Unidad 1 Objetivo de la auditora externa y los riegos de auditora I Objetivo de la auditora Colegio de Contadores de Chile A.G.

es una institucin facultada para establecer nor as de auditora a trav!s de su Consejo "acional. #a Co isin de Auditora es una co isin $ue asesora per anente ente al Consejo "acional. %ste Consejo ha concedido a la Co isin la responsabilidad de& proponer nor as profesionales' pronuncia ientos t!cnicos y nor as de auditora ("AGAs) #as nor as de auditora se aplican cuando se planifica y efect*a una auditora' esto es+ , %xa en independiente de la infor acin financiera , %l objeto es expresar una opinin #a Co isin ha desarrollado una estructura para $ue operen las nor as basados en+ - .ropsito - /esponsabilidades - Acciones del auditor - 0nfor es A) .ropsito , 12obre $u!3 %stados financieros , 1.ara $ui!n3 Accionistas 4 /egulador4 0nversionistas , 15asada en $u!3 "AGA6s y .CGA , 1.ara $u!3 Au enta el grado de confian7a en los usuarios de los estados financieros 8efinicin+ 9 %l propsito de una auditora es proporcionar a los usuarios de estados financieros una opinin por parte del auditor respecto de si los estados financieros est:n presentados ra7onable ente' en todos los aspectos significativos' de acuerdo al arco de preparacin y presentacin de infor acin financiera aplicable.; 5) /esponsabilidades (/eglas del juego claras) b.1) /esponsabilidades de la Ad inistracin y Gobierno Corporativo+ - .reparacin y presentacin ra7onable de los estados financieros - /esponsabilidad por el control interno - Acceso sin restriccin a la infor acin y personas b.<) /esponsabilidades del auditor - Apropiadas co petencias - Cu plir con los re$ueri ientos !ticos - 2er esc!ptico - Aplicar ra7onable ente el juicio profesional /esponsabilidad de la Ad inistracin y Gobierno Corporativo #as "AGAs no i ponen responsabilidad para eso hay leyes y regulaciones sobre la ateria' sin e bargo' una auditora de acuerdo a "AGAs es efectuada bajo la pre isa $ue tanto la Ad inistracin co o el Gobierno Corporativo reconoce $ue tienen responsabilidades funda entales para efectuar una auditora. (#a auditora no los libera de sus responsabilidades) c) %fectuar una auditora , Opinin+ =andatorio obtener una seguridad ra7onable $ue los estados financieros est:n exentos de representaciones incorrectas significativas ya sea debido a fraude o error. , 2eguridad ra7onable+ - .lanificar y supervisar el trabajo adecuada ente - 8eter inar niveles adecuados de i portancia relativa - 0dentifica y eval*a riesgos de representaciones incorrectas - Obtener suficiente y apropiada evidencia de auditora d) 0nfor es %l auditor expresa en la for a de un infor e escrito su opinin respecto de la ra7onabilidad de los estados financieros en todos sus aspectos significativos' de acuerdo al arco de preparacin y presentacin de infor acin financiera aplicable. Conceptos+ - 2eguridad ra7onable "ivel alto pero no absoluto - /epresentaciones incorrectas significativas debido a >raude o %rror 0nducir a una lectura inadecuada

- >raude o %rror 0ntencin - %stado financiero Alcance - =arco de preparacin y presentacin ?o ologar - /iesgo de auditora Opinin - %videncia de auditora 0ntenta itigar el riesgo de auditora persuasiva y no concluyente - 0 portancia relativa =aterialidad .lanificacin' ejecucin y conclusin considerar en for a individual y acu ulada - @uicio profesional /a7onable' criterioso y sustentado - %scepticis o profesional 8esafiar los n* eros %stados financieros A /evisinA %videnciaA 2eguridad ra7onableA Opinin II Riesgo de auditora %l riesgo $ue el auditor exprese una opinin de auditora inapropiada cuando los estados financieros est:n representados incorrecta ente en for a significativa. /AA/02B/8 /epresentacin incorrecta significativa+ /iesgo $ue los estados financieros est!n representados incorrecta ente o sea $ue los estados financieros no reflejen la realidad financiera de una Co paCa. 8os co ponentes+ , /iesgo inherente , /iesgo de control /iesgo de deteccin+ /iesgo $ue los procedi ientos de auditora efectuados con el objeto de reducir el riesgo de auditora a niveles aceptable ente bajos' no detectar: una representacin incorrecta $ue existe y $ue podra ser significativa. /iesgo inherente+ /iesgo propio de una cuenta %xisten antes de considerar cual$uier control relacionado , /iesgo de control+ Controles no prevengan' detecten y corrijan oportuna ente representaciones incorrectas significativas (Clase de transaccin' saldo de cuenta o una revelacin)

/iesgo del negocio v4s riesgos de auditora , 0dentificar , Conocer , %valuar

, =itigar , 8erivar , Cuantificar "o sie pre un riesgo de negocio o industria puede ser directa ente un riesgo de auditora. .rincipales funda entos !ticos del auditor+ , 0ntegridad , Objetividad , Co petencia profesional y debido cuidado , Confidencialidad , Co porta iento profesional. >uente + Cdigo de Dtica de la 0>AC (0ndependencia ' %scepticis o y @uicio .rofesional) %videncia de auditora+ , 2uficiente Eiene $ue ver con la cantidad $ue es directa ente proporcional a la evaluacin de los riesgos de representaciones significativas , Apropiada Eiene $ue ver con la calidad de la evidencia esto es pertinencia y fiabilidad. #a fiabilidad est: alta ente influenciada por su fuente. (@uicio .rofesional)

>raude o %rror+ , >raude Accin deliberada con el objetivo de presentar infor acin financiera anipulada , %rror Accin involuntaria en la intencin pero genera los is os riesgos $ue lo anterior (0ntencionalidad en una representacin incorrecta)

%tapas de la auditora .lanificacin A %jecucin A >inali7acin E!r inos del trabajo %l objetivo del auditor es aceptar un trabajo de auditora para un cliente slo cuando la base sobre la cu:l ser: efectuado ha sido acordado y es posible+ , %stablecer si existen las condiciones previas para una auditora , Confir ar si existe un entendi iento co *n de los t!r inos del trabajo entre el auditor y la Ad inistracin (Gobierno Corporativo) Condiciones previas para la auditora+ Uso por parte de la Ad inistracin de un arco aceptable para la preparacin y presentacin de infor acin financiera. .ara ello el auditor debiera+ , 8eter inar si es aceptable el arco de preparacin y aceptacin , Obtener el acuerdo de la Ad inistracin en relacin a+ - /esponsabilidad en la preparacin y presentacin de los estados financieros - /esponsabilidad en el control interno $ue afecta estados financieros - /esponsabilidad en el acceso a la infor acin y personas E!r inos del trabajo A Carta de contratacin A Co ien7o del trabajo de auditora Contenido de la carta de contratacin+ , Objetivo y alcance de la auditora , /esponsabilidades del auditor , /esponsabilidades de la Ad inistracin , 8eclaracin $ue debido a las li itaciones inherentes en una auditora existe un riesgo inevitable $ue algunas representaciones incorrectas significativas pueden ser no detectadas. , =arco de preparacin y presentacin , /eferencia a la for a y contenido esperados a cual$uier infor e a ser e itido por el auditor. AF< "AGA+ %je plo %nfo$ue de auditora+ %nfo$ue A .ruebas de detalle A .ruebas de controles A%ficiencia y efectividad %nfo$ues de auditora+

Consideraciones de fraude en una auditora de estados financieros+

Consideraciones del fraude en una auditora de estados financieros+ , >raude o %rror intencionalidad , %l auditor debe estar preocupado de un fraude $ue resulta en una representacin incorrecta significativa en los estados financieros , 8os tipos de representaciones incorrectas intencionales+ - Apropiacin indebida de activos - =anipulacin de los estados financieros /esponsabilidad por la prevencin y deteccin de fraude+ , /esponsabilidad pri aria+ Ad inistracin y4o el Gobierno Corporativo

, %nfasis en + - .revencin /educir las oportunidades - 8isuacin .ersuadir a las personas a no co eterlos , Gulneracin de controles por parte de la gerencia , 0nfluencia en la preparacin de los estados financieros 0nfor acin financiera fraudulenta puede originarse por+ , =anipulacin' adulteracin o odificacin de registros contables o docu entacin de respaldo , O isin intencional de hechos o transacciones en los estados financieros , =ala aplicacin intencional de principios de contabilidad relativos a ontos' clasificacin y revelacin %n general lo anterior i plica el caso o iso $ue la Ad inistracin haga de los controles+ , Asientos de diario ficticios o registro inoportuno , Ajustar juicio y supuestos en las esti aciones contables , Ocultar o no revelar hechos' reali7ar transacciones co plejas y4o inusuales /esponsabilidad del auditor+ Obtener seguridad ra7onable $ue los estados financieros est:n exentos de representaciones incorrectas significativas. - #i itaciones inherentes de una auditora - /iesgo de no deteccin de una representacin incorrecta por fraude es H $ue por error - %s$ue as sofisticados' organi7ados' diseCados para ocultarlos - Colusin - %fectuado por la Ad inistracin H .ersona Acciones $ue el auditor debe seguir en relacin al fraude+ - Actitud esc!ptica - /euniones de an:lisis entre los ie bros del e$uipo de trabajo (brainstor ing)& a) C o y dnde en los estados financieros' b) C o la Ad inistracin y C) C o los activos podran ser indebida ente apropiados - 0ndagar los procedi ientos de evaluacin de riesgos y actividades relacionadas+ %valuacin de la Ad inistracin del riesgo de representacin incorrectas en los estados financieros .roceso de la Ad inistracin para identificar' responder y onitorear los riesgos de fraude Co unicaciones de la Ad inistracin al Gobierno Corporativo

%structuracin de e$uipos de trabajo+ , Aspectos a considerar de la Co paCa (ta aCo' co plejidad de las operaciones' etc.) , %xperiencia , %speciali7acin , Capacitacin (0ndependencia) Unidad 2 %tapas de la auditora %tapas de la auditora .lanificacin A %jecucin A >inali7acin 0 .lanificacin %l objetivo del auditor es planificar la auditora para $ue sea efectuada de for a efectiva. Aspectos relevantes a tener en consideracin al o ento inicial de planificar un trabajo+ , Condiciones para la auditora , Conocer el negocio del cliente , %valuaciones de riesgo del trabajo y del cliente , >or ali7acin de los t!r inos del trabajo Aspectos $ue se benefician con una adecuada planificacin+ , 0dentificar y dedicar adecuada atencin a :reas i portantes , 0dentificar y resolver proble as en for a oportuna , Organi7ar y conducir una auditora en for a efica7 y eficiente , 2eleccin adecuada de los ie bros del e$uipo de trabajo ?abilidades y co petencias , 0dentificar la utili7acin de especialistas , >acilita la direccin y supervisin de los ie bros del e$uipo de trabajo Actividades de planificacin+ , %strategia general %n esta instancia se establece el alcance' oportunidad y direccin de la auditora y $ue sirva de gua para el desarrollo del plan de auditora. - 0dentificar las caractersticas del trabajo - 8eter inar objetivos del infor e - >actores relevantes en la direccin del trabajo

- Considerar los resultados de las actividades preli inares del trabajo - %stablecer la naturale7a' oportunidad y alcance de los recursos necesarios para efectuar el trabajo

, .lan de auditora %ste es :s detallado $ue la estrategia ya $ue incluye la naturale7a' oportunidad y alcance de los procedi ientos+ - "aturale7a y alcance de los procedi ientos de evaluacin de riesgos %ntendi iento de la entidad y de su entorno y evaluar los riesgos de representaciones incorrectas significativas - "aturale7a' oportunidad y alcance a nivel de afir aciones %fectuar procedi ientos de auditora en respuesta a riesgos evaluados y evaluar la evidencia de auditora obtenida

, "aturale7a' oportunidad y alcance de los procedi ientos+ - "aturale7a Eipo de procedi iento a reali7ar en base al riesgo identificado (An:lisis cualitativo) - Oportunidad Cuando es :s efica7 ejecutar un procedi iento (An:lisis cualitativo) - Alcance Cuanto $uiero cubrir con la ejecucin de un procedi iento (An:lisis cuantitativo) , 8ocu entacin de la planificacin+ - %strategia de auditora 0dentificacin de /iesgos significativos y registro de decisiones claves Co unicacin de asuntos al e$uipo de trabajo /oles y responsabilidades - .lan de auditora "aturale7a' oportunidad y alcance (evaluacin de riesgos a nivel de los estados financieros y a nivel de afir aciones) /egistro de la correcta planificacin - Ca bios a la planificacin 2ignificativo' otivos del ca bio y respuesta de auditora , %ntendi iento de la entidad y de su entorno+ Objetivo del auditor 0dentificar y evaluar los riesgos de representaciones incorrectas significativas' ya sea debido a fraude o error' a nivel de los estados financieros y de las afir aciones pertinentes' ediante un entendi iento de la entidad y de su entorno' incluyendo el control interno' para diseCar e i ple entar respuestas a los riesgos evaluados. a) %l auditor debiera entender de la entidad y de su entorno+ , >actores de la industria y regulatorios , "aturale7a de la entidad ( operaciones' estructura de propiedad y Gobierno Corporativo' tipo de financia iento) , 2eleccin y aplicacin de las polticas contable , Objetivos y estrategias de la entidad y riesgos de negocio , =edicin y revisin del dese peCo de la entidad b) %ntendi iento del control interno , 0dentificar y entender los controles internos pertinentes a la auditora , %valuar diseCo , 8eter inar si est:n i ple entados (pruebas) Co ponentes del control interno+ , A biente de control actitud , %valuacin de riesgos evaluacin apropiada , 0nfor acin y co unicaciones clases de transacciones y a biente E0' siste as de registro y soporte , Actividades de control , =onitoreo , %valuacin de riesgos de representaciones incorrectas significativas a nivel de los estados financieros+ /iesgo $ue tienen un efecto invasivo sobre los estados financieros y pueden afectar uchas afir aciones "O son especficos de clases de transacciones' saldos de cuentas o revelaciones Circunstancias $ue pueden au entar los riesgos por eje plo vulneracin de controles por parte de la Ad inistracin. Consideracin del auditor de representaciones incorrectas significativas provenientes de fraudes , %valuacin de riesgos de representaciones incorrectas significativas a nivel de afir aciones+ "aturale7a' oportunidad y alcance de las pruebas Clases de transacciones' saldos de cuentas y presentacin y revelacin+ - Clases de transacciones+ Ocurrencia' integridad' exactitud' corte docu entario y clasificacin - 2aldos de cuentas+ %xistencia' derechos y obligaciones' integridad y valori7acin - .resentacin y revelacin+ Ocurrencia y derechos y obligaciones' integridad' clasificacin y exactitud y valori7acin , 0 portancia relativa al planificar+ Al planificar se efect*an juicios respecto al ta aCo de las representaciones incorrectas significativas $ue se considerar:n de i portancia relativa. %stos juicios proporcionan una base para+ 8eter inar la naturale7a y alcance de los procedi ientos de evaluacin de riesgos

0dentificar y evaluar los riesgos de representaciones incorrectas significativas 8eter inar la naturale7a' oportunidad y alcance de procedi ientos posteriores 00 %jecucin , %strategia de auditora , .lan de auditora , /oles y responsabilidades , Uso de especialistas , 0 portancia relativa (%jecucin) /iesgos evaluados A .rocedi ientos de auditora A %videncia de auditora obtenida .rocedi ientos de auditora A .ruebas de los controles A .rocedi ientos sustantivos , .ruebas de controles+ %l auditor debiera diseCar y efectuar pruebas de controles para obtener suficiente y apropiada evidencia de auditora respecto de la efectividad operacional cuando+ ?ay una expectativa del auditor $ue los controles est:n operando con efectividad (intencin de confiar en controles) "aturale7a' oportunidad y alcance de procedi ientos sustantivos .rocedi ientos sustantivos por s solos no entregan suficiente evidencia de auditora , "aturale7a y alcance de las pruebas de controles+ Al diseCar y efectuar pruebas de controles el auditor debiera considerar+ %fectuar procedi ientos co ple entarios para asegurarse de la efectividad operacional ( continuidad de la aplicacin del control' la unifor idad en la aplicacin y $ui!n lo aplic) 8ependencia de otros controles (evaluacin de los controles indirectos) , Oportunidad de las pruebas de controles+ %l auditor debiera efectuar pruebas para el o ento especfico o durante el perodo en el cual tiene la intencin de confiar en esos controles. Utili7acin de evidencia en perodos inter edios (aplicar procedi ientos de actuali7acin con posterioridad y deter inar cu:l es la evidencia adicional) Utili7acin de evidencia de auditora de auditoras anteriores (procedi ientos de actuali7acin) Controles sobre riesgos especficos , .rocedi ientos sustantivos+ %l auditor debiera diseCar y efectuar procedi ientos sustantivos para todas las afir aciones relacionadas con cada& Clase de transacciones' saldos de cuentas y revelaciones significativas. .rocedi ientos sustantivos relacionados con el proceso de cierre de estados financieros (conciliar los estados financieros con los registros contables) .rocedi ientos sustantivos $ue respondan a riesgos significativos Oportunidad de los procedi ientos sustantivos , %valuacin de la suficiencia y lo apropiada de la evidencia de auditora (consideraciones generales)+ .rocedi iento acu ulativo y reiterativo y din: ico en la edida $ue la evidencia obtenida no cu pla con la expectativa Gerificar $ue las evaluaciones de riesgos a nivel de afir aciones no han ca biado %valuar toda la evidencia de auditora obtenida y concluir en base a todas las pruebas. %sta evaluacin puede indicar $ue es suficiente o se re$uiere :s evidencia. 2i no es suficiente evidencia tene os una salvedad o abstencin. , %valuacin de la suficiencia y lo apropiada de la evidencia de auditora (juicio del auditor influenciado por)+ #o significativo de la representacin incorrecta potencial y la probabilidad $ue tenga efecto %fectividad de las respuestas de la Ad inistracin y los controles para tratar los riesgos %xperiencia obtenida en auditoras anteriores Origen y fiabilidad de la infor acin disponible Grado de persuasin de la evidencia de auditora %ntendi iento de la entidad y de su entorno , %valuacin de representaciones incorrectas identificadas durante la auditora+ #os objetivos del auditor son evaluar el efectos de la representaciones incorrectas significativas sobre la auditora y las representaciones incorrectas no corregidas sobre los estados financieros. Afectan la estrategia y el plan de auditora 8eben ser co unicadas oportuna ente a nivel apropiado de la Ad inistracin 8eben ser corregidas %valuacin del efecto de a$uellas nos corregidas ( aterialidad actuali7ada y consideradas indiv. y conjunto) (%valuar el efecto e infor ar el i pacto a la Ad inistracin)

, 8ocu entacin+ /espuestas generales para tratar los riesgos evaluados de representaciones incorrectas significativas "aturale7a' oportunidad y alcance de los procedi ientos de auditora posteriores

Conexin de los procedi ientos con los riesgos evaluados a nivel de afir acin Conclusin de la aplicacin de procedi ientos 0ncluir las ra7ones de no utili7ar procedi ientos de confir acin externa para cuentas por cobrar 8ebiera de ostrar $ue los estados financieros concuerdan con los registros contables subyacentes (@uicio profesional)

000 >inali7acin , %valuacin de la evidencia de auditora existente , %valuacin de las representaciones incorrectas identificadas , .rocedi ientos de finali7acin , 0nfor e de auditora (>or ar una opinin e infor ar sobre estados financieros)

, >or arse una opinin+ %stados financieros preparados y presentados ra7onable ente de acuerdo al arco de aplicacin de propsito general+ - #os estados financieros revelan adecuada ente las polticas contables significativas - .olticas contables aplicadas unifor e ente - %sti aciones contables ra7onables - 0nfor acin presentada en los estados financieros es pertinente' fiable' co parable y entendible - Eer inologa utili7ada es apropiada 2eguridad ra7onable respecto de los estados financieros no tienen representaciones incorrectas significativas ya sea debido a fraude o error , 8ocu entacin+ =onto debajo del cual las representaciones incorrectas seran no significativas Eodas las representaciones incorrectas acu uladas y si han sido corregidas Conclusin de si las representaciones incorrectas no corregidas son significativas (tanto en for a individual co o acu uladas) y la base de la conclusin

0G %videncia de auditora 0nfor acin utili7ada por el auditor para llegar a las conclusiones sobre las cuales est: basada la opinin de auditora. %sta evidencia debe ser+ 2uficiente (cantidad afectada por la calidad) Apropiada (calidad pertinencia y confiabilidad) .ersuasiva (juicio) (>or ar una opinin) , .rocedi ientos est:ndar de auditora+ 0nspeccin exa inar registros o docu entos Observacin presenciar la ejecucin de procedi iento o procesos Confir acin externa alta ente persuasiva /ec:lculo revisin de exactitud ate :tica /e,ejecucin efectuar en for a independiente los procedi ientos o controles .rocedi ientos analticos relacionar la infor acin financiera con infor acin no financiera 0ndagacin b*s$ueda de infor acin tanto en personal financiero co o no financiero dentro o fuera de la entidad , %videncia de auditora I consideraciones especficas para partidas seleccionadas+ Galori7acin de inversiones en valores negociables basados en los resultados financieros de la inversora Galori7acin de inversiones en valores negociables o derivados edidos a valor justo (conceptos de deterioro) %xistencia fsica y condiciones de la is a 0ntegridad de los litigios' de andas y recla aciones .resentacin y revelacin de la infor acin por seg entos , %videncia de auditora I confir aciones externas #a evidencia de auditora es :s fiable cuando+

%s obtenida de una fuente independiente fuera de la entidad %s obtenida directa ente por el auditor $ue cuando es obtenida en for a indirecta %xiste en for a docu entada ya sea por edios electrnicos o papel , %videncia de auditora I confir aciones externas %l procedi iento debiera considerar+ 8eter inar la infor acin a ser confir ada 2eleccionar la parte confir ante

8iseCar las solicitudes de confir aciones y asegurar $ue le respondan al auditor directa ente %nviar las solicitudes incluyendo las adicionales co o segui iento Cuando la Ad inistracin se reh*sa a per itir efectuar el procedi iento' el auditor debe+ 0ndagar respecto de las ra7ones %valuar el i pacto de los riesgos de representaciones incorrectas %fectuar procedi ientos alternativos , %videncia de auditora I saldos de apertura de auditora inicial "o auditados Auditado por otros auditores 2aldos de apertura+ 0ncluyan representaciones incorrectas significativas $ue afecten el perodo actual .olticas contables apropiadas y unifor e ente aplicadas .rocedi ientos+ /evisin de docu entacin del auditor predecesor %fectuando procedi ientos especficos , %videncia de auditora I .rocedi ientos analticos %valuaciones de la infor acin financiera a trav!s del an:lisis de relaciones plausibles entre la infor acin financiera co o la no financiera. .ueden ser usados en co binacin con pruebas sustantivas ( procedi ientos analtico sustantivos) 8ebieran ser aplicados cerca del final de la auditora con el objeto de refor7ar la conclusin en construccin %n caso de inconsistencias de infor acin debe lograrse un entendi iento ( a trav!s de indagaciones u otros procedi ientos) , %videncia de auditora I =uestreo %l objetivo del auditor es proporcionar una base ra7onable para $ue el auditor llegue a conclusiones respecto al universo del cual es seleccionada la uestra. , %videncia de auditora I %sti aciones contables Aproxi acin de un onto onetario en la ausencia de un odo preciso de edicin.

, %videncia de auditora I .artes relacionadas #os objetivos del auditor son obtener un entendi iento de las relaciones y transacciones con partes relacionadas (factores de riesgo de fraude y presentacin ra7onable y estas se encuentran debida ente contabili7adas y reveladas). , %videncia de auditora I ?echos posteriores y hechos descubiertos con posterioridad ?echos $ue ocurren entre la fecha de los estados financieros y la fecha del infor e del auditor. ?echos descubiertos con posterioridad a la fecha del infor e los $ue pueden afectar la opinin. #os objetivos del auditor son+ Obtener suficiente y apropiada evidencia de auditora si los hechos posteriores re$uieren de ajuste o revelacin en los estados financieros /esponder apropiada ente a hechos de los $ue el auditor to conoci iento $ue puedan haber causado $ue el auditor odificara su opinin , %videncia de auditora I ?echos posteriores y hechos descubiertos con posterioridad (procedi ientos) #ograr un entendi iento de los procedi ientos de la Ad inistracin para asegurar $ue los hechos posteriores sean identificados 0ndagar con la Ad inistracin y el Gobierno Corporativo respecto de la ocurrencia de hechos posteriores #eer actas de 8irectorio y @untas de Accionistas #eer los *lti os estados financieros inter edios ?echos descubiertos con posterioridad a la e isin del infor e+ Anali7ar el asunto con la Ad inistracin y Gobierno Corp. 8eter inar si los estados financieros necesitan ser odificados , %videncia de auditora I Capacidad de una entidad para continuar co o e presa en 8uda i portante de la continuidad por un perodo ra7onable .lanes de la Ad inistracin y si pueden ser i ple entados archa

%valuar los posibles efectos y revelaciones Unidad J Control 0nterno Control interno %s un proceso efectuado por lo encargados del Gobierno Corporativo' la Ad inistracin y otros ie bros del personal' diseCado para proporcionar una seguridad ra7onable respecto al logro de los objetivos de la entidad con respecto a la fiabilidad del proceso de preparacin y presentacin de infor acin financiera' la efectividad y eficiencia de las operaciones y el cu pli iento de leyes y regulaciones aplicables. %l control interno relativo a la proteccin de activos frente a una ad$uisicin' utili7acin o enajenacin no autori7ada puede incluir controles relacionados con los objetivos de proceso de preparacin y presentacin de infor acin financiera y de operaciones. >uente+ "or as de auditora General ente Aceptadas en Chile

Control interno (definicin pasada) Co prende el plan de organi7acin' los !todos coordinados y edidas adoptadas en la entidad para+ /esguardar los activos Gerificar la exactitud y confiabilidad de los registros contables .ro over la eficiencia en las operaciones %sti ular la adhesin a las polticas establecidas por la Ad inistracin. Control interno %l auditor debiera obtener un entendi iento del control interno pertinente a la auditora debido $ue esto ayuda a identificar los potenciales tipos de representaciones incorrectas y factores $ue afectan los riesgos de representaciones incorrectas significativas y diseCar la naturale7a' oportunidad y alcance de procedi ientos de auditora posteriores. %l an:lisis del control interno lo va os a dividir en cuatro secciones+ a) "aturale7a y caractersticas generales del control interno b) Controles pertinentes a la auditora c) "aturale7a y alcance del entendi iento del control interno d) Co ponentes del control interno

a) "aturale7a y caractersticas generales del control interno , .ropsito del control interno+ %l control interno es diseCado' i ple entado y antenido para enfrentar los riesgos de negocio $ue a ena7an con el logro de cual$uiera de los objetivos de la entidad+ - >iabilidad del proceso de preparacin y presentacin de infor acin financiera - %fectividad y eficiencia de sus operaciones - Cu pli iento con las leyes y regulaciones #o anterior puede variar en base al ta aCo y co plejidad de las entidad. , #i itaciones del control interno+ %l control interno slo puede proporcionar seguridad ra7onable del logro de los objetivos para cual fue diseCado. #i itaciones inherentes (errores hu anos) Controles pueden ser eludidos por la colusin de dos o :s personas #os controles est:n diseCados en base a juicios respecto a la naturale7a y alcance de los controles $ue elige i ple entar y la naturale7a y alcance de los riesgos $ue se opta por asu ir , 8ivisin del control interno+ .ara efectos de "AGAs' el control interno se divide en cinco co ponentes+ A biente de control .roceso de evaluacin de riesgos de la entidad 2iste a de infor acin Actividades de control =onitoreo de los controles , %le entos anuales y auto ati7ados del control interno+

A bos son pertinentes a la evaluacin de riesgos del auditor Utili7acin de E0 puede afectar a cual$uiera de los cinco co ponentes del control interno pertinentes al logro de los objetivos de la entidad

Controles anuales y auto :ticos son co ple entarios' dependientes y co pensatorios #a co binacin de ele entos anuales y auto ati7ados en el control interno vara de acuerdo con la naturale7a y co plejidad del uso de E0 por parte de la entidad , E0 beneficia al control interno per iti!ndole+ Aplica unifor e ente nor as de negocio y efectuar c:lculos co plejos al procesar grandes vol* enes de datos =ejora la oportunidad' disponibilidad y precisin de la infor acin =ejora la capacidad de onitorear el dese peCo de las actividades de la entidad /educe el riesgo $ue se eludan controles #ogra segregacin efectiva de controles , E0 ta bi!n plantea riesgos en el control interno+ Confian7a en los siste as o progra as $ue est:n procesando infor acin incorrecta Accesos no autori7ados a datos puede resultar en la destruccin o ca bios indebidos de los .ersonal de E0 tenga privilegios :s all: de los necesarios Ca bios no autori7ados en los datos de los archivos aestros Ca bios no autori7ados en los siste as o progra as 0ntervencin anual inapropiada 0ncapacidad de acceder a la infor acin co o se re$uiere , #os ele entos anuales en el control interno pueden ser :s adecuado cuando+

is os

2e re$uiere de juicio y discrecin en la aplicacin Eransacciones grandes' inusuales o no recurrentes Circunstancias en los $ue los errores son difciles de definir' anticipar o predecir Circunstancias ca biantes =onitoreo de los controles auto ati7ados , #os ele entos .ueden ser anuales pueden ser enos fiables $ue los controles auto :ticos debido a $ue+

:s f:cil ente en for a intencional&

2on

- %vitados - 0gnorados - O itidos :s propensos a e$uivocaciones o a si ples errores

b) Controles pertinentes a la auditora "o todos los controles son pertinentes a la evaluacin de riesgo del auditor. #os factores $ue inciden en $ue un control sea pertinente son+ - 0 portancia relativa - #o significativo del riesgo - Ea aCo de la entidad - Co plejidad de las operaciones - /e$ueri ientos legales y regulatorios - Co plejidad de los siste as c) "aturale7a y alcance del entendi iento de los controles pertinentes 8iseCo - 8eficiencia significativa - 8ebilidad i portante 0 ple entacin - .oca utilidad cuando hay un al diseCo - Gerificar $ue est!n operando %videncia respecto del diseCo e i ple entacin+ - 0ndagaciones al personal (por s solas no sirven) - Observando la aplicacin - 0nspeccionando docu entos d) Co ponentes del control interno A biente de control %valuacin de riesgos 0nfor aciones y co unicaciones Actividades de control =onitoreo , 1A $u! nos referi os con el co ponente de A biente de Control3

%ste co ponente describe el tono de la organi7acin (Ad inistracin y Gobierno Corporativo)' el cual influencia la conciencia de su personal y proporciona disciplina y estructura. (8isposicin a establecer controles) , %le entos del a biente de control+ Co unicar y hacer cu plir los valores de integridad y Dticos %le entos esenciales $ue influyen en la+ - %fectividad del diseCo - %fectividad de la ad inistracin - %fectividad del onitoreo Co pro isos con la co petencia (destre7as y conoci ientos) .articipacin de los encargados del Gobierno Corporativo .articipacin de los encargados del Gobierno Corporativo - 0ndependencia - %xperiencia y estatus - Alcance de su participacin - Acciones apropiadas - 0nteraccin con los auditores internos y externos >ilosofa y estilo de la Ad inistracin - %l enfo$ue para to ar y ad inistrar riesgos - Actitudes y acciones para la preparacin de estados financieros %structura organi7acional - =arco dentro del cual las actividades de una entidad son planificadas' ejecutadas' controladas y revisadas Asignacin de la autoridad y de la responsabilidad - /oles y responsabilidades& co o las tareas son asignadas' infor adas y supervisadas .olticas y pr:cticas de recursos hu anos - Contratacin' orientacin' capacitacin' evaluacin' pro ocin y co pensacin. 1Ku! representa el co ponente %valuacin de /iesgos3 #os procesos de la entidad para identificar y anali7ar los riesgos $ue a ena7an su habilidad para llegar a sus objetivos' for ando una base para deter inar c o se deben anejar los riesgos. %l auditor debe entender si la entidad tiene un proceso para+ (a) 0dentificar los riesgos de negocios i portantes para los objetivos de infor acin financiera& (b) %sti ar la i portancia de los riesgos& (c) %valuar la probabilidad de ocurrencia del riesgo& y (d) 8ecidir sobre edidas para anejar los riesgos 1Ku! representa el co ponente 0nfor acin y Co unicacin3 - %l siste a de infor acin utili7ado por la entidad' incluyendo los relacionados con los procesos de negocios i portantes para la infor acin financiera. - C o la organi7acin proporciona4co unica un entendi iento de los roles y responsabilidades relacionadas con los controles internos sobre la infor acin financiera. 1Ku! $uere os decir con el co ponente Actividades de Control3 #as polticas y procedi ientos $ue ayuden a garanti7ar $ue las instrucciones de la Ad inistracin se llevan a cabo. %l auditor debe obtener un entendi iento de las actividades de control i portantes para la auditora' siendo !stas las $ue el auditor ju7ga $ue debe entender para evaluar el riesgo de error aterial a nivel de la aseveracin y diseCar procedi ientos de auditora adicionales en respuesta a los riesgos evaluados. Una auditora no necesita un entendi iento de todas las actividades de control relacionadas con cada clase de transacciones' saldos de las cuentas y revelaciones significativas en los estados financieros o para cada aseveracin i portante a ellos. %je plos de actividades de control+ - Autori7acin - /evisin de dese peCo - .rocesa iento de infor acin - 2alvaguarda de activos - Controles fsicos y lgicos - 2egregacin de funciones - Controles por oposicin de funciones

1A $u! nos referi os con =onitoreo de Controles3 Un proceso i ple entado por la ad inistracin para evaluar la efectividad del dese peCo de control interno a lo largo del tie po. %l auditor debe tener un entendi iento de las principales actividades $ue la entidad utili7a para onitorear el control interno sobre la infor acin financiera' incluyendo las relacionadas con las actividades de control i portantes para la auditora' y c o la entidad inicia acciones correctivas para las deficiencias en controles.

Co unicar asuntos relacionados con el control interno %l objetivo del auditor es co unicar apropiada ente a los encargados del Gobierno Corporativo y a la Ad inistracin las deficiencias en el control interno $ue el auditor ha identificado en el proceso de la auditora' $ue a juicio del auditor re$uieren de la debida atencin. 8eficiencia de control interno %xiste cuando el diseCo u operacin del control no per ite a la Ad inistracin o al personal & prevenir' detectar y corregir oportuna ente representaciones incorrectas . 8ebilidad i portante 8eficiencia tal $ue hace $ue exista la ra7onable posibilidad $ue una representacin incorrecta significativa en los estados financieros de la entidad no ser: prevenida' o detectada y corregida' oportuna ente. 8eficiencia significativa %s enos grave $ue una debilidad i portante pero lo suficiente ente i portante para a eritar la atencin de los encargados del Gobierno Corporativo. Co unicar las deficiencias %l auditor debiera co unicar oportuna ente por escrito a los encargados del Gobierno Corporativo las deficiencias significativas y las debilidades i portantes' incluyendo las $ue fueron ya corregidas. "AGAs a :s tardar LM das del infor e

2G2 JM de novie bre (anticipacin no inferior a JM das del cierre de dicie bre) 2G2 y 2%C Eo e conoci iento de los estados financieros y no dicie bre. Kue se debe incluir en la co unicacin - 8efinicin del t!r ino debilidad i portante y deficiencia significativa - 8escripcin de las deficiencias y potenciales efectos :s all: de LM das posteriores al cierre de

- 2uficiente infor acin para $ue el Gobierno Corporativo y la Ad inistracin logren un entendi iento , .ropsito de la auditora es expresar una opinin sobre los estados financieros , 2e considera el control interno para diseCar procedi ientos de auditora , "o se expresa una opinin de la efectividad del control interno , Consideracin del auditor no fue diseCada para identificar todas las deficiencias de control interno - /estriccin de uso Unidad F 0nfor es de auditora #os objetivos del auditor son+ 1. <. 1. >or arse una opinin sobre los estados financieros en base a la evidencia obtenida 2obre la base anterior expresar clara ente esa opinin sobre los estados financieros a trav!s de un infor e escrito $ue ta bi!n describa la base de opinin >or arse una opinin sobre los estados financieros+ Obteniendo suficiente y apropiada evidencia de auditora (en base a lo exigido por la 2eccin AU JJM) #a conclusin del auditor de si las representaciones incorrectas son significativas (en base a lo exigido por la 2eccin AU FNM) %valuar si los estados financieros est:n preparados de acuerdo a un arco financiero - /evelan adecuada ente las polticas contables significativas - .olticas contables aplicadas unifor e ente - %sti aciones contables ra7onables - 0nfor acin fiable' co parable y entendible >or ato de opinin+

<.

%l auditor debiera expresar un opinin sin odificaciones cuando los estados financieros est:n preparados ra7onable ente ' en todos los aspectos significativos' de acuerdo con el arco financiero para la preparacin y presentacin de infor acin financiera aplicable. %l auditor debiera odificar su opinin si+ Concluye $ue los estados financieros est:n representados incorrecta ente en for a significativa "o se obtiene suficiente y apropiada evidencia de auditora Caractersticas del infor e del auditor .or escrito Etulo ($ue incluya la palabra independiente) 8estinatario (Accionistas 4 2ocios y 8irectores) .:rrafo introductorio /esponsabilidad de la Ad inistracin por lo estados financieros /esponsabilidad del auditor Opinin del auditor Otras responsabilidades de infor ar >ir a del auditor 8ireccin del auditor >echa del infor e .:rrafo introductorio+ 0dentificar a la entidad cuyos estados financieros han sido auditados 0ndicar $ue los estados financieros han sido auditados 0dentificar el ttulo de cada estado $ue ha sido sujeto de auditora %specificar la fecha o el perodo cubierto por cada estado incluido en los estados financieros Informe sobre los estados financieros(1) consolidados ?e os efectuado una auditora a los estados financieros consolidados adjuntos de la Co paCa A5C y afiliada(s)' $ue co prenden los balances generales consolidados al J1 de dicie bre de <MO1 y <MOM y los correspondientes estados consolidados de resultados' de ca bios en el patri onio y de flujos de efectivo por los aCos ter inados en esas fechas y las correspondientes notas a los estados financieros. A) /esponsabilidad de la Ad inistracin por los estados financieros+

0dentificar con un ttulo el p:rrafo de responsabilidad de la Ad inistracin por lo estados financieros 8escribir la responsabilidad de la Ad inistracin por la preparacin y presentacin ra7onable de lo estados financieros /esponsabilidad incluye el diseCo' i ple entacin y antencin de un control interno pertinente para la preparacin de los estados financieros para $ue est!n exentos de representaciones incorrectas significativas #o anterior ya se debido a fraude o error Responsabilidad de la Administracin por los estados financieros consolidados #a Ad inistracin es responsable por la preparacin y presentacin ra7onable de estos estados financieros consolidados de acuerdo con principios de contabilidad general ente aceptados en Chile. %sta responsabilidad incluye el diseCo' i ple entacin y antencin de un control interno pertinente para la preparacin y presentacin ra7onable

de estados financieros consolidados $ue est!n exentos de representaciones incorrectas significativas' ya sea debido a fraude o error. 5) /esponsabilidad del auditor+

0dentificar con un ttulo el p:rrafo de responsabilidad del auditor %l infor e debiera indicar $ue la responsabilidad del auditor es expresar una opinin sobre la por la preparacin y presentacin ra7onable de lo estados financieros %l infor e debiera indicar $ue la auditora se reali7 de acuerdo a "AGAs de Chile. %l auditor debiera explicar $ue dichas nor as re$uieren $ue el auditor planifi$ue y efect*e la auditora para obtener seguridad ra7onable respecto de si los estados financieros no tienen representaciones incorrectas significativas. %l infor e del auditor debiera describir una auditora indicando $ue+ Una auditora involucra efectuar procedi ientos para obtener evidencia respecto a los ontos y las revelaciones de los estados financieros #os procedi ientos seleccionados dependen del juicio del auditor. %l auditor debe considerar el control interno pertinente para la preparacin y presentacin de los estados financieros y no con el propsito de opinar sobre la efectividad del is o. Una auditora incluye lo apropiado de las polticas contables utili7adas y la ra7onabilidad de las esti aciones contables significativas. Responsabilidad del auditor "uestra responsabilidad consiste en expresar una opinin sobre estos estados financieros consolidados a base de nuestras auditoras. %fectua os nuestras auditoras de acuerdo con nor as de auditora general ente aceptadas en Chile. Eales nor as re$uieren $ue planifi$ue os y realice os nuestro trabajo con el objeto de lograr un ra7onable grado de seguridad $ue los estados financieros consolidados est:n exentos de representaciones incorrectas significativas. Una auditora co prende efectuar procedi ientos para obtener evidencia de auditora sobre los ontos y revelaciones en los estados financieros consolidados. #os procedi ientos seleccionados dependen del juicio del auditor' incluyendo la evaluacin de los riesgos de representaciones incorrectas significativas de los estados financieros consolidados ya sea debido a fraude o error. Al efectuar estas evaluaciones de los riesgos' el auditor considera el control interno pertinente para la preparacin y presentacin ra7onable de los estados financieros consolidados de la entidad con el objeto de diseCar procedi ientos de auditora $ue sean apropiados en las circunstancias' pero sin el propsito de expresar una opinin sobre la efectividad del control interno de la entidad.(<) %n consecuencia' no expresa os tal tipo de opinin. Una auditora incluye' ta bi!n' evaluar lo apropiadas $ue son las polticas de contabilidad utili7adas y la ra7onabilidad de las esti aciones contables significativas efectuadas por la Ad inistracin' as co o una evaluacin de la presentacin general de los estados financieros consolidados. Considera os $ue la evidencia de auditora $ue he os obtenido es suficiente y apropiada para proporcionarnos una base para nuestra opinin de auditora. Opinin del auditor+ Etulo Opinin #os estados financieros se presentan ra7onable ente ' en todos sus aspectos significativos' a una fecha deter inada #a opinin del auditor debiera indicar el arco financiero aplicable para la preparacin y presentacin de infor acin financiera aplicable Opinin %n nuestra opinin' los encionados estados financieros consolidados presentan ra7onable ente' en todos sus aspectos significativos' la situacin financiera de la Co paCa A5C y afiliada(s) al J1 de dicie bre de <MO1 y <MOM y los resultados de sus operaciones y los flujos de efectivo por los aCos ter inados en esas fechas de acuerdo con principios de contabilidad general ente aceptados en Chile. Auditor predecesor+ 0ndicar $ue los estados financieros del perodo anterior fueron auditados por otros auditores 0ndicar el tipo de opinin expresada por el auditor predecesor 2i la opinin fue odificada dar las ra7ones de la odificacin #a fecha de ese infor e Opinin odificada+ odificacin de la opinin del auditor+

Circunstancias cuando se re$uiere de una

#os estados financieros est:n representados incorrecta ente en for a significativa %l auditor no pudo obtener suficiente y apropiada evidencia de auditora Eres tipos de opinin odificada+

a) Opinin salvedades b) Opinin adversa c) Abstencin de opinin

a) Opinin salvedades %l auditor debiera expresar una opinin con salvedades cuando+ ?abiendo obtenido suficiente y apropiada evidencia de auditora' concluye $ue las representaciones incorrectas en los estados financieros son significativas pero no invasivas "o se obtuvo suficiente y apropiada evidencia de auditora sobre la cual basar la opinin' pero se concluye $ue los potenciales efectos de representaciones incorrectas podran ser significativos pero no invasivos %CA2 Agosto <M1J b) Opinin adversa %l auditor debiera expresar una opinin adversa cuando el auditor' habiendo obtenido suficiente y apropiada evidencia de auditora concluye $ue representaciones incorrectas son significativas e invasivas. c) Abstencin de opinin %l auditor debiera abstenerse de opinar cuando no puede obtener suficiente y apropiada evidencia de auditora sobre la cual basar su opinin y el auditor concluye $ue los posibles efectos de las representaciones incorrectas no detectadas podran ser significativas e invasivas.

%je plos+ 5ase para la opinin con salvedades #a Co paCa ha presentado sus existencias al costo en los estados financieros adjuntos. #os principios de contabilidad general ente aceptados en Chile re$uieren $ue las existencias sean presentadas al enor valor entre el costo o ercado. 2i la Co paCa presentara sus existencias al enor valor entre el costo o ercado' un castigo de Pxxx y Pxxx habra sido re$uerido al J1 de dicie bre de <MO1 y <MOM' respectiva ente. %n consecuencia' el costo de ventas habra au entado en Pxxx y Pxxx y la utilidad neta' i puesto a la renta y patri onio habran sido reducidos en Pxxx' Pxxx y Pxxx' y Pxxx' Pxxx y Pxxx al y por los aCos ter inados al J1 de dicie bre de <MO1 y <MOM' respectiva ente. Opinin con salvedades %n nuestra opinin' excepto por los efectos del asunto descrito en el p:rrafo anterior de la 95ase para la opinin con salvedades;' los encionados estados financieros presentan ra7onable ente' en todos sus aspectos significativos' la situacin financiera de la Co paCa A5C al J1 de dicie bre de <MO1 y <MOM y los resultados de sus operaciones y los flujos de efectivo por los aCos ter inados en esas fechas de acuerdo con principios de contabilidad general ente aceptados en Chile. 5ase para la opinin con salvedades

#os estados financieros de la Co paCa no revelan (describir la naturale7a de la infor acin o itida $ue no es practicable presentar en el infor e del auditor). %n nuestra opinin' la revelacin de esta infor acin es re$uerida por los principios de contabilidad general ente aceptados en Chile. Opinin con salvedades %n nuestra opinin' excepto por la o isin de la infor acin descrita en el p:rrafo anterior de la 95ase para la opinin con salvedades;' los encionados estados financieros presentan ra7onable ente' en todos sus aspectos significativos' la situacin financiera de la Co paCa A5C al J1 de dicie bre de <MO0 y <MOM y los resultados de sus operaciones y los flujos de efectivo por los aCos ter inados en esas fechas de acuerdo con principios de contabilidad general ente aceptados en Chile. /esponsabilidad del auditor "uestra responsabilidad consiste en expresar una opinin sobre estos estados financieros a base de efectuar la auditora de acuerdo con nor as de auditora general ente aceptadas en Chile. 2in e bargo' debido al asunto descrito en el p:rrafo siguiente de la 95ase para la abstencin de opinin;' no pudi os obtener suficiente y apropiada evidencia de auditora para proporcionarnos una base para una opinin de auditora. 5ase para la abstencin de opinin #a inversin de la Co paCa A5C en la Co paCa OQR' un negocio en conjunto' se presenta en Pxxx en el balance general de la Co paCa' lo cual representa sobre un SM por ciento de los activos netos de la Co paCa A5C al J1 de dicie bre de <MO1. "o se nos per iti tener acceso a la Ad inistracin y a los auditores de la Co paCa OQR. Co o consecuencia' no pudi os deter inar la existencia de cual$uier ajuste $ue fue necesario reali7ar en relacin con+ la participacin proporcional de la Co paCa en los activos de la Co paCa OQR $ue controla en for a conjunta' su participacin proporcional en los pasivos de la Co paCa OQR por los cuales tiene responsabilidad conjunta' su participacin proporcional en los ingresos y gastos de la Co paCa OQR para el aCo y los ele entos $ue confor an los estados de ca bios en el patri onio y de flujos de efectivo. Abstencin de opinin 8ebido a la i portancia del asunto descrito en el p:rrafo anterior de la 95ase para la abstencin de opinin;' no he os podido obtener suficiente y apropiada evidencia de auditora para proporcionarnos una base para una opinin de auditora. %n consecuencia' no expresa os una opinin sobre estos estados financieros. .:rrafo de !nfasis en un asunto Un p:rrafo incluido en el infor e del auditor re$uerido por las "AGAs o $ue es incluido a discrecin del auditor y $ue se refiere a un asunto $ue est: apropiada ente presentado o revelado en los estados financieros $ue' a juicio del auditor' es de tal i portancia $ue es funda ental para el entendi iento de los estados financieros por parte del usuario. .:rrafo sobre otros asuntos Un p:rrafo incluido en el infor e del auditor re$ueridos por las "AGAs o $ue es incluido a discrecin del auditor y $ue se refiere a un asunto distinto a los presentados o revelados en los estados financieros $ue' a juicio del auditor' sea pertinente para el entendi iento de la auditora' de las responsabilidades del auditor' o del infor e del auditor' por parte del usuario. Cuando el auditor incluye un p:rrafo de !nfasis en un asunto en el infor e del auditor' el auditor debiera+ a) incluirlo in ediata ente despu!s del p:rrafo de la opinin en el infor e del auditor' b) utili7ar el ttulo 9Dnfasis en un asunto; u otro ttulo apropiado c)incluir en el p:rrafo una referencia clara al asunto enfati7ado y respecto a donde pueden en los estados financieros encontrarse revelaciones pertinentes $ue describen en detalle el asunto' y d)indicar $ue la opinin del auditor no se odifica en relacin con el asunto enfati7ado. Opinin %n nuestra opinin' los encionados estados financieros presentan ra7onable ente' en todos sus aspectos significativos' la situacin financiera de la Co paCa A5C al J1 de dicie bre de <MO1 y los resultados de sus operaciones y los flujos de efectivo por los aCos ter inados en esa fecha de acuerdo con principios de contabilidad general ente aceptados en Chile. Dnfasis en un asunto Co o se anali7a en la "ota O a los estados financieros' la Co paCa A5C es una parte de andada en un juicio (describir breve ente la naturale7a del litigio $ue sea consecuente con la descripcin dada por la Co paCa en la nota a los estados financieros). "o se odifica nuestra opinin con respecto a este asunto. Unidad N =uestreo de auditora =uestreo

Aplicacin de un procedi iento de cu pli iento o sustantivo a enos del 1ooT de las partidas $ue for an el saldo de una cuenta o clase de transaccin cuyo objetivo para el auditor es proporcionar una base ra7onable para $ue el auditor llegue a conclusiones respecto al universo del cual es seleccionadas la uestra. (=ejora la eficiencia del trabajo y oportunidad de las conclusiones) /iesgo de uestreo

/iesgo $ue la conclusin de la uestra pueda ser distinta a la conclusin en el caso $ue el total del universo fuera sujeto al is o procedi iento de auditora. 8os tipos de conclusiones errneas+ %n el caso de una prueba de controles es $ue los controles sean :s efectivos $ue la realidad y en el caso de las pruebas de detalle $ue una representacin incorrecta significativa no exista cuando en realidad existe. (riesgo de auditora) %n el caso de una prueba de controles es $ue los controles sean enos efectivos $ue la realidad y en el caso de las pruebas de detalle $ue una representacin incorrecta significativa exista cuando en realidad no existe(ineficiencia). =uestreo estadstico+ 2eleccin aleatoria de las partidas de la uestra Uso de una apropiada t!cnica estadstica para evaluar los resultados de la uestra Un enfo$ue de uestreo $ue no tiene las caractersticas anteriores se deno ina =uestreo "o estadstico 8iseCo' ta aCo y seleccin de la uestra +

%l auditor debiera considerar el propsito del procedi iento de auditora y las caractersticas del universo %l auditor debiera deter inar un ta aCo de uestra suficiente para dis inuir el riesgo de uestreo 2eleccionar partidas para la uestra en for a tal para $ue la uestra sea representativa y $ue proporcione una base ra7onable para concluir .royectar los resultados del uestreo en auditora+

.ara las pruebas de detalle se re$uiere $ue el auditor proyecte las representaciones incorrectas observadas en la uestra de auditora' con el objeto de obtener una representacin incorrecta probable. .ara las pruebas de controles la tasa de desviacin de la uestra ta bi!n es la tasa de desviacin proyectada para el universo co o un todo. 8ar respuesta de auditora en caso $ue se $uiera seguir confiando en controles. 2i el auditor concluye $ue el uestreo de auditora no ha proporcionado una base ra7onable para las conclusiones sobre el universo $ue ha sido so etido a pruebas' el auditor puede+ 2olicitar a la Ad inistracin $ue investigue las representaciones incorrectas $ue han sido identificadas y efectuar los ajustes ?acer a la edida la naturale7a' oportunidad y alcance de esos procedi ientos de auditora posteriores para lograr en ejor for a la seguridad re$uerida. Unidad L .rocedi ientos analticos .rocedi ientos analticos %valuaciones de la infor acin financiera a trav!s del an:lisis de relaciones plausibles entre la infor acin financiera co o la no financiera. #os procedi ientos analticos efectuados cerca del final de la auditora tienen co o propsito corroborar la evidencia de auditora obtenida durante la auditora para ayudar al auditor a llegar a conclusiones ra7onables sobre las cuales basar su opinin. Gentajas+ - Ayudan a co prender ejor el negocio. - 0dentifican riesgos de auditora. - .roporcionan evidencia para ver las aserciones en for a si ult:nea. - Co binados con confian7a' en un siste a slido de controles internos' for an parte de una estrategia de auditora. - .ueden ser efectivos para detectar errores. #os procedi ientos analticos tienen :s utilidad cuando+ %l negocio del cliente es ra7onable ente predecible %l cliente posee un siste a fuerte de control interno %xisten estadsticas operativas confiables o datos externos o econ icos $ue pueden servir para predecir valores para los datos contables del cliente #os procedi ientos analticos ya sean individual ente o en co binacin con pruebas de detalle son+ los procedi ientos analtico sustantivos

, 8eter inar lo adecuado para afir aciones dadas , %valuar la fiabilidad de la infor acin a partir de la cual el auditor genera expectativas 8ocu entacin+ #a expectativa definida y los factores considerados en su desarrollo /esultados de la co paracin entre los ontos registrados y la expectativa 0nvestigar los resultados (indagaciones con la Ad inistracin y definir procedi ientos adicionales.)

esarrollar una e!pectativa efinir un nivel de significancia Registrar las diferencias Investigar las diferencias " sacar conclusiones

Unidad U %sti aciones Contables %sti aciones contables+ Una aproxi acin de un onto onetario en la ausencia de un odo preciso de edicin. 8ebido a las incertidu bres inherentes en las actividades de negocios' algunas partidas de los estados financieros slo pueden ser esti adas. %je plos de esti aciones contables con incertidu bre baja+ , %sti , %sti , %sti , %sti aciones contables en entidades dedicadas negocios no co plejos aciones efectuadas con frecuencia aciones provenientes de infor acin f:cil ente disponible aciones de valor justo cuyo !todo de edicin es si ple

%je plos de esti aciones contables con incertidu bre alta+ , %sti aciones contables relacionadas con el resultado de un litigio , /egistro de esti aciones de valores justos de instru entos financieros derivados no negociados p*blica ente , %sti aciones de valores justos con odelos alta ente especiali7ados desarrollado por la entidad o para el cu:l hay supuestos de entrada no observables Grado de incertidu bre de una esti acin+ 2e dependa de un juicio 2ensibilidad de la esti acin 2ubjetividad de supuestos %xtensin del perodo de pronstico 8isponibilidad de infor acin fiable de fuentes externas %ntradas de infor acin observables o no observables %je plos adicionales de situaciones $ue pueden re$uerir esti aciones contables+ , .rovisin %80 , Obsolescencia de existencias , Gidas *tiles , .rovisin de inversiones cuando existe incertidu bre de su recuperabilidad , .agos basados en acciones , .ropiedades antenidos para su enajenacin , C:lculos actuariales /esponder a los riesgos evaluados de representaciones incorrectas significativas' el auditor debiera deter inar+ 2i la Ad inistracin ha aplicado apropiada ente los re$ueri ientos del arco financiero 2i los !todos utili7ados son apropiados y han sido aplicados unifor e ente .ara lo anterior el auditor debiera aplicar procedi ientos tales co o+ 8eter inar hechos $ue ocurren hasta la fecha del infor e del auditor %fectuar pruebas de c o la Ad inistracin efectu la esti acin ( !todo' supuestos y fuentes de infor acin) %fectuar pruebas de la efectividad operacional de los controles sobre co o la Ad inistracin efectu la esti acin 8esarrollar una esti acin y co pararla

%CA2 Agosto <M1J/evelaciones %st:n de acuerdo con el arco financiero para la preparacin y presentacin de infor acin financiera %valuar lo adecuada $ue es la revelacin de una incertidu bre , 2upuestos claves utili7ados , =!todo de esti acin , 5ase para la seleccin del !todo , %fectos de cual$uier ca bio en el !todo de esti acin , /evelaciones cualitativas exposiciones a riesgos y co o se ad inistran , /evelaciones cuantitativas sensibili7aciones 8ocu entacin 0ncluir la base de las conclusiones del auditor respecto a la ra7onabilidad de las esti aciones y su revelacin 0ndicios de posibles sesgos por parte de la Ad inistracin y co o fueron cubiertos Utili7acin de especialistas #a Ad inistracin puede tener' o la entidad puede contratar personas con la experiencia y co petencias necesarias para efectuar esti aciones. C:lculos co plejos o odelos especiali7ados %l auditor debe considerar el uso de especialistas con las co petencias necesarias Erabajo ultidisciplinario 0ndicios de posibles sesgos de la Ad inistracin >alta de neutralidad en la preparacin y presentacin de la infor acin financiera 8urante el trabajo se pueden observar sesgos de la Ad inistracin Eales sesgos pueden afectar la conclusin del auditor %je plos+ , Ca bios es una esti acin contable sin ayores argu entos , Utili7acin de supuestos propios cuando no son consistentes con los observables del , 2upuestos $ue favorecen los objetivos de la Ad inistracin Unidad V .artes relacionadas .artes relacionadas Cuando se encuentran presentes vnculos' relaciones o condiciones $ue ocasionan de for a directa o indirecta de anera significativa en la to a de decisiones en la operacin' ad inistracin o en la consecuencia de sus intereses u objetivos.(/iesgo por falta de independencia) Una e presa y sus filiales o subsidiarias& asociadas' accionistas' gerencias' propietarios principales y ie bros fa iliares in ediatos de accionistas y ejecutivos % presa $ue tiene uno o varios accionistas o propietarios principales co unes. % presas con ejecutivos o gerencias co unes "aturale7a de las relaciones y transacciones %n general hay uchas transacciones con partes relacionadas $ue est:n dentro del : bito nor al de operaciones de la entidad en general no representan un riesgo ayor 2in e bargo' hay otras circunstancias $ue pueden generar ayores riesgos de representaciones incorrectas significativas+ , Eransacciones co plejas , 2iste as de infor acin puedes ser inefectivos en la identificacin de transacciones y control de saldos , Eransacciones fuera de las condiciones nor ales de ercado , Eransacciones slo con el propsito de preparacin de infor acin financiera /esponsabilidad del auditor 8ebido a la falta de independencia con este tipo de entidades es $ue el arco de preparacin y presentacin establecen re$ueri ientos especficos de contabili7acin y revelacin para las relaciones' transacciones y saldos Ade :s' el auditor debe lograr un entendi iento de las relaciones y transacciones con partes relacionadas para evaluar si existen uno o :s factores de riesgo de fraude ( ayor facilidad) 8entro del contexto de partes relacionadas los efectos potenciales de las li itaciones inherentes sobre la capacidad del auditor para detectar representaciones incorrectas significativas son ayores debido a + , #a Ad inistracin puede $ue no tenga conoci iento de todas las relaciones y transacciones con partes relacionadas , #as relaciones con partes relacionadas pueden ofrecer una ayor oportunidad para la colusin' oculta iento o anipulacin por parte de la Ad inistracin

ercado

(Clave el escepticis o profesional) %l auditor debiera indagar a la Ad inistracin+ 0dentificacin de las partes relacionadas "aturale7a de la relacin 2e efectuaron transacciones %l auditor debe entender co o la Ad inistracin+ 0dentifica' contabili7a y revela las relaciones y transacciones Autori7a y aprueba transacciones y acuerdo significativos con partes relacionadas Autori7a y aprueba transacciones y acuerdos significativos fuera del curso nor al de los negocios =antenerse alerta respecto a la infor acin de partes relacionadas al revisar registros o docu entos+ Eransacciones no identificadas por la Ad inistracin Eransacciones inusuales indagar $ui!n es la contraparte Otra evidencia obtenida en el transcurso de la auditora co o se puede asociar a partes relacionadas /espuestas a los riesgos de representaciones incorrectas significativas+ 8iseCar y efectuar procedi ientos especficos de identificacin %fectuar procedi ientos especficos a las transacciones y saldos 0ntegrar otra evidencia obtenida en el transcurso de la auditora /elaciones y transacciones no identificadas por la Ad inistracin+ Co unicar en for a oportuna a los ie bros del e$uipo 2olicitar a la Ad inistracin $ue identifi$ue las transacciones con la parte relacionada 9no identificada; 0ndagar las ra7ones de por$u! los controles no funcionaron %fectuar procedi ientos sustantivos a tal halla7go 0ntegrar otra evidencia obtenida en el transcurso de la auditora %valuar el i pacto si fuera la o isin con intencin Eransacciones con partes relacionadas fuera del curso nor al de los negocios+ 0nspeccionar los contratos o acuerdos %l entendi iento puede sugerir $ue la transaccin se hi7o para presentar infor acin financiera incorrecta Consecuencia entre el discurso de la Ad inistracin y los t!r inos de las transacciones #as transacciones han sido debida ente contabili7adas y reveladas 8ocu entacin+ 0dentificacin de partes relacionadas "aturale7a de las relaciones Eipos de transacciones %videncia de cu pli iento y sustantiva Control J I Auditora 0 <V de octubre de <M1J ./O>%2O/+ Claudio Gerdt7en 2. "o bre del alu no+ WWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWW "ota+ WWWWWWWWWW

Gerdadero o falso (J puntos , M'L puntos cada respuesta correcta) %n caso $ue la respuesta sea falsa argu ente t!cnica ente las ra7ones de su respuesta en un WWW>WWWW Un deteccin.

:xi o de J lneas. enor riesgo de

enor riesgo de una representacin incorrecta significativa i plica necesaria ente un

Dada la formula RA = RIS + RD la afirmacin implica un menor riesgo de auditora y no necesariamente un menor riesgo de deteccin. WWW>WWWW 2ie pre un riesgo de negocio i plica la existencia de un riesgo de auditora.

No siempre un riesgo de negocio implica que se pueda generar un representacin incorrecta significativa en consideracin a que esta puede estar por de a!o de la importancia relativa definida por el auditor. WWWW>WWWW #a suficiente evidencia de docu entacin est: relacionada directa ente con la calidad y fiabilidad de la is a.

"a suficiente evidencia de auditora tiene que ver con la cantidad# la que es directamente proporcional a la evaluacin de riesgos de representaciones incorrectas significativas. "a afirmacin dice relacin con lo apropiada de la evidencia. WWWW>WWWW Una representacin incorrecta significativa ocasionada por error es por un fraude. enos grave $ue si fuera ocasionada

Am as tienen el mismo efecto que es el riesgo de auditora. WWWW>WWWW .ara establecer si est:n las condiciones previas para una auditora' co o auditor e basta con aclararle a la Ad inistracin cu:l es su responsabilidad con el control interno y con la preparacin y presentacin de los estados financiero.

$alta aclarar a la administracin cu%l es su responsa ilidad en relacin con el acceso a la informacin y a las personas. 5. Aplicacin de conceptos (J puntos , 1 punto cada respuesta) Co ente las siguientes afir aciones argu entando las ra7ones de su respuesta en un :xi o de N lneas. ayor i portancia.

0ndi$ue cuales son las etapas de una auditora de estados financieros e indi$ue cu:l de ellas tiene &lanificacin '!ecucin $inali(acin "as tres son igual de importantes

Co o consecuencia de la persuasiva evidencia de auditora obtenida durante las pruebas efectuadas sobre el a biente de control' evaluacin de riesgos' infor acin y co unicacin y onitoreo de controles' para lograr eficiencia en el trabajo de auditora se debe dis inuir el alcance de las pruebas sustantivas. "a afirmacin lo que implica es que la naturale(a# oportunidad y alcance de las prue as a nivel de actividades de control disminuye. Si luego los resultados de las prue as efectuadas en las actividades de control dan como resultado un control interno favora le reci)n en esa instancia se puede concluir reducir el nivel de prue as sustantivas. =encione y expli$ue las < actividades de planificacin relevantes $ue tienen $ue ocurrir en el proceso de auditora de estados financieros. 'strategia general# instancia en la que se esta lece el alcance# oportunidad y direccin de la auditora y que sirve de gua para el desarrollo del plan de auditora &lan de auditora# este es m%s detallado e incluye la naturale(a# alcance y oportunidad de los procedimientos tanto a nivel de entendimiento de la entidad y su entorno como a nivel de las aseveraciones *afirmaciones+.

Control F I Auditora 0 L de novie bre de <M1J ./O>%2O/+ Claudio Gerdt7en 2. "o bre del alu no+ WWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWW "ota+ WWWWWWWWWW

Gerdadero o falso (J puntos , M'L puntos cada respuesta correcta) %n caso $ue la respuesta sea falsa argu ente t!cnica ente las ra7ones de su respuesta en un

:xi o de J lneas.

WWW>WWWW #a naturale7a' oportunidad y alcance de los procedi ientos a reali7ar en una auditora dicen relacin slo con un an:lisis cualitativo $ue debe reali7ar el auditor.

De e ser un an%lisis cualitativo *naturale(a y oportunidad+ y cuantitativo *alcance+. WWWW>WWW #as aseveraciones (afir aciones) deben ser cubiertas por el auditor slo a nivel de clases de transacciones y saldos de cuentas.

$alta incluir que tam i)n de en cu rir la presentacin y revelacin. WWWW>WWW 2ie pre el enfo$ue de auditora :s eficiente es un ix entre revisin de controles y pruebas analticas.

Depende de la comple!idad y tama,o de la compa,a que sea su!eta de auditora. WWWW>WWW Un hecho ocurrido con posterioridad al cierre contable nunca tiene efecto sobre dicho estado financiero y slo debe $uedar bien revelado en notas.

Si es un -ec-o que proviene del a,o que se est% auditando o anterior puede implicar modificar los estados financieros WWWWGWWW #as confir aciones externas son fuente independiente. :s fiables cuando son obtenidas directa ente por el auditor de una

WWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWW WWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWW WWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWW 5. Aplicacin de conceptos (J puntos , 1 punto cada respuesta) Co ente las siguientes afir aciones argu entando las ra7ones de su respuesta en un

:xi o de N lneas.

=encione al enos tres aspectos $ue el auditor debiera entender de la entidad y de su entorno en la etapa de planificacin. $actores de la industria y regulatorios Naturale(a de la entidad * operaciones# estructura de propiedad y .o ierno /orporativo# 0ipo de financiamiento+ Seleccin y aplicacin de las polticas conta les 1 !etivos y estrategias de la entidad y riesgos de negocio 2edicin y revisin del desempe,o Co o parte del trabajo de entendi iento del control interno' cu:les son los tres aspectos relevantes $ue debe considerar el auditor. Identificar y entender los controles internos pertinentes a la auditora 'valuar dise,o Determinar implementacin Kue entiende por i portancia relativa y cu:l es su relevancia en el proceso de planificacin de una auditora. 'lemento de !uicio que le sirve al auditor para determinar la naturale(a y alcance de los procedimientos de evaluacin de riesgos y evaluar las representaciones incorrectas significativas. Control N I Auditora 0 11 de novie bre de <M1J ./O>%2O/+ Claudio Gerdt7en 2. "o bre del alu no+ WWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWW "ota+ WWWWWWWWWW

Gerdadero o falso (J puntos , M'L puntos cada respuesta correcta) %n caso $ue la respuesta sea falsa argu ente t!cnica ente las ra7ones de su respuesta en un

:xi o de J lneas.

WWWGWWW %l propsito del control interno es enfrentar los riesgos de negocio $ue a ena7an con el logro de los objetivos de la entidad relacionados con la preparacin y presentacin de la infor acin financiera' efectividad y eficiencia de las operaciones y cu pli iento de leyes y regulaciones.

WWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWW WWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWW WWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWW WWWGW W #a naturale7a y caractersticas del control interno en general est: dada por el ta aCo y co plejidad de las co paCas. WWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWW WWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWW WWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWW WWW>WWW Un control interno diseCado e i ple entado adecuada ente busca ser 1MMT infalible. Nunca un control interno puede pretender ser 3445 infali le# se de e utili(ar la m%6ima costo versus eneficio. WWW>WWW #as "AGA6s establecen $ue un control interno pertinente para la auditora son a$uellos controles claves definidos por el Gobierno Corporativo 'l control interno pertinente es propio del auditor. WWWGWWW %l auditor debe co unicar a los encargados del Gobierno Corporativo y a la Ad inistracin todas las deficiencias de control interno identificadas en el proceso de auditora. WWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWW WWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWW WWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWWW 5. Aplicacin de conceptos (J puntos , 1 punto cada respuesta) Co ente las siguientes afir aciones argu entando las ra7ones de su respuesta en un Un control interno auto ati7ado es sie pre :s eficiente y rentable $ue un control :xi o de N lneas.

anual.

No siempre# a veces en el proceso de dise,o e implementacin se pueden incorporar controles manuales que logran un equili rio en el costo versus eneficio. =encione tres riesgos $ue se pueden generar co o consecuencia de la i ple entacin de controles auto ati7ados o sist! icos. /onfian(a en los sistemas que est%n procesando informacin incorrecta Accesos no autori(ados a datos puede resultar en la destruccin o cam ios inde idos de los mismos &ersonal 0I que tenga privilegios m%s all% de los necesarios /am ios no autori(ados en los sistemas y programas Intervencin manual inapropiada Incapacidad de acceder a la informacin como se requiere Co ente $u! diferencia hay entre debilidad i portante y deficiencia significativa. De ilidad importante7 deficiencia tal que -ace que e6ista la ra(ona le posi ilidad que una representacin incorrecta significativa en los estados financieros no sea prevenida# o detectada y corregida oportunamente. Deficiencia significativa7 es menos grave que una de ilidad importante pero lo suficientemente importante para ameritar la atencin de los encargados del .o ierno /orporativo.