FINANZAS CORPORATIVAS

CONTABILIDAD Y ESTADOS
FINANCIEROS

MBA, Ing. CIP Hitalo Gutirrez Romero

Definiciones y Conceptos sobre la Contabilidad

(Lenguaje de los Estados Financieros)
Las reglas y convenciones contables se conocen como los
principios generalmente aceptados (PGGA) y representan
los criterios generales a seguir en el proceso contable.
Las normas internacionales de contabilidad (NICs) y las
normas internacionales de Informacin financiera (NIFs)
establecen las pautas especficas en los procesos de
contabilizacin.

Definiciones y Conceptos sobre la Contabilidad

(Lenguaje de los Estados Financieros)
En el proceso contable , la contabilidad:
Registra valores histricos pero permite revaluaciones o
desvalorizaciones de activos.
Contabiliza provisiones que son estimaciones
hechos a futuro con alta probabilidad de ocurrencia.

sobre

No contabiliza intangibles de generacin interna que sean

probablemente los activos mas importantes de la empresa.

Normas Internacionales de la Contabilidad

(NICS y NIIFS)
Las normas internacionales establecen las reglas especficas
de las contabilizaciones que consideran los PGGA y fijan las
pautas a efectos de la presentacin de los Estados
Financieros.
Las normas contables dictadas entre 1973 y 2001, reciben
el nombre de "Normas Internacionales de Contabilidad"
(NICs) y fueron dictadas por el (IASC) International
Accounting Standards Committee, precedente del actual
IASB. (Las interpretaciones se conocen como SIC)

Normas Internacionales de la Contabilidad

(NICS y NIIFS)
Desde abril de 2001, ao de constitucin del IASB, este
organismo adopt todas las NIC y continu su desarrollo,
denominando a las nuevas normas "Normas Internacionales
de Informacin Financiera (NIIFs)- IFRS (International
Financial Reporting Standard)-. (Las interpretaciones se
conocen como CINIIF).
Las normas internacionales son dinmicas y adems de
asegurar la consistencia necesaria en la elaboracin y
presentacin de los Estados Financieros, apuntan a mejorar
la calidad de informacin para la toma de decisiones.

Contabilidad e informacin generada

(Definiciones)
En funcin a la informacin generada se denomina:
Contabilidad Financiera a la que refleja en trminos
monetarios el Resultado de las transacciones en la empresa
traducidos en los Estados Financieros auditados.
Contabilidad de Costos que calcula los costos y gastos por
Objeto de costo.
Contabilidad Fiscal que considera los Ingresos, costos y gastos
de acuerdo a la ley de impuesto a la renta vigente en cada pas.
Contabilidad Gerencial representa el procesamiento de
informacin a partir de la contabilidad financiera y de costos

Estados Financieros

El Balance General presenta a una fecha determinada las

Inversiones que tiene la Empresa (Activos) y el
Financiamiento de las mismas (Pasivo y Patrimonio).
El Estado de Flujo de efectivo por actividad presenta el
flujo de caja por nivel de actividad: Operacin, Inversin y
Financiamiento.
El Estado de Resultados muestra la Utilidad Neta de la
empresa a partir de las Ventas, Costos y Gastos
incluyendo efectos financieros y extraordinarios.

Estados Financieros

Sobre el monto de la Utilidad antes de impuestos se calcula

la distribucin a trabajadores de acuerdo a tasas establecidas
por ley la que forma parte del costo de personal.
A partir de la Utilidad Neta se calculan los dividendos a
repartir a accionistas.

Interrelacin de los Estados Financieros

Activo Corriente (Circulante)

Se consideran dentro de los activos corrientes a los que

tienen un grado alto de liquidez (posibilidad de transformarse
en dinero en el muy corto plazo), siendo los mas importantes:
1. El Efectivo que guarda la empresa en Caja Chica o en
cuentas corrientes en Bancos valorizados a su valor nominal.
2. Los Valores negociables que son inversiones temporales
a ser liquidadas en el corto plazo y cuya prdida de valor
constituye una Provisin por fluctuacin de valores .

Activo Corriente (Circulante)

3. Las Cuentas por cobrar

Comerciales (Clientes),
valorizadas al Valor de
realizacin (es decir netas
de incobrables).
4. Documentos (efectos) por
cobrar (como letras) a
clientes.

Cuentas por Cobrar Comerciales (Clientes)

Las cuentas por cobrar comerciales constituyen un recurso
importante en la empresa por la importancia que tiene el
crdito en el proceso de lograr mayores ventas.
Las empresas llevan un registro de clientes (mayor auxiliar
de clientes) que generan la cuenta
La probabilidad de un no pago obliga que se haga una
provisin por cobranza dudosa (incobrabilidad).

Cuentas por Cobrar Comerciales (Clientes)

Dicha
provisin
debe
restar la Cuenta por cobrar
del balance y generar un
gasto en el Estado de
Resultados.
El
Castigo
de
la
incobrabilidad elimina la
cuenta por cobrar del
balance y la provisin.

Mtodos de Provisin de
Incobrabilidad

Los Inventarios (Existencias)

1. Son bienes tangibles de propiedad de una Empresa.
a. Una empresa industrial tendr en su activo inventarios de
materias primas, productos en proceso y productos
terminados.
b. Una empresa comercial tendr en su activo mercaderas.
c. Una empresa de servicios podra necesitar suministros.
2. Su vida til es relativamente corta ya que se espera sean
vendidos o consumidos en el curso normal de las operaciones
de la Empresa.

Los Inventarios (Existencias)

3. Se valorizan al costo de
adquisicin o el valor neto de
realizacin, el menor de ellos.
4. Las existencias en consignacin
y en trnsito son tambin de
propiedad de la Empresa.

Procedimientos de valorizacin de inventarios

(Posibilidades bajo la premisa de rotacin)
Mtodo de primeras entradas, primeras salidas (PEPS o
FIFO).(Los productos que salen primero del inventario para su
venta son los primeros que ingresaron cuando se compraron).
Mtodo de ltimas entradas, primeras salidas (UEPS o LIFO).
(En este caso los productos que salen primero del inventario
para su venta son los ltimos que ingresaron cuando se
compraron).
Mtodo de costeo promedio.(En este caso los productos
salen para la venta al costo promedio de los mismos)

Procedimientos de valorizacin de inventarios

(Posibilidades bajo la premisa de rotacin)
Para casos especiales se usa el mtodo de identificacin
especfica.
La NIC 2 establece no obstante que, El costo de los
inventarios, distintos de identificacin especfica, se asignar
utilizando los mtodos de primera entrada primera salida
(FIFO) o costo promedio ponderado.

Mtodos de Costeo

Activo Fijo
Los activos fijos constituyen recursos tangibles de la empresa
con vida til mayor de un ao que se adquieren con el
objetivo de generar utilidad.
La vida til es el tiempo en que la empresa espera tener el
activo en operacin. Dicha vida til puede ser:
1.Vida til tcnica.
2. Vida til tributaria.
El valor residual del activo fijo es el valor al final del ciclo
operativo. Contablemente es cero pero financieramente
puede tener valor (y por lo tanto con efecto en la caja).

Activo Fijo
Son activos fijos los terrenos, edificios,
maquinarias, vehculos, equipos de
cmputo, mobiliario.
Los recursos naturales son un caso
especial de activos cuyo costo se
distribuye en perodos futuros a travs
del concepto agotamiento.

Depreciacin
Se define como el proceso por el cual se cargan a costos o
gastos la Inversin de activos fijos (con excepcin de los
terrenos).
La depreciacin se da bsicamente por dos conceptos:
1.Por el uso del Activo.
2.Por la Obsolescencia tecnolgica.
La vida til de cada tipo de activo fijo est legislada por la
autoridad tributaria a travs de la tasa de depreciacin. No
obstante las empresas pueden optar por poltica contable el
uso de una tasa de depreciacin distinta.

Depreciacin
La autoridad tributaria establece tasas anuales de
depreciacin para activos de similares caractersticas:
Edificios (5%), maquinarias (10%), autos (20%), equipos de
cmputo (25%).
Los mtodos de depreciacin son:
1. El mtodo de lnea recta supone que el beneficio futuro es
constante a lo largo del tiempo.
2. El mtodo de unidades producidas supone que la vida til
depende del desgaste fsico.
3. El mtodo de depreciacin acelerada asume un desgaste
del activo en menor tiempo.

Mtodos de depreciacin

Caso: compra de equipo de cmputo

(Diferencia temporal)
1. Una empresa piensa adquirir un equipo de cmputo a un valor
de S/. 100,000.
2. La tasa anual aceptada tributariamente para este tipo de
activos es de 25% y solo se admite el mtodo de lnea recta.
3. Se estima bajo criterios tcnicos y se incorpora como poltica
contable:
a. Una vida til de cinco aos (tasa anual de depreciacin de
20%).
b. El uso de depreciacin acelerada.
4. La Utilidad antes de impuesto (UAT) anual estimada es de S/
10,000.

Activos Intangibles
(Categoras)
Se denomina activos intangibles de duracin limitada a
aquellos cuya vida til est limitada por ley o por su propia
naturaleza:
Patentes .
Derechos de autor.
Franquicias.
Software.
El desgaste de los intangibles se da a travs de la
amortizacin.

Activos Intangibles
(Categorias)
Son activos intangibles de
duracin ilimitada :
La marca de fbrica.
El Goodwill.
Un
caso
especial
de
intangible son los gastos
de
Investigacin
y
desarrollo.

Gastos de Investigacin y Desarrollo (I&D)

(NIC 38: Activos Intangibles)
En
la
fase
de
investigacin
los
desembolsos
deben
reconocerse como gastos
del perodo en que se
incurran.

En la fase de desarrollo
se puede reconocer un
activo
intangible
si
cumple lo siguiente:
1. Tcnicamente es posible
completar la produccin del
Activo Intangible.
2. Existe la intencin de completar
el activo intangible.
3. Existe un mercado para el
activo intangible que asegure
beneficios futuros.
4. Hay disponibilidad de recursos
financieros, tcnicos u otros
para completar su desarrollo.
5. 5.Se puede determinar

Activos Intangibles
(Tratamiento tributario)
De acuerdo a la ley del impuesto a la renta se considera
como gasto deducible la amortizacin de los activos
intangibles de duracin limitada, solo en los casos en que:
1. El precio pactado sea producto de una cesin del activo
y no una concesin por el uso del mismo.
2. El precio pactado, a opcin del contribuyente, puede ser
tratado como gasto y aplicado a los resultados del
negocio en un solo ejercicio o amortizarse
proporcionalmente en un plazo mximo de diez
aos.

Activos Intangibles generados internamente

Los Activos Intangibles generados internamente no se
contabilizan. Ejemplos:
1.
2.
3.
4.
5.

El Capital humano.
Servicio al Cliente.
Know-How.
Cartera de clientes.
Canales de distribucin.

Las normas contables sealan que los intangibles generados

internamente no debe ser reconocidos como activos ya que:
1. No constituyen recurso cuantificable.
2. Discutible control por la empresa.
3. No son medibles objetivamente.

Activos Intangibles generados internamente

Desde el punto de
vista financiero sin
embargo,
existen
modelos
de
medicin de dichos
intangibles
a
efectos
de
aproximar el valor
En la de
nueva
economa,
el conocimiento
una
empresa.

no es uno mas de los factores de

produccin, se ha convertido en el
principal factor de produccin (Peter
Drucker).

Activos Intangibles y valor de empresa

Contabilidad creativa y fraudulenta

(A pesar de los principios contables, de las normas internacionales y de los sistemas
de control)

De acuerdo a Amat y Blake la

contabilidad creativa consiste en
manipular la informacin contable para
aprovecharse de :
1. Los
vacos
de
la
normativa
existente.
2. Las
posibles
elecciones
entre
diferentes prcticas de valoracin
que esta ofrece.
La Contabilidad Creativa surge en
ocasiones por la asimetra de intereses
que
existen
en
torno
a
una
organizacin
(Problema
de

Contabilidad creativa y fraudulenta

La contabilidad fraudulenta implica
la manipulacin adrede de ingresos o
gastos
o
de
incluso
la
no
contabilizacin
de
operaciones
efectuadas por la empresa y/o la
creacin de sociedades con el propsito
de generar informacin financiera
incorrecta.

Casos de contabilidad creativa y fraudulenta

1. Enron gigante energtico con valor de

mercado de $70,000 millones en su
afn de mantener su rentabilidad
inform de ingresos ficticios y ocult
prdidas
en
afiliadas
con
la
complicidad de bancos y de la
sociedad auditora. (1,997-2,000).
2. WorldCom, consorcio americano de
telecomunicaciones convirti en el
2,001
prdidas
en
ganancias
contables por $3,850 millones.

Casos de contabilidad creativa y fraudulenta

3. Parmalat en el 2,003 admite que en los

Activos de la corporacin faltan
8,000 millones de Euros.
4. En el 2,002 la SEC mult a Xerox con
$10 millones por haber contabilizado
$3,000 millones de ingresos no
generados y que se traducan en
beneficios brutos de $1,500 millones.

Informacin publicada en medios financieros en USA

Informacin
complementaria

Postulados bsicos de la contabilidad financiera

Los postulados referentes a la entidad econmica son:
1. Entidad: Los registros contables pertenecen a una Empresa y no a los
accionistas. Se distingue los beneficios de la empresa y de los
accionistas individuales.
2. Periodicidad: La actividad econmica puede ser dividida en perodos
arbitrarios de tiempo.
3. Realizacin
(devengado):
Las
transacciones
se
reconocen
independientemente se hayan cobrado o pagado.
.Los postulados referentes a la cuantificacin de operaciones son:
1. Valor histrico: Los Recursos (Activos) y Obligaciones (Pasivos) deben
ser registrados a los Valores (Precios) que los originaron.
2. Negocio en marcha: La empresa se mantendr en operacin tanto
tiempo como la vida de sus activos.
3. Dualidad econmica: Toda transaccin debe registrar el efecto sobre

Postulados bsicos de la contabilidad financiera

Los postulados referentes a la presentacin de la Informacin
Financiera son:
1. Revelacin suficiente: Debe considerarse especificar claramente
hechos que inciden en la lectura de los estados Financieros.
2. Importancia relativa: El registro debe establecer un equilibrio entre la
utilidad y finalidad de la informacin al presentarla en los Estados
Financieros.
3. La Consistencia se refiere a que los procesos de medicin deben ser
similares para ser comparables.
4. La Relevancia de la informacin significa que debe ser oportuna y
tener valor para el usuario.
5. La confiabilidad implica que la informacin debe estar razonablemente
libre de errores y la misma debe complementarse con explicaciones
adicionales y debe ser verificable con mtodos de medicin.

Postulados bsicos de la contabilidad financiera

6. Por neutralidad se entiende que las polticas contables deben ser
elegidas sin ningn propsito distinto que no sea el de medir con
exactitud las variables econmicas.
7. Reconocimiento del Ingreso: El Ingreso se reconoce cuando ha sido
ganado y puede ser medido con un grado razonable de confiabilidad.
8. Prudencia: Se reconocen todos los gastos y provisiones de las que se
tengan conocimiento.

Postulados bsicos de la contabilidad financiera

Transacciones contables. Balance y Estado de

Resultados
Caso Comercial SA

Transacciones a contabilizar
(Comercial S.A.C)
1. Inversin de S/ 90,000 para el inicio de operaciones.
2. Compra de mercadera al crdito por S/ 20,000 mas IGV.
3. Ventas al crdito de la mitad de la mercadera comprada por S/ 15,000
mas IGV.
4. Compra de camin para la distribucin al contado por S/ mas IGV.
5. Prstamo de banco por S/ 10,000.
6. Reconocimiento y pago de sueldos por S/ 2,000.
7. Pago por adelantado de S/ 6,000 (tres meses) por alquiler de oficina,
reconociendo en el gasto el primer mes.
8. Pago a cuenta a proveedor por S/ 5,000 mas IGV.
9. Reconocimiento y pago de intereses bancarios por S/ 500.
10.Reconocimiento de la depreciacin del mes de S/ 100.
11.Provisin de impuesto a la renta por S/ 150.

Balance General y Estado de Resultados

(Comercial S.A.C)

Muchas Gracias!!