Liniu

Trong cuc sng hng ngy, chng ta lun cp nht nhng thng tin, phng thc l lun qua sch v, bo ch v cc thng tin i chng khc. Nu ch
n thun bit c nhng thng tin, l lun m khng bit s dng chng
vo cng vic th nhng l lun, thng tin thc s cha c gi tr.
Cng tun theo quy lut , trong hc tp, ta ch hc m khng hnh th
vn cha . Vy, hc phi i i vi hnh. Qu trnh thc hnh trn thc t
gip ta khc su thm v nhng vn c tm hiu, hc tp trong cc bi
ging v gio trnh. Bt k mn hc no th vic thc tp l v cng quan
trng nhng c bit l nhng mn hc v khi kinh t nh k ton, phn tch
hot ng ti chnh doanh nghip th qu trnh hc tp trn thc t c vai tr
rt ln. Nu ch vi kin thc trn sch v th ra ngoi thc t t ai bt tay vo
cng vic m c hiu qa ngay. Chng hn, t nhng nghip v kinh t thc t
pht sinh, nhng con s thc t trn s sch, nu cha i thc t ta kh c th
hiu thu o ngha ca n.
Vy qu trnh thc tp cho php ta tip xc vi thc tin bit mt cch
su sc v s vn dng nhng kin thc trn thc t nh th no. V t ta
hiu r v mi quan h cht ch gia l lun v thc t.
Qua qu trnh thc tp ti cng ty Kinh doanh pht trin nh H Ni em
xin gi ti thy c cun bo co thc tp tt nghip v phn tch hot ng
ti chnh doanh nghip ti i xy dng s 9 ca cng ty Kinh doanh
pht trin nh H Ni.
Ni dung bo co thc tp c chia lm 3 phn chnh:
Phn I: c im tnh hnh chung ti cng ty Kinh doanh pht trin
nh H Ni.
Phn II: Bo co thc tp mn phn tch Hot ng ti chnh Doanh
nghip.
Mc d ht sc c gng trong cch vit, cch phn tch nhng khng trnh
khi nhng sai st. Em rt mong nhn c nhng nhn xt, ng gp qu bu
ca qu thy c v ton th cc bn.
Em xin chn thnh cm n.

Phn I

c im tnh hnh chung ti cng ty

Kinh doanh pht trin nh H Ni
1. Qu trnh hnh thnh v pht trin ca cng ty

1.1. Qu trnh hnh thnh:

Cng ty kinh doanh pht trin nh H Ni l cng ty trc thuc ca
Tng cng ty u t pht trin nh H Ni .
Cng ty kinh doanh pht trin nh Thanh tr c thnh lp ti quyt
nh s 1389/Q-UB ngy 03/04/1993 trn c s st nhp 3 n v:
- X nghip xy dng
- X nghip xy dng gch
- Cng ty kinh doanh pht trin nh Thanh tr
Quyt nh s 2168/Q-UB ngy 18/04/2001 ca UBND Thnh ph
H Ni v vic i tn Cng ty kinh doanh pht trin nh Thanh tr thnh
Cng ty kinh doanh pht trin nh H Ni.
a ch: X T Hip - Huyn Thanh tr - H Ni.
in thoi: 8614141 - 8615957 - 8618543
Fax: 8617522
Ti khon: 7301-0045G ti Ngn hng u t v Pht trin Thanh tr.
Vn php nh:
- Khi mi thnh lp:
Trong :
+ Vn c nh:
+ Vn lu ng:
- Vn php nh c Nh nc cp v doanh
nghip t b xung n 31/12/2001:
Trong :
+ Vn c nh:
+ Vn lu ng:
1.2. Qu trnh pht trin ca cng ty:

673.000.000 ng
647.000.000 ng
26.000.000 ng
4.095.000.000 ng
2.727.000.000 ng
1.368.000.000 ng

Sau 10 nm trng thnh v pht trin Cng ty thnh cng xut sc

trong lnh vc kinh doanh xy dng.
C th l mt s cc hp ng thc hin c gi tr trn 2 t ng t
nm 1998 n nm 2001 nh sau:
n v: Triu ng
TT
1

Tn hp ng
H tng k thut d n khu th mi
i Kim - nh Cng

Gi tr
hp ng
137.000

2
3

H tng k thut d n khu th mi cu Bu

D n nh chung c 15 tng A5

43.000

Trung tm dch v thng mi Thanh tr

44.000

Ch trong d n khu th mi i Kim - nh Cng

7.000

H tng k thut khu di dn ng 1A

5.000

ng giao thng x Thnh Lit

4.000

Khu nh Cng ty Th liu

2.500

10

o h iu ho Yn S

3.500

11

Tr s UBND x i Kim

3.000

12

Khu t gin dn x C Nhu

3.200

13

ng giao thng x Vnh Qunh

4.300

14

Khu x l rc thi Nam Sn

5.000

15

Ngha trang lit s Thnh ph H Ni

2.500

16

Nh cn b cng nhn vin Cng ty xy dng thu li

2.500

17

Nh chung c 5 tng D7

18

Khu ngha trang x C Nhu

3.400

19

Nh xng cng ty giy Trc Bch

3.200

20

Nh xng Cng ty c kh Gii phng

3.200

21

San nn khu lin hip th thao quc gia

2.500

22

ng 32 i M nh

2.100

23

Nh hiu b trng i ng

2.400

H tng k thut khu di dn Thanh tr

9.000
5.000

14.000

1.3. Mt s thnh tch Cng ty kinh doanh pht trin nh H Ni

t c:
a. V c nhn:
- 131 lt ngi c tng giy khen ca UBND huyn Thanh tr.
- 34 ngi c tng huy chng V s nghip xy dng ca B xy dng.
- 2 c nhn c B xy dng cp bng khen.
- 4 c nhn c cng nhn chin s thi ua cp B.
- 6 c nhn c cng nhn lao ng gii cp ngnh.
- 1 c nhn c Lin on lao ng Thnh ph cp bng khen.
- c bit, ng ch gim c Nguyn ng Thn c Th tng chnh
ph cp bng khen, B xy dng cp bng khen c thnh tch trong 10 nm
i mi, UBND Thnh ph H Ni cp bng khen Ngi tt vic tt v khen
Nh doanh nghip gii.
b. V tp th:
- Ch tch nc Cng ho x hi ch ngha Vit Nam tng hun chng
Lao ng hng III cho cn b cng nhn vin chc Cng ty.
- 2 bng khen ca UBND Thnh ph H Ni.
- 2 bng khen ca Lin on Lao ng Thnh ph.
- 1 c thi ua xut sc do Lin on Lao ng Thnh ph tng.
- 1 bng khen ca B xy dng khen thnh tch xut sc nm 2000.
- 1 bng khen ca B xy dng cng nhn cng trnh t cht lng cao.
- 1 bng khen ca UBND Thnh ph H Ni cng nhn tp th lao ng
xut sc.
1.4. Cng tc t thin x hi ca Cng ty:
Khng ch kinh doanh gii, Cng ty kinh doanh pht trin nh H Ni
cn l n v c thnh tch xut sc trong cng tc ng gp t thin x hi.
Nhng ng gp tch cc c th hin nhng ni dung:
+ Ph cp nui dng mt b v lit s chng Php c n, mi thng
100.000 ng.
+ Xy dng mt nh tnh ngha tr gi 25.000.000 ng tng cho gia nh
thng binh lit s x T Hip.
+ Xy dng v tng cho nhn dn thn i T - x i Kim mt trng
tiu hc tr gi 1.000.000.000 ng.
4

+ Xy dng v tng cho nhn dn thn H - x nh Cng mt trng

mu gio tr gi 500.000.000 ng.
+ Tng 60 s tit kim cho gia nh thng binh, lit s tr gi mi s
500.000 ng.
+ ng h ng bo min Nam v min Trung l lt 15.000.000 ng.
2. c im t chc v sn xut:

2.1. Nhim v ch yu ca Cng ty:

Xy dng nh , kinh doanh nh.
Lp d n, qun l v thc hin cc d n u t.
Tng thu xy dng cc cng trnh h tng k thut, dn dng, cng
nghip (in cao th 35 KV), giao thng, thu li, trm cp nc sch, bu in,
th dc th thao v vui chi gii tr, kinh doanh khch sn, thng mi v kinh
doanh vn ti hng ho ng b.
T chc dch v t vn xy dng, nh t.
Sn xut kinh doanh vt liu xy dng, trang tr ni - ngoi tht.
2.2. Cch t chc sn xut:
a. Trn lnh vc xy dng:
- Cng ty kinh doanh pht trin nh H Ni lun ly uy tn, cht lng,
hiu qu cng vic, cnh tranh lnh mnh trong gi thnh l ch trng xuyn
sut trong qu trnh hnh thnh v xy dng Cng ty.
- Trn mt trn xy dng, Cng ty khng nh mnh bng cc du n
trong cng trnh, tr thnh mt trong cc nh thu c cc ch u t nh gi
cao trong lng xy dng, nhiu cng trnh c cng nhn cht lng cao c
gn biu tng nh:
+ Khu lm vic Nh my c kh Gii phng.
+ Trng Ph thng c s Thnh Lit.
+ Nh lm vic UBND huyn Thanh tr.
+ H tng k thut khu th mi i Kim - nh Cng.
b. Trong sn xut v kinh doanh vt liu xy dng:
- Gch bn th cng l mt hng truyn thng ca Cng ty, l gch
Thanh tr, sn lng n nh 4.000.000 vin/nm. Sn phm ca Cng ty cung
cp cho nhiu cng trnh xy dng ca Nh nc cng nh kin trc ca nhn
dn H Ni v cc tnh ln cn.
5

- Cng ty c mt ca hng chuyn kinh doanh nguyn vt liu nh: xi

mng, st, thp, gch men, cc thit b v sinh... tt c cc cng trnh do Cng
ty thi cng u do ca hng cung ng vt liu.
c. V cc d n pht trin th v nh do Cng ty lm ch u t:
- D n khu th mi i Kim - nh Cng thuc huyn Thanh tr quy
m 243.000 m2. y l khu th hin i vi tng mc u t 600 t ng, d
n s gii quyt cho 6.200 ngi c nh vi tiu chun 20 - 22 m 2 sn/ngi.
D n gm cc cng trnh cng cng, vui chi, gii tr, trung tm thng mi
v ch trong khu vc. D kin nm 2004, Cng ty s bn giao cho UBND
Thnh ph qun l theo quy nh.
- D n khu nh M nh thuc huyn T Lim vi quy m 9.900 m 2
do UBND Thnh ph H Ni cp t.
- D n khu th Cu Bu thuc huyn Thanh tr vi quy m 21 ha, d
n gii quyt cho 5.800 ngi c nh t tiu chun 20 - 22 m 2 sn/ngi.
Tng mc u t 400 t ng.
- D n Trung tm dch v Thng mi Thanh tr vi quy m 7.800 m 2 vi
tng mc u t 60 t ng.
3. c im t chc qun l ca Cng ty kinh doanh pht trin
nh H Ni

Cng ty kinh doanh pht trin nh H Ni c 150 cn b chuyn mn k

thut c trnh i hc tr ln. Trong :
- 100 cn b c trn 10 nm trong ngh.
- 50 cn b c trn 5 nm trong ngh.
B my t chc qun l theo s trang sau.
Chc nng ca tng phng ban:
- Gim c: iu hnh, n c ton b cc hot ng ca Cng ty, chu
trch nhim trc php lut v cc hot ng ca Cng ty.
- Ph gim c k thut: chu s ch o ca gim c v c nhim v
iu hnh, n c, gim st k thut v khi sn xut.
- Ph gim c ph trch t chc, hnh chnh: chu s ch o ca gim
c v c nhim v iu hnh, n c cc hot ng ca Cng ty v khi vn
phng.

- Cc i thi cng xy dng: chu s qun l, ch o ca gim c, ph

gim c v c nhim v tin hnh cc cng vic thi cng xy dng cc cng
trnh ca Cng ty.
- n v thi cng c gii: chu trch nhim v my mc nh cu thp, my
thi cng, vn thng... trong qu trnh thc hin cng trnh ca Cng ty.
- Xng gia cng mc v c kh xy dng: c nhim v hon thnh cc
phn v g nh khung ca, ca, cu thang... v cc phn v c kh nh hn, tn...
- Ca hng kinh doanh vt liu xy dng: c nhim v cung ng ton b
nhng vt t cn thit cho qu trnh thi cng cng trnh ca Cng ty.
- Phng hnh chnh t chc: iu hnh ton b v mt t chc, hnh
chnh, nhn s ca Cng ty nh cng on, thm hi cn b cng nhn vin...
- Phng k hoch k thut: chu trch nhim v k hoch thit k cc d
n, cc cng trnh do Cng ty thi cng.

S t chc cng ty
Gim c

Ph gim c ph trch

15 i
thi
cng
xy
dng

n
v thi
cng
c
gii

4 i
sn
xut
gch

Ph gim c ph trch

k thut

t chc hnh chnh

Khi sn xut

Khi vn phng

Xng
gia
cng
mc v
c kh
xy
dng

Ca
hng
kinh
doanh
vt
liu
xy
dng

Phng

Phng

Phng

Cc

Trung

Trung

hnh

ti

ban

tm t

tm t

chnh

hoch

chnh

vn 1

vn 2

t chc

k ton

thut

- Phng ti chnh k ton: iu hnh v chu trch nhim v vn ti

chnh thu, chi tin ca ton Cng ty.
- Cc ban d n: lp cc d n cc cng trnh m Cng ty tham gia u
thu, nhn thu hoc lm ch u t.
- Cc trung tm t vn: c nhim v gii p nhng vng mc ca cc n
v, cc i trong qu trnh thi cng. ng thi trung tm t vn cng gii p
nhng thc mc ca cc bn hng v vn trong xy dng, vn trong kinh
doanh nh t.
4. Cng tc t chc k ton ca Cng ty kinh doanh pht
trin nh H Ni

4.1. M hnh t chc b my k ton:

- Do Cng ty c nhiu i sn xut, i thi cng, cc xng, cc n v
sn xut nh nn hnh thc t chc b my k ton ca Cng ty l phn tn.
- Mi i, xng c mt b phn k ton hch ton c lp, nh k lp
bo co v gi v phng ti chnh k ton ca Cng ty. Trn c s bo co ca
cc thnh vin, phng k ton lp bo co tng hp cho ton Cng ty.
4.2. Hnh thc k ton ti Cng ty kinh doanh pht trin nh H
Ni:
a. H thng ti khon k ton p dng c ban hnh theo quyt nh s
1141 ngy 01/11/1995 sa i b xung theo thng t s 89/2002/TT-BTC
ngy 09/10/2002 ca B ti chnh gm ti khon cp I v ti khon cp II.
b. Phng php hch ton hng tn kho: phng php k khai thng xuyn.
c. Phng php tnh thu gi tr gia tng: theo phng php khu tr.
d. S b my t chc k ton ca Cng ty kinh doanh pht trin nh
H Ni:

40

K ton trng

B phn
ti chnh

B phn k
ton tin l
ng

B phn
kim tra k
ton

B phn k
ton tng
hp

B phn k
ton vt t,
ti sn c
nh

B phn k
ton chi ph
sn xut
kinh doanh

B phn k
ton thanh
ton

B phn k

Ph trch ban k ton

cc i thi cng, sn xut

B phn k
ton tin l
ng

B phn k
ton chi ph
sn xut

ton d n

Cc nhn vin kinh t

cc i thi cng, sn xut

B phn k
ton vt t

B phn k
ton tin
mt

Chc nng ca tng b phn k ton:

- K ton trng: c chc nng t chc ch o thc hin ton b cng tc
k ton, thng k, thng tin kinh t v hch ton kinh t Cng ty, ng thi
c chc nng kim tra, kim sot kinh t - ti chnh ti Cng ty.
- B phn ti chnh: c nhim v kim tra, theo di, gim st, iu khin
ton b tnh hnh ti chnh ca Cng ty sao cho ph hp vi hot ng ca
Cng ty.

41

- B phn kim tra k ton: c chc nng kim tra, gim st cc b phn
k ton khc cn c vo cc chng t, s sch ca tng b phn.
- B phn k ton tng hp: t nhng chng t, s sch ca k ton chi
tit, b phn ny ln m hnh k ton chung ca Cng ty.
- B phn k ton vt t, ti sn c nh c nhim v theo di, kim tra,
gim st tnh hnh nhp, xut, tn vt t ca Cng ty v tnh hnh mua bn,
thanh l, nhng bn ti sn c nh ti Cng ty.
- B phn k ton tin lng: theo di tnh hnh cng tc ca nhn vin
trong Cng ty, t tnh lng v cc khon tnh theo lng nh bo him x hi,
bo him y t, kinh ph cng on ca nhn vin trong Cng ty.
- B phn k ton chi ph sn xut kinh doanh: c nhim v tp hp ton
b chi ph ti Cng ty, t tnh gi thnh cho tng cng trnh, tng loi sn
phm.
- B phn k ton thanh ton: c nhim v theo di tnh hnh thanh ton
vi khch hng v ngi cung cp vt t, thit b, dch v.
- B phn k ton d n: c nhim v qun l tnh hnh ca cc khu d n.
- Ph trch ban k ton cc i thi cng, sn xut: c trch nhim qun
l, iu hnh, thu thp ton b cc s liu ca cc b phn k ton cc i
thi cng, sn xut.
- Cc nhn vin kinh t cc i thi cng, sn xut: c nhim v hon
thnh cc cng vic k ton, kinh t, hch ton cc i thi cng, sn xut
cung cp s liu kp thi cho cp trn.
e. Hnh thc k ton: chng t ghi s:

42

S trnh t hch ton theo hnh thc chng t ghi s:

S qu

Chng t gc

Th k ton
chi tit

S ng k
chng t ghi s

Chng t
ghi s

S ci

Bng tng hp
chi tit

Bo co
k ton

Bng cn i
ti khon

ghi hng ngy

ghi cui thng
i chiu
Cn c vo hnh thc chng t ghi s, Cng ty cn phi m nhng s sau:
- S qu:
+ S qu tin mt
+ S tin gi
- S ng k chng t ghi s.
- S ci cc ti khon.
- Cc bng k, nht k chng t.
- Th k ton chi tit.
- Bng tng hp chi tit.

43

I. Mc ch, ngha ca phn tch hot ng ti chnh

1. Mc ch
- Trc ht ta phi hiu phn tch l g? Phn tch l tin hnh phn chia
ci chung, ci ton b thnh cc phn, cc b phn khc nhau nghin cu
su sc s vt, hin tng v qu trnh nhm nhn bit mi quan h gia cc s
vt, hin tng v qu trnh .
- Vy phn tch hot ng ti chnh l qu trnh kim tra i chiu v so
snh v tnh hnh ti chnh hin hnh vi qu kh.
- Mc ch ca vic phn tch hot ng ti chnh ca doanh nghip:
+ nh gi c th, chnh xc cc kt qu ti chnh m doanh nghip
t c cng nh nhng ri ro trong kinh doanh m doanh nghip mc phi.
+ Xc nh r nhng mt mnh m doanh nghip t c v tm hiu
nguyn nhn nh hng khng tt n qu trnh kinh doanh. T doanh
nghip ln nhng k hoch ph hp hn pht trin tt hn trong tng lai.
2. ngha
Phn tch hot ng ti chnh cung cp nhng thng tin cn thit cho
nhng i tng ang quan tm n tnh hnh ti chnh ca doanh nghip h
c nhng quyt nh cn thit ph hp vi li ch kinh t khc nhau.
Nh chng ta bit c rt nhiu i tng quan tm n tnh hnh ti
chnh doanh nghip nhng c th tp hp cc i tng ch yu sau y:
- Cc nh qun l doanh nghip
- Cc nh u t
- C quan qun l theo chc nng Nh nc.
- Cc nh cho vay
- Cc c ng hin ti v nhng ngi ang mun tr thnh c ng ca
doanh nghip.
- Nhng ngi lm cng n lng ca doanh nghip.
Nhng i tng ni trn quan tm n tnh hnh ti chnh ca doanh
nghip v li ch ring ca h, do hn ai ht h rt cn nhng thng tin v
thc trng ti chnh ca doanh nghip. Chnh v vy vic phn tch hot ng
ti chnh ca doanh nghip l v cng cn thit v quan trng.
II. Ti liu dng phn tch hot ng ti chnh ca doanh
nghip

44

1. Bng cn i k ton ca Cng ty kinh doanh pht trin Nh H

Ni nm 2002
Tng cng trnh u t pht trin nh H Ni
cng ty kinh doanh pht trin nh H Ni
-*Mu s B01-Dn
Ban hnh theo Q s 167/2000/Q-BTC
ngy 25/10/2000 ca B trng B Ti chnh

Bng cn i k ton
n ngy 31/12/2002
n v tnh: Nghn ng

Ti sn

M
s

S u
nm

S cui
nm

A. Ti sn lu ng v u t ngn
hn

100

13.221.168

13.545.839

I. Tin

100

2.712.863

3.871.341

1. Tin mt ti qu

111

180.401

499.279

2. Tin gi ngn hng

112

2.532.462

2.372.062

3. Tin ang chuyn

113

II. Cc khon u t ti chnh ngn hn

120

1. u t chng khon ngn hn

121

2. u t ngn hn khc

128

3. D phng gim gi u t ngn hn

129

III. Cc khon phi thu

130

3.103.198

1.790.887

1. Phi thu ca khch hng

131

2.680.542

1.191.253

2. Tr trc cho ngi bn

132

8.935

227.801

3. Thu gi tr gia tng c khu tr

133

72.354

84.293

4. Phi thu ni b

134

193.685

219.450

- Vn kinh doanh cc n v trc thuc

135

- Phi thu ni b khc

136

193.685

219.450

5. Cc khon phi thu khc

138

147.682

68.090

6. D phng cc khon phi thu kh i

139

IV. Hng tn kho

140

371.925
371.925
-

6.407.451

492.062
492.062
-

6.608.165

45

Ti sn

M
s
1

S u
nm

S cui
nm

A
1. Hng mua ang i trn ng

141

2. Nguyn liu, vt liu tn kho

142

4.721.434

5.211.072

3. Cng c, dng c trong kho

143

474.095

382.441

4. Chi ph sn xut kinh doanh d dang

144

1.211.922

1.014.652

5. Thnh phm tn kho

145

6. Hng ho tn kho

146

7. Hng gi i bn

147

8. D phng gim gi hng tn kho

149

V. Ti sn Lu ng khc

150

625.731

783.134

1. Tm ng

151

427.223

621.311

2. Chi ph tr trc

152

143.378

54.646

3. Chi ph ch kt chuyn

153

4. Ti sn thiu ch x l

154

5. Cc khon cm c, k cc, k qu ngn

hn

155

55.130

VI. Chi s nghip

160

1. Chi s nghip nm trc

161

2. Chi s nghip nm nay

162

B. Ti sn c nh v u t di hn

200

20.399.894

21.505.099

I. Ti sn c nh

210

16.921.812

18.172.254

1. TSC hu hnh

211

16.921.812

18.172.254

- Nguyn gi

212

20.927.114

23.389.780

- Gi tr hao mn lu k (*)

213

(4.005.302)

(5.217.526)

2. TSC thu ti chnh

214

- Nguyn gi

215

- Gi tr hao mn lu k (*)

216

3. TSC v hnh

217

- Nguyn gi

218

- Gi tr hao mn lu k (*)

219

II. Cc khon u t ti chnh di hn

220

1.230.199

107.177

1.577.431

46

Ti sn

M
s
1

S u
nm

S cui
nm

A
1. u t chng khon di hn

221

2. Gp vn lin doanh

222

3. Cc khon u t di hn khc

228

4. D phng gim gi u t di hn

229

III. Chi ph xy dng c bn d dang

230

IV. Cc khon k qu, k cc di hn

240

1.230.199

2.256.883
-

1.577.431

1.755.414
-

250

33.621.062

35.050.992

A. N phi tr

300

16.724.193

19.683.113

I. N ngn hn

310

14.272.624

18.271.194

1. Vay ngn hn

311

12.017.988

11.021.530

2. N di hn n hn tr

312

3. Phi tr cho ngi bn

313

1.628.564

2.624.898

4. Ngi mua tr tin trc

314

211.081

2.497.711

5. Thu v cc khon np Nh nc

315

6. Phi tr cng nhn vin

316

7. Phi tr cho cc n v ni b

317

8. Cc khon phi tr, phi np khc

318

114.009

1.020.923

II. N di hn

320

2.089.124

1.326.116

1. Vay di hn

321

2.089.124

1.326.116

2. N di hn khc

322

III. N khc

330

362.445

85.803

1. Chi ph phi tr

331

362.445

85.803

2. Ti sn tha ch x l

332

3. Nhn k qu, k cc di hn

333

B. Ngun vn ch s hu

400

16.896.869

15.367.879

I. Ngun vn, qu

410

16.231.685

14.743.912

1. Ngun vn kinh doanh

411

14.972.369

13.845.445

2. Chnh lch nh gi li ti sn

412

Tng cng ti sn
(250 = 100+200)

300.982
-

1.106.132
-

(400= 410+420)

47

Ti sn

M
s
1

S u
nm

S cui
nm

A
3. Chnh lch t gi

413

4. Qu u t pht trin

414

429.317

465.134

5. Qu d phng ti chnh

415

112.605

50.312

6. Li nhun cha phn phi

416

175.048

74.211

7. Ngun vn u t xy dng c bn

417

542.346

308.810

II. Ngun kinh ph, qu khc

420

665.184

623.967

1. Qu d phng v tr cp mt vic lm

421

152.808

29.326

2. Qu khen thng v phc li

422

512.376

594.641

3. Qu qun l ca cp trn

423

4. Ngun kinh ph s nghip

424

- Ngun kinh ph s nghip nm trc

425

- Ngun kinh ph s nghip nm nay

426

5. Ngun kinh ph hnh thnh TSC

Tng cng ngun vn

427

33.621.062

35.050.992

(430=300+400)

Cc ch tiu ngoi bng cn i k ton

n v tnh: nghn ng
Ch tiu
1. Ti sn thu ngoi
2. Vt t, hng ho nhn gi h, nhn gia cng

S u nm
117.321

S cui k
120.654

3. Hng ho nhn bn h, nhn k gi

4. N kh i x l

5. Ngoi t cc loi

6. Hn mc kinh ph cn li

7. Ngun vn khu hao c bn hin c

52.653

41.147

48

2. Bo co kt qu hot ng kinh doanh ca Cng ty kinh doanh

pht trin Nh H Ni nm 2002
Mu s B02-DN
Ban hnh theo Q s 167/2000/Q-BTC
ngy 25 thng 10 nm 2000
ca B trng B Ti chnh

Tng cng ty u t pht trin nh H Ni

Cng ty kinh doanh pht trin Nh H Ni

kt qu hot ng kinh doanh

Nm 2002
n v tnh: Nghn ng

Phn bo co li l
M
s

K trc

K ny

Tng doanh thu

01

15.012.882

18.392.064

Trong : DT hng xut khu

02

Cc khon gim tr

03

68.072

47.276

+ Gim gi hng bn

05

68.072

47.276

+ Hng bn b tr li

06

+ Thu TTB, xut khu phi np

07

1. Doanh thu thun (10=01-03)

10

14.944.810

18.344.788

2. Gi vn hng bn

11

13.407.264

16.127.452

3. Li nhun gp (20=10-11)

20

1.537.546

2.217.336

4. Chi ph bn hng

21

21.377

40.218

5. Chi ph qun l doanh nghip

22

364.478

341.362

6. Li nhun thun t hot ng kinh

doanh [30=20-(21+22)]

30

1.151.691

1.835.756

7. Thu nhp hot ng ti chnh

31

721.342

527.318

8. Chi ph hot ng ti chnh

32

600.231

506.274

40

121.111

21.044

10. Thu nhp bt thng

41

367.176

137.321

11. Chi ph bt thng

42

384.605

98.723

12. Li nhun bt thng (50=41-42)

50

- 17.429

38.598

Ch tiu

Ly k t
u nm
-

9. Li nhun hot ng ti chnh

(40 - 31-32)

13. Tng li nhun trc thu

(60 = 30 + 40 + 50)

60

1.255.373

1.895.398

14. Thu thu nhp doanh nghip phi np

70

401.719,36

606.527,36

15. Li nhun sau thu (80=60-70)

80

853.653,64

1.288.870,64

49

3. Mt s ti Liu b sung ca nm 2001 L:

- Ti sn lu ng v u t ngn hn thi im u nm l 14.301.424 (n)
- Cc khon phi thu u nm l 2.893.215 (n).
- Hng tn kho u nm l 7.172.628 (n).
III. Phn tch tnh hnh ti chnh Cng ty kinh doanh pht
trin Nh H Ni

1. Phn tch bng cn i k ton

Bng cn i k ton l bo co k ton ch yu, phn nh tng qut ti
sn ca doanh nghip theo hai phn cn i vi nhau: Ti sn v ngun hnh
thnh ca ti sn ti thi im lp bo co.
- Phn ti sn phn nh ton b, gi tr ca ti sn hin c ca doanh
nghip bao gm ti sn lu ng, u t ngn hn (loi A) v ti sn c nh,
u t di hn (loi B). Mi loi n li bao gm nhiu ch tiu khc nhau c
sp xp theo mt trnh t ph hp vi yu cu ca cng tc qun l.
- Phn ngun vn: phn nh ngun hnh thnh ca ti sn, bao gm n
phi tr (loi A) v ngun vn ch s hu (loi B). Mi loi li bao gm cc
ch tiu khc nhau v cng c sp xp theo mt trnh t thch hp ph hp
vi yu cu ca cng tc qun l.
phn tch tnh hnh ti chnh ca Cng ty kinh doanh pht trin Nh
H Ni th vic phn tch cc ch tiu trong bng cn i k ton l rt quan
trng. Ta cn phi tin hnh phn tch bng cn i theo chiu ngang v phn
tch theo chiu dc.
+ Phn tch theo chiu ngang l vic so snh gia s cui k v s u
nm ca tng ch tiu. T ta c th bit c mc bin ng tng hay
gim ca tng ch tiu, t rt ra cc kt lun cn thit cho cng tc qun l.
Phn tch theo chiu ngang biu hin thng qua ch tiu chnh lch tuyt
i v chnh lch tng i.
Chnh lch tuyt i: c biu hin di hnh thi tin, n v tnh l
n v tin t, chnh lch tuyt i c th m (-), dng (+).
Cng thc tnh:
Chnh lch tuyt i = S cui k - S u nm
Chnh lch tng i: c biu hin di hnh thi t l, n v tnh l
phn trm %, chnh lch tng i c th m (-), dng (+).

50

Cng thc tnh:

Chnh lch tChnh lch tuyt i
=
x 100%
ng i
S u nm
+ Phn tch theo chiu dc l vic so snh t trng t trng ca tng ch
tiu chim trong tng s, cho php ta nghin cu c mt kt cu ca tng
loi ti sn, m kt cu ca tng loi ti sn cng phn nh kt cu vn ca
cng ty. T vic tm hiu kt cu ngun vn, ta rt ra c kt lun cn thit v
vic phn b ngun vn sao cho ph hp vi yu cu qun l ca cng ty.
Phn ti sn:
S tin loi A
Tng ti sn

T trng loi A =

100%

Phn ngun vn:

S tin loi B
x 100%
Tng ngun vn
* T s liu ca bng cn i k ton ngy 31/12/2002 ca Cng ty kinh
T trng loi B =

doanh pht trin Nh H Ni, ta tin hnh lp bng phn tch sau:
Bng phn tch cn i k ton
n v tnh: nghn ng
Ch tiu

S u nm

S cui k

Cng ti sn

33.621.062

35.050.992

A. TSL v u t ngn hn

13.221.168

13.545.839

I. Tin
1. Tin mt ti qu
2. Tin gi ngn hng
3. Tin ang chuyn
II. Cc khon u t ti
chnh ngn hn
1. u t chng khon ngn
hn
2. u t ngn hn khc
3. D phng gim gi

2.712.863
180.401
2.532.462
371.925
371.925
-

Chnh lch ( )

T trng (%)

Tin

u
nm

100

100

+ 323.671 + 2,45 39,32

38,65

+1.429.930

3.871.341 + 1.158.478

+4,25
+ 42,70

499.279 + 318.878 + 176,76

2.372.062
-

Cui
k

- 160.400
-

492.312 + 120.387
-

492.312

+ 120.387

- 6,33
+ 32,37
+ 32,37
-

8,07 11,04
0,54

1,42

7,53

9,62

1,10

1,39

1,10

1,39

III. Cc khon phi thu

3.103.198

1.790.887 - 1.312.311

- 42,29

9,23

5,11

1. Phi thu khch hng

2.680.542

1.191.253 - 1.489.289

- 55,56

7,97

3,40

51

Ch tiu

S u nm

2. Tr trc cho ngi bn

8.935

3. VAT c khu tr
4. Phi thu ni b
- Vn kinh doanh n v trc
thuc

S cui k

Chnh lch ( )

T trng (%)

Tin

u
nm

227.801 + 218.866

Cui
k

+ 245

0,03

0,65

72.354

84.293

+ 11.939

+ 16,50

0,21

0,24

193.685

219.450

+ 25.765

+ 13,30

0,58

0,63

- Phi thu ni b khc

193.685

219.450

+ 25.765

+ 13,30

0,58

0,63

5. Cc khon phi thu khc

147.682

68.090

- 79.592

- 53,89

0,44

0,19

6. D phng phi thu kh i

IV. Hng tn kho

6.407.451

1. Hng mua i trn ng

2. Nguyn vt liu tn kho 4.721.434

6.608.165 + 200.714
-

5.211.072 + 489.638

+ 3,13 19,06
-

+ 10,37 14,04

18,85
14,87

3. Cng c, dng c tn kho

474.095

382.441

- 91.654

- 19,33

1,41

1,09

4. Chi ph sn xut kinh

doanh d dang

1.211.922

1.014.652

-197.270

-16,28

3,61

2,89

5. Thnh phm tn kho

6. Hng ho tn kho

7. Hng gi i bn

8. D phng gim gi hng

tn kho

V. Ti sn lu ng khc

625.731

783.134 + 157.403

+ 25,15

1,86

2,26

1. Tm ng

427.223

621.311 + 194.088

+ 45,43

1,27

1,77

2. Chi ph tr trc

143.378

- 61,89

0,43

0,16

54.646

-88.732

3. Chi ph ch kt chuyn

4. Ti sn thiu ch x l

0,16

0,33

5. Cc khon k cc ngn
hn
VI. Chi s nghip

55.430
-

107.177
-

+ 52.047
-

+ 94,41
-

B. TSC v u t di hn

20.399.894

21.505.099 + 1.105.205

+ 5,42 60,68

61,35

I. TSC

16.921.812

18.172.254 + 1.250.442

+ 7,39 50,33

51,84

1. TSC hu hnh

16.921.812

18.172.254 + 1.250.442

+ 7,39 50,33

51,84

- Nguyn gi

20.927.114

23.389.780 + 2.462.666

+ 11,77 62,24

66,73

- Hao mn

(4.005.302)

(5.217.526) + 1.212.224

+ 30,26 11,91

14,89

2. TSC thu ti chnh

52

Ch tiu

S u nm

3. TSC v hnh

II. u t ti chnh di hn

1.230.199

1. u t chng khon di hn

2. Gp vn lin doanh

1.230.199

S cui k

Chnh lch ( )

T trng (%)

Tin

u
nm

Cui
k

1.577.431 + 347.232

+ 28,23

3,66

4,5

1.577.431 + 347.232

+ 28,23

3,66

4,5

3. u t di hn khc

4. D phng gim gi u
t di

- 501.469

- 22,22

6,69

5,01

+ 4,25

100

100

19.683.113 + 2.958.920

+ 17,69 49,74

56,16

I. N ngn hn

14.272.624 18.271.194 + 3.998.570

+ 28,02 42,45

52,13

1. Vay ngn hn

12.017.988

- 8,29 35,74

31,44

III. Chi ph XDCB d dang

2.256.883

1.755.414

IV. K qu di hn
Cng ngun vn
A. N phi tr

2. N di hn n hn tr

33.621.062 35.050.992 + 1.429.930

160.724.193

3. Phi tr ngi bn

1.628.564

4. Ngi mua tr trc

211.081

5. Thu, cc khon phi

np Nh nc
6. Phi tr cng nhn vin
7. Phi tr cho n v ni b

300.982
-

11.021.530

- 996.458

+ 996.334

+ 61,18

4,84

7,49

+ 1.083

0,63

7,13

2.624.898

2.497.711 + 2.286.630
1.106.132
-

+ 805.150
-

+ 267

0,89

3,16

114.009

1.020.923

+ 906.914

+ 795

0,35

2,91

II. N di hn

2.089.124

1.326.116

- 763.008 - 36,52

6,21

3,78

1. Vay di hn

2.089.124

1.326.116

- 763.008 - 36,52

6,21

3,78

8. Phi tr, phi np khc

2. N di hn khc

III. N khc

362.445

85.803

- 276.642 - 76,33

1,08

0,24

1. Chi ph phi tr

362.445

85.803

- 276.642 - 76,33

1,08

0,24

2. TS tha ch x l

3. Nhn k qu di hn

B. Ngun vn ch s hu

16.896.869

15.367.879 - 1.528.990

- 9,05

50,26

43,84

I. Ngun vn, qu

16.231.685

14.743.912 - 1.487.773

- 9,16

48,28

42,06

53

Ch tiu

S u nm

S cui k

Chnh lch ( )

T trng (%)

Tin

u
nm

Cui
k

- 7,53

44,53

39,50

1. Ngun vn kinh doanh

14.972.369

2. Chnh lch nh gi li
ti sn

3. Chnh lch t gi

4. Qu u t pht trin

429.317

465.134

- 8,34

1,28

1,33

5. Qu d phng ti chnh

112.605

50.312

- 62.293 - 55,32

0,33

0,14

6. Li nhun cha phn phi

175.048

74.211

- 100.837 - 57,61

0,52

0,21

7. NV u t XDCB

542.346

308.810

- 233.536 - 43,06

1,62

0,88

II. Ngun kinh ph, qu

khc

665.184

623.967

- 6,20

1,98

1,78

1. Qu tr cp mt vic lm 152.808
2. Qu khen thng, phc li

512.376

13.845.445 - 1.126.924

+ 35.817

- 41.217

29.326

- 123.482

- 80,81

0,45

0,08

594.641

+ 82.265

+ 16,05

1,53

1,7

3. Qu qun l cp trn

4. Ngun kinh ph s nghip

5. Ngun kinh ph hnh

thnh TSC

Cn c vo s liu c phn nh bng phn tch trn ta c th nh gi

tnh hnh ti chnh ca Cng ty kinh doanh pht trin Nh H Ni trong nm
2002 nh sau:
1.1. Phn tch theo chiu ngang
1.1.1. Phn ti sn
Tng ti sn cui k so vi u nm tng thm 1.429.930 (n) vi t
l tng tng ng l 4,25%. S tng ni trn phn nh s tng v quy m ti sn
ca cng ty. Nguyn nhn tng tng ti sn l do TSL v u t ngn hn
tng 323.671 (n) vi t l tng tng ng l 2,45% v TSC v u t di hn
tng 1.105.205 vi t l tng tng ng l 5,42%.
a. Xt chi tit tng phn trong TSL v u t ngn hn ta thy rng:
+ Tin trong cng ty tng rt ln 1.158.478 (n) vi t l tng 42,7%.
Mc d tin gi ngn hng c gim 160.400 (n) vi t l gim 6,33% nhng
khng lm cho tin gim v tin mt ti qu tng 318.878 (n) vi t l
tng rt ln 176,76%. Tin mt tng rt ln s phc v tt trong vic chi tiu
ca cng ty s khng phi rt tin gi mua sm, nh vy s thun tin hn.
54

+ Cc khon u t ti chnh ngn hn cng tng 120.387 (n) vi t l

tng tng ng l 32,37%. Trong khon u t ngn hn cng ty ch c u t
khc. u t khc y cng ty ch yu l gp vn thi hn ngn ngy vi cc
cng ty xy dng khc nh Cng ty xy dng s 1, Cng ty xut nhp khu xy
dng. iu ny chng t cng ty bit s dng ng vn ca mnh nhm
sinh c li nhun cao.
+ Cc khon phi thu c xu hng gim dn v cui nm, gim 1.312.311
(n) vi t l gim 42,29%. Nguyn nhn chnh lm cho khon phi thu gim
l do phi thu ca khch hng gim 1.489.289 (n) vi t l gim tng ng l
55,56%. Tuy cc khon tr trc cho ngi bn tng 218.866 (n) vi t l
245%; VAT c khu tr tng 11.939 (n) vi t l 16,5%; phi thu ni b
tng 25.765 (n) vi t l 13,3% nhng khon phi thu khch hng gim vi
s tin qu ln b p ht s tng lm cho khon phi thu gim kh nhiu.
Qua y ta c th thy c phng thc thu n khch hng ca cng ty l rt
tt. Cng ty c nhng bin php thch hp i vi khch hng n lu nh c
th i nguyn vt liu, mua li nhng my thi cng cn s dng tt nhm thu
n ca h. y l mt cch rt khn kho m cc cng ty cn phi bit i
ph trc nhng khch hng va khng mt lng h m li thu c n.
+ Hng tn kho tng 200.714 (n) vi t l tng 3,13%. Nguyn nhn l
do nguyn vt liu tn kho tng 489.638 (n) vi t l tng 10,37%. Nguyn
vt liu tng do: th nht l cng ty mua nguyn vt liu ca cng ty c
nhu cu bn v cui nm vi gi thp hn, th hai l cng ty mua nguyn
vt liu si khng dng ht trong nm. Vic tn dng mua nguyn vt liu
thp hn l hon ton c l ca cng ty, nh vy gi thnh chi ph thp, li
nhun cao. Cng c dng c tn kho gim 91.654 vi t l 19,33%, chi ph
sn xut kinh doanh d dang gim 197.270 vi t l 16,28%. iu ny cho
thy cng v cui nm vic nghim thu cc cng trnh cng nhiu, chng t
tin thi cng nng ln khin cho vng quay ca vn ngn li. y l vn
m tt c cc cng ty u mong mun c bit l cc cng ty xy dng v
nh vy cc cng trnh s sm c a vo s dng phc v cho li ch x hi,
c nhn.
+ Ti sn lu ng khc tng 157.403 (n) vi t l tng tng ng l
25,15%. Trong tm ng tng 194.088 (n) vi t l tng 45,43% tm ng
y ch yu l tm ng cho cn b mua nguyn vt liu phc v cho qu

55

trnh thi cng. Cc khon k cc ngn hn cng tng 52.047 vi t l 94,41%

chng t cng ty khng ch gii trong xy dng m cn nm vng trong kinh
doanh. Cng cui nm vic k cc cc cng trnh mi cng nhiu ha hn mt
nm mi nhiu cng trnh mi c xy dng.
b. Xt chi tit trong phn TSC v u t di hn ta thy rng:
+ TSC tng 1.250.442 (n) vi t l tng tng ng l 7,39%, TSC tng
ton b l do TSC hu hnh tng 1.250.442 (n) vi t l 7,39%. TSC ch
yu l my mc thi cng c mua sm mi c th l cng ty mua 2 my
vn thng, 3 my i san lp nn, 1 thp cu. Qua vic mua sm TSC ta thy
cng ty lun i mi hng ti cng nghip ho, hin i ho ph hp vi
s pht trin ca t nc ni chungv ngnh xy dng ni ring. y l im
ni bt ca cng ty m cc cng ty xy dng khc nn tham kho.
+ u t di hn cng ty l do gp vn lin doanh tng 347.232 (n) vi
t l tng tng ng 28,23%. Cng ty tm him nhng i tc kinh doanh l
cc n v c ting trong lng xy dng l Tng cng ty xy dng Sng ,
Cng ty H tng k thut 19. Khng ch gp vn thu li li nhun m cng
ty cn gp vn c hc hi nhng kinh nghim ca cc bc trn nhm
nng cao kin thc, tch lu kinh nghim trong ngh xy dng.
+ Chi ph XDCB d dang gim 501.469 (n) tng ng vi t l 22,22%
cho ta thy cng ty hon thnh c khi lng xy dng c bn v cui
nm.
1.1.2. Phn ngun vn
Phn ngun vn phn nh ngun hnh thnh ca ti sn, do vy nn tng
ti sn lun lun bng tng ngun vn. V tng ti sn cui k tng nn tng
ngun vn cui nm cng tng ng bng ti sn 1.429.930 (n) vi t l tng
tng ng l 4,25%. Nguyn nhn ch yu khin tng ngun vn tng l n
phi tr tng 2.958.920 (n) vi t l tng tng ng l 17,69% mc d ngun
vn ch s hu c gim 1.528.990 (n) vi t l gim 9,05%.
a. Xt chi tit phn n phi tr ta thy:
+ N ngn hn tng 3.998.570 (n) vi t l tng tng ng l 28,02%.
Trong ngi mua tr trc tng 2.286.630 (n) vi t l rt ln 1.083%. y
l vn cn phi tm hiu ti sao ngi mua tr trc ln vy? Th nht l do
cht lng, thi gian thi cng ca cng ty lun m bo yu cu k thut trong
hp ng v vy cc bn hng lun tm ti cng ty, y l mt im rt ng

56

t ho. Th hai l do cng ty c mi quan h lm n rng nn vic p cc bn

hng tr trc tin l khng kh. Mc d trn thc t l hi bo lc nhng trong
c ch th trng th vic dng danh ting, thi c l hon ton hp l. N ngn
hn tng cho ta thy cng ty c xu hng chuyn t vay di hn sang ngn hn,
kh nng chu chuyn ca ng tin c rt ngn, gi tr s dng ca ng tin
c nng cao.
+ N di hn li c xu hng gim v cui nm 763.008 (n) vi t l
gim tng ng l 36,52%. N di hn gim l do vay di hn gim 763.008
(n) vi t l 36,52%. iu ny chng t cng ty khng cn phi vay di hn
vi s lng nhiu na m khng ch c chuyn t vay di hn sang vay
ngn hn, ph hp vi ni dung phn tch trn.
+ N khc cng gim 276.642 (n) vi t l gim tng ng 76,33%,
trong l do chi ph phi tr gim 276.642 (n) vi t l 76,33% chng t
cng ty tit kim c chi ph, h gi thnh cng trnh. y l iu m tt c
cc doanh nghip lun hng ti. H thp chi ph th li nhun mi tng, thu
nhp ca cng ty mi cao, ci thin tt cc hot ng cho cng ty.
b. Xt phn ngun vn ch s hu ta thy:
Nhn chung ngun vn ch s hu gim 1.528.990 (n) vi t l gim tng ng l 9,05%. Ngun vn ch s hu gim ta thy kh nng t ch v vn
cng gim, cng ty cn phi ph thuc vo cc n v cho vay. y l vn
cn cha tt, cng ty cn phi khc phc. Nguyn nhn lm gim ngun vn
ch s hu l do:
+ Ngun vn, qu gim 1.487.773 (n) vi t l gim tng ng l 9,16%.
Trong ngun vn kinh doanh gim 1.126.924 (n) vi t l 7,53%. Ngun
vn kinh doanh gim lm cho cc qu cng gim.
+ Ngun kinh ph, qu khc cng gim 41.217 (n) vi t l gim tng
ng l 6,2%. Trong c Qu tr cp mt vic lm gim 123.482 (n) vi t
l 80,81%; Qu khen thng phc li tng 82.256(n) vi t l tng l 16,05%.
Qua y ta thy cng v cui nm i sng cn b cng nhn vin cng c
ci thin. i sng c nng cao th h s dc ton tm, ton sc vo cng
vic. y l vic lm sng sut ca ban lnh o cng ty, nhng ngi quan
tm n cuc sng ca mi c nhn trong cng ty.
1.2. Phn tch theo chiu dc
1.2.1. Phn ti sn

57

TSL v u t ngn hn gim t 39,82% xung 38,65%, gim 0,67%,

ngc li TSC v u t di hn tng t 60,68% ln 61,35% tng 0,67%. C
th tin tng t 8,07% ln 11,04%. iu ny cho thy tin tng lm vn ca
cng ty b ng, tuy nhin tin tng lm cho kh nng ch ng thanh ton
ca cng ty l rt ln. Cc khon phi thu li c xu hng gim t 9,32%
xung 5,11%. Chng t cui k cng ty c k hoch trong vic thu n rt
tt. L do lm cc khon phi thu gim ch yu l do khon phi thu khch
hng v cc khon phi thu khc gim rt ln.
TSC v u t di hn tng nguyn nhn ch yu l do ti sn c nh
hu hnh tng t 50,33% ln 51,84%. y l biu hin rt tt ca cng ty
trong vic ci thin, nng cp my thi cng nng cao cht lng cc cng
trnh. u t ti chnh di hn cng tng t 3,66% ln 4,5%, y u t ti
chnh di hn ch c gp vn lin doanh, chng t cng ty mnh dn b
vn ra u t nhm sinh li nhun.
1.2.2. Phn ngun vn
Nhn chung tng ngun vn cui nm so vi u nm tng. Xt ring
tng khon trong ngun vn ta thy nh sau: N phi tr tng t 49,74% ln
56,16%, tng 6,42%, ngc li ngun vn ch s hu gim t 50,26%
xung 43,84%, gim ng bng khon n phi tr tng l 6,42%. Nguyn
nhn ch yu l cho N phi tr tng l do n ngn hn tng t 42,45% ln
52,13% mc d n di hn v n khc gim nhng khng th b p ni sc
tng qu ln ca n ngn hn. Ngun vn ch s hu gim l do ngun vn,
qu v ngun kinh ph, qu khc u gim. Ngun vn ch s hu gim
chng t kh nng ch ng v vn ca cng ty gim, cng ty phi ph
thuc vo ngun vn vay, y l mt iu bt li trong sn xut kinh doanh.
Tm li, qua vic phn tch cc ch tiu trong bng cn i k ton nm
2002 ca Cng ty kinh doanh pht trin Nh H Ni c v chiu ngang cng
nh chiu dc cho ta nh gi c mt cch khi qut tnh hnh ti chnh ca
cng ty. Tnh hnh ti chnh ca cng ty l tng i n nh, tuy c mt s
bin ng nhng bin ng l hon ton ph hp vi c im sn xut kinh
doanh ca cng ty.
2. Phn tch tnh hnh u t ca cng ty
2.1. L lun chung v phn tch tnh hnh u t

58

Thng qua cc ch tiu ch yu phn nh trn bng cn i k ton, ta c

nhng nh gi v tnh hnh ti chnh ca cng ty. Nhng kt lun c rt ra
qua vic nh gi l rt cn thit v hu ch cho cc nh qun l, cc nh u
t, nhng h khng mun dng li kt lun m cn quan tm n kh nng
kinh doanh ca cng ty thng qua tnh hnh u t ngn hn, di hn ca cng
ty.
phn tch tnh hnh u t ca cng ty, ta c th phn tch theo cc ni
dung sau:
+ nh gi khi qut tnh hnh u t
+ nh gi c th tnh hnh u t
+ nh gi hiu qu ca vic u t
a. nh gi khi qut tnh hnh u t
Tu thuc vo c im tnh hnh kinh t ca tng doanh nghip, ta c
nhng la chn ng n v tnh hnh u t. Ta phi xc nh xem nn u t
ngn hn, hay di hn, u t theo chiu rng hay chiu su. Khi la chn hng
u t ta phi xem xt trn hai gc l hiu qu kinh t v ri ro. T ta
c th lp d n u t ph hp.
i vi doanh nghip xy dng nh Cng ty kinh doanh pht trin Nh H
Ni ta phi tin hnh u t ngn hn song song vi u t di hn. u t ngn
hn phc v cho vic mua sm nguyn vt liu, cng c dng c ca nhng
cng trnh nghim thu trong thi gian ngn. u t di hn nhm mc ch mua
sm my mc thit b, TSC phc v cho qu trnh thi cng.
b. nh gi c th tnh hnh u t
nh gi c th tnh hnh u t ta cn phi s dng 4 ch tiu sau:
T sut u t ti chnh ngn hn v di hn
T sut v u t ti
chnh ngn hn v
di hn

u t ti chnh
ngn hn (IIA)

u t ti chnh
di hn (IIB)

x 100

Tng ti sn (A+B)

Ch tiu ny n ln trong 100 ng ti sn th c bao nhiu ng dnh

cho u t ti chnh ngn hn v di hn.
T cng thc tng qut trn, c th tch thnh hai ch tiu nh sau y:
+ T sut u t ti chnh ngn hn
T sut u t ti

u t ti chnh ngn hn (IIA)

x 100

59

chnh ngn hn

Tng ti sn lu ng v u t ngn hn (A)

+ T sut u t ti chnh di hn
T sut u t ti
chnh di hn

u t ti chnh di hn (IIB)
Tng ti sn c nh v u t di hn (B)

x 100

T sut u t v ti sn c nh hu hnh
T sut u t v
ti c nh hu
hnh

Nguyn gi TSC hu
CP XDCB d
+
hnh (IB hu hnh)
dang (IIIB)
=
Tng ti sn (A+B)

x 100

Ch tiu ny ni ln c 100 ng ti sn th c bao nhiu ng dnh cho

ti sn c nh hu hnh. Ch tiu ny phn nh vic m rng hay thu hp quy
m u t chiu rng hay chiu su.
T sut t ti tr tng qut
T sut t ti
tr tng qut

Ngun vn ch s hu (B)
Tng sn xut (A+B)

100

Ch tiu ny ni ln rng, c 100 ng ti sn th phn c b p t

ngun vn ch s hu l bao nhiu ng. Ch tiu ny cho ta bit kh nng
ch ng v ti chnh cao hay thp.
T sut t ti tr v u t TSC hu hnh
T sut t ti tr
v u t TSC
hu hnh

Ngun vn ch s hu B)
TSC hu hnh + chi ph XDCB
d dang (IB+IIIB)

x 100

Ch tiu ny ni ln trong 100 ng ti sn c nh hu hnh, phn c

b p t ngun vn ch s hu l bao nhiu ng.
c. nh gi hiu qu ca vic u t
Vic nh gi hiu qu vn u t ca cng ty cn c th hin thng qua
s lao ng c tuyn dng do s dng vn u t. Mt khc khi nh gi hiu
qu vn u t ta cn phi kt hp vi vic m bo an ninh quc phng cng
nh v sinh mi trng.
Thng qua vic phn tch tnh hnh u t, ta c th c c nhng thng
tin cn thit la chn v a ra quyt nh sng sut sau:
+ Quyt nh tip tc quy m hay thu hp quy m u t.

60

+ Quyt nh iu chnh c cu u t sao cho thch ng vi thc t v i

hi sao cho tng c hiu qu ca vn u t.
2.2. Phn tch tnh hnh u t ca Cng ty kinh doanh pht trin Nh
H Ni
Cn c vo s liu bng cn i k ton nm 2002 ca Cng ty kinh
doanh pht trin Nh H Ni ta c bng sau:
Bng phn tch tnh hnh u t ca cng ty
Ch tiu

S u nm

T sut u t
ti chnh ngn
hn v di hn

371.925 + 1.230.199
33.621.062

T sut u t

16.921.812 + 2.256.883
33.621.062

v TSC hu
hnh

x100

492.312 + 1.577.431
35.050.992

= 4,76%

= 57,04%

T sut t ti
tr tng qut

16.896 .869
33.621.062

T sut t ti
tr v u t
TSC hu
hnh

16.896.869
16.921.812 + 2.256.883
= 88,10%

Chnh
lch ( )

S cui k
x100

+ 1,14%

= 5,90%
x100 18.172.254 + 1.755.414 x100
35.050.992
= 56,85%

x100 = 50,25%

x100

15.367 .879
35.050.992

- 0,19%

x100 = 56,85%

15.367.879
18.172.254 + 1.755.414
= 77,12%

x100

- 6,41%

- 10,98%

T kt qu tnh c bng trn, ta c th rt ra nhn xt nh sau:

So vi u nm, t sut u t ti chnh ngn hn v di hn tng
1,14%. Tuy mc tng khng ln nhng cng chng t quy m sn xut kinh
doanh ca cng ty c xu hng tng. Trong khi vic u t v ti sn c nh
hu hnh li gim 0,19%. Mc d TSC hu hnh cui nm so vi u nm c
tng 1.250.422 (n) nhng tng ti sn cng tng ln tn 1.429.930 (n) nn t
sut u t v TSC hu hnh gim. Qua y ta thy cng ty thu hp quy
m u t v TSC hu hnh. Tuy nhin mc bin ng ny l rt nh, khng
ng k.
V tnh hnh ngun ti tr, ta thy t sut ti tr u c xu hng gim v
cui k. C th t sut t ti tr tng qut gim 6,41%, t sut t ti tr v u
t TSC hu hnh gim 10,98%. Vic gim t sut t ti tr cho ta thy cng ty

61

 s dng vn vay nhiu hn cho vic hot ng u t, do kh nng t ch

v ti chnh ca cng ty cng c xu hng gim i.
T nhn xt tn, ta c th i n kt lun rng, cng ty cn xem xt li c
cu vn u t. ng thi cng ty cn phi tng kh nng t b p vn cho
hot ng u t tng kh nng t ch v ti chnh.
3. Phn tch ri ro v ti chnh
3.1. L lun chung v phn tch ri ro ti chnh
Ri ro ti chnh l mt trong hai ri ro (ri ro ti chnh v ri ro kinh
doanh) trong qu trnh sn xut kinh doanh. Nu trc y trong thi k bao
cp cc doanh nghip do Nh nc iu hnh th ri ro Nh nc phi chu. Cn
trong giai on hin nay, quyn ch ng sn xut kinh doanh thuc v cc
doanh nghip nn ri ro th ng nhin cc doanh nghip phi t gnh chu.
Do vic phn tch tnh hnh ri ro ti chnh l ht sc cn thit cho cc nh
qun l doanh nghip, cc c quan chc nng v cc nh u t trong, ngoi nc.
phn nh ri ro ti chnh ta cn s dng cc ch tiu sau y:
H s n trn ti sn
Tng s n
Tng ti sn
Ch tiu ny ch r rng, trong tng s ti sn hin c ca doanh nghip
c bao nhiu phn do n m c. Do nu h s cng tng th ri ro ti chnh
cng tng v ngc li.
H s n/ ti sn

H s n ngn hn trn TSL

H s ngn hn/
Tng s n ngn hn
=
Ti sn lu ng
Ti sn lu ng
ngha ch tiu ny ging ch tiu trn nhng phm vi hp hn.
H s thu hi n v thi hn thu hi n bnh qun
Doanh thu thun
H s thu hi n
=
S d n phi thu bnh qun
Trong :
Cc khon phi thu
S d n phi thu
u nm + cui k
=
bnh qun
2
Nu doanh nghip cng hn ch bn chu, s d n phi thu cng nh, h
s thu hi s cng tng khi ri ro ti chnh cng gim v ngc li.
62

Thi hn thu hi
Thi gian trong k bo co
=
n bnh qun
H s thu hi n
Nu thi hn thu hi n cng ngn th ri ro ti chnh cng gim v ngc
li.
H s quay vng hng tn kho
H s quay vng
Doanh thu thun
=
Tr gi hng tn kho bnh qun
hng tn kho
Trong :
Tr gi hng tn kho
Tr gi hng tn
u nm + cui k
=
kho bnh qun
2
Thi hn hng tn
Thi gian k bo co
=
kho bnh qun
H s quay vng hng tn kho
H s quay vng hng tn kho cng ln, thi hn hng tn kho bnh qun
cng ngn, vt t lun chuyn cng nhanh, ri ro ti chnh cng gim v ngc
li.
3.2. Phn tch ri ro v ti chnh
phn tch tnh hnh ri ro v ti chnh ca Cng ty kinh doanh pht
trin Nh H Ni, da vo s liu ca bng cn i k ton nm 2002, ta lp
bng phn tch sau:

63

Bng phn tch tnh ri ro v ti chnh

Ch tiu
H s n/
ti sn

S u nm

S cui k

16.724.193
= 0,5
33.621.062

19.683.113
35.050.992

x100 = 0,56

+ 0,06%

H s n ngn
hn/TSL

14.272.624
= 1,08
13.221.168

18.271.194
13.545.839

x100 = 1,35

+ 0,27%

H s thu
hi n

14.944.810
2.893.215 + 3.103.198
2
= 4,95

18.344.788
3.103 .198 + 1.790.887
2
= 7,50

+ 2,55%

H s quay
vng hng tn
kho

14.944.810
7.172.628 + 6.407.451
2
= 2,2

18.344.788
6.407 .451 + 6.608.165
2
= 2,82

+ 0,62%

Chnh lch ( )

T kt qu tnh c bng trn, ta c th rt ra nhn xt nh sau:

Nhn chung ta thy h s n cui k so vi u nm u c xu hng tng.
C th h s n trn ti sn tng 0,06. H s n ngn hn trn TSL tng
0,27. iu ny cho ta thy ri ro ti chnh ca cng ty cng c xu hng tng
v cui k.
Xt v h s thu hi n tng 2,55 tc l thi hn thu hi n bnh qun
gim t 72,7 ngy xung 48 ngy gim 24,7 ngy chng t cng ty c
k hoch nhm thu hi n nhanh. y l mt tch cc cng ty cn pht huy
nhm hn ch ri ro ti chnh.
Xt v quay vng hng tn kho tng 0,62 tc l thi hn quay vng hng
tn kho gim t 163,6 ngy xung 127,6 ngy, gim 36 ngy. Qua y cho
ta thy thi hn hng nm trong kho ch yu l nguyn vt liu, cng c dng
c cng ngn, chng t vt t lun chuyn cng nhanh. Do ri ro ti chnh s
gim.
T nhn xt trn cho ta thy cng ty cn phi kt hp hi ho gia h s
n, h s thu hi n hn ch ri ro ti chnh nhm thu c kt qu tt trong
qu trnh sn xut kinh doanh.

64

4. Phn tch bo co kt qu hot ng kinh doanh

4.1. L lun chung v phn tch bo co kt qu hot ng kinh doanh
Bo co kt qu hot ng kinh doanh l bn bo co cho ta bit c kt
qu m doanh nghip t c sau 1 nin k ton nht nh.
nh gi kt qu hot ng kinh doanh l vic c ngha quan trng
trong cng tc qun l doanh nghip. T vic nh gi ny gip cho doanh
nghip thy r kt qu m h t c. Trn c s , tm bin php thch hp
xy dng chin lc kinh doanh ti u nhm thu c kt qu kinh doanh cao
nht.
Phn tch bo co kt qu hot ng kinh doanh ta tin hnh tnh mc
chnh lch nm nay so vi nm trc theo cng thc:
Chnh lch = Nm nay - Nm trc
Chnh lch

Chnh lch

x 100
t trng
Nm trc
Xc nh % theo quy m chung, coi doanh thu thun l 100%, ta xc
nh cc ch tiu khc theo doanh thu thun. Do y ch xt hot ng sn
xut kinh doanh nn hot ng ti chnh, hot ng bt thng khng tnh %
theo quy m chung m ch xc nh tng li nhun.
4.2. Phn tch bo co kt qu hot ng kinh doanh
phn tch bo co kt qu hot ng kinh doanh, cn c vo bo co
kt qu hot ng kinh doanh nm 2002 phn li - l ca Cng ty kinh doanh
pht trin Nh H Ni ta c bng sau:

65

Bng phn tch bo co kt qu hot ng kinh doanh

n v tnh: nghn ng

Ch tiu

Tng doanh thu

Tr gim gi hng bn

K trc

15.012.882
68.072

Chnh lch ( )

% theo quy m
chung

Tin

K trK nay
c

K nay

18.392.064 + 3.379.182
47.276

+ 22,51 100,45 100,26

- 20.796 - 30,55

0,45

0,26

Doanh thu thun

14.944.810

18.344.788 + 3.399.978

+ 22,75

100

100

Gi vn hng bn

13.407.264

16.127.452 + 2.720.188

+ 20,29 89,71

87,91

+ 44,21 10,29

12,09

Li nhun gp
Chi ph bn hng
Chi ph QLDN
Li nhun t hot ng kinh
doanh

1.537.546

2.217.336 + 679.790

21.377

40.218

+ 18.841

+ 88,14

0,14

0,22

364.478

341.362

- 23.116

- 6,34

2,44

1,86

1.835.756 + 684.065

+ 59,40

7,70 10,00

1.151.691

Thu TNDN

368.541,12

587.441,92 + 218.900,8

+ 59,40

2,46

3,20

Li nhun sau thu

783.149,88 1.248.314,08 + 465.164,2

+ 59,40

5,24

6,80

Li thun t hot ng ti chnh

121.111

21.044

- 100.067 - 82,62

Li nhun t hot ng bt th- 17.429

ng

38.598

+ 56.027 + 321,46

Tng li nhun sau thu

853.653,64 1.288.870,64

+ 435.217

+ 50,98

Da vo bng phn tch bo co kt qu hot ng kinh doanh trn cho

ta thy tng doanh thu tng 3.379.182 (n) vi t l tng tng ng l 22,51%
trong khi gim gi hng bn gim 20.796 (n) vi t l gim tng ng l
30,55%. Gim gi y l gim gi cc cng trnh cho bn mi thu xy
dng. Doanh thu tng, gim gi li gim chng t y l s c gng vt bc
ca cng ty, cng ty khng ngng i mi trang thit b, my mc thi cng
nng cao cht lng cng trnh hn ch vic gim gi. Tng doanh thu tng
khin doanh thu thun cng tng 22,75%; gi vn hng bn tng 20,29% vi
s tin tng 2.720.188 (n) nhng tc tng vn chm hn doanh thu thun.
V vy m li nhun gp tng rt ln 44,21% vi s tin tng ng 679.790
(n). Li nhun tng trong khi chi ph qun l doanh nghip gim 23.116

66

(n) tng ng vi t l gim 6,34% chng t cng ty tit kim c chi ph

qun l doanh nghip. Nguyn nhn l do cng ty t chc b my gn nh
hn, c th cc i c ban ch huy quy nh 20 ngi, by gi rt i ch cn 16
ngi m vn m bo tt cc khu qun l. y l mt im ng ch ca
cng ty, phi c ban lnh o rt gii th mi c th lm c iu ny. Li
nhun t hot ng kinh doanh tng 684.065 (n) do thu thu nhp doanh
nghip tng 218.900,8 (n) vi t l tng 59,40%. Cc khon thu nhp chnh
ca Nh nc l thu, thu tng thu nhp Nh nc tng, v vy cng ty khng
ch gp phn xy dng cng ty m cn gp phn xy dng Nh nc giu mnh
hn.
Trn ct % theo quy m chung, doanh thu thun c xc nh l quy m
chung v tng ng l 100%. Nhng khon mc khc trn bo co c xc
nh theo kt cu chim trong quy m chung . Nu mun bit trong 100
ng doanh thu thun c bao nhiu ng chi ph, li gp, li thun; th qua
bng phn tch ta thy ngay nm nay c 87,91 ng v nm ngoi c 89,71
ng gi vn; nm nay c 12,09 ng v nm ngoi c 10,29 ng li nhun
gp; nm nay c 10 ng v nm ngoi c 7,7 ng li nhun thun t hot
ng kinh doanh. Nh vy ta thy li nhun ca cng ty c xu hng tng ln,
y l biu hin rt tt ca cng ty, chng t cng ty lm n ngy cng pht
trin, i ln. y l mi quan tm rt ln ca nh u t, cc i tc kinh
doanh.
5. Phn tch tnh hnh m bo vn cho sn xut kinh doanh
5.1. L lun chung v phn tch tnh hnh m bo vn cho sn xut
kinh doanh
Phn tch tnh hnh m bo vn cho sn xut kinh doanh l qu trnh
phn tch mi quan h gia cc ch tiu trong bng cn i k ton nhm nh
gi khi qut vic m bo vn cho hot ng sn xut kinh doanh v xu hng
bin ng ca chng.
C hai trng hp xy ra sau y:
a. Trng hp 1: Ngun vn ch s hu c trang tri cho cc ti sn
cn thit phc v cho qu trnh sn xut kinh doanh, doanh nghip khng cn

67

phi i vay hoc khng cn phi chim dng vn bn ngoi. Ta c cng thc
cn i tng qut 1:
[B] ngun vn = [AI, II, IV, V (2, 3) + BI, II, III] ti sn
+ Khi v tri < v phi: doanh nghip thiu ngun vn trang tri ti sn.
qu trnh sn xut kinh doanh c tin hnh bnh thng doanh nghip phi
huy ng thm ngun vn t khc khon vay hoc i chim dng bn ngoi.
Vic i vay, chim dng trong thi hn thanh ton u l hp l v l ngun
vn hp php.
+ Khi v tri > v phi: doanh nghip tha ngun vn nn b cc doanh
nghip hoc cc i tng khc chim dng di hnh thc doanh nghip ng
tin trc cho bn bn, cc khon th chp, k cc, k qu.
b. Trng hp 2: ngun vn ch s hu khng p ng nhu cu th
doanh nghip c th i vay b sung vn kinh doanh. Cc khon vay ngn
hn, di hn cha n hn tr dng vo mc ch sn xut kinh doanh u coi
l ngun vn hp php. Ta c cng thc cn i tng qut 2:
[AI (1) + B] Ngun vn = [AI, II, IV, V (2, 3) + BI, II, III] Ti sn
+ Khi v tri < v phi: doanh nghip b thiu ngun vn mc d i
vay. Trong trng hp ny doanh nghip vn buc phi i chim dng vn nh
nhn tin trc ca ngi mua, chu tin ca nh cung cp, n tin thu, chm
tr lng cng nhn vin.
+ Khi v tri >v phi: doanh nghip tha vn do s b cc doanh
nghip hoc i tng khc chim dng nh khch hng n, tr trc cho ngi
bn, tm ng.
5.2. Phn tch tnh hnh m bo vn cho sn xut kinh doanh
tin hnh phn tch ta cn c vo bng cn i k ton nm 2002 ca
Cng ty kinh doanh pht trin Nh H Ni ta cng xt hai trng hp sau:
a. Trng hp 1: Ngun vn ch s hu c trang tri cho cc ti sn
cn thit phc v cho qu trnh sn xut kinh doanh.
p dng cng thc cn i tng qut 1, ta tin hnh lp bng sau:

68

Bng phn tch m bo vn cng thc 1

n v tnh: Nghn ng
Ch tiu
V tri VT)
V phi (VP)

Chnh lch
(VT - VP)

u nm
16.896.869
[2.712.863 + 371.925 +
6.407.451 + 143.378] +
[16.921.812 + 1.230.199 +
2.256.883]
= 30.044.511
- 13.147.642

Cui k
15.367.879
[3.871.341 + 492.312 +
6.608.165 + 54.646] +
[18.172.254 + 1.577.431 +
1.755.414]
= 32.531.563
- 17.163.684

Qua bng phn tch trn ta c th i n nhn xt nh sau: u nm

2002 cng ty trong tnh trng thiu ngun vn ch s hu trang tri ti
sn, u nm cng ty thiu13.147.642 (n); cui nm ngun vn thiu cn
nhiu hn tn 17.163.684 (n). Mun hot ng sn xut kinh doanh din ra
bnh thng cng ty phi huy ng thm ngun vn t bn ngoi. C th
cng ty vay ngn hn rt ln u nm l 12.017.988 (n) cui k l
11.021.530 (n), cng ty tr chm cho nh cung cp u nm l 1.628.564
(n) cui k l 2.624.898 (n). Tuy nhin nhng ngun vn ca cng ty l
hon ton hp php v vay ngn hn cha n hn tr v n ngi cung cp trong
thi hn thanh ton.
b. Trng hp 2: Ngun vn ch s hu khng p ng nhu cu.
p dng cng thc cn i tng qut 2, ta tin hnh lp bng sau:
Bng phn tch m bo vn cng thc 2

n v tnh: Nghn ng
Ch tiu
V tri VT)
V phi (VP)

Chnh lch
(VT - VP)

u nm
12.017.988 + 16.896.869
= 28.914.857
[2.712.863 + 371.925 +
6.407.451 + 143.378] +
[16.921.812 + 1.230.199 +
2.256.883]
= 30.044.511
- 11.129.654

Cui k
11.021.530 + 15.367.879
= 26.389.409
[3.871.341 + 492.312 +
6.608.165 + 54.646] +
[18.172.254 + 1.577.431 +
1.755.414]
= 32.531.563
- 6.142.154

69

Qua bng phn tch trn ta c th i n nhn xt nh sau: Do ngun vn

ch s hu thiu khng trang tri ti sn nn cng ty phi b sung
ngun vn bng vic i vay ngn hn v n di hn. u nm mc d i
vay nhng ngun vn vn khng p ng nn cng ty phi i chim dng
vn ca cc i tng khc nh ngi cung cp hng ho, nguyn vt liu, khch
hng ng trc tin, phi tr cng nhn vin, cc khon phi tr khc vi tng
s tin n u nm l 1.129.654 (n); cui nm l 6.142.154 (n).
6. Phn tch kh nng thanh ton ca cng ty
6.1. L lun chung v phn tch kh nng thanh ton
Kh nng thanh ton ca doanh nghip phn nh cng tc qun l, t
chc v tnh hnh ti chnh ca doanh nghip. Nu qun l hot ng ti chnh
tt s t cng n, kh nng thanh ton di do. Ngc li, nu qun l ti chnh
km th s dn n tnh trng cng n ln.
phn tch c th tnh hnh kh nng thanh ton ca cng ty ta cn s
dng cc ch tiu sau:
6.1.1. H s kh nng thanh ton tng qut : H1
Kh nng thanh ton
H1 =
Nhu cu thanh ton
Tin + tng ng tin thanh ton
=
Tng s n ngn hn + N khc cn thanh ton
+ H s 1: doanh nghip c kh nng thanh ton v tnh hnh ti chnh
l bnh thng hoc kh quan.
+ H s < 1: doanh nghip c kh nng thanh ton thp. H s ny cng
nh th doanh nghip cng mt dn kh nng thanh ton.
+ H s = 0: doanh nghip b ph sn, khng cn kh nng thanh ton
6.1.2. H s thanh ton hin hnh (ngn hn): H 2
Ti sn lu ng
[A] Ti sn
H2 =
=
N ngn hn
[AI] Ngun vn
Ch tiu ny th hin mc m bo ca ti sn lu ng i vi n
ngn hn.
Ch tiu ny c gi tr cng ln th kh nng thanh ton cng cao. Tuy
nhin, nu h s thanh ton qu cao cng khng phi l tt v khi c mt lng tin tn th vic s dng s khng hiu qu. nh gi h s thanh ton
hin hnh c hp l hay khng cn phi ph thuc vo:
70

. c im ngnh ngh kinh doanh

. C cu ti sn lu ng
. H s quay vng ca ti sn lu ng
V vy, trc khi nhn nh h s thanh ton hin hnh ca doanh nghip
l qu thp hay qu cao ta cn phi so snh vi h s ca cc doanh nghip
khc cng ngnh hoc so snh vi h s ca cc k k ton trc ca doanh
nghip.
6.1.3. H s thanh ton tc thi (nhanh): H3
Tin + u t ngn hn + khon phi thu
H3 =
N ngn hn
[AI, II, III] Ti sn
=
[AI] Ngun vn
Ch tiu ny th hin kh nng v tin mt v cc loi ti sn c th
chuyn ngay thnh tin thanh ton n ngn hn.
Ch tiu ny cng ln chng t doanh nghip c y kh nng
thanh ton cc khon n n hn. Ngc li ch tiu ny cng nh chng t
doanh nghip mt dn kh nng thanh ton.
6.2. Phn tch tnh hnh kh nng thanh ton ca Cng ty kinh doanh
pht trin Nh H Ni
Cn c vo s liu trong bng cn i k ton nm 2002 ca Cng ty
kinh doanh pht trin Nh H Ni ta tin hnh lp bng sau:
Bng phn tch kh nng thanh ton
n v tnh: nghn ng
Ch tiu
H s kh
nng thanh
ton tng qut
H s thanh
ton hin hnh
H s thanh
ton tc thi

u nm
(2.712.863 + 371.925 +
3.103.198 + 0) :
(14.272.624 + 362.445)
= 0,423
13.221.168
14.272.624

= 0,926

(2.712.863 + 371.925+
3.103.198) : 14.272.624
= 0,433

Cui k
(3.871.341 + 492.312 +
1.790.887 + 0) :
(18.271.194 + 85.803)
= 0,335
13.545.839
18.271.194

Chnh lch ( )
- 0,088

= 0,741

- 0,185

(3.871.341 + 492.312 +
1.790.887) : 18.271.194
= 0,337

- 0,096

Qua bng phn tch trn ta c th i n nhn xt sau: H s kh nng

thanh ton cui k so vi u k gim 0,088 chng t kh nng thanh ton
71

ca cng ty gim dn, y l biu hin khng tt, cng ty cn phi khc phc.
H s thanh ton hin hnh c u nm v cui k l cao, tuy nhin cui k
gim 0,185, iu ny cho thy kh nng thanh ton ngn hn ca cng ty l
ln nhng li c xu hng gim dn v cui nm. H s thanh ton tc thi c
u nm v cui k u khng t. H s cui nm li gim so vi u nm
l 0,096, do cng ty s gp kh khn trong vic thanh ton vi cc ch n.
7. Phn tch hiu qu s dng vn Lu ng
7.1. Phn tch sc sn xut v sc sinh li ca vn lu ng
7.1.1. L lun phn tch sc sn xut v sc sinh li ca vn lu ng
Kt qu ca vic qun l, s dng vn lu ng nh hng trc tip n kt
qu sn xut kinh doanh ca doanh nghip, cng nh nh hng n sc sn
xut, sc sinh li ca vn lu ng. phn tch sc sn xut v sc sinh li, ta
s dng cc ch tiu sau:
a. Hiu qu s dng vn lu ng
Hiu sut s dng
Doanh thu thun trong k
=
vn lu ng
VL s dng bnh qun trong k
Trong :
VL s dng bnh
VL u nm + VL cui k
=
qun trong k
2
Ch tiu ny phn nh c mt ng vn lu ng tham gia vo qu trnh
sn xut to ra my ng doanh thu tiu th. Ch tiu ny cng ln chng
t hiu qu s dng vn lu ng cng cao.
b. Hiu sut sinh li (hiu qu s dng vn lu ng)
Li nhun trc thu (sau thu)
Hiu sut sinh li =
VL s dng bnh qun trong k
Ch tiu ny phn nh c 1 ng vn lu ng tham gia vo qu trnh sn
xut to ra my ng li nhun. Ch tiu ny cng ln chng t sc sinh li
nhun t vic s dng vn lu ng cng cao.
7.1.2. Phn tch sc sn xut v sc sinh li ca vn lu ng ca Cng ty
kinh doanh pht trin Nh H Ni
72

Da vo s liu trong bng cn i k ton nm 2002 v cc s liu bit

thm nm 2001 ca Cng ty kinh doanh pht trin Nh H Ni. Ta tin hnh
lp bng sau:
Bng phn tch sc sn xut v sc sinh li
ca vn lu ng

n v tnh: nghn ng
Ch tiu
Hiu sut s
dng vn lu
ng

Hiu sut
sinh li

u nm
14.944.810
14.301.424 + 13.224.168
2
= 1,09 = 109%
1.537.546
14.301.424 + 13.224.168
2
= 0,11 = 11%

Cui k
18.344.788
13.224.168 + 13.545.839
2
= 1,37 = 137%
2.217.336
13.224.168 + 13.545.839
2
= 0,1656 = 16,56%

Chnh lch ( )
+ 0,28
= + 28%

+ 0,0556
= + 5,56%

T bng phn tch trn c th cho ta i n nhn xt sau: Hiu sut s

dng vn lu ng u nm v cui k l rt ln (u ln hn 100%). Hiu sut
ny c xu hng tng dn v cui k, tng 28%. iu ny chng t hiu qu s
dng vn lu ng ca cng ty ngy cng nng cao, cng ty cn pht huy mt
mnh ny. Bn cnh , ch tiu hiu sut sinh li cng tng t 11% ln
16,56%; tng 5,56%. Qua y cho ta thy sc sinh li nhun ca cng ty
ngy cng tng. y l biu hin rt tt ca cng ty. T vic phn tch trn ta
thy c cng ty s dng rt hiu qu vn lu ng ca mnh.
7.2. Phn tch tnh hnh lun chuyn vn lu ng
7.2.1. L lun chung v phn tch tnh hnh lun chuyn vn lu ng
Trong qu trnh sn xut kinh doanh vn lu ng vn ng khng ngng,
vic y nhanh tc lun chuyn vn lu ng s gp phn gii quyt nhu
cu v vn cho doanh nghip, gp phn nng cao hiu qu s dng vn.
phn nh tnh hnh lun chuyn vn lu ng ta s dng cc ch tiu sau:
a. S ln lun chuyn vn lu ng trong k: L
Doanh thu thun (M)
L=
Vn lu ng bnh qun trong k
73

Ch tiu phn nh trong k vn lu ng c quay my vng. Ch tiu

cng ln chng t chng t hiu qu s dng vn lu ng cng cao.
b. K lun chuyn vn lu ng: K
Thi gian ca mt k phn tch
K=
L
Ch tiu phn nh s ngy cn thit vn lu ng quay c 1 vng. Ch
tiu cng nh chng t tc lun chuyn cng ln. Nu c cng mt lng
vn nht nh m s vng quay tng s c th sn xut c nhiu sn phm
hn lm cho gi thnh sn phm s h v tng c tch lu.
c. Mc m nhim ca vn lu ng: (Hq)
Vn lu ng bnh qun trong k
Hq =
Doanh thu thun
Ch tiu cho bit c 1 ng doanh thu cn my ng vn lu ng. Ch
tiu cng nh th chng t hiu qu s dng vn cng cao v ngc li.
d. Phn tch cc nhn t nh hng ti khi lng vn lu ng s dng bnh
qun trong k.
V = MxHq
V 0 = M0 x Hq0 : Vn lu ng bnh qun k trc (u nm)
V1 = M1 x Hq1 : Vn lu ng bnh qun k ny (cui k)
Qu trnh phn tch gm 3 bc sau:
B1: Xc nh s tng (gim) ca vn lu ng bnh qun thc t so vi
k hoch.
V = V1 V 0
B2: Xc nh mc nh hng ca tng nhn t:
+ Do doanh thu thun trong k thay i:
M = (M1- M0) x Hq0
+ Do mc m nhim ca 1 ng vn thay i
Hq = M1 x (Hq1 - Hq0)
+ Tng hp mc nh hng ca cc nhn t
V = M + Hq
B3: Nhn xt
7.2.2. Phn tch tnh hnh lun chuyn vn lu ng ca Cng ty kinh
doanh pht trin Nh H Ni

74

Cn c vo s liu trong bng cn i k ton nm 2002 v cc s liu

bit thm nm 2001 ca Cng ty kinh doanh pht trin Nh H Ni ta tin
hnh lp bng sau:
Bng phn tch tnh hnh lun chuyn vn lu ng

n v tnh: nghn ng
Ch tiu
Vn lu ng
bnh qun
trong k
S ln lun
chuyn VL
(L)
K lun
chuyn vn lu
ng (K)
Mc m
nhim ca
VL (Hq)
Vn lu ng
s dng bnh
qun ( V )

u nm
14.301.424 + 13.224.168
2
= 13.762.796
14.944.810
13.762.796
360
1,08

= 1,08 (vng)

= 333 (ngy)

13.762.796
14.944.810

= 0,92 (ln)

Cui k

Chnh lch ( )

13.224.168 + 13.545.839
2

- 377.792,5

= 13.385.003,5
18.344.788
13.385.003,5

= 1,37 (vng)

360
= 263 (ngy)
1,37
13.385.003,5
18.344.788

= 0,73 (ln)

14.944.810 x 0,92

18.344.788 x 0,73

= 13.762.796

= 13.385.003,5

+ 0,29

- 70,6

- 0,19

- 377.792,5

Qua bng phn tch trn ta thy vn lu ng s dng bnh qun trong k
gim 377.792,5 (n). Cc nhn t lm nh hng n s bin ng trn l:
+ Do doanh thu thun trong k thay i
M = (M1- M0) x Hq0
= (18.344.788 - 14.944.810) x 0,92 = + 3.127.979,76
+ Do mc m nhim ca vn lu ng trong k thay i:
Hq = M1 x (Hq1 - Hq0)
= 18.344.788 x (0,73 - 0,92) = -3.505.772,26
+ Tng hp mc nh hng
V = M + Hq
- 377.792,5 = + 3.127.979,76 + (-3.505.772,26)
75

T kt qu tnh ton trn cho ta thy vn lu ng s dng bnh qun cui

k so vi u nm gim 377.792,5 (n), l biu hin tt. Nguyn nhn
ch yu l do mc m nhim ca mt ng vn lu ng cui nm so vi u
nm gim 0,19 ln (hay 19%) gii phng c s vn l 3.505.772,26 (n).
y l mt tch cc ca cng ty trong qu trnh s dng vn lu ng.
Mt khc do tng doanh thu thun tng t 14.944.810 ln 18.344.788
tng 3.399.978 (n) nn phi s dng thm mt s vn lu ng l
3.127.979,76 (n). Vic tng ny l hon ton hp l.
Nhn chung, trong nm 2002, Cng ty kinh doanh pht trin Nh H Ni
s dng tt vn lu ng bnh qun biu hin:
- Vng quay ca vn lu ng tng t 1,08 vng ln 1,37 vng do
rt ngn c di 1 vng lun chuyn t 333 ngy xung cn 263 ngy.
- Mc m nhim ca 1 ng vn lu ng gim t 0,92 xung 0,73.
Cng ty cn duy tr v pht huy nhng thnh tch t c trong nm ti.
IV. Nhn xt, kt lun v tnh hnh ti chnh ca cng ty

Nhn chung, tnh hnh ti chnh ca cng ty l kh n nh. Trong tnh

hnh ti chnh, ta thy ni ln mt s im tch cc nh sau:
+ Cc khon phi thu gim chng t cng ty c k hoch cng tc tt
v vic thu cng n. Vic thu hi cng n tt khin cho vng quay vn nhanh,
kh nng s dng vn s tt. y l iu m bt k doanh nghip no cng
mong mun m Cng ty kinh doanh pht trin Nh H Ni thc hin c.
+ Cc khon u t tng cho ta thy, cng ty khng ch sn xut kinh
doanh trong ni b m cn u t cho cc cng ty bn s dng c hiu qu
hn s vn cha dng. Qua iu ny ta c th khng nh kh nng kinh doanh
ca cng ty rt nhanh nhy.
+ Kh nng s dng vn lu ng ca cng ty ngy cng tng dn khin
cho sc sinh li ca cng ty cng c xu hng tng. Tt c cc hot ng ca
cng ty u nhm mc ch sinh li nhun xy dng, kin thit cng ty. V
mc ch cui cng ca cng ty t c kh kh quan.
Bn cnh nhng tch cc trn, cng ty cn mt s hn ch cn phi khc
phc, c th l:

76

Vn ca cng ty cn phn nhiu l phi i vay, hoc i chim dng ca

khch hng v ngun vn ch s hu ca cng ty chim t trng khng nhiu
trong ngun vn (43,84%) lc cui nm. y l im quan trng nht m
cng ty cn khc phc. Tuy nhin thay i ngay th cng khng th c v cn
ph thuc vo nhiu yu t. Trc ht cng ty phi lp k hoch phn b li
nhun sau thu sao cho hp l ci thin c ngun vn kinh doanh, nh vy
th ngun vn ch s hu ca cng ty s tng, s thun li cho vic sn xut
kinh doanh hn.

77

Kt lun
Trong sut nhng nm hc nh trng, t nhng kin thc c bn v k
ton doanh nghip v phn tch hot ng sn xut kinh doanh cng vi qu
trnh thc tp ti i Xy dng s 9 - Cng ty kinh doanh pht trin nh H
Ni, c s hng dn nhit tnh ca c gio Ng Kim Chung, c gio Hong
Ngc Hin v s gip tn tnh ca cc bc, cc anh, ch trong phng k
ton i 9 v Cng ty, em hon thnh bo co thc tp tt nghip.
Khi cha c tip cn vi thc t, em cn rt b ng trong vic vo s
sch i vi tng nghip v kinh t, nhng qua qu trnh thc tp c s hng
dn tn ty ca cc anh, ch k ton i 9, by gi em c th t tin phn tch
vo s sch bt k mt nghip v kinh t no. Em cm thy thc t l v
cng quan trng, phi tri qua thc t mi c kinh nghim bc vo ngh.
Qua qu trnh thc tp em thy mnh nh vng tin hn trong cng tc k ton,
c th tr thnh mt k ton vin thc s.
C c nh ngy hm nay em lun lun ghi nhn s dy d tn ty ca
cc thy c trong khoa k ton trng Trung hc k thut xy dng H Ni v
s ch bo nhit tnh ca cc anh ch k ton trong i xy dng s 9 - Cng ty
kinh doanh pht trin Nh H Ni. Cm n nhng ngi khng qun kh
khn, dy d, o to ra i ng k ton phc v cho s pht trin ca t nc.
Mt ln na em xin chn thnh cm n c gio Ng Kim Chung, c gio
Hong Ngc Hin v ton th cc thy c gio trong khoa k ton, cc bc,
anh, ch trong b phn k ton i Xy dng s 9 - Cng ty kinh doanh pht
trin Nh H Ni nhit tnh gip em hon thnh xut sc bo co thc
tp tt nghip ny.

78