CLASIFICACION DE RIESGOS

EN LA EMPRESA
MAPFRE Consultores

La empresa, como conjunto de factores productivos organizados para la produccin d e bienes o la prestacin d e servicios. constituye una
unidad microeconrnica d e vital importancia,
capaz d e producir los bienes o servicios que
la sociedad demanda y distribuir la renta generada a travs del proceso d e produccin a
las respectivos factores productivos.

- El empresario u rganos y sistemas de

Paralelamente a esta dimensin econmica d e

la empresa. sta tiene tambin un significado
social caracterstico al generar empleo y , d e
esta forma, contribuir a evitar la permanencia
ociosa del factor humano desempleado.

El activo material, consistente en la estructura patrimonial necesaria para el desarrollo

del proceso productivo.
- El capital patrimonial o recursos monetarios. determinante d e la estructura financiera necesaria para el desarrollo de las operaciones d e la empresa.
- El ambiente en que se desenvuelve la empresa, fundamentalmente representado por
el ordenamiento jurdico, el orden social.
el estado d e la tcnica y las relaciones econmicas d e orden nacional e internacional.

Por tanto. sobre la empresa gravitan determinadas funciones de ndole econmico-social

que resumidamente podran sintetizarse e n :

a) La configuracin d e un ente generador

d e bienes y servicios que se integran en la
renta nacional.

b) La creacin d e una capacidad de pago

a travs d e la retribucin d e los factores d e
produccin.
C)

La coordinacin del proceso productivo.

d) La direccin y control d e los factores d e

produccin que integran los elementos caractersticos de la empresa.

En este sentido, los elementos bsicos de la

empresa que hacen posible su desarrollo se
encuentran en:

direccin, norinalmente denominados tecnoestructura. que dirigen y controlan el proceso productivo asumiendo el riesgo inherente a esa direccin.

- El factor humano interno. representativo

d e los servicios prestados por las personas
a cambio d e una remuneracin.
-

En suma, estas caractersticas perfilan una determinada estructura y organjzacin de la empresa d e cara a la consecucin de unos objetivos. bsicamente influenciados por ta estrategia
empresarial y afectados por el entorno econmico-social en el que se desenvuelve. Si bien
no existe una prioridad clara en los distintos
objetivos principales que persigue la empresa, el objetivo global consiste en la aproximacin a una posicin ptima que permita simultanear cada uno d e ellos, es decir:

CLASlFlCACION DE RIESGOS Ehi LA EMPRESA

-

a) Conseguir el mximo beneficio a precios

ajustados, como elemento impulsor e imprescindible del riesgo que comporta la actividad empresarial, ya que si no hubiera
riesgo tampoco habra beneficio.

b) Alcanzar una estabilidad financiera que

permita garantizar la supervivencia de la
empresa a largo plazo y perdurar en el mercado en el que se desarrolla.
c) Penetrar en el mercado y alcanzar una cuota o segmento significativo de clientes, que
otorgue la estabilidad necesaria a s u produccin.
d) Crear una buena imagen, en bien de la
idea de marca y de prestigio de la empresa.
e) Innovar, desarrollar e investigar por la va
de la mejora tcnica y el avance tecnolgico.

fl Maximizar globalmente su gestin, de cara

a reforzar la posicin econmica de la empresa y lograr los objetivos marcados.
En general, como puede apreciarse, cada uno
de estos objetivos guarda cierta relacin con
el juego impuesto por el mercado. cuya seleccin natural permite sobrevivir fundamentalmente a las empresas ms competitivas y mejor preparadas para afrontar los retos presentes
y futuros de la actividad empresarial. Dentro
de este contexto, la toma de decisiones, la adaptacin a los cambios y la asuncin de riesgos
de diversa naturaleza son aspectos claves en
el xito o fracaso d e cualquier empresa.

TIPOS DE RIESGOS EN LA
EMPRESA
Sin duda alguna, la empresa se ve afectada
por una infinidad de riesgos que inciden sobre
la propia gestin empresarial y sobre el patrimonio humano, material e inmaterial de la e m presa.

En el primer caso, cabe mencionar u n tipo de

riesgos que afectan principalmente a las activi-

dades peculiares de la empresa. tales como los

riesgos propios de produccin, venta, financiacin, etc. En el segundo caso, por el contrario, se encuentran los riesgos que gravitan fundamentalmente sobre el activo patrimonial d e
la empresa, en sus distintas y variadas manifestaciones de prdidas personales, materiales
y d e reclamacin judicial. Atendiendo a este
criterio. de forma no exhaustiva, la tipologa
de los riesgos de la empresa podra estructurarse de acuerdo a la clasificacin siguiente:
a) Riesgos de produccin:

Capacidad de la planta.
Idoneidad de los procesos de fabricacin.
Acumulacjn de existencias y almacenamiento excesivo.
Dificultades de proveedores y restricciones de suministros bsicos.
Obsolescencia econmica y tcnica de
materiales y equipos.
b) Riesgos de ventas:

Cambios en la demanda por alteracin

de 10s gustos de los consumidores.
Publicidad contraproducente.
Informacin insuficiente de los productos.
Retirada de los productos del mercado.
Trnsito o transporte d e mercancas y
productos.
Barreras proteccionistas y dificultades de
exportacin.
Acontecimientos nacionales e internacionales.
c) Riesgos financieros:

Inversiones deficientes.
Nivel de endeudamiento y exigencia a
corto y largo plazo de crditos.
Insolvencia y morosidad de clientes.
Actitud de inversores privados e institucionales.
d) Riesgos del medio ambiente:

Ubicacin de la planta en reas especialmente proclives a determinados peligros.

CLASlFlCAClON DE RIESGOS EN LA EMPRESA

Clima social y relaciones d e trabajo.

Estabilidad poltica.
Condiciones econmicas nacionales e internacionales.

Deterioro de instalaciones: corrosin,

desgaste, uso indebido. rnantenirniento deficiente.
Defectos de estructura, construccin
e instalacin.
Vertidos y contaminacin ambiental.
Almacenamiento y transporte de mercancas, destruccin. desaparicin, extravo.
Deterioro de la propiedad: vandalismo, dao doloso.
Infidelidad del personal: falsificacin,
malversacin, hurto.

e) Riesgos d e direccin:
Precios, costes y beneficios.
Redes y medios d e distribucin.
imagen, expansin y participacin en el
mercado.
Solvencia financiera y estabilidad econmica.
Maximizacin d e la gestin operativa.

Prdidas indirectas:
Prdidas directas sufridas por proveedores. clientes y empleados.
Gastos extraordinarios: alquileres, comunicaciones, servicios ocasionales.
0
Prdida de beneficios.
Deterioro de imagen y reduccin de
clientes.
Rorllperacin de archivos, programas
y da1tos informatizados.
lncunnplimientos contracturales de ven,. suministro.

t) Riesgos personales:
Accidente laboral o extra-laboral.
Enfermedad comn o profesional.
Fallecimiento.
Incapacidad permanente por lesin.
Secuestro

g) Riesgos de daos materiales:

-

Prdidas directas normalmente incontrolables e imprevisibles:

Fenmenos d e la naturaleza: inundaciones, terremotos, vendavales.
Cada d e objetos: aeronaves, meteoros.
Ondas sonoras: estampido snico, vibraciones.
Conflictos blicos: guerra, revuelta armada, rebelin, insurreccin.
Acciones poltico-sociales: motn. tumulto popular, sabotaje, atentado criminal.

Prdidas directas normalmente controlables y previsibles:

Fenmenos fsico-qumicos: fuego. explosin, implosin .
Rotura de instalaciones. equipos, maquinaria y servicios constitutivos de un
edificio.

.GCU

&

h) Ric

reclamacin judicial:
Publicidad: medios y mtodos empleados.
Cantrac'tual: contratos d e garanta, compra. ven ta, alquiler, ejecucin, servicios,
prstamos, hipotecas. clusulas de salvaguardia.
Cargas sociales: seguros d e vida, enfermedad, accidentes, fondo de pensiones,
planes de participacin en beneficios.
Negligencia: empleados. representantes.
contratistas, subcontratistas.
Empleados: accidentes laborales.
Titularidad: propiedades, bienes confiados, derechos de terceros.
Consumidores: productos fabricados o
distribuidos.
Transporte: mercancas peligrosas, carga
y descarga, conduccin de vehculos.
?

CLAS1FICACIO:V DE RlESGOS EX LA EMPRESA

Contaminacin ambiental : polucin, vertido d e residuos.

NATURALEZA DE LOS RIESGOS

EMPRESARIALES
Normalmente. atendiendo a la naturaleza de
los riesgos empresariales suele distinguirse entre riesgos puros' y riesgos especulativos.

El riesgo puro se define como la incertidumbre de que acontezca un determ-inado suceso

que ocasiona una prdida econmica. Por su
parte. el riesgo especulativo se define como
la incertidumbre de que ocurra un determinado suceso cuya ocurrencia producira la materializacin de una expectativa de beneficio o
prdida, indistintamente.
En consecuencia. el riesgo puro es aqul del
que slo puede derivarse un dao en caso de
ocurrencia y. por tanto, una prdida econmica. Por el contrario, en el riesgo especulativo
existe la incertidumbre, respecto al propio suceso, de que pudiera producirse indistintamente
un beneficio o una prdida.
En general. esta distincin es bastante significativa. ya que la cobertura financiera de los
riesgos procurada por la institucin aseguradora atiende generalmente a los riesgos puros.
Los riesgos especulativos son asumidos habitualmente por el empresario en funcin de su
conocimiento y quedan fuera del marco asegurador, si bien actualmente existe un cierto
acercamiento del seguro a determinadas parcelas de riesgos especulati\ios.
Dentro de los riesgos puros, con relacin a
los peligros desencadenantes d e estos riesgos
pueden distinguirse tres grandes reas:
-

Riesgos personales.
Riesgos de daos materiales sobre las propiedades.

- Riesgos de responsabilidad civil.

E n el primer caso. utilizando la terminologa

aseguradora. el seguro se circunscribe a determinadas coberturas de riesgo y d e previsin y
ahorro para el activo humano de la empresa.
como las coberturas de accidentes (indemnizacin por fallecimiento accidental o por lesiones desencadenantes de una invalidez permanente total o parcial), los seguros de vida en
sus distintas vertientes de riesgo y ahorro y los
planes de pensiones como complemento de
las prestaciones de la Seguridad Social y como
mejora adicional para los trabajadores de la
empresa. Por su parte. los accidentes laborales
se encuadran dentro de la cobertura de accidentes de trabajo, de acuerdo con la legislacin especfica existente en Espaa al respecto.

En relacin con los riesgos de prdidas materiales, la empresa ha buscado tradicionalmente cubrirse d e los riesgos puros a travs de plizas de daos con coberturas de incendio y fenmenos de la naturaleza fundamentalmente.
En ese sentido. los seguros de daos materiales, normalmente encajados en plizas de
incendios, son importantes para cualquier empresa y han experimentado durante los ltimos aos transformaciones destacables, 'como
la simplificacin y unificacin de contratos,
la reduccin de la prima o coste de la cobertura. fruto de la mayor competencia y de la
reduccin de los gastos de gestin de los aseguradores, la ampliacin de coberturas con
tendencia al Todo Riesgo de Daos Materiales. la mayor conexin con la prevencin de
riesgos, el asesoramiento en materia de proteccin y mejora permanente de la seguridad
en la empresa para la evitacin de prdidas,
es como. finalmente. la inclusin de coberturas de prdida de beneficios, como complemento necesario a toda pliza de daos materiales .suscrita por la empresa.
Con referencia a los riesgos de responsabilidad
civil de la empresa. !a institucin aseguradora
ha procurado diversas coberturas como la responsabilidad civil d explotacin referida a los
riesgos derivados de la propia actividad d e la
empresa dentro de sus instalaciones. de pro-

CLASIFiCACIOIV DE RlESGOS E N LA EMPRESA

ductos elaborados o suministrados en relacin

a los daos causados a usuarios o consumidores. de accidentes laborales o patronal, si existiera en la ocurrencia de tales accidentes culpa
o negligencia por parte de la empresa, de daos por contaminacin al medio ambiente,
as como, ltimamente y con mayor profusin
e n Gran Bretaa y en Estados Unidos, por responsabilidades de los propios directivos o consejeros a consecuencia de errores en la gestin y administracin de la empresa.
Por otra parte, como ya se ha mencionado
con anterioridad, la institucin aseguradora no
proporciona generalmente cobertura a los riesgos especulativos de la empresa. Dichos riesgos
hacen referencia a las expectativas de resultados (beneficio o prdida) de la propia gestin
empresarial y no se encuentran sujetos a una
medicin precisa que implique un tratamiento
objetivo del riesgo. desde el punto de vista asegirador.
Por tal motivo. estos riesgos son asumidos plenamente por la empresa en el contexto del
riesgo inherente q u e caracteriza a la funcin
empresarial.
Bsicamente, la enunciacin de los riesgos especulativos de la empresa responde a la descripciii efectuada en el apartado precedente
al mencionar los riesgos de produccin. ventas. financiacin, direccin, etc. En este contexto. el tratamiento de estos riesgos responde al criterio subjetivo e intuicin del empresario u rganos de direccin de la empresa, de
acuerdo a un proceso d e decisin que tericamente podra representarse de la forma siguiente:

poner d e una referencia til para la toma de

decisiones empresariales.

TRATAMIENTO DEL RIESGO EN

LA EMPRESA
Resulta obvio mencionar que la empresa constituye una unidad econmica de produccin
de vital importancia. cuya destruccihn acarrea
un empobrecimiento econmico y un retroceso en el desarrollo social actual. Por ello, la
proteccin en la empresa, es decir la lucha
contra los riesgos que la acechan y sus causas
y consecuencias, no slo es deseable, sino imprescindible para el mantenimiento del orden
econmico y social existente.

En la actualidad. el nmero y la potencialidad

de los riesgos que inciden sobre la empresa
se han incrementado notoriamente por diversos factores, que hacen ms imperiosa la necesidad de proteccin. En ese sentido, se encuentran aspectos tan caractersticos como:
- Mayor capital invertido.
- Mayor densidad de inversin (equipos sofis-

Decisin

ticado~susceptibles de grandes prdidas).

- Utilizacin de mayor energa con nuevas
fuentes. potencialmente ms peligrosas.
- Procesos tecnolgicos avanzados insuficientemente conocidos.
- Nuevos productos y materiales escasamente
comprobados.
- Almacenamientos de gran dimensin.
- Medios de transporte ms peligrosos.
- Mayor exigencia social de responsabilidades
por el uso y consumo de productos, por
daos al medio ambiente y por accidentes
de trabajadores.

En apoyo de este proceso. la aplicacin de

ciertos criterios o reglas de eleccin, fundamentados en la Teora de la decisin, permite dis-

Estos factores. presentes actualmente en gran

parte de las empresas modernas, se agravan
especialmente en pases en vas de desarrollo
en los que existe un mayor desfase entre el
avance tecnolgico, importado de paises ms
avanzados, y la conciencia y los medios de se-

-+

Conocimiento
a priori
Juicio de
va lor

-+

Atribucin de
probabilidad

-+

Utilidad

C~.ASIFICACIOI"\!DE RIESGOS Enr LA EMPRESA

guridad. cuya implantacin se realiza con un

retraso notable.
En estas circunstancias, no obstante, la empresa debe ser artfice de su propio destino y velar por una concepcin integral de la seguridad
que permita controlar sus riesgos y aminorar
SUS consecuencias.
'

Desde un punto de vista racional. el riesgo debe ser limitado para hacer posible y factible el
beneficio a largo plazo de la empresa, como
objetivo fundamental de sta. A este respecto,
como ya se mencionara, la institucin aseguradora ha venido existiendo. precisamente, para cubrir financieramente a la empresa de las
posibles prdidas econmicas derivadas de la
ocurrencia de los denominados riesgos puros.
Ante esta situacjn, normalmente las empresas
se han preocupado de seleccionar qu tipos
de seguros necesitaban y cul seria su coste.
Sin embargo, desde un anlisis a la inversa.
ciertamente los seguros de la empresa no deberan ser motivo de una preocupacin inicial,
ya que el problema de la empresa radica en
sus riesgos y el anlisis de stos debera ser
prioritario al estudio de su cobertura.
En este sentido. cada vez con ms frecuencia,
el tratamiento de los riesgos puros ha merecido en los ltimos aos un anlisis particular
por parte d e la empresa dentro.del mbito de
la disciplina denominada Gerencia de Riesgos
(Risk Management), que constituye una actividad empresarial imprescindible en el contexto
econmico actual en que se desenvuelve la
empresa.

La Gerencia de Riesgos puede definirse como una funcin empresarial que intenta perpetuar la conservacin de los activos y del
poder de generacin de beneficios mediante
la minirnizacin a largo plazo del efecto financiero de las prdidas accidentales, es decir, aqullas que ocurren de forma sbita. imprevista e independientemente de la voluntad
del empresario.
Desde esta perspectiva, el objetivo principal de
la Gerencia de Riesgos ha sido definido como

la planificacin efectiva de los recursos necesarios para recuperar el equilibrio financiero

y la efectividad operativa despus de una prdida accidental y. de esta forma, obtener a
corto plazo una estabilidad en las prdidas
derivadas de los riesgos y a largo plazo la
minimizacin del efecto financiero del coste
de los, riesgos.
Por tanto. la Gerencia de Riesgos lleva consigo todas las actividades propias de cualquier
gestin empresarial. y todo alto ejecutivo debe
ser, en efecto, un buen gerente de riesgos.
Cuando una empresa dedica atencin preferente a esta disciplina analiza sus riesgos como problema de fondo. antes de plantearse
su necesario programa de seguros. El anlisis,
clasificacin y cuantificacin de los riesgos
lleva a la empresa. posteriormente. a una toma racjonal de decisiones que incluye la posible eliminacin de los mismos, la reduccin
a travs de tcnicas de prevencin y proteccin, que conducen a una mejora sustancial
del coste de los riesgos en la empresa a largo
plazo. la posible retencin d e parte del riesgo
o asuncin del mismo y , finalmente, la cesin
o transferencia del riesgo a compaas de seguros a cambio d e un coste fijo.
En sntesis, las fases bsicas que caracterizan
a la Gerencia de Riesgos podran expresarse
esquemticamente de la forma siguiente:
-

Identificacin y clasificacin de los riesgos.

Anlisis y evaluacin de los riesgos

Tratamiento de los riesgos:

Eliminacin/reduccin (prevencin y proteccin).
Retencin/transferencia (financiacin).

En consecuencia. el tratamiento racional de los

riesgos en la empresa conduce a un mtodo
lgico que se inicia con la identificacin de
los riesgos. para luego efectuar su clasificacin y medida. Finalmente. se adoptan decisiones que conducen a la reduccin del ries90, retencin y/o transferencia a terceros. En

CLASIFICACION DE RIESGOS EN LA EMPRESA

-

general, por tanto, este proceso muestra lo

que racionalmente el ser humano hace. o debera hacer. en el planteamiento y resolucin
de sus problemas.

a ) Identificacin de riesgos
En la fase inicial el gerente de riesgos debe
centrar sus actividades en la identificacin y
clasificacin de los riesgos. atendiendo al criterio distintivo ya expuesto entre riesgos puros
y riesgos especulativos.

15) Evaluacin de los riesgos

En la segunda fase de anlisis y evaluacin de
los riesgos. una vez conocidos y tipificados stos. el gerente debe medirlos en base a la frecuencia e intensidad. mediante estudios empricos propios o ajenos. con la ayuda que
proporcionan los mtodos estadsticos. Ello conduce a una distincin de clases de riesgos segn la importancia de las prdidas econmicas
previsibles. As, se puede distinguir entre:
Riesgos Leves: Aqullos cuya prdida no
perturba sensiblemente la economa de la
empresa. Suelen tener una desviacin tpica
muy reducida y pueden ser asumidos ntegramente por la empresa.
Riesgos Graves: Aqullos cuya prdida implica u n endeudamiento financiero importante para la empresa. Presentan una desviacin tpica alta y pueden ser asumidos slo
bajo ciertas condiciones.
Riesgos Catastrficos: Aqullos que pueden producir la quiebra de la empresa. Normalmente tienen una desviacin tpica muy
alta y es imprescindible su transferencia a
terceros.
En particular, como puede apreciarse, esta distincin a nivel de clases de riesgos se fundamenta principalmente en una medida de dispersin utilizada en estadstica, que se denomina desviacin tpica y es sumamente til a los
efectos de medir la variabilidad o esparcimien-

to de los valores de la variable que se pretende analizar, en este caso. la variabilidad del
riesgo a travs de las prdidas acontecidas por
un determinado peligro.
Superada esta fase de evaluacin del riesgo,
el siguiente paso en la metodologa de la Gerencia de Riesgos sera el proceso de tratamiento del mismo. En ese sentido, el gerente
de riesgos dispone d e las soluciones siguientes:
Eliminacin del riesgo.
Reduccin del riesgo a travs de medidas
de prevencin y/o proteccin.
Asuncin y retencin del riesgo.
Transferencia del riesgo a terceros, normalmente a la institucin aseguradora.

En general, la decisin ptima exigir una combinacin de todas estas alternativas en funcin
de los costes. tipo de riesgo. importancia de
las prdidas estimadas y probabilidad d e ocurrencia d e las mismas.

c) Eliminacin de riesgos
La eliminacin de los riesgos aunque sea difcil no es imposible de conseguir. En ocasiones, determinadas medidas o acciones de tipo cualitativo permiten eliminar ciertos riesgos.
As, por ejemplo, puede transferirse la responsabilidad al comprador de los bienes transportsdos o limitar el alcance de la responsabilidad
subsidiaria de contratistas, exigindoles la suscripcin d e un seguro elevado.

d ) Reduccin d e riesgos
Por 10 que respecta a la reduccin de riesgos, sta es la primera alternativa encaminada
al control de prdidas a travs de medidas
de prevencin y proteccin.
De esta forma, el control d e prdidas tiene por
objeto la reduccin de la frecuencia e intensidad de los riesgos potenciales de la empresa.
En consecuencia, este conjunto de actividades
reporta a la empresa una gran utilidad a largo

CLASIFICACIORI BE RIESGOS E'\,

LA EMPRESA

plazo, ya que la reduccin de los riesgos beneficia a la empresa en cuanto que permite esperar menores prdidas, en caso de retencin.
as como un menor coste de seguro, si se efecta la transferencia del riesqo.
-

A este respecto, en general puede establecerse

el siguiente declogo de responsabilidades bsicas del gerente de riesgos en el rea de la
reduccin de riesgos y del control de prdidas:
Mantenimiento de una conciencia de seguridad en la alta direccin. tcnicos y trabajadores.
Anlisis de todos los riesgos ocurridos y
mantenimiento de los registros correspondientes, con clasificacin del numero, tipo.
causa y dao total resultante.
Desarrollo y mantenimiento de programas
de inspeccin peridicos de seguridad de
[as plantas e instalacinnes.
Diseo e implantacin de sistemas, metodos Y equipos Para prevenir la repeticin
de accidentes.
Estudio de los programas de seguro y de
las reducciones en la prima por las medidas d e prevencin adoptadas.
~ i ~ de lasi ~ ~ ~ tc-~
nicas adecuadas de salvamento y recuperacin, previamente planificadas.
Colaboracin en el diseo d e nuevas construcciones para obtener la seguridad adecuada.
~
~de programas~ de formacin
~
en seguridad a distintos niveles.
Organizacin de la seguridad en la planta
Djs~osicinde planes de emergencia Para
situaciones catastrficas.

e) Retencin de riesgo
Consiste en el conjunto de actividades. especialmente de tipo financiero, efectuadas por la
empresa para compensar directamente las po-

sibles prdidas accidentales que puedan sobrevenir en la misma.

E, ese
la retencin de riesgos puede
revestir diversas formas:
-

Retencin pasiva o asuncin:

Consciente o intencionada.
Inconsciente o no planificada.

Retencin activa o autoseguro ( * ) :

Parcial.
Total.

Dentro de esta distincin. la retencin concciente o intencionada e s la que obedece a un

plan meditado de absorcin de prdidas de relativa frecuencia y escasa cuanta. En general.
en este tipo de riesgos existe apenas incertidumbre y su aseguramiento seria excesivarnente costoso por incorporar los gastos de gestin
de la Compaa aseguradora.
Por el contrario, la retencin inconsciente o no
planificada puede suponer, con frecuencia, ignorar un riesgo cuya manifestacibn podra hacer peligrar
la estabjlidad econmica d e la empresa. fundamentalmente en caso de riesgos
graves o catastrficos. Por tal motivo, realmento la asuncin inconsciente no puede ser considerada
propjamente di~ ~comoouna estrategia
~
cha de Gerencia de Riesgos-

En cuanto a la retencin activa, el autoseguro

implica un programa definido de la empresa
para compensar total o parcialmente ciertas prdidas que, si ocurrieran sin una previa planifi,
cacin financiera,
podra
causar graves
probleb
l
~
mas econmicos a la empresa. En consecuencia. ello implica actuar como un asegurador
con aplicaciUn de iecnicas actuaria]es, diversil,.
,acin del riesgo, tratamiento de reclamaciones, financiacin de prdidas, etc.

('1 Algunos autores discuten el trmino autoseguro. considerando que en la retencin no se produce la traslacin del riesgo a terceros. elemento caracterstico
del seguro, y por tanro resulta impropio utilizar la
denominacin de autoseguro

CLASIFlCACiON DE RIESGOS EIV LA EMPRESA

En estas circunstancias, el autoseguro requiere de un fondo para previsin de prdidas y

persigue como objetivos:
Mejorar el control y la reduccin de prdidas, en bien de la retencin practicada.
Aumentar la calidad de los servicios de inspeccin y de los medios de prevencin y
proteccin.
Actuar en el manejo de reclamaciones contra la empresa e intervenir directamente en
los arreglos y soluciones dadas.
Obviamente. un plan adecuado d e retencin
de riesgos est mediatizado por una serie de
condiciones y limitaciones que afectan al autoseguro. As, entre los factores que favorecen
este plan en la empresa se encuentran:

las decisiones de transferir o autoasegurar un

determinado riesgo.
Con independencia de estos mtodos particulares, obviamente las alternativas d e retencin
deben establecerse de forma diferente segn
sea la categon del riesgo. En ese sentido. la
problemtica de la retencin viene dada por
la dinmica de prdidas retenidas a tenor d e
la variabilidad o grado de dispersin que caracterizan el tamao del riesgo.
A tal respecto. con carcter general y desde
la perspectiva pura del anlisis del riesgo, se
pueden indicar las tendencias siguientes de retencin de riesgos:

Una frecuencia alta de prdidas y desviaciones relativamente bajas en el nmero de

prdidas y cuanta de las mismas, conduce
a fluctuaciones relativamente pequeas en
la cuanta acumulada de las prdidas esperadas. En este caso, la reducida variabilidad
del riesgo co~~tribuir
a una tendencia proclive a la asuncin mayoritaria o retencin
ntegra a medida que la magnitud del riesgo
sea menor o ms asequible a la capacidad
financiera de la empresa.

La necesidad de un nmero suficiente de

expuestos al riesgo que favorezca estadsticamente la prediccin de prdidas.
La necesaria potencia econmica de la empresa para dotar el oportuno fondo de autoseguro para previsin de prdidas retenidas.
El deseo real de llevar a cabo un plan meditado de autoseguro, con todos los requerimientos implcitos.

Una frecuencia baja de prdidas y desviaciones relativamente altas en el nmero de

prdidas y cuanta de las mismas. conduce
a fluctuaciones relativamente grandes en la
cuanta acumulada de las prdidas esperadas. inclinando la decisin hacia la transferencia del riesgo de elevada magnitud y
retencin parcial. acorde a la capacidad financiera y la magnitud del riesgo.

Por el contrario. las limitaciones al autoseguro

radican en:
La inexistencia de las condiciones favorables mencionadas con anterioridad.
La ausencia de beneficio en el manejo del
fondo de autoseguro frente a la concertacin concreta de un plan de seguros.
La dificultad para alcanzar deterrniandos servicios proporcionados por el asegurador,
como la investigacin de las causas de prdida. la inspeccin peridica de instalaciones
y redomendacionec de seguridad, los servicios de asesora jurdica. etc.
Conocidas estas consideraciones de carcter cualitativo que rodean al autoseguro, en el terreno
cuantitativo se han desarrollado algunos modelos y formulaciones en las que se apoyan

f)

Transferencia de riesgos

Finalmente, el ltimo paso de un programa de

gerencia de riesgos en la empresa consiste en
la transferencia del riesgo.
A este respecto. las etapas que normalmente
desarrolla un gerente de riesgos en la transferencia a travs del seguro son las siguientes:
Decisin sobre las coberturas adecuadas
a las necesidades de la empresa y estudio

CLAS/HCACIO!V DE RIESGOS EN LA EMPRESA

del alcance de las mismas, sus limitaciones

y coste.

na y la atencin prestada por las empresas hacia esta funcin.

Negociacin de las coberturas.

Comprobacin de los trminos y clusulas de los contratos de seguro.
Anlisis y seleccin de mtodos de reduccin de costes de seguro.
Seleccin de agentes y corredores. segn
sus cualidades de servicio y conocimiento.
Seleccin de aseguradores, en razn al coste de la cobertura deseada. servicio y solvencia financiera.

All. donde el gerente de riesgos se responsabiliza del patrimonio de la empresa, empieza ya

a sustituirse el concepto de coste del seguro
por el de coste del riesgo, trmino ms arnplio que engloba el importe de las prdidas
retenidas, las primas de seguro, los gastos
de amortizacin y mantenimiento de los sistemas de prevencin y proteccin, as como los
gastos propios de administracin del programa de gerencia de riesgos.

En general, cada una de las etapas descritas

de la metodologa de la Gerencia de Riesgos
ha ido cobrando mayor importancia en las ernpresas, realzando los objetivos de esta discipli-

En consecuencia. ello pone de manifiesto la

importancia que la empresa actual concede
a la defensa de su patrimonio y al estudio
lgico de su salvaguardia.
m