sa cration, le 1
er
octobre 1967. Socit
par actions dtenue 100% par lEtat
algrien, la BEA a pour activit la pro-
duction bancaire et le fnancement de
tous les secteurs dactivit notamment
des hydrocarbures, de la sidrurgie, des
transports, des matriaux de construc-
tion et des services. Son rseau de dis-
tribution est constitu dune centaine
dagences rparties sur le territoire na-
tional.
Le Fonds National dnvestissement est
linstitution fnancire de lEtat charge
du fnancement des projets cono-
miques visant le dveloppement de
lconomie nationale.
Il vient de lancer ses activits en Algrie
AXA, un acteur de premier plan
pour le march national des
assurances
Acteurs
Historique du Groupe AXA
AXA est un Groupe issu de la fusion de plusieurs socits
dassurance, dont la plus ancienne date de 1816. A ses origines,
AXA tait lAncienne Mutuelle de Rouen, une petite socit
dassurance franaise cre au cours du XIXe sicle, dont la
fonction principale tait de couvrir les risques agricoles en
Normandie.
Cest sur cette mutuelle que sest dvelopp le Groupe AXA. En
1978, lAncienne Mutuelle prend le contrle de la Compagnie
parisienne de garantie, renomme Mutuelle parisienne de
garantie. Le groupe Ancienne mutuelle est alors rebaptis
Mutuelles Unies. En 1982, Mutuelles Unies achte le Groupe
Drouot. Lensemble devient le groupe numro 1 de lassurance
prive en France.
En juillet 1985, AXA devient la dnomination Corporate de
lensemble Mutuelles Unies /Drouot.
En novembre 1996, AXA acquiert lUnion des Assurances de
Paris (UAP), faisant ainsi dAXA la premire compagnie franaise
et la deuxime compagnie mondiale en assurance et gestion
dactifs.
Lentreprise internationale franaise sest ensuite spcialise
dans lassurance vie, lassurance dommages et la gestion
dactifs. Ds lors, AXA na cess de sagrandir, pour aujourdhui
couvrir 61 pays.
AXA est le premier assureur vie au monde de par le montant des
primes, avec pas moins de 40 millions de clients et quatrime
assureur dommages au monde, avec 55 millions de clients.
N de la restructuration de la Banque
Algrienne de Dveloppement (BAD) en
2009 et dot dun capital de 150 milliards
de dinars, le FN a pour rle dapporter
un fnancement long terme. Cest ainsi
quil peut accompagner des projets din-
vestissement aussi bien avec des opra-
teurs locaux quavec des investisseurs
trangers.
Un projet ambitieux
AXA se positionne sur le march alg-
rien comme un assureur gnraliste,
prsent tant sur le march de lassu-
rance dommages que sur celui de las-
surance de personnes. Conformment
la nouvelle rglementation, AXA est as-
soci dans la cration de deux (02) com-
pagnies dassurances, dont il a hrit le
management : AXA Assurances Algrie
Dommage avec un capital de 2 milliards
de dinars et AXA Assurances Algrie Vie
avec un capital dun (01) milliard de di-
nars.
AXA a ouvert le 11 dcembre 2011 sa
premire agence Chraga, une com-
mune situe louest dAlger. Depuis
cette date, lassureur propose aux auto-
mobilistes lassurance automobile et
proposera trs prochainement une
gamme de produits dassurance plus
toffe travers son rseau de distribu-
tion, appel
slargir progressi-
vement et dans un
premier temps via
louverture de trois
nouvelles agences
dans diffrents
quartiers dAlger
(Boulevard Moha-
med V, Kouba et
Baba Hassen) ainsi que louverture au
public du premier espace AXA au sein de
lagence BEA du boulevard Didouche
Mourad Alger-centre.
Lobjectif dAXA en 2012 est datteindre
une trentaine dagences et une quin-
zaine despaces au sein du rseau de la
BEA, ainsi que la cration de 200 300
emplois (administratifs et commerciaux).
A horizon 2016, AXA prvoit la cration
de 700 emplois (administratifs et com-
merciaux) et louverture dune centaine
dagences.
Cot produits et services, AXA compte
proposer trs rapidement, aux clients
particuliers et professionnels du march
algrien, une large gamme de produits
dassurance avec diffrentes formules,
tant dans la branche dommage avec
lassurance automobile, la multirisque
professionnelle et la multirisque habita-
tion ainsi que la couverture des risques
lis lactivit des entreprises, que dans
la branche assurance de personnes
avec les assurances voyage, pr-
voyance collective & sant, garantie des
accidents de la vie, assurance scolaire
et assurance emprunteur.
AXA prvoit de mettre disposition de
ses clients des solutions multi-Access
leur permettant de dclarer leur sinistre
dans les meilleures conditions et davoir
une visibilit permanente sur lvolution
du traitement de leur demande de rem-
boursement. l prvoit galement de
mettre en place des solutions permettant
de rduire les dlais de remboursement,
jugs trop longs sur le march.
Grce cet investissement, AXA ambi-
tionne de devenir, moyen terme (dici
2015), un acteur majeur du march alg-
rien de lassurance dommage et de
conqurirn 17% du march national de
lassurance de personnes.
Rglementation
J
usqu fn octobre 2011, quatre
(04) socits se sont confor-
mes, aux nouvelles dispositions
lgales, en faisant le choix de
crer leur fliale assurances de per-
sonnes. l sagit de Taamine Life Alg-
rie, fliale de la Compagnie algrienne
des assurances (CAAT), CAARAMA
Assurance, fliale de la Compagnie al-
grienne dassurance et de rassurance
(CAAR), la Socit dAssurance, de
Prvoyance et de Sant SAPS, fliale
issue du partenariat entre, notamment,
la Socit algrienne dassurance (SAA)
et le groupe franais des assurances
MACF, et, enfn, de Macir-Vie, fliale
de la Compagnie internationale dassu-
rance et de rassurance (CAR).
A ces quatre socits, nouvellement
cres, il faut ajouter Cardif El Djazar, la
premire socit, spcialise en assu-
rances de personnes, voir le jour, en
Algrie. Elle a t cre, le 13 Sep-
tembre 2007, quelque temps aprs la
promulgation, en 2006, de la loi 06-04,
relative aux assurances conomiques.
Cardif El Djazar est une fliale 100%
de BNP Paribas. Elle est la fliale Assu-
rance vie et dommages de ce groupe
bancaire. Ce qui fait delle, la seule so-
cit, capitaux privs trangers, du
secteur des assurances, en Algrie, ne
pas tre concerne, par la rgle du
49/51, pour la simple raison que sa
constitution est antrieure cette exi-
gence, datant de 2009.
Donc, seules les cinq (5) socits par
actions (SPA), cites plus haut, sont au-
torises commercialiser des produits
dassurance de personnes (lassurance
vie, lassurance dcs, les assurances
relatives aux accidents corporels, la
maladie, la perte demploi, etc.) et,
pratiquer, les oprations de rassu-
rance.
Toutefois, le march algrien des assu-
rances de personnes ne tardera pas
enregistrer, dans les prochains mois,
voire, les prochaines semaines, larrive
de nouveaux acteurs. Les socits Al-
liance Assurances, la Caisse nationale
de mutualit agricole (CNMA) et le
groupe franais dassurance AXA, plan-
chaient aussi sur la cration de leurs
propres fliales, assurances de per-
sonnes.
Les compagnies qui nont pas encore
constitu, pour une raison ou une autre,
leurs fliales assurances de personnes,
ne peuvent plus souscrire de nouveaux
contrats, pour ce type dassurances.
Quand leur ancien portefeuille, en as-
surances de personnes, elles ont le
choix entre, poursuivre la gestion des
contrats, non chus, jusqu extinction
de leurs effets, et/ou, transfrer, en tota-
lit ou en partie, leur portefeuille de
contrats (avec ses droits et obligations)
, une ou plusieurs socits dassu-
rances de personnes, agres, aprs
approbation, bien sr, de la Commission
de supervision des assurances.
Mais, si le march national des assu-
rances de personnes ne compte, pour
linstant, que cinq (05) socits, agres
et prtes assumer leur activit, sur le
terrain, ce nest, certainement, pas faute
de temps. Et pour cause, la dcision des
pouvoirs publics de sparer, les assu-
rances de personnes de celles de dom-
mages, ne date pas de cette anne. Elle
est inscrite, dans la loi N06-04, du 20
fvrier 2006, qui modife lordonnance
N95-07, du 25 janvier 1995, relative aux
assurances qui a mis fn au monopole de
lEtat, sur le secteur.
nitialement, cette mise en conformit
devait intervenir, au plus tard, le 13 mars
2011. Cette date butoir a t, fnalement,
proroge au 30 juin 2011, de cette mme
anne, afn de permettre aux socits
dassurance, qui ont entam les d-
Depuis 1
er
juillet 2011, les socits dassurances existantes ne sont plus autorises pratiquer les assurances
de personnes. Transformes, par la force de la loi, en socits dassurances dommages, les compagnies de la
place avaient le choix entre deux (02) options possibles : se dlester dhnitivement de la pratique des
assurances de personnes, ou bien crer une hliale ddie exclusivement ce volet des assurances.
Assurance de personnes
Un march porteur et davenir
Par Massi Badis
Rglementation
marches, en vue de la constitution de
leurs fliales dassurances de personnes,
de fnaliser leurs projets.
LEtat a, par ailleurs, mis en place une
autre barrire slective, fnancire cette
fois-ci, devant les socits, dsireuses
de sengager dans le march des assu-
rances de personnes. Cest ainsi que le
capital social exig, pour se constituer
en socit dassurances de personnes,
a t relev (article 2 du dcret excutif
09/375), de 200 millions de dinars : il
passe donc un (01) milliard de dinars.
Une mesure justife, par les pouvoirs
publics, par le souci de scuriser la
place, et dassurer la solvabilit des en-
treprises.
Le Secrtaire du Conseil national des
assurances (CNA), M. Abdelhakim Ben-
bouabdellah, fera remarquer, ce pro-
pos, que le capital social ou le fonds
d'tablissement, est fx en fonction de
la nature des branches dassurance,
pour lesquelles, il est demand un agr-
ment. Or, les branches de lassurance
vie et capitalisation, engendrent de gros
engagements, sur les moyens et longs
termes, sous forme de rentes viagres et
de capitaux allouer, aux bnfciaires.
Cela dit, le renforcement du droit den-
tre, sur le march des assurances de
personnes a mis, quelque peu, dans
lembarras certains acteurs de la place.
Cest le cas, notamment, de la socit
Alliance Assurances. Son P-DG, M. Has-
san Khelifati, estime que le march al-
grien, nest pas encore mr pour sup-
porter, tant de compagnies, ni autant de
capitaux mobiliss, inutilement. Le pa-
tron dAlliance Assurances, qui aurait
souhait dautres schmas dorganisa-
tion du march, dplore, surtout, la si-
multanit de la dcision daugmentation
du capital social, des socits dassu-
rance de personnes, avec lautre aug-
mentation consquente, qui a touch
les socits dassurance dommages,
dont le capital social a t fx, par le
mme dcret excutif, deux (02) mil-
liards de dinars, au lieu de 400 millions
de dinars, prcdemment. Dailleurs,
cette dernire augmentation de capital,
est lorigine de la dcision de la socit
daller en bourse.
Malgr la diffcult de la tche, Alliance
Assurances, qui compte bien proposer,
sa clientle, une offre globale de ser-
vices et de produits, a dcid dy aller,
quand mme. Nous y avons t (en
bourse), et nous croyons en ce march,
parce que cest un march davenir. Bien
qu'il ne soit pas encore au rendez-vous,
nous croyons que ce march peut tre
un bon stimulateur, lavenir, explique
M.Khelifati. l annonce, par ailleurs, quil
est en discussions trs avances, avec
la socit dassurance tunisienne, Ma-
gharebia, pour la constitution dune fliale
dassurance de personnes. La rparti-
tion du capital de la future socit, qui
sappellera Amel Assurance, sera consti-
tue de 66%, de capitaux locaux et 34%,
en ce qui concerne, le partenaire tuni-
sien. Dans les 66%, il y a dautres parties
algriennes, dont nous ne voulons pas
divulguer lidentit, pour linstant, parce
que, nous n'avons pas encore fnalis, le
dossier. Mais, Alliance sera majoritaire,
avec 51% de parts, prcise encore, M.
Hassan Khelifati.
Autre cas, autre situation, la socit Sa-
lama Assurances Algrie, proprit du
Groupe international, dassurance et de
rassurance, Salama slamic Arab n-
surance Company (AC), cot la
Bourse de Duba, seule compagnie de la
place, pratiquer le Takaful (les assu-
rances islamiques), est, toujours, la
recherche de partenaires, en mesure de
sassocier elle, pour fonder une socit
dassurance de personnes. Vu notre
statut, nous sommes obligs, pour crer
une fliale vie, de trouver des action-
naires nationaux. Mais, en raison du ni-
veau de capital exig, et de labsence de
la culture dassurance, au niveau de nos
investisseurs privs, notamment en ma-
tire d'assurance vie, il nous est, encore,
diffcile de trouver des partenaires. Cer-
tains proposent des terrains, dautres,
des biens immobiliers, or, pour crer une
compagnie dassurance, il faut du num-
raire verser, au moment de la cra-
tion, explique M. Ahmed Hadj Maham-
med, Directeur gnral de Salama
Assurances Algrie. Une situation qui ne
dcourage, nullement, le seul assureur
islamique du march national, comme
latteste son Directeur gnral : nous
continuons chercher, nous navons pas
abandonn lide. Nous essayons,
mme, de faire adhrer nos agents g-
nraux, qui sont des intermdiaires pri-
vs, adhrer ce projet.
La volont des assureurs, qui accusent
encore un retard, dinvestir, tout prix, le
march des assurances de personnes,
vient confrmer le choix stratgique, fait
par lEtat, de pousser la cration de f-
liales ddies, cette branche des assu-
rances. Aussi, elle conforte la position,
des pouvoirs publics, de ne pas trans-
gresser les exigences de scurit.
En fn de compte, le march des assu-
rances de personnes, sur lequel les pou-
voirs publics fondent beaucoup des-
poirs, pour dvelopper le secteur des
assurances, dans son ensemble, est
jug, tellement porteur et davenir, quil
ne laisse aucun assureur de la place,
insensible, mme les plus timors
dentre eux.
M.B.
Acteurs
Cardif El Djazar est la premire socit dassurances de personnes se lancer lassaut du march national.
Agre le 11 octobre 2006, cette jeune socit afhche, dj, un chiffre d'affaires de 9 millions d'euros en 2011.
F
fliale du groupe bancaire BNP
Paribas, la socit Cardif El
Djazar se distingue par son
modle de dveloppement bas
sur la bancassurance. Elle conoit des
produits dassurance, mais leur commer-
cialisation est confe des banques.
Autrement dit, Cardif El Djazar ne dis-
pose pas de son propre rseau de vente.
Un modle quelle tient de sa maison
mre qui tire, ainsi, pleinement proft de
la double culture de son personnel diri-
geant, un trait de culture que M.Fran-
ois-Xavier Hussenot, DG de Cardif El
Djazar confrme. Jai commenc ma
carrire dans la banque. Je suis autant
banquier quassureur. Quand je suis
avec des banquiers, je me sens assu-
reur et quand je suis avec des assureurs
je me sens banquier. Donc, cest quelque
chose d'assez particulier.
Aussi particulire quelle puisse paratre,
sur le terrain, la dmarche suivie par
Cardif El Djazar connat un certain suc-
cs, indique Franois-Xavier Hussenot :
aujourdhui, il est vrai que cest la SAA
qui ralise le plus gros chiffre daffaires
en matire d'assurances de personnes,
mais dans les privs, nous sommes les
premiers.
Par ailleurs, en nombre de clients, je
pense quon doit tre bien placs. Car-
dif El Djazar qui propose des petits
produits unitaires revendique plus de
150.000 clients dans le domaine de la
prvoyance.
Pour ce qui est des produits dpargne,
Cardif El Djazar reste dans lexpecta-
tive. Sur lpargne, on est pour linstant
en stand by, car pour faire de la retraite
complmentaire, par exemple, il faut un
march fnancier. Nous pourrions le faire
rapidement, mais il ny a pas de march
fnancier ce jour, regrette le patron de
la socit.
En attendant, Cardif El Djazar concentre
toute son attention sur les produits de
prvoyance. Aujourdhui, nous faisons
principalement de l'assurance dcs, in-
validit absolue et dfnitive, et de l'assu-
rance emprunteur. On a galement, un
produit pour le rapatriement de corps,
destin aux Algriens qui rsident
ltranger, et nous travaillons sur la sant
et les produits dassistance, prcise M.
Hussenot, qui refuse toutefois dengager
sa socit sur la voie dune activit com-
merciale tous azimuts au risque de se
tromper de stratgie.
Quand vous regardez bien les besoins
lmentaires des clients, vous avez plus
besoin de pntrer le march que davoir
une gamme trs diversife de produits.
Aujourdhui, le taux dassurance est tel-
lement faible que la question nest pas
tellement de savoir si une personne a 5
ou 7 produits. La question, cest de sa-
voir combien de personnes ont, au
moins, un produit. Il ne faut pas se trom-
per de stratgie en proposant 10 pro-
duits la fois,
cest une erreur.
Il faut proposer
un produit et bien
le vendre,
conclut-il.
Cardif El Djazar
4 ans dactivits et, dj,
9 millions deuros de
chiffre daffaires
Par Massi Badis
Acteurs
Revue de lASSURANCE : Pourquoi
Cardif EI Djazar cone aux
banques l a commerci al i sati on
de ses produi ts d assurance ?
M. Franois-Xavier Hussenot : Parce
que nous sommes spcialiss dans la
bancassurance. Cest notre modle de
dveloppement. On ne recrute pas
dagents, on na pas de rseau de distri-
bution propre, on utilise les rseaux des
autres, principalement des banques.
Cest ainsi que Cardif El Djazar a sign
des accords de partenariats en 2007
avec Cetelem pour le crdit auto et
conso, puis avec BNP Paribas El Dja-
zar, la CNEP Banque, et encore Algrie
Poste, bien que pour celle-ci, la mise en
ouvre du partenariat va prendre du
temps.
Ce sont, donc, de grands rseaux de
distribution qui peuvent, en parallle de
leurs activits bancaires, vendre et com-
mercialiser des produits dassurances.
Est-ce que c est l e seul trai t qui
vous di sti ngue des assureurs
cl assi ques ?
Contrairement aux assureurs tradition-
nels, Cardif El Djazar ne propose pas
des produits trs sophistiqus. On pra-
tique, plutt, lassurance de masse,
cest--dire quon vend un grand
nombre de clients des produits standar-
diss. l reste donc un domaine pour les
assurances traditionnelles qui ont, elles,
des approches individuelles par agent et
en direct. On ne vient pas phagocyter le
march, on vient occuper une place qui
nexistait pas.
Ce modl e de dvel oppement est-i l
propre Cardi f El Dj azar ?
Non, toutes les fliales de Paribas Cardif,
travers le monde, agissent de la sorte.
Elles signent des accords de partenariat
avec des distributeurs qui sont soit des
banques, des tablissements fnanciers,
voir mme avec de grands magasins
comme cest le cas en Amrique du sud.
Entretien avec le DG de Cardif El Djazar,
M. Franois-Xavier
Hussenot
La bancassurance,
cest notre modle de
dveloppement
Acteurs
De toutes les compagnies dassurance de personnes qui ont investi dernirement le march,
la Socit dassurance, de prvoyance et de sant (SAPS) est la seule faire lobjet dun partenariat.
A
gre par arrt du 9 mars
2011 (Journal offciel N23 du
17 avril 2011), la Socit das-
surance, de prvoyance et de
sant est une fliale issue dun partena-
riat entre la Socit algrienne des assu-
rances (SAA), une compagnie publique
leader du march national des assu-
rances, et le groupe franais dassu-
rances MACF, un acteur majeur de las-
surance en France. Deux (2) banques
publiques sont associes ce partena-
riat : la banque de dveloppement local
(BDL) et la banque de lagriculture et du
dveloppement rural (BADR).
Un partage des rles trs propos
Socit par actions, la SAPS est dote,
comme lexige la loi, dun capital social
de 1 milliard de dinars totalement libr,
rparti entre la SAA (34%), le groupe
Macif (41%), la BDL (15%), et enfn la
BADR (10%). Les actionnaires de la so-
cit ont convenu de confer la prsi-
dence du Conseil dadministration la
SAA et le management au groupe fran-
ais. Un partage des rles trs propos
estime Pierre-Olivier Adrey, le directeur
gnral de cette fliale : la Macif apporte
son savoir faire, sa connaissance et son
exprience des produits dassurances,
la SAA a une exprimentation du march
algrien et un grand rseau de distribu-
tion. Donc, je pense que nous pouvons
tre tout fait complmentaires.
La concrtisation de ce partenariat, ga-
gnant-gagnant de lavis de ses action-
naires, na pas t une tche facile. Les
premiers contacts entre la SAA et le par-
tenaire franais remontent 2006. Les
deux parties ont dabord commenc par
signer, en avril 2008, un accord sur la
formation (emploi des NTC dans les
assurances) et lassistance (constitution
de bases de donnes et de fonds docu-
mentaires). Ce dbut de coopration a,
par la suite, t suivi de rfexions dac-
cords stratgiques qui ont conduit la
cration en 2011 de la SAPS.
Le march algrien, un potentiel
total
mplante dans plusieurs pays dEurope
(Portugal, Pologne, Belgique etc.), la
Macif est galement prsente sur le mar-
ch maghrbin grce des accords de
partenariat avec la mutuelle assurance
des enseignants de Tunisie et la mu-
tuelle agricole marocaine dassurances.
Toutefois, elle mise davantage sur le
march algrien, jug le plus important
et le plus prometteur de la rgion.
Cest clair que lassurance de per-
sonnes sur le march algrien est un
potentiel total avec une grande marge de
croissance, puisque les affaires actuelles
sont trs petites par rapport d'autres
pays, je ne parle pas de la France, mais
par rapport au Maroc, par exemple, o
lassurance de personnes est beaucoup
plus dveloppe, souligne Pierre-Oli-
vier Adrey, le directeur gnral de la
SAPS, qui a dj sa propre ide sur le
potentiel du march : on sait, donc, au-
jourdhui que les consommateurs alg-
riens, les citoyens algriens sont des
gens qui sont trs jeunes, qui ont pour
beaucoup moins de 30 ans et, donc, ils
auront besoin dans les prochaines an-
nes dassurances sant, dassurances
prvoyance, dassurances emprunteur,
d'assurance dcs, etc. Donc, tout reste
faire et les assureurs seront l pour
leur proposer les produits dont ils auront
besoin.
Dommage que le march
nancier.
Convaincu du potentiel du march alg-
rien, le partenaire de la SAA regrette,
cependant, de ne pouvoir dvelopper
lassurance pargne en raison de la fai-
blesse du march fnancier. On est
dans les limbes, parce que vous savez
trs bien qu'aujourd'hui il n'y a pas en-
core les instruments pour pouvoir dve-
lopper ce march, affrme Pierre-Oli-
vier Adrey, qui ne dsespre pas de voir
les choses voluer positivement lave-
nir si lEtat, les banques publiques, les
banques prives, et les investisseurs
institutionnels se mettent crer des
produits et que, par exemple, la bourse
d'Alger commence exister enfn avec
de nombreuses actions et obligations,
bien sur que cela va nous donner les
outils fnanciers pour pouvoir dvelopper
des approches dpargne et de pr-
voyance. Sinon, a ne va pas tre pos-
sible.
Un objectif de croissance
moyenne de 5% par an
En attendant le dveloppement dun
Par Massi Badis
La Socit dassurance, de prvoyance et de sant (SAPS)
Un partenariat de leaders
Acteurs
Entretien avec le DG de la SAPS,
M. Pierre Olivier Adrey
Entretien ralis Massi Badis
Nous crerons autant de
gammes de produits quon
aura de besoins satisfaire
march fnancier fort et diversif, la f-
liale assurance de personnes de la SAA,
de la Macif et des 2 banques publiques
va concentrer toute son attention sur le
dveloppement des complmentaires
sants et de protections accidents ou
encore de lassurance emprunteur, toute
une srie de produits qui feront lobjet
dapproches spcifques dclare son di-
recteur gnral, certainement content de
disposer, dj, au dmarrage de la so-
cit du premier chiffre daffaires en as-
surances de personnes du secteur. Un
portefeuille de 1.5 milliard de dinars,
lquivalent de 15 millions deuros, que
la SAA, la socit mre, lui lgue en h-
ritage. Un capital que le nouveau direc-
teur gnral de la SAPS sengage faire
fructifer. Si on ralise une progression
de 5% en moyenne par an du chiffre
d'affaires, a sera bien. C'est trs raison-
nable, 5% .
La voie est toute trace !
Revue de lASSURANCE : Avec
quel s produi ts comptez-vous
aborder Ie march et proter
de son potenti el ?
M. Pierre Olivier Adrey : Avant de df-
nir des produits quon veut vendre, je
pense quil faut, dabord, sintresser aux
besoins des gens. Donc, raliser des
tudes de march, pas seulement cono-
miques, mais aussi des tudes de mar-
ch qui soient sociologiques pour appro-
cher au mieux les besoins et les capacits
rels des consommateurs. Un commer-
ant, un artisan, ou une profession lib-
rale nont pas du tout les mmes besoins
quun salari dune entreprise publique
ou prive. On parle donc, de la construc-
tion dune gamme de produits, on crera
autant de gammes de produits quon aura
de besoins satisfaire.
Si non, vous n al l ez pas attendre de
fai re des tudes pour commencer
travai l l er ?
Certainement pas, puisque nous hri-
tons de notre partenaire la SAA dune
srie de produits quelle diffusait. l y a
des assurances individuelles, des assu-
rances collectives.. Donc, on va d-
marrer avec cette gamme de produits
dj commercialise, quon va enrichir
au fur et mesure. Aussi, nous avons la
chance davoir plusieurs rseaux de dis-
tribution : des agences directes, des
agents gnraux, des courtiers, et des
rseaux de bancassurances, a nous
fait beaucoup de distributeurs potentiels.
Est-ce que vous avez l i ntenti on de
crer vos propres poi nts de vente ?
Cest une ambition que nous avons. a
sera une bonne opportunit si on arrive
installer des points de vente spcifques
notre socit, dici trois cinq ans, sur
lensemble du territoire algrien.
La concurrence s annonce rude,
comment comptez-vous vous
di sti nguer par rapport vos
concurrents ?
Moi je trouve que cest bien quil y ait plu-
sieurs compagnies sur le march. Car,
plus il y a de compagnies, plus il y a de
dynamisme et de volont, justement, de
se caler, de se comparer les uns par rap-
port aux autres, de proposer aux clients
de nouvelles solutions. Quand nous,
on avancera avec nos solutions et notre
dynamique que je rsumerais en trois
mots : dabord la comptence, a cest la
base, ensuite une bonne ractivit, et la
force de linnovation.
Vous avez choi si votre devi se ?
Eh bien voil, a peut tre a, lana-
gramme dun CR (comptence, racti-
vit, innovation) ? Mais non, pour lins-
tant on na pas vraiment choisi de devise
et mme le nom de la socit, on ne sait
pas si on le conservera comme il est ?
Peut-tre quon trouvera un nom qui soit
plus signifcatif pour le consommateur
algrien et qui lui parle plus. Donc, vous
voyez que nous sommes vraiment au
dbut dune aventure.
Acteurs
Entretien avec le DG de Taamine Life
Algrie (TALA),
M. Nacer Aberhouche
vous, Monsieur le Directeur gnral,
nous prsenter, succinctement,
votre compagnie ?
M. Nacer Aberhouche : Taamine Life
Algrie (TALA Assurances) est une SPA
spcialise dans lassurance de per-
sonnes. Elle est dote dun capital de 1
milliards de dinars rparti, entre la CAAT,
la BEA et le FN.
Nous avons entam notre activit, de-
puis le 03 juillet dernier, par la signature
dune convention avec la CAAT afn duti-
liser son rseau de 150 points de vente
et reprsentations que compte la com-
pagnie sur le territoire national.
Est-ce que les conditions du march
sont runies pour ce genre de
produits ?
Nous proposerons, aux Algriens, de
nouveaux produits non commercialiss
par les compagnies classiques.
Malgr une mconnaissance du
public concernant ces produits
l faut se mfer des apparences. Je suis
convaincu que le march est complte-
ment vierge dans ce domaine. La sp-
cialisation est une trs bonne chose.
Cela permet aux compagnies de sint-
resser un march valu 5 milliards
de dollars. Ce nest pas ngligeable. Je
suis certain que lassurance de per-
sonnes a non seulement de lavenir,
mais quelle va permettre la cration de
plusieurs socits dans le domaine.
Quels sont les objectifs de votre
compagnie court et long termes ?
l est vident quen crant cette compa-
gnie, nous avons fait montre de notre
ambition. Notre principal objectif est de
capter 40% du march de lAssurance
de personnes, dici 2015. Le df est
important ! Mais je suis convaincu
quavec plus de proximit et de pdago-
gie, nous arriverons vulgariser davan-
tage tout ce qui concerne les produits
Capter 40% du march
de lassurance de
personnes dici 2015
Lassurance de personnes est ses dbuts en Algrie. Depuis lavnement de la Loi obligeant les compagnies
dassurance sparer lactivit Assurance de personnes des autres produits dassurance de dommages, les
entreprises se sont mises vite au travail. Ainsi, les compagnies publiques sont les premires mettre la main la
poche pour crer des hliales spcialises.
Taamine Life Algrie (TALA) est parmi les premires entreprises du secteur tre cres. Fruit dune collaboration,
entre la CAAT (Compagnie algrienne dassurances), la Banque extrieure dAlgrie et le Fonds national
dInvestissement, elle est devenue oprationnelle, ds juillet 2011.
La compagnie, que dirige le jeune et serein Directeur gnral, M. Nacer Aberhouche, ambitionne de se placer dans un
secteur encore inexploit jusque-l. Pour ce faire, et dans lobjectif de mieux rentabiliser son activit, TALA a dj
sign une convention avec son actionnaire principal, la CAAT, ahn d'utiliser les 150 points de vente dont dispose le
gant public lchelle nationale. Lobjectif tant de mieux se rapprocher dventuels clients.
Ahn de mieux cerner toutes ces questions, nous nous sommes rapprochs de M. Aberhouche, Directeur gnral de
TALA qui a bien voulu rpondre nos questions.
Acteurs
Entretien avec le DG de CAARAMA,
M. Mokhtar Naouri
Revue de lASSURANCE : Une petite
carte de visite de CAARAMA
Assurance ?
M. Mokhtar Naouri : CAARAMA Assu-
rance est une socit dassurances
100% fliale de la CAAR, sans autre par-
tenaire. Elle est dote dun capital dun
milliard de dinars. Elle a son sige ac-
tuellement Chraga, au centre com-
mercial El Qods. Elle profte du transfert
du portefeuille de la CAAR. Les clients
de la CAAR passeront CAARAMA As-
surance au fur et mesure de lchance
de leurs contrats. Depuis le 1
er
juillet
2011 on a commenc activer et les af-
faires qui arrivent chances sont re-
nouveles auprs de CAARAMA Assu-
rance. Elle bnfcie aussi des effectifs
de la CAAR qui taient spcialiss dans
les assurances de personnes. Donc
nous avons un personnel qualif et for-
m, qui a longtemps travaill dans les
Nous avons galement des actuaires qui
manipulent les mathmatiques appli-
qus aux assurances et qui activent au
sein de notre jeune compagnie.
CAARAMA Assurance na pas au-
jourdhui un rseau propre, elle vend ses
produits a travers des rseaux de distri-
bution agrs. Nous nous appuyons sur
un rseau compos du rseau des
agences directes de la CAAR, des
agences directes de la CASH et des
agents gnraux dassurances qui ac-
tivent la fois pour la CAAR et la CASH.
Nous nous appuyons aussi sur les gui-
chets bancaires puisque la CAAR a pas-
s, depuis deux ou trois ans, des conven-
tions avec le CPA, la BNA et la BEA. Tout
cela nous permet davoir, ds le dpart,
un rseau relativement toff qui avoi-
sine les 200 agences.
Quel est son domaine dactivit et
quels sont ses produits-phare ?
En assurance de personnes, nous avons
deux grandes catgories dassurances.
l y a lassurance vie et ce quon appelle
lassurance non vie. Dans lassurance
vie nous avons tous les produits qui ont
trait la prvoyance, lpargne et la
capitalisation. On entend par prvoyance
le fait pour une personne dtre pr-
voyante et de protger sa famille en cas
de disparition ou de coup dur. Gnrale-
ment, ce sont les assurances en cas de
dcs. Nous avons des contrats
dpargne, et lexemple le plus illustratif
en Algrie est celui du contrat de la re-
traite complmentaire. Cest une pargne
qui va tre offerte lassur sil survit
un ge donn, gnralement lorsquil
part en retraite. Do son appellation re-
traite complmentaire.
Les polices de capitalisation sont des
produits dpargne pure. Nous ny
Nous voulons tre
innovants et
imaginatifs
A CAARAMA Assurance, socit
spcialise dans les assurances de
personnes, lon est conscient de
sattaquer un domaine rput
difhcile. Mme si le potentiel du
march est allchant, celui-ci ne va
pas se dvelopper comme par
enchantement, souligne le
Directeur gnral de CAARAMA
Assurance, M. Mokhtar Naouri, qui
estime quil y a beaucoup de travail
faire, des produits amliorer,
une coute dployer en direction
de la clientle, une volution sur le
plan culturel pour que les gens
puissent comprendre que
lassurance relve dune utilit
conomique et sociale.
En se distinguant par une
organisation managriale moderne
et dynamique, et en sappuyant sur
un rseau de distribution non
intgr qui la libre des lourdeurs
classiques de la gestion des
moyens et des investissements lie
ces rseaux, CAARAMA
Assurance compte affronter la
concurrence et simposer
pleinement dans son segment de
march, grce des produits
adapts et des prestations
irrprochables.
Acteurs
sommes pas encore en Algrie, faute de systme fnan-
cier performant et de produits fnanciers qui nous per-
mettent de fructifer nos placements.
Le second domaine dassurance de personnes, cest
celui quon dsigne par lassurance non vie. l est
compos principalement de deux branches dassu-
rances, laccident et la sant. Ce sont l les deux grands
domaines dans lesquels CAARAMA Assurance entend
travailler, activer. Pour le moment, nous utilisons les
produits agrs par la CAAR et qui constituent des pro-
duits classiques vendus par lensemble du march.
Nous avons, dans la catgorie non vie , les contrats
dassurances accidents que nous offrons trs souvent
aux chauffeurs de taxis, aux entreprises qui utilisent
des chauffeurs professionnels, qui doivent avoir une
couverture spciale, et aussi aux entreprises pour leurs
missionnaires.
Quand des collaborateurs de lentreprise partent en
mission, ils peuvent donc avoir cette couverture qui,
dans ce cas, sappelle assurance voyage , qui
couvre leur dplacement. Nous avons galement las-
surance voyage ltranger que nous commercialisons
avec une garantie dassistance au proft des citoyens
pour les besoins de lobtention du visa et aussi pour
quelle puisse les couvrir ltranger. Elle couvre les
frais mdicaux, lhospitalisation et, en cas de dcs, le
rapatriement. Nous avons aussi dans lassurance non
vie les assurances scolaires.
La CAAR a depuis longtemps mis sur le march une
assurance scolaire qui couvre les enfants depuis la sor-
tie jusquau retour au domicile, donc durant le trajet et
durant la prsence lcole. Cest une assurance pas
chre du tout. Pour 100 dinars vous couvrez un enfant
toute lanne. Ce qui est formidable. Et cest un produit
qui existe depuis trs longtemps.
Acteurs
Dans lassurance vie, nous avons princi-
palement les assurances groupe, ou
quon pourrait aussi appeler assurances
Prvoyance collective .
L, ce sont les entreprises qui achtent
une couverture pour leurs salaris, qui
couvre principalement le dcs. En cas
de dcs, une somme dargent est re-
mise aux ayants droits, soit selon la Fre-
da si rien na t mentionn dans le
contrat, soit au bnfciaire dsign par
le salari dans sa fche dadhsion.
Le meilleur exemple quon a aujourdhui,
cest lassurance de Sonatrach qui
couvre les travailleurs de cette entre-
prise et leurs familles travers un capital
dcs de six millions de dinars. Dans la
prvoyance collective nous mettons
aussi, trs souvent, une garantie com-
plmentaire de sant collective qui
couvre les frais mdicaux en compl-
ment au rgime de scurit sociale.
Nous avons enfn en pargne une assu-
rance pargne retraite complmentaire.
Cest un produit qui marche trs peu
parce quil se trouve que le march f-
nancier en Algrie nest pas suffsam-
ment dvelopp.
CAARAMA Assurance fonctionne-t-
elle selon le modle de la CAAR ou
a-t-elle son modle propre ?
En matire de gestion, CAARAMA As-
surance nous voulons tre innovants et
imaginatifs. Dailleurs, nous navons pas
fait une organisation par branche,
comme cela se fait habituellement dans
le march depuis longtemps, ni par fonc-
tion. Nous avons une organisation qui
distingue le technique du commer-
cial . Nous avons une Direction Rela-
tion client , parce que nous considrons
que, dans notre activit, nous devons
absolument tre ct de notre client,
rpondre ses besoins et tre attentifs
ce quil pense, ses proccupations,
etc. Nous nous distinguons aussi par le
fait que nous navons pas de rseau in-
tgr et que nous fonctionnons avec un
rseau de distribution agr. Cela nous
permet davoir une certaine libert pour
grer ces rseaux indirects. Plutt que
daller soccuper de lacquisition de
biens, de gestion des ressources hu-
maines, etc. Ce sont les partenaires qui
le font. Nous, nous travaillons unique-
ment sur les aspects de soutien com-
mercial, de la formation de la force de
vente, de conception de nouveaux pro-
duits, de gestion des prestations, de
contrle, etc.
Toutes les compagnies font ce
constat que la branche assurances
de personnes est difciIe. N'avez-
vous pas des apprhensions ?
Oui, Nous sommes conscients que cest
un domaine assez diffcile qui va deman-
der beaucoup defforts. Ce nest pas
parce quil y a des compagnies dassu-
rances de personnes, un rseau ban-
caire, que lassurance de personnes va
fonctionner, va se dvelopper mcani-
quement, comme par enchantement. l y
a un travail faire derrire, il y a des pro-
duits amliorer, une coute donner
notre clientle. l y a un travail aussi sur
le plan culturel pour que les gens
puissent comprendre que lassurance
relve dune utilit conomique et so-
ciale. Si les gens sassurent, cest parce
quil y a un intrt cela et la meilleure
publicit faire en assurance, cest de
payer le sinistre. Lavantage aussi pour
nous, assureurs de personnes, cest que
nous ne parlons pas de sinistre, nous
disons Prestation. Ce nest pas de
lindemnisation, cest de la prestation. La
prestation nous ne la payons pas uni-
quement quand la personne a eu un
vnement malheureux, lassurance de
personnes couvre aussi les vnements
heureux. Nous pouvons couvrir un ma-
riage. Vous avez un enfant qui a au-
jourdhui cinq ans. Vous faites le constat
quaujourdhui les jeunes narrivent pas
se marier facilement et quarriv
lge de 30 ou 35 ans votre enfant naura
peut tre pas les moyens de le faire.
Quest ce qui vous empcherait, vous
parents, de lui faire un contrat dpargne,
quon appellerait contrat nuptialit.
Quand il aura atteint lge inscrit au
contrat, nous lui verserons un capital
quon aura dcid aujourdhui en antici-
pant sur lavenir, en tenant compte de
linfation.
Aujourdhui, pour que quelquun se ma-
rie, il faut quil dbloque au moins un mil-
lion de dinars. Dans 10, 20 ou dans 30
ans, il lui faudra peut tre dix millions de
dinars. Et bien, je lui fais un contrat de
dix millions de dinars, que je lui monte
aujourdhui, pour quil puisse se marier
arriv cet ge l. Ce sont des contrats
trs intressants. Mme chose pour le
fnancement des tudes. Qui me dit que
mon fls, quand il atteindra 18, 20 ou 25
ans, il pourra suivre des tudes universi-
taires ou post universitaires. Et bien, je
dcide aujourdhui.
Lassurance de personnes permet
davoir de loptimisme vis--vis de lave-
nir. En fait, elle permet davoir une atti-
tude positive et active vis--vis de lave-
nir. Nous passons du citoyen passif un
citoyen actif qui gre ses affaires et qui
voit lavenir diffremment, avec opti-
misme.
Acteurs
Entretien avec le DG du FGA,
M. Mohamed Fatmi
Revue de lASSURANCE : Quelles
sont, Monsieur le DG, les missions
du FGA ?
M. Mohamed Fatmi : Le Fonds de Ga-
rantie Automobile (FGA), est un tablis-
sement public sous tutelle du Ministre
des Finances qui a hrit du Fonds Sp-
cial dndemnisation (FS) lequel a t
cr dans le cadre de la loi de fnances
de 1970. Pour rappel, le FS avait initia-
lement pour objet dindemniser les vic-
times daccidents corporels de la circu-
lation routire, causs par des vhicules
automobiles dans le cas o lauteur res-
ponsable est inconnu ou non assur.
Par la suite, aprs les vnements qua
connu notre pays en 1988 et, compter
de 1991, les pouvoirs publics ont ten-
du lintervention du FS respectivement
aux dommages rsultants des manifes-
tations troublants lordre public et por-
tant atteinte la scurit et ensuite
des actes de terrorisme. En 2004, les
pouvoirs publics, compte tenu du
nombre croissant des victimes de la cir-
culation routire, ont dcid de faire
prendre en charge ces victimes par un
organisme part entire, savoir le
FGA, et de confer la prise en charge
des dommages rsultants des manifes-
tations troublants lordre public et des
actes de terrorisme un autre orga-
nisme qui lui relve du ministre de
lntrieur.
Ainsi, la cration du FGA a t consa-
cre par le dcret excutif du 07 Avril
2004, pour prendre en charge exclusi-
vement les indemnisations des victimes
ou leurs ayants droit daccidents corpo-
rels de la circulation qui ne sont pas pris
en charge par les compagnies dassu-
rances.
Le FGA est donc un organisme du sec-
teur des assurances dot de la person-
nalit morale et de lautonomie fnan-
cire. Le dcret susvis prvoit
galement quil est administr par un
Conseil dAdministration et dirig par un
Directeur Gnral en vue de mieux en-
cadrer la gestion et par l, lui donner
une stature dun organisme appel
jouer un rle important et la hauteur
de sa mission qui est minemment so-
ciale et dintrt gnral.
De quel bilan peut se prvaloir
le FGA ?
Depuis 2005, le FGA a mis en place une
organisation pour bien accompagner
les victimes ou leurs ayants droit li-
gibles son intervention. Cette organi-
sation consiste notamment en ce qui
suit :
1) La mise en place de structures
fonctionnelles devant prendre en
charge ces victimes ou leurs ayants
droit ;
2) La mise en place des procdures
de gestion souples afn de faciliter au
maximum les formalits administra-
tives pour acclrer les rglements de
dossiers dindemnisation ;
3) La proposition, aux victimes
concernes, de rglement lamiable
des indemnits bases sur le barme
dindemnisation prvu par la lgislation
des assurances afn de rduire les d-
lais et viter les procdures judiciaires
qui sont parfois contraignantes et co-
teuses pour les victimes ;
4) Le conventionnement des mde-
cins experts au niveau des diffrentes
Le FGA a besoin dune
rvision de son
environnement juridico-
administratif
Le Fonds de Garantie Automobile est un organisme appel jouer un rle important, la hauteur de sa mission
qui est minemment sociale et dintrt gnral. Il gagnerait, dune part, tre dbarrass de quelques entraves
juridico-administratives et, dautre part, tendre son champ dintervention.
Nonobstant limportance dune telle institution, il y a peu dAlgriens qui en connaissent son existence.
Acteurs
rgions du pays pour procder aux ex-
pertises mdicales des blesss des
accidents de la circulation routire,
procdure ncessaire pour le calcul de
leurs indemnits ;
5) Le conventionnement des avocats
conseils au niveau de toutes les juridic-
tions pour reprsenter et dfendre les
intrts du FGA, quand il est mis en
cause.
Cette organisation a permis au FGA de
raliser depuis 2005, date de sa cra-
tion 2010, un rglement de 1.634
dossiers, pour un montant dindemni-
ts de plus de 509 millions de dinars.
Le reste des dossiers est en instance
de traitement eu gard aux procdures
judiciaires et de gestion.
En moyenne, combien de dossiers
recevez-vous annuellement ?
Annuellement, nous recevons entre 300
et 500 dossiers.
Do proviennent vos ressources ?
Le FGA dispose de cinq ressources. La
principale, cest la contribution des as-
surs. En effet, lorsquun assur sous-
crit une assurance automobile, il verse
3% de la prime dassurance obligatoire
son agence dassurance, qui sont re-
verss au FGA. l y a aussi les produits
fnanciers des placements et le recou-
vrement sur les dbiteurs dindemnits.
Sur ce dernier point, quand le FGA in-
demnise les victimes et que lauteur des
dommages est connu et solvable, le
FGA exerce une action rcursoire pour
recouvrer ce quil a vers aux victimes.
l y a galement la majoration damende
des contraventions pour dfaut dassu-
rance automobile. En effet, lorsque
quelquun commet une infraction de
dfaut dassurance obligatoire et quil
est intercept par les services de police,
il paie une contravention avec une ma-
joration de 20% qui est reverse an-
nuellement au FGA.
La dernire ressource, qui est nouvelle,
cest la Commission de gestion du
fonds de garantie des assurs.
En plus de son activit que nous venons
de dcrire, le FGA a t charg par le
ministre des Finances de grer pour
son compte le Fonds de Garantie des
Assurs (FGAS) qui est une institution
cre en 2009 pour intervenir en cas de
faillite ou dinsolvabilit dune compa-
gnie dassurances pour indemniser les
assurs dans la limite de ses capacits
fnancires. Pour cela il est prvu, dans
le texte qui a cr ce Fonds, une cotisa-
tion annuelle de 0,25% du chiffre daf-
faires que doivent verser toutes les
compagnies. Le FGAS ne peut interve-
nir quaprs la saisine par la Commis-
sion de supervision des assurances qui
relve du ministre des Finances. Une
fois saisi, ce Fonds tudie les dossiers
et intervient pour indemniser en fonc-
tion des disponibilits.
Vous est-il arriv de dpasser en
indemnisations, les ressources
dont vous disposez ?
Jusqu maintenant les indemnits que
nous versons nont pas atteint toutes
nos disponibilits. Donc nous avons un
excdant, lequel est plac en bons du
Trsor ou en dpts terme, pour faire
fructifer ces capitaux de telle sorte que
si le FGA est appel faire des indem-
nisations beaucoup plus importantes, il
pourrait en faire usage de ces fonds.
Comment une victime, qui aurait be-
soin de votre intervention, pourrait
avoir connaissance de lexistence du
FGA ?
La victime ligible lintervention du
Fonds a plusieurs voies pour faire valoir
ses droits. Soit elle saisit directement le
FGA, soit elle le fait par le biais de son
avocat conseil. Elle peut le faire gale-
ment par le biais dune compagnie das-
surances. Les agences dassurances
orientent ces victimes sur le Fonds pour
tre indemnises. Dailleurs, nous
comptons beaucoup sur le rseau com-
mercial des compagnies dassurances.
Vous navez donc pas besoin davoir
une prsence physique dans toutes
les wilayas ?
Pour le moment, nous comptons sur le
concours des rseaux des compagnies
dassurances qui constituent le trait
dunion entre les victimes et le FGA.
Dailleurs, le FGA a une seule reprsen-
tation, qui est localise au niveau de la
capitale.
Acteurs
A moyen terme, on pourrait envisager
de crer des reprsentations rgionales
pour se rapprocher au maximum des
victimes des wilayas de lintrieur.
Quelles sont les perspectives
dvolution du FGA ?
A court terme, le FGA est appel in-
demniser davantage, compte tenu dun
certain nombre de facteurs. Statistique-
ment, la tendance des accidents et
donc du nombre de victimes est gn-
ralement la hausse et les indemnits
calcules sur la base du SNMG vont
donc augmenter en fonction de lvolu-
tion de celui-ci.
Dautre part, la mise en place dun plan
de communication et de vulgarisation
du FGA engendrera une augmentation
des ouvertures de dossiers de victimes,
et lencouragement du rglement
lamiable va infuer sur le nombre de
dossiers rgler ainsi que sur les mon-
tants des indemnits. Et cela ncessi-
tera ladaptation et le renforcement des
structures centrales du FGA et la cra-
tion terme de reprsentations rgio-
nales, afn de rapprocher le Fonds des
victimes de lintrieur du pays dans le
but de leur pargner les longs dplace-
ments quils auront faire souvent au
sige du FGA Alger.
Que pensez-vous des dispositions
lgislatives sparant les assurances
de personnes des assurances
dommages ?
Le FGA nest nullement concern par la
nouvelle lgislation sparant les assu-
rances dommages par rapport aux as-
surances des personnes. Toutefois, en
tant quobservateur dans le secteur des
assurances, je pense que cette spara-
tion qui, du reste existe dans bon
nombre de pays, tait ncessaire car
chacune de ces assurances a sa parti-
cularit. En outre, sur le plan de lorga-
nisation du march de lassurance,
cette sparation ne peut qutre posi-
tive.
Concernant le dveloppement des as-
surances de personnes, je pense quil
ne sera pas une tche aise parce que
nous avons un environnement socio-
conomique qui est un peu contrai-
gnant, commencer par laspect cultu-
rel et religieux, le march fnancier
noffre pas des produits assez rmun-
rateurs et, enfn laspect fscal qui nest
pas trs motivant.
Je pense que si ces obstacles venaient
tre levs ou attnus et, avec la
conjugaison du dynamisme commercial
des oprateurs dassurance, la branche
pourrait se dvelopper progressive-
ment.
Zoom
Crneau relativement nouveau dans le pays
Lassistance automobile prend
de lampleur
Par Nessma Aghiles
D
epuis les annes 2000, le sec-
teur connat un vritable boom.
l prend son envol vers 2007
par le biais dune compagnie
prive, Alliance Assurances. Si elle a
dmarr avec quelques clients et seule-
ment quelques dizaines de camions, Al-
grie Touring assistance (ATA) -cre
conjointement par Touring Club dAlgrie
et Alliance Assurances- prends de lam-
pleur danne en anne.
Selon M. Lamine Khelifati, directeur ex-
cutif de ATA, la socit gre aujourdhui
un portefeuille de prs de 150 000 clients
actifs. Car, en plus des clients dAlliance
assurances, la socit travaille gale-
ment avec la Compagnie algrienne
dAssurance et de rassurance (CAAR).
ATA travaille galement avec un autre
oprateur public, la Caisse nationale de
Mutualit agricole (CNMA).
Deux privs sous-traitent
pour tous
ATA dispose aujourdhui, selon son di-
recteur excutif, de prs de 450 camions-
remorqueurs et de plusieurs dizaines de
taxis. Couvrant les 48 wilayas du pays,
cette offre vise tranquilliser lautomobi-
liste sur les principaux rseaux routiers
du pays. Nous avons mme des
conventions avec des taxis pour le trans-
port des familles dans le cas o la rpa-
ration prend du temps, indique M. Khe-
lifati. Le client doit tre mis dans de
meilleurs conditions, martle-t-il.
Pour mieux aller de lavant, ATA propose
plusieurs formules dassistance automo-
bile. De la simple souscription au prix de
2400 DA /an qui donne droit uniquement
au remorquage, la socit propose lof-
fre 6400 DA qui donne droit, en plus du
remorquage partout dans le pays, une
prestation taxi en cas o la personne en
panne ou accidente est accompagne
de membres de sa famille.
Premire socit spcialise dans las-
sistance automobile prsente en Algrie,
nterPartner Assistance, fliale du groupe
AXA, offre davantage.
Lassistance automobile est un nouveau produit
large public sur le march algrien.
Pourtant, loffre nest pas si nouvelle que cela.
Le premier tablissement faire dans
lassistance automobile nest paradoxalement
pas une compagnie dassurance. Ctait plutt
un tour-operator, le Touring club dAlgrie.
C'tait vers la hn des annes 1980.
Loffre tait limite dans lespace et
dans le temps, puisque les secours,
dj rares, ne pouvaient tre possibles
au-del de 22 heures.
Zoom
La socit, qui travaille en collaboration
avec plusieurs compagnies dassurance
(SAA et GAM notamment), propose
mme lhbergement pour toute une fa-
mille dont le vhicule est accident ou en
situation de panne. Nous avons des
conventions avec des htels un peu par-
tout dans le pays, de sorte offrir un
hbergement gratuit la personne en
diffcult ou sa famille pendant que son
vhicule est en rparation, atteste M.
Lamine Benassa, directeur gnral de
nterPartner Assistance.
La guerre des propositions
nstalle en Algrie ds 2007, lentre-
prise a sign des conventions avec plu-
sieurs concessionnaires automobiles
qui elle assure lassistance pendant la
priode de garantie des vhicules. l
sagit essentiellement de Diamal (Che-
vrolet, BMW et Opel), Peugeot et Re-
nault. Avec ses partenaires, nterParte-
naire assistance gre, selon M.
Benassa, plusieurs dizaines de milliers
de clients. Le chiffre et les tarifs ne sont
pas rigides, parce
quils sont fxs par les
compagnies dassu-
rance.
Si les deux compa-
gnies veulent aller en-
core loin, les chemins
restent la fois longs
et diffrents. Algrie
Touring Assistance
compte, par exemple,
largir son assistance
aux poids lourds,
mme si M. Benassa
considre que le lourd
est un mtier part.
Ce qui ne lempche
pas de projeter cela
dans le futur.
De son ct, M. Kheli-
fati veut aller loin dans
lassistance automo-
bile. En plus du lourd,
ATA veut investir un
crneau rarement utili-
s jusque-l : le risque
vitres. l sagit de rpa-
rer gratuitement les
vitres et autres pare-brises fssurs et/ou
briss, dans des garages conventionns
avec la socit. Mieux, ATA ambitionne
de passer des conventions avec des ga-
ragistes pour pouvoir proposer des ga-
rages de rfrence aux automobilistes.
A prciser que les deux oprateurs in-
diquent avoir tabli 30 minutes la du-
re entre le moment de lappel du client
et larrive du camion de dpannage.
Les remorqueurs et dpanneurs sont
recruts, selon nos interlocuteurs, dans
les rseaux dj existants sur le march,
dans le respect des normes et de la r-
glementation. Par exemple, ne sont ac-
cepts que les camions rpondants aux
normes (contrle technique.).
Ces donnes font de lassistance auto-
mobile un crneau en pleine expansion,
surtout avec larrive sur le march de
nouveaux oprateurs internationaux
connus dans le domaine.
N. A.
Zoom
Propos recueillis par Nessma Aghiles
Revue de lASSURANCE : Quels
sont les services que vous proposez
aux clients ?
Lamine Khelifati : Nous avons un r-
seau de prs de 450 camions-remor-
queurs prts intervenir sur tout le terri-
toire national en une demi-heure environ,
lexception des zones sahariennes o
les distances sont trs longues. Nous
avons sign, galement, des conven-
tions avec des taxis un peu partout pour
accompagner, en cas de besoin, la per-
sonne dont le vhicule est immobilis ou
sa famille. Tout cela, sans que le client
ne paie, aucun centime de plus sur sa
souscription.
Lamine Benassa : Nous avons prs de
250 camions prts secourir nos clients
au proft duquel, nous mettons gale-
ment, sa disposition, un service taxi.
En plus de cela, durant lattente de la
rparation du vhicule ou en cas dloi-
gnement, nous proposons lhberge-
ment dans un htel. Cela est valable
aussi pour la famille de lautomobiliste.
Pour cela, nous avons des conventions
avec des htels dans plusieurs villes du
pays.

Quels sont vos partenaires dans le
domaine des assurances ?
Lamine Khelifati : Notre premier parte-
naire est le Touring Club dAlgrie avec
qui nous avons cr lentreprise. Nous
sous-traitons, pour linstant, avec Al-
liance Assurances (lactionnaire majori-
taire), la CAAR et la CNMA. Nous ambi-
tionnons de signer dautres contrats.
Lamine Benassa : Nous travaillons,
depuis plusieurs annes, avec la Socit
algrienne des Assurances (SAA). Nous
faisons aussi de la prestation de service
pour la Gnrale Assurance Mditerra-
nenne (GAM). En plus de ces compa-
gnies, nous avons des conventions avec
des concessionnaires automobiles, no-
tamment Diamal (BMW, Chevrolet,
Opel), Peugeot et Renault.
Quels sont les services que vous
comptez proposer lavenir ?
Lamine Khelifati : Nous comptons
dabord largir notre rseau pour r-
pondre au mieux la demande. Nous
allons ensuite signer des conventions
avec des garagistes pour effectuer les
rparations sur nos propres sites. En
plus de cela, nous comptons travailler
sur les poids lourds et, prochainement,
sur les risques vitres.
Lamine Benassa : Nous allons bien sr
largir notre rseau. Pour les poids
lourds, cest un projet davenir. l ne faut
pas oublier que cest un mtier part,
qui ncessite une expertise part. Par
contre, nous allons intervenir, trs pro-
chainement, dans lassistance habita-
tion. Cest un nouveau crneau qui nest
pas encore explor dans le pays.
Trois questions
Lamine Khelifati
(Algrie Touring Assistance) et
Lamine Benassa
(InterPartenaire Assistance)
6HJPHQWQDQFLHUHQGpYHORSSHPHQWHQ$OJpULH
La bancassurance se met
L
es banques sont dsormais
autorises vendre les pro-
duits dassurance pour le
compte des socits dassu-
rances. Certes, son dveloppement
demeure limit mais, les opportunits
de son dveloppement sont multiples.
La bancassurance demeure une ex-
cellente formule de distribution pour
augmenter le taux de couverture des
personnes et un moyen efcace qui a
fait ses preuves dans de nombreux
pays o lassurance a t gnrali-
se.
Toujours est-il, cette nouvelle activit
semble tre une innovation dans le
systme nancier et rappeIIe son in-
trt vital dans le dveloppement des
assurances ainsi que son apport pour
les banques. Ainsi, larrt du 6 aot
2006 sign par le ministre des Fi-
nances, M. Karim Djoudi, et publi
dans Ie numro 59 du JournaI OfcieI,
a x Ies produits d'assurance pou-
vant tre distribus par les banques
et par Ies tabIissements nanciers et
assimils ainsi que les niveaux maxi-
mums de la commission de distribu-
tion.
Selon larticle 1 du dcret, les pro-
duits dassurance commercialiser
par les banques sont nombreux. Il
sagit notamment de ceux relatifs aux
Par Youcef Bouyahia
La bancassurance a t lance en 2008 dans notre pays. Elle commence
peine se dvelopper. Depuis sa rglementation par les textes rgissant
les assurances, un premier pas vient dtre franchi dans la promotion de
la bancassurance en Algrie.
L
e changement vient, point nomm, pour consolider
la rforme du secteur des assurances. l a pour objec-
tif, de mieux rentabiliser le rseau dagences et de sti-
muler, lactivit et la scurit fnancires, des socits.
La part de march, des nouvelles compagnies dassurances,
devient de plus en plus importante, dans un secteur en
constante croissance. Un secteur qui comptait, avant larrive
sur le march, des nouvelles fliales, destines aux assurances
de personnes, 16 socits dassurances toutes branches, dont
7 prives.
Nanmoins, le taux de couverture reste amliorer. LAlgrie
dispose de, seulement, une agence pour 22.388 habitants.
Mais, laugmentation, du chiffre daffaires annuel, reste impor-
tante. Rien quen 2006, le chiffre daffaires a augment de 6
milliards de dinars, atteignant les 47 milliards de dinars, contre
41, en 2005, soit une augmentation de prs de 13%. Le lgis-
lateur algrien, conscient de lirrvocabilit de la progression
de la bancassurance, dans le monde, a anticip en lintgrant
dans la loi N06-04, du 26 fvrier 2006 (art. 53), modifant et
compltant lOrdonnance 95-07 (art. 252). En vertu de cette
loi, lassurance et la banque vont, dsormais, de pair.
Lobjectif principal, qui consiste vendre des produits dassu-
rance, travers le rseau des agences bancaires est, de la
sorte, partag, par les deux intermdiaires fnanciers. Bien que
les deux activits soient soumises, un rgime juridique
propre, qui leur accorde une exclusivit de principe, la bancas-
surance doit se mettre en ouvre, dans le respect des rgles
du droit bancaire, et sans transgresser les prescriptions, du
droit des assurances. En optant pour ce nouveau mode de
distribution, lAlgrie compte raliser lenvol effectif de sa ban-
cassurance, et rattraper, ainsi, le retard accumul. Cette volon-
t de russite se manifeste, travers lannonce dimportants
accords de partenariats, entre banques et socits dassu-
rances.
Bien que le secteur en Algrie, demeure peu dvelopp, le
concept de bancassurance, de ce fait, a t introduit, dans un
but de booster ce march, en diversifant le rseau de distribu-
tion, surtout que les banques bnfcient dune bonne image
de marque, dune frquence de contact des clients, plus le-
ve, et dune meilleure connaissance de la situation patrimo-
niale, de leurs clients. Pour les banques, aussi, la vente des
produits de bancassurance ne peut qulargir, davantage, leur
gamme de produits, fdliser leurs clients et, surtout, assurer la
croissance des marges bancaires, par des rentres rgulires,
de fonds.
Par ailleurs, le secteur est caractris par lintrt grandissant,
que toutes les banques de la place, lui accordent. Avec des
produits simples, des procdures rapides et lappui des r-
seaux bancaires, le dveloppement de ce secteur est, dsor-
mais, acquis.
Eclairage
Un secteur en constante croissance
L
a bancassurance offre beaucoup davantages. En
fait, il y a lieu de retenir que la bancassurance per-
met, aux clients de la banque, de souscrire des
produits bon march, parce quil sagit dune distri-
bution large, qui pousse les compagnies consentir une tari-
fcation, trs comptitive. La banque ngocie avec sa com-
pagnie, ce que lon appelle la vente de masse , qui lui
permet de rduire les prix, au maximum, contrairement la
vente individuelle. Le courtier, quant lui, devra inclure tous
ses frais de dmarchage envers la clientle, pour calculer
ses gains, au moment o la banque travaille la marge, em-
ploie ses agences et sa force de vente, pour proposer des
produits dassurance, quelle commercialise en masse,
ct dautres services bancaires classiques, notamment. Le
rseau traditionnel ne sintresse pas la vente individuelle,
de ce type de produits, alors que les compagnies dassu-
rance sintressent, elles, la vente titre collectif, des
entreprises, qui comptent plusieurs dizaines de salaris.
La vente individuelle se concentre, donc, sur la bancassu-
rance, tandis que les intermdiaires en assurances sorien-
tent, beaucoup plus, vers la vente de produits, la PME et
la grande entreprise. Par ailleurs, la bancassurance prsente
un caractre de proximit, alors que les compagnies dassu-
rances recourent des courtiers, lesquels sont obligs de se
dplacer, pour recruter de la clientle. Un client, qui fr-
quente couramment son agence bancaire est, ainsi, mis en
situation dobtenir des renseignements et des offres, sur des
produits dassurance, en proftant des conseillers dagence,
qui le connaissent depuis longtemps, et qui se trouve, donc,
dans un climat de confance.
De plus, les banques ont dvelopp des produits simples,
avec des contrats facilement comprhensibles, et des propo-
sitions de package, souvent lies aux crdits. A vrai dire, par
le dveloppement de cette activit, le secteur jette les bases
des plans daction, qui seront mis en ouvre, de manire
coordonne, par les banques et les assurances, en vue de
favoriser la rentabilit, la comptitivit et lesprit dinnovation,
dans le secteur assurances et des banques. Ce qui est en-
trepris, jusqu prsent, est fond sur une vision, que par-
tagent tous les responsables du secteur, et qui vise ras-
sembler toutes les initiatives. La bancassurance constitue un
nouvel engagement, pour offrir des programmes plus simples
et effcaces, et adapts aux besoins locaux.
Y. B.
Eclairage
Les atouts de la bancassurance
au diapason
branches dassurances de personnes, accidents,
maladies, assistance vie dcs, capitalisation et
assurance crdits.
Il sagit aussi de lassurance des risques simples
dhabitation, des multirisques habitations, de las-
surance obligatoire contre les risques de catas-
trophes, des risques agricoles. Larticle 2 prcise
les dtails de la rmunration servie sous forme de
commission de distribution de produits dassu-
rance. II xe, en fait, Ie montant de Ia prime en-
caisser pour chaque produit.
Actualit
L
e pavillon Casbah du Palais des
expositions a abrit, du 17 au 21
octobre derniers le salon profes-
sionnel des banques, institu-
tions, assurances et produits fnanciers
(Expofnances 2011).
Second du genre aprs celui qui stait
tenu lanne dernire, le salon de cette
anne a regroup 40 participants, soit
deux de plus quen 2010.
La dure du Salon a t rduite de deux
jours. Nous avons limit la dure de
cette anne, 5 jours, pour nous per-
mettre de consacrer, dautres tranches
horaires, des activits autres, que
lexposition elle-mme, a dclar Ho-
cine dir, responsable de lentreprise
Mira qui a organis le salon, pour le
compte de la Socit algrienne des
foires et exportations (SAFEX).
Les organisateurs du Salon espraient
faire mieux, que lanne passe. ls
avaient lambition dattirer le plus de
monde possible. Mais, comme le salon
na pas encore atteint une dimension in-
ternationale, les organisateurs rvent de
faire venir plus dexposants et dattirer
des socits mondiales. Notre objectif
est, bien sr, daller vers lInternational,
dautant plus que, le march local est
encore limit. La preuve est, que les-
sentiel des entreprises du secteur, sont
reprsentes, a encore indiqu le pr-
sident du comit dorganisation.
Dans les alles du pavillon Casbah,
lambiance est linstallation, en ce jour
douverture du salon. A lexception
dAXA, qui vient juste de sinstaller en
Algrie, toutes les compagnies dassu-
rances prsentes sur le march national,
ont pris leurs quartiers.
Cest une bonne occasion, pour nous,
de faire connatre notre compagnie, au
grand public. Le salon est, galement,
une opportunit pour nous, de faire
Le salon sest tenu en octobre 2011
E[ponances,
Un rendez-vous pour les
professionnels des assurances
Par Nessma Aghiles
Le pavillon Casbah du Palais des expositions a abrit, du 17 au 21 octobre dernier le salon
professionnel des banques, institutions, assurances et produits hnanciers (Expohnances 2011).
Second du genre aprs celui qui sest tenu lanne dernire, le salon de cette anne a regroup 40 participants,
soit deux de plus quen 2010.
Actualit
connatre nos produits, mais, galement,
dessayer de contracter de nouveaux
contrats, a dclar un cadre de la So-
cit nationale des assurances (SAA),
rencontr sur le stand, de sa socit.
Notre hte na pas pu dire plus. Pas plus,
dailleurs, que M. Lounici, Directeur com-
mercial de la CAAR (Compagnie alg-
rienne dassurance et de rassurance),
qui affche un sourire courtois, en face
de ses visiteurs.
Pas loin des deux compagnies pu-
bliques, une des fliales du franais AXA,
spcialise dans lassistance, est pr-
sente, pour la premire fois. nterPartner
assistance affche des ambitions lgi-
times. Pour glaner plus de clients, et
mieux vendre ses produits, la socit a
dploy des moyens importants.
Nous sommes dans un march extr-
mement concurrentiel. Nous essayons
de gagner plus de place. Cest ce que
nous allons tenter de faire, durant ce
salon, a affch Lamine Benassa, le
Directeur Gnral de la compagnie, qui
a fait le dplacement, en personne. Une
opportunit, pour lui, daffcher ses inten-
tions.
Dautres exposants, publics ou privs,
nen pensent pas moins. Chacun y est
all de sa propre analyse, dclarant ses
ambitions, et se donnant rendez-vous,
pour le prochain salon.
A cot des expositions, des salons th-
matiques, se sont tenus. ls ont port sur
des sujets divers, lis aux mtiers des
banques et des assurances.
N.A.
Nous informons notre aimable lectorat,
et plus prcisment les acteurs du
secteur des assurances, que les
colonnes de la Revue de LASSURANCE
leurs sont ouvertes pour apporter leurs
ventuelles contributions sur les sujets
et thmatiques qui les intresseraient.
Une rubrique intitule Contributions
sera ouverte ds le prochain numro.
Pour toute participation, veuillez
adresser vos textes, accompagns
dune copie de votre pice didentit,
ladresse suivante :
Conseil national des Assurances (CNA)
01, Rue Chahid Assa Azzi,
Dly-Ibrahim. 16302 Alger.
Fax : 021 91 91 51
Email : contact@cna.dz
Appel Contribution
Actualit
Sminaire international sur les
assurances des catastrophes naturelles
Un segment
porteur renforcer
Investir son argent de manire performante c'est bien. Mais avoir la garantie que l'on peut en prohter trs vite,
en cas de sinistre, cest encore mieux. Cette ide rsume un peu limportance de lassurance CAT-NAT, produit
de surcrot obligatoire, mais tout de mme en retard, chez nous, en termes de volume des souscriptions et
dun taux de pntration faible.
Cest autour de cette problmatique que la Compagnie centrale de rassurance (CCR) a organis le 10 novembre
2011, l'htel Sohtel (Alger), un sminaire international, avec la participation au ct des acteurs du march
national des assurances, des autres professionnels concerns par le sujet (rgulateurs, scientihques, experts
techniques et commerciaux, association des assurs, etc.).
Une rencontre, perue comme une opportunit dengager un dbat vari sur un sujet qui demeure
incontournable pour russir une meilleure gestion du cot de protection du patrimoine immobilier
et industriel du pays, est-il soulign, cette occasion.
Par Youcef Bouyahia
Actualit
Les compagnies dassurance ont

lintention de booster le segment
de lassurance CAT-NAT. Le che-
min parcourir, pour atteindre
les objectifs fxs, lors du lancement du
dispositif CAT-NAT, reste long. Le produit
est test, les canaux de distributions
sont nombreux et diversifs, les limites
de garanties, acceptables, et les condi-
tions de viabilit fnancires, garanties,
a relev M. Hadj Mohamed Seba, PDG
de la CCR. Leffort dployer consiste,
notamment, dvelopper ce segment
pour toucher, le maximum, de particu-
liers et dinstallations industrielles.
Certes, le march de lassurance CAT-
NAT, en Algrie, a connu une progres-
sion lente, ces dernires annes, bien
que le dispositif soit obligatoire.
En termes de taux, le nombre de sous-
cripteurs (4% des habitations) reste, en
de, des capacits relles de ce mar-
ch, et les installations industrielles et
commerciales, assures contre les ca-
tastrophes naturelles, ne dpassent pas
les 8%. Le dispositif des assurances,
contre les CAT-NAT, couvre un patri-
moine immobilier et industriel, valu
prs de 4 trillions de DA (4.000 milliards
de DA).
Cest au regard de cela, que les compa-
gnies se devront dtre, minemment
pragmatiques, dans la mise en ouvre de
leur politique de dveloppement dans ce
domaine, en particulier. Cest ce qui res-
sort du sminaire international, organis
par la CCR, pour lvaluation du travail
dj accompli, et auquel ont pris part,
des experts nationaux et internationaux.
Aprs les inondations de Bab El Oued, le
sisme de Boumerds, les inondations
de Ghardaa et El Bayadh, la ncessit
de lassurance, contre les catastrophes
naturelles sest impose, avec insis-
tance, compte tenu de lampleur des d-
gts causs mais, paradoxalement, la
souscription cette assurance, demeure
trs faible, bien que les primes CAT-NAT
aient connu une augmentation, passant
dun milliard de dinars, en 2009, 2,2
milliards de dinars, en 2010.
Le sminaire organis, sur le thme de
lassurance CAT-NAT, en Algrie, en
termes de politique publique, dorganisa-
tion de march, de marketing et de
conditions contractuelles, devait, juste-
ment, focaliser sur le dfcit, en la ma-
tire, et sensibiliser, par la mme occa-
sion, sur la ncessit de vulgariser le
dispositif, auprs des institutions, mais,
aussi, auprs des tiers.
La rencontre devait, ainsi, situer avec le
concours des experts trangers, les en-
jeux assigns, au systme national das-
surance CAT-NAT, et identifer les
approches et rgles suivre, pour d-
passer ses limites actuelles, a prcis
le PDG de la CCR. La participation des
acteurs, du march national des assu-
rances (rgulateurs, scientifques, ex-
perts techniques et commerciaux, asso-
ciations des assurs, etc,), devait
galement constituer lopportunit den-
gager le dbat, sur un sujet dactualit.
Actuellement en observation, les compa-
gnies sefforcent de cerner la problma-
tique et comprendre, pourquoi le seul
produit obligatoire, na bien fonctionn. l
sagit, ventuellement, dapporter des
correctifs, au niveau rglementaire.
La CCR, organe gestionnaire du disposi-
tif, bnfcie de la garantie de lEtat, et
toutes les compagnies versent, une par-
tie des primes, la CCR, pour regrouper
tous les fonds. Mais, il faut savoir, gale-
ment, que lEtat nest pas le seul garant.
La compagnie, en vertu du contrat qui
garanti, dabord, son client et, lEtat, nin-
terviennent, quen cas de dsquilibre
fnancier, de tout le systme dassu-
rance, en fnanant le dfcit, sous forme
davance, remboursable par les compa-
gnies dassurance. Ainsi, lEtat apporte
sa garantie, dans labsolu. Le systme
est conu de manire ce que lEtat in-
tervienne, en cas de ncessit, et en
dernier ressort, en haut de lchelle, ex-
plique M. Seba, prcisant que les com-
pagnies dassurance et la CCR tra-
vaillent, toujours, de manire autonome
et au maximum, de manire faire lco-
nomie dun appel garantie, de lEtat.
Aussi, partant du fait que les marchs
tant proches, dans ce domaine spci-
fque, lexprience des uns peut profter
aux autres, ont soulign, les participants
cette rencontre. l faut savoir que les
catastrophes naturelles, survenues ces
Les Thmatiques
abordes
Les catastrophes naturelles
en 2010 et leurs effets sur le
march des assurances.
M. Thomas Dubeq - Area
Manager Europe & MENA
AON BeneId - Londres.
Ala et vulnrabilit sismique
en Algrie.
M. Abdelkrim Yeless,
Directeur Gnral CRAAG -
Alger.
Les assurances contre les
catastrophes naturelles en
Algrie : bilan et perspectives
M
me
Widad Belhouchet -
Directrice Rtrocession.
CCR - Alger.
Les montages dassurance
catastrophes naturelles :
expriences trangres.
M. Ahmed Rajab - Regional
Director Willis Re-MENA.
M. Henri Cattan - Willis
Re-MENA.
Willis Re - Londres.
La modlisation des risques
de catastrophes naturelles.
M. Belhassen Tonat - Senior
Underwriter ME & Africa
Munich Re - Munich.
La titrisation du risque
sismique: organisation et
pratiques.
M. Vincent Foucart -
Secrtaire Gnral du
Groupe SCOR & Directeur
des Solutions de titrisation
des Risques.
Groupe SCOR - Paris.
Actualit
M
me
Widad Belhouchet,
Directrice de la rtrocession
la CCR
Lvolution du dispositif CAT-NAT ne
cadre pas avec nos esprances, bien
que cela progresse. Il y a un effort
faire pour encourager les assurs
contracter davantage la police
dassurance. Il faut noter aussi quen
termes de garantie, de couverture et
de dispositif, lAlgrie est la page.
La seule ombre au tableau, demeure la
faiblesse des souscriptions. Ce nest
pas assez par rapport au tissu
industriel et du patrimoine immobilier.
En perspective, les compagnies
dassurance et dautres acteurs
concerns devraient rfchir sur
les moyens mettre en uvre pour
encourager cette branche, en particulier
et sassurer une meilleure couverture.
Belhassan Tonat,
Expert de la Compagnie
Munich RE
En fait, au niveau mondial on voit
quil y a une multitude de catastrophes
naturelles, ces dernires annes,
engendrant des dgts normes, mais
cela reste tout de mme supportable,
dans la mesure o les capacits
dintervenir existent. Sur le plan
mondial, durant les deux dernires
dcennies, la branche CAT-NAT sest
avre rentable pour les assureurs,
bien que des catastrophes trs
importantes sont survenues comme les
ouragans Katrina, Wilma et Rita, les
inondations en Allemagne et aux USA
ainsi quen Asie.
Les vnements en Thalande, au
Japon, au Chili et en Nouvelle Zlande
sont les plus coteux. En Afrique du
Nord, il y a une exposition majeure,
mais si la branche na pas atteint un
bon niveau de pntration, le problme
se pose surtout en termes de tarifcation
de base, qui nest pas mon avis
adquate lexposition du risque.
A ceci, s'ajoute une pntration trs
basse par rapport au parc immobilier.
ILS ONT DIT
Propos recueillis par Youcef Bouyahia
dernires annes, constituent autant de
dfs qui demandent des actions, ur-
gentes et adaptes. De plus, sous leffet
conjugu de la croissance dmogra-
phique, lexpansion incontrle des
villes, dans le monde, prend des allures
de catastrophe.
Lanne 2010 a t, particulirement
douloureuse, en matire de pertes,
conscutives aux catastrophes natu-
relles, ayant frapp plusieurs endroits de
la plante. Jusquau dbut des annes
80, mis part des projets en construc-
tion ou en montage, assurs en TRC/
TRM, les autres contrats excluaient, for-
mellement, les dommages induits par les
catastrophes naturelles. La premire loi
algrienne sur les assurances (loi 80-07)
a, par consquent, introduit la couver-
ture des CAT-NAT, dans le cadre du
contrat incendie, et cre un fonds din-
demnisations des victimes, des calami-
ts naturelles (FCN). Lordonnance 95-
07 a tendu la possibilit de couvrir les
risques de catastrophes naturelles
lensemble des contrats dassurance
dommages.
Par ailleurs, les prils naturels, survenus
en 2010, notamment les sismes de
Hati (220.000 victimes), du Chili (30 mil-
liards $ de pertes), de Chine centrale et
de la Nouvelle Zlande, ainsi que les
inondations du Pakistan, et dAustralie et
la canicule en Russie, ont entran la
mort de 295.000 personnes et laiss des
millions dautres, sans abris. Les dom-
mages matriels, causs par ces catas-
trophes, slvent 130 milliards $,
mais, le volume des dommages diffre,
suivant la nature et lendroit de surve-
nance, de la catastrophe.
Ainsi, en termes de pertes humaines, les
pays en dveloppement sont plus vuln-
rables, en raison de linsuffsance des
moyens de secours, mais, aussi et sur-
tout, de linexistence ou du non respect
des rgles, concernant les normes de
construction, nature des sols, etc. Les
cots de ces catastrophes sont, souvent,
plus importants dans les pays dvelop-
ps, en relation avec une accumulation
des valeurs et des revenus, plus levs.
Y.B.
Actualit
Sminaire sur la matrise et la rduction des risques dans
les assurances
Le CNA sensibilise sur
limportance de prvenir
les risques
Par Nessma Aghiles
C
ette rencontre, o se sont m-
ls communications et travaux
dateliers, se veut pour les or-
ganisateurs un moyen de sen-
sibiliser sur les dgts que peuvent pro-
voquer les risques majeurs et la
ncessit de contracter des assurances
pour en faire face. Ouvrant les travaux,
le secrtaire du Conseil national des as-
surances, M. Abdelhakim Benbouabdel-
lah, a expliqu que le sminaire sest
impos compte tenu du lien qui existe
entre les risques majeurs et lassu-
rance. l ajoutera que son organisme
espre que cette rencontre proftera
tout le monde.
Selon lui, la prvention est une rgle
essentielle pour la culture du risque et sa
rduction dans le march algrien. Elle
permet, dune part, la rduction des si-
nistres, ce qui renforcera les capacits
des assureurs et permettrait une rvision
tarifaire, non sans effet bnfque sur
leur portefeuille; et dautre part le dve-
loppement de la culture du risque, en
plus de son impact direct sur la sinistra-
lit, oriente les comportements vers les
bonnes pratiques des assurables, no-
tamment le recours lassurance comme
outil de transfert de risque vers les assu-
reurs.
Lui succdant, M. Amara Latrous, prsi-
dent de lUnion algrienne des socits
des assurances et de rassurance
(UAR) a propos, quant lui, la mise en
place dune flire risque management
dans les entreprises.
Le premier confrencier intervenir a
t M. Abdelkrim Chelghoum. Avec
forces dtails et des dmonstrations lo-
quentes, ce professeur de lUniversit de
Bab Ezzouar a expliqu que la seule
assurance qui vaille est la prvention.
l a dmontr que face aux catastrophes
naturelles - il a pris lexemple du sisme
de Boumerds - lhomme ny peut par-
fois rien du tout. Mme si, a-t-il encore
prouv, lapplication stricte des normes
de constructions adaptes peuvent vi-
ter beaucoup de dgts. l a plaid en
mme temps pour que lon assure
Soucieux daider lencrage dune
culture dassurances contre les
risques majeurs, le Conseil national
des assurances (CNA) a organis,
le 19 dcembre 2011, lhtel El
Riyadh de Sidi Fredj, Alger, un
sminaire plac sous le thme :
Assurances, matrise et rduction
du risque.
Actualit
la responsabilit du fait naturel et non la
responsabilit humaine. Pour le profes-
seur Chelghoum, une valuation quan-
tife des risques majeurs en amont des
futurs grands projets inscrits par les pou-
voirs publics ainsi quune mise jour
constante du dispositif en vigueur en
matire de contrle et de gestion de ces
risques.
Cet universitaire rvle galement que
le sisme du 21 mai 2003 Boumerds
et Alger avait, au-del de ses effets d-
vastateurs, permis dattirer lattention
aussi bien des pouvoirs publics que des
professionnels de la construction et du
gnie civil sur lurgence de la mise en
place de rgles et normes relatives aux
risques majeurs touchant les habitations
et les installations industrielles.
La prvention, meilleure
solution
Dans une communication intitule une
approche pour une identifcation des cri-
tres dapplication du risque encouru par
le bti, lexpert et professeur Mohamed
Menouar a expliqu que son analyse
comprendra un rappel sous forme lis-
te brivement et commente des princi-
paux repres de vigilance susceptibles,
dtre paramtrs dans le cadre dune
mission denvergure se basant sur lap-
plication de la fonction choix critres
pondrs multiples, tche gigantesque
qui ncessiter de plancher en bureau
dtudes. l a numr les cas durant
lesquels une btisse peut tre mise en
danger lors de phnomnes naturels,
tels les inondations et les sismes. Pis,
lexpert en sols et fondations estime que
malheureusement, ce jour, nous
navons pas cette culture de couverture
prventive du risque par les compagnies
dassurance. Cependant, autant les As-
surances que les assurs ont besoin de
matriser les critres de quantifcation
des risques pour adhrer sa prven-
tion. Toutefois, ces critres doivent
convaincre les uns et les autres, assu-
reurs et assurs. Leur connaissance se
devra dtre facilement accessible au ci-
toyen commun. De ce fait, les critres
devront tre simples cerner, pour mul-
tiples quils soient. chaque type de ca-
lamit ses critres. L'inventaire des cala-
mits se fera sur la base de leur nature,
de leur ampleur, de la rgion ou mme le
lieu prcis o leur survenue est la plus
probable, la plus frquente et la plus in-
tense.
Sensibiliser, il en restera
toujours quelque chose
Dans la troisime communication, le di-
recteur du laboratoire SENCO (Labora-
toire de contrle et dexpertise des
constructions), M. Azzedine Bendia, a
ax son propos sur les aspects rgle-
mentaires et normatifs pour lapprcia-
tion des risques. Lauteur a fait talage
des textes rglementaires qui rgissent
le domaine depuis lindpendance
jusqu aujourdhui. Le confrencier a
cit ce manager amricain qui a pronon-
c cette phrase loquente : cette ville
(New-York) nest pas la cration des
hommes mais des assureurs. Sans les
assureurs, il ny aurait pas le gratte-ciel,
car aucun ouvrier nessaierait de travail-
ler une pareille hauteur en risquant de
faire une chute mortelle et de laisser sa
famille dans la misre. Sans les assu-
rances, personne ne circulerait en voi-
ture travers les rues. Et un chauffeur
est conscient du risque de renverser un
piton quil encourt chaque instant.
En plus dun dbat gnral entre les
communicants et les prsents, les parti-
cipants ont organis, dans laprs-midi,
des ateliers de travail qui ont port sur
les thmes du sminaire.
A rappeler que ce sminaire, qui a t
sanctionn par des recommandations, a
vu la participation de reprsentants des
compagnies dassurances prsentes en
Algrie.
Ce sminaire-ateliers a permis de pas-
ser en revue tout ce qui a trait la ma-
trise et gestion du risque en assurances.
Ses principaux objectifs consistent en le
dveloppement de la rfexion sur la
connaissance du risque et des outils et
instruments modernes de sa gestion,
lincitation lamlioration des pratiques
techniques concourant la protection du
patrimoine nationale et, enfn, l'appro-
priation dune dmarche de concertation
assurs-assureurs dans le domaine de
la prvention et initier un vritable parte-
nariat, rsume un communiqu du
CNA.
N. A.
Actualit
Thmatiques abordes et Recommandations
Atelier N1
Assurance, matrise et
rduction du risque
A
Anim conjointement par M.
Mehbali Mahfoud et M. Barkat
Med El Amine, cet atelier a re-
group plus dune trentaine de
participants, reprsentants des socits
dassurances ainsi que ceux des autori-
ts publiques (notamment la police et la
gendarmerie).
Lanimation de latelier sest axe sur
lidentifcation des voies et moyens sus-
ceptibles daider les assureurs dans leur
mission de prvention et de matrise du
risque. Lanimateur de latelier a rappel
que le CNA, avec lappui des profession-
nels et reprsentants du secteur, ont la-
bor un document intitul Dfnition
dun programme dactions de soutien la
prvention et la gestion des risques.
Lun des objectifs de ce programme est
le dveloppement de la rfexion sur la
connaissance du risque et les outils et
instruments modernes de sa gestion.
Aprs dbat et change dides, les par-
ticipants ont arrt les recommandations
ci-aprs :
1- Multiplication de rencontres simi-
laires sur la promotion de la prven-
tion et la rduction des risques dans
les diffrentes branches dactivits ;
2- Mise en place dun organisme sp-
cialis manant du secteur des assu-
rances, compos de proIs muItidisci-
plinaires pour assurer la ralisation
dactions communes dans la prven-
tion des risques, ouvert aux autres
secteurs, notamment universitaire et
industriel ;
3- Rhabiliter la fonction de la visite
des risques en tant que pratique de
bon usage ;
4- Cartographier les zones risques
en vue de minimiser les risques et de
Ieur apprciation dans Ia tarication.
Atelier N2
Concertation et partenariat
assureurs - PME/PMI
Cet atelier, anim conjointement par M
elle

Belkessam et M. Mameri, a regroup des
participants reprsentants des socits
dassurances et cadres des ministres
de lhydraulique et du transport.
Lanimation de latelier sest axe sur un
tour de table qui a permis chaque parti-
cipant de prsenter son avis sur le thme
de latelier et de proposer des actions
entreprendre pour promouvoir la culture
dassurance et la sensibilisation des
chefs dentreprises mieux apprhender
la prvention des risques.
Les interventions ont principalement
converg autour des points suivants :
La vulgarisation de la notion dassu-
rance y compris par lorganisation de
journes portes ouvertes en direction
des PME-PM ;
Leffcacit du suivi de la valeur assu-
re;
Elaboration dun diagnostic sur le sec-
teur de la PME-PM en vue didentifer les
risques encourus impliquant la mise en
place dune base de donnes ;
La capacit fnancire limite des PME-
PM ;
La ncessit de concevoir des pac-
kages par branche dactivit ;
dentifcation des raisons de la perte de
confance des assurs en vue du rta-
blissement de la relation assureur-assu-
r ;
La systmatisation de la visite du risque,
gage de confance, dvaluation objec-
tive et daccompagnement dans la ges-
tion du risque ;
Le renforcement de la communication
en direction des assurs et lorganisation
de rencontres de formation ;
Lobligation dassurance ou la prescrip-
tion par les organismes prteurs ;
Le retour aux bonnes pratiques de tari-
fcation, pralable incontournable toute
action en direction des assurs et la n-
cessit de renforcer le contrle de ces
pratiques par lautorit de supervision ;
A partir des diffrentes suggestions
mises, trois axes sont identifs :
Analyse des besoins en assurances
des PME/PM et adaptation des couver-
tures aux spcifcits de leurs activits ;
Accompagnement des PME/PM pour
la gestion de leurs risques ;
Vulgarisation des assurances auprs
des PME/PM ;
Les recommandations arrtes sont ain-
si prsentes :
1- En vue danalyser les besoins en
assurances des PME-PMI et dadapter
Ies couvertures aux spcicits de
leurs activits :
a) Mettre en place une base de donnes
visant identifer les risques ;
b) Elaboration dun rfrentiel des offres
dassurances ;
c) Mesurer le degr de pntration de
lassurance des PME-PM.
2- En vue daccompagner les PME-
PMI dans la gestion de leurs risques :
a) Promouvoir la fonction dassureur-
conseil notamment par la systmatisa-
tion de la visite de risque;
b) Organiser des sessions de formation
sur la matrise des risques et la limitation
de leurs taux de transfert ;
c) Promouvoir le recours aux bonnes
pratiques tarifaires
d) Renforcer la fonction de contrle de
lautorit de supervision.
3- En vue de vulgariser les assurances
auprs des gestionnaires de PME-
PMI:
a) Organiser des journes portes ou-
vertes et des sminaires par secteur
dactivit ;
b) Elaborer un guide pratique sur la ges-
tion des risques des PME-PM et leurs
assurances.
104 Revue de lASSURANCE N1 -Juin 2012
Conjoncture
D
urant lanne 2011, les soci-
ts dassurance algriennes
ont ralis, selon les chiffres
tablis par le Conseil National
des Assurances (CNA), un chiffre daf-
faires de 87,3 milliards de dinars contre
81,7 milliards de dinars lors de lexercice
prcdent, soit une hausse de 6,9%.
Les assurances directes, avec une pro-
duction de 86,5 milliards de dinars, ont
ralis une volution de 6,7%. Dautre
part, les acceptations internationales de
la CCR ont affch une progression de
29%.
Concernant les assurances directes qui
reprsentent 99% du march total, 92%
sont consacr aux assurances de dom-
mages et 8% aux assurances de per-
sonnes.
*y compris la retraite et la groupe
Lvolution du secteur des assurances entre 2010 et 2011
Unit : milliers de dinars
Branches Production au 31 dcembre Structure
Evolution
2010 / 2011
2011 2010 2011 en %
Assurance Automobile 43 399 216 39 644 589 50,2% 9,5
Assurance
RDncendie
et Risques Divers
28 682 781 26 505 793 33,2% 8,2%
dont
ncendie
Engineering
CAT NAT
Assurance Transport
14 458 947
6 961 184
1 734 669
5 646 148
12 196 965
7 300 380
1 608 324
6 092 792
50,4%
24,3%
6,0%
6,5%
18,5%
-4,6%
7,9%
-7,3%
Assurances Agricoles 1 626 203 1 237 287 1,9% 31,4%
dont
Vgtal
Animal
Assurance Crdit
Caution
513 533
419 778
476 046
445 285
294 823
422 505
31,6%
25,8%
0,6%
15,3%
42,4%
12,7%
Assurance
de Personnes
6 685 241 7 179 526 7,7% -6,9%
Vie-Dcs* 4 410 168 4 058 111 66,0% 8,7%
Accidents-Maladie
-Assistance
2 275 073 3 121 415 34,0% -27,1%
Total assurances
directes
86 515 635 81 082 490 99% 6,7%
Acceptations
internationales (CCR)
822 507 639 000 1% 28,7%
Total march algrien 87 323 284 81 721 490 100% 6,9%
March des assurances en 2011 :
Conjoncture
Avec un chiffre daffaires de 79,8 mil-
liards de dinars, les assurances de dom-
mages ont marqu une volution de 8%.
Dans sa globalit, cette croissance est
tire essentiellement par la branche au-
tomobile qui a marqu en 2011, une
hausse de 9,5% et par la branche RD
ncendie et Risques Divers avec un
taux de croissance de 8%. Ces deux
branches reprsentent respectivement
54% et 36% du total des assurances de
dommages.
Le ralentissement dans la ralisation des
grands projets dinvestissement a impac-
t les assurances de transport et engi-
neering qui ont marqu des baisses res-
pectives de 7% et 5%.
Par ailleurs, les assurances de per-
sonnes, avec un montant de 6,7 milliards
de dinars, ont marqu une volution n-
gative de -7%.
l y a lieu de rappeler que lanne 2011 a
t caractrise par la sparation (op-
rationnelle depuis juillet 2011) des assu-
rances de dommages de celles des per-
sonnes.
Le chiffre daffaires des socits dassu-
rance capitaux privs a atteint 21,6
milliards de dinars, soit 25% du march
algrien (hors acceptations internatio-
nales de la CCR).
87,3 milliards de dinars de chiffre daffaires
Production des assurances au 31/12/2011 par branche et selon lorigine des capitaux
Unit : Millions de dinars
Branches
dassurances
Entreprises
Publiques
Entreprises Prives Total march
Part de march des Socits
capitaux privs
Ass. Automobile 29 962 13 437 28 683 15,5%
Ass. IRD 23 665 5 018 28 683 5,8%
Ass. Transport 4 740 906 5 646 1,0%
Ass. Agricoles 1 589 37 1 626 0,04%
Ass. Crdit- Caution 474 2 476 0,002%
Ass. Personne 4 487 2 198 6 685 2,54%
Total march 64 918 21 598 86 516 25,0%
106 Revue de lASSURANCE N1 -Juin 2012
Conjoncture

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